发行股票议案审议 - 2023年12月29日董事会审议通过向特定对象发行A股股票方案[2] - 2024年1月15日股东大会审议通过相关议案[2] 有效期延长 - 原有效期至2025年1月14日，2024年12月24日董事会审议通过延长议案[2][3] - 2025年1月9日股东大会通过延长至2026年1月14日[3] - 2025年12月5日董事会拟再次延长至2027年1月14日，待股东会审议[4]

会议安排 - 2025年12月5日召开第九届董事会第三十一次会议通过召开2025年第五次临时股东会议案[1] - 临时股东会现场会议2025年12月23日15:00召开，网络投票时间有规定[1] - 会议股权登记日为2025年12月17日[2] 议案情况 - 股东会审议调整2025年度日常关联交易预计等议案[4] - 议案2、3为特别决议事项，须三分之二以上表决权通过[5] 登记信息 - 登记时间为2025年12月18日特定时段[8] - 登记地点为郑州市农业路东41号投资大厦A座2509办公室[8] 投票信息 - 普通股投票代码为“361896”，简称为“豫能投票”[14] - 深交所交易系统和互联网投票系统投票时间有规定[15][16]

关联交易 - 2025年度公司预计关联交易金额由110300.00万元调整为110280.00万元[3] 股票发行 - 向特定对象发行A股股票股东大会决议有效期延长至2027年1月14日[5] - 提请股东会授权办理发行股票相关事宜有效期延长至2027年1月14日[6] 会议安排 - 2025年第五次临时股东会定于12月23日召开[7] - 第九届董事会第三十一次会议12月5日召开[2]

项目建设与进度 - 鲁山抽水蓄能项目总装机1300MW，预计2027年第一台机组投产，2028年全容量投产 [2] - 林州弓上抽水蓄能项目总装机1200MW，预计2029年第一台机组投产，2030年全容量投产 [2] - 两个抽水蓄能项目均为国家重点项目，已获批政策性金融工具额度并获得银团贷款 [2] 融资与信用 - 公司于2025年7月发行的超短期融资券利率为1.74% [3] - 公司当前新增贷款利率均处于行业较低水平，在自律机制底线利率附近 [3] - 公司2025年度主体信用评级为AA+，是低成本融资的根基 [4] 煤矿资产与布局 - 新乡市陈召新煤田开发有限责任公司生产规模为60万吨/年，采矿许可证有效期至2043年2月27日，目前正开展前期工作 [5] - 公司持有中煤河南新能开发有限公司30%股权，其王行庄煤矿设计生产能力为120万吨/年，为正常生产矿井 [6] - 公司战略围绕“一进:布局上游煤矿；一优:做优煤电结构；一加强:加强新能源布局”展开 [6] 运营与财务管理 - 公司电厂主机设备折旧年限20年，年折旧率4.85%，残值率3% [7] - 公司电厂房屋建筑物折旧年限40年，年折旧率2.43%，残值率3% [7] - 资产折旧到期后仍能正常使用，后续折旧费用减少 [7] - 公司通过推动应急机组容量电价落地、进行机组灵活性改造以提升在辅助服务市场中的收益 [6]

宏观政策 - 国务院专题学习强调新型城镇化是扩大内需和促进产业升级的重要载体，十五五时期发展空间仍很大[1] - 文旅部与民航局部署15项措施，包括提升国内旅游通达性、加密入境航线、规范低空旅游等[1] - 浙江发布政策加大人工智能券支持力度，支持打造低空产业先导区，计划新开国际航线5条以上及无人机航线100条以上[1] - 美联储12月降息25个基点的概率接近90%[1] - 美国政府准备加速推进机器人发展，考虑明年发布机器人技术行政命令[1] 资本市场 - 摩尔线程股票将于12月5日在科创板上市，沐曦股份IPO申购发行价104.66元，预计募资38.99亿元[2] - 摩根大通将中国股市评级从中性上调至增持，预计MSCI中国指数有19%上涨空间，看好AI应用加速[2] - 时创意、术锐机器人、纽氏达特三家硬科技企业启动A股IPO辅导[2] 行业动态 - 具身智能领域特斯拉Optimus人形机器人发布跑步视频，宇树H2与G2进行对抗格斗测试[4] - 商业航天领域朱雀三号重复使用运载火箭发射入轨但回收试验失败[4] - 芯片领域亚马逊云部门推出AI芯片Trainium3，称可比英伟达GPU以更低成本更高效率提供算力[4] 公司要闻 - 飞天茅台售价降至1399元，跌破官方指导零售价[5] - 摩根大通对万科H股持有比例从4.72%增至5.23%，黑石集团持股从4.83%增至5.45%[5] - 贵州百灵实控人因涉嫌内幕交易等事项被立案[5] - 蓝思科技配合多家头部客户开发AI端侧硬件设备包括眼镜、手表、手环等[5] - 赛微电子全资子公司拟参与设立初芯微科技[5] - 中石科技拟收购中石讯冷51%股权完善液冷业务生态[5] - 格林达约8000万元参与认购沐曦股份首发战略配售股票[7] - 王府井拟使用不超15.2亿元闲置募资进行现金管理[7] - 中铝国际控股子公司联合中标30.3亿元电解铝项目[7] - 国际医学拟定增募资不超10.08亿元用于智慧康养等项目[7] - 博汇纸业拟17.01亿元投资化学木浆扩建项目[7] - 豫能控股及子公司获配65万千瓦风电项目建设指标[7] 股东增减持 - 山西汾酒第二大股东华创鑫睿已减持1.33%公司股份[6] - 美凯龙股东杭州灏月拟减持不超3%股份[6] - 佰维存储股东国家集成电路产业投资基金二期减持464.6万股[6] - 唯赛勃控股股东拟减持不超2.99%股份[6] - 腾景科技股东拟减持不超1.96%股份[6] - 天山铝业实控人拟合计减持不超1%股份[6] - 棒杰股份股东拟减持不超400万股[6] - 德尔股份戊戌15号基金拟减持不超2.98%股份[6] - 华凯易佰股东拟合计减持不超2.94%股份[6] - 安孚科技股东拟减持不超1%股份[6] - 志邦家居拟8000万元-1.1亿元回购股份[6] 风险提示 - 航天机电提示公司股价波动幅度与基本面存在较大偏离[7]

公司项目获批情况 - 公司及子公司获配风电项目建设指标总计65万千瓦 [1] - 获配依据为河南省发改委发布的《2025年煤电机组改造升级新能源项目实施方案》[1] - 项目模式为依托公司及控股股东所属煤电机组的节能降耗和灵活性改造，以源网荷储一体化模式配置新能源 [1] 项目具体分配详情 - 公司依托鹤壁丰鹤发电及南阳天益发电的机组改造，获配40万千瓦风电项目，包括濮阳县20万千瓦和清丰县20万千瓦项目 [2] - 全资子公司鲁山碳中和依托控股股东郑州豫能热电的机组改造，获配10万千瓦风电项目，即汝州10万千瓦风电项目 [2] - 全资子公司豫能新能源联合外部公司，依托鹤壁鹤淇发电的机组改造，获配15万千瓦风电项目，即卢氏15万千瓦风电项目 [2] 项目对公司的影响 - 此次获配65万千瓦风电指标有利于增加公司新能源项目储备 [3] - 此举将提升公司的可持续发展能力 [3] - 项目将助推公司向一流综合能源企业转型发展 [3]

公司动态 - 公司收到河南省发改委文件《关于印发2025年煤电机组改造升级新能源项目实施方案的通知》[1] - 公司及全资子公司鲁山碳中和、豫能新能源共获配风电项目建设指标65万千瓦[1] 政策与行业背景 - 河南省发改委积极引导煤电企业按照源网荷储一体化模式配置新能源项目[1] - 政策旨在推动传统能源企业存量资产提效赋能和发展结构优化调整[1] - 政策目标包括提升区域能源安全保障水平和新能源消纳能力[1] 公司战略与项目 - 项目依托公司及控股股东河南投资集团所属煤电机组的节能降耗和灵活性改造[1] - 公司获配的风电项目指标为65万千瓦[1]

市场扩张 - 公司及子公司获配65万千瓦风电项目建设指标[1] - 依托发电机组改造获配40万千瓦新能源规模[2] - 多个风电项目规模达110万千瓦[2] 未来展望 - 获配指标利于新能源项目储备和可持续发展[4] - 项目存在开工、进度、政策等不确定风险[5]

政策与项目获批 - 公司收到河南省发改委下发的《关于印发2025年煤电机组改造升级新能源项目实施方案的通知》(豫发改新能源〔2025〕862号) [1] - 政策旨在引导煤电企业按源网荷储一体化模式配置新能源项目，推动传统能源企业存量资产提效赋能、发展结构优化调整，并提升区域能源安全保障水平和新能源消纳能力 [1] - 依托公司及控股股东河南投资集团所属煤电机组的节能降耗和灵活性改造，公司及其全资子公司共获配风电项目建设指标65万千瓦 [1] 公司具体获配情况 - 公司全资子公司鲁山豫能碳中和有限公司(鲁山碳中和)参与本次项目获配 [1] - 公司全资子公司河南豫能新能源有限公司(豫能新能源)参与本次项目获配 [1] - 公司及上述两家全资子公司共同获得风电项目建设指标总计65万千瓦 [1]

公司战略规划 - 公司紧紧围绕国家及河南省能源发展规划，按照产业化发展、市场化运作、专业化管理思路加快资产结构调整 [1] - 公司子公司豫煤交易中心计划将资金和管理等资源集中投入到其核心主业，业务拓展上重点发展以统筹采购为基础的业务 [1] 业务发展重点 - 同步拓展物流贸易与增值服务，延伸煤炭产业链，为煤炭产业链参与者提供专业服务 [1] - 提升运营效率与营收能力，助力实现高质量转型发展 [1]