业绩数据 - 报告期各期公司综合毛利率分别为34.82%、30.83%、29.38%和29.02%，呈下降趋势[9] - 报告期内公司营业收入分别为114,933.23万元、151,036.05万元、151,837.26万元和137,084.55万元[12] - 2023年度轨道交通与工业板块营业收入较2022年度下滑8.30%，2023年度毛利润较2022年度下降4.20%[12] - 2021 - 2024年1 - 9月，直接材料成本占主营业务成本比例分别为75.20%、76.02%、77.01%和75.70%[10] - 原材料价格每上涨5%，报告期内综合毛利率分别下降2.45、2.63、2.72和2.69个百分点[11] 业务板块 - 轨道交通与工业板块报告期毛利率分别为42.54%、39.92%、40.60%和43.72%，车载与能源信息板块毛利率分别为20.45%、20.49%、18.14%和19.47%[9] - 轨道交通与工业板块营收占比分别为58.97%、48.42%、44.16%及35.38%，车载与能源信息板块营收占比分别为35.82%、47.68%、50.59%及58.28%[9] 资产情况 - 报告期各期末应收账款账面价值分别为59,092.53万元、81,472.33万元、81,993.28万元和91,110.14万元，占流动资产比重分别为29.34%、34.52%、35.32%和40.84%[16] - 报告期各期末存货账面价值分别为39,484.98万元、49,376.54万元、45,268.67万元和53,772.44万元，占流动资产比例分别为19.60%、20.92%、19.50%和24.10%[147] - 报告期各期末存货跌价准备分别为3,965.95万元、3,694.25万元、3,560.40万元和3,330.52万元，计提比例分别为9.13%、6.96%、7.29%和5.83%[148] - 报告期内存货周转率分别为1.88次、2.16次、2.10次和2.45次，略低于同行业平均水平[18] 客户情况 - 2021 - 2024年1 - 9月公司对前五大客户销售占比分别为49.29%、48.99%、47.00%和45.05%，客户集中度相对较高[19] 分红情况 - 2023年度拟以386,773,757股为基数，每10股派发现金股利1元（含税），合计派发现金股利38,677,375.70元[39] - 2023年归属于上市公司股东的净利润为10,106.30万元，现金分红金额为3,867.74万元，占比38.27%[42] - 2022年归属于上市公司股东的净利润为15,470.73万元，未进行现金分红[42] - 2021年归属于上市公司股东的净利润为12,222.77万元，未进行现金分红[42] - 最近三年累计现金分红金额为3,867.74万元，最近三年实现的年均可分配利润为12,599.93万元，累计现金分红占比30.70%[42] 可转债发行 - 本次可转债发行总额为98,000.00万元，发行数量为980.00万张，每张面值100元，按面值发行[67] - 原股东优先配售股权登记日为2025年3月12日，优先认购时间为T日（2025年3月13日）9:15 - 11:30，13:00 - 15:00，配售代码为“380351”，配售简称为“永贵配债”[68][72] - 社会公众投资者网上申购时间为2025年3月13日9:15 - 11:30，13:00 - 15:00，申购代码为“370351”，申购简称为“永贵发债”[75] - 票面利率第一年0.20%、第二年0.40%、第三年0.80%、第四年1.50%、第五年1.90%、第六年2.30%[94] - 转股期自2025年9月19日至2031年3月12日，初始转股价格为18.29元/股[102][103] 募投项目 - 募投项目新增车载与能源信息连接器产品年产能912万套，特种装备连接器产品年产能26万套，扩产倍数分别为0.64及0.87[15] - 公司已取得募投项目相关产品意向性合同194,397.35万元[167] - 募投项目产能建设完成后新增每年折旧及摊销金额为6,368.98万元[167] - 募投项目运营稳定后，每年新增折旧及摊销金额占项目达产年营业收入比例为7.80%[171] 子公司情况 - 截至报告期末，公司拥有34家控股子公司和7家联营企业[184] - 2024年1 - 9月四川永贵科技总资产163419.47万元、净资产96991.04万元、营业收入106023.99万元、净利润8298.74万元[188] - 2024年1 - 9月浙江永贵博得总资产15597.11万元、净资产6918.41万元、营业收入6548.47万元、净利润 - 1344.84万元[190] - 2024年1 - 9月深圳永贵技术总资产5771.38万元、净资产 - 1102.61万元、营业收入10229.90万元、净利润 - 1322.73万元[193] - 2024年1 - 9月青岛永贵总资产5547.68万元、净资产4641.96万元、营业收入4641.96万元、净利润1538.11万元[195] 其他 - 公司车载连接器进入比亚迪、吉利等品牌供应链体系[64] - 公司响应“双碳”战略，加大连接器研发及产业化投入[62] - 范氏家族直接加间接合计持有公司48.69%的股份，是公司实际控制人[197] - 公司自上市以来，控股股东和实际控制人未发生变化[200]

公司基本信息 - 公司成立于1990年3月19日，股份公司成立于2010年6月12日[11] - 公司注册资本为387,874,197元人民币[11] - 公司股票代码为300351，在深圳证券交易所上市[12] 业绩数据 - 2021 - 2023年度公司归属于母公司所有者的净利润分别为12222.77万元、15470.73万元与10106.30万元[26][44] - 2021 - 2023年度和2024年1 - 9月，公司经营活动产生的现金流量净额分别为9081.82万元、7346.71万元、15128.59万元和4378.96万元[47] - 2021 - 2024年1 - 9月公司对前五大客户销售占比分别为49.29%、48.99%、47.00%和45.05%[73] - 报告期内公司营业收入分别为114933.23万元、151036.05万元、151837.26万元和137084.55万元[81] - 报告期内公司毛利润分别为40018.20万元、46564.09万元、44607.50万元和39782.20万元[81] - 报告期内公司扣非归母净利润分别为10967.40万元、14587.47万元、8891.40万元和9365.70万元[81] - 报告期内公司期间费用分别为27762.80万元、28887.79万元、34272.26万元及28453.76万元[83] 财务指标 - 截至2024年9月30日，公司资产负债率（合并口径）为25.96%[45] - 交易性金融资产账面价值92.90万元，占最近一期末净资产比例0.04%[52] - 其他应收款账面价值965.63万元，占最近一期末净资产比例0.40%[52] - 其他流动资产账面价值587.98万元，占最近一期末净资产比例0.24%[52] - 长期股权投资账面价值12140.33万元，占最近一期末净资产比例4.97%[52] - 投资性房地产账面价值2960.08万元，占最近一期末净资产比例1.21%[52] - 其他非流动金融资产账面价值549.94万元，占最近一期末净资产比例0.23%[52] - 截至2024年9月30日，公司累计债券余额为0万元，归属于上市公司股东的所有者权益为238,812.10万元[59] 可转债发行 - 保荐机构于2024年4月20日同意保荐公司向不特定对象发行可转换公司债券并申报[16] - 本次向不特定对象发行可转债募集资金按98000万元计算[26][44] - 本次发行申请于2024年12月5日经深交所上市审核委员会审议通过[23] - 本次发行于2025年2月5日获得中国证监会批复[23] - 本次发行的可转债转股期自发行结束之日起满6个月后第一个交易日起至到期日止[62] - 本次发行的可转债初始转股价格不低于募集说明书公告之日前二十个交易日公司A股股票交易均价和前一个交易日公司A股股票交易均价[63] 募投项目 - 募投项目新增车载与能源信息连接器产品年产能912万套，特种装备连接器产品年产能26万套，扩产倍数分别为0.64及0.87，已取得意向性合同194,397.35万元[98] - 募投项目运营稳定后每年新增折旧及摊销金额为6,368.98万元，占项目达产年营业收入比例为7.80%[102] - 公司本次募投项目投资总金额116,245.90万元，计划使用募集资金投入98,000.00万元[105] 行业数据 - 2023年新能源汽车产销量分别达958.7万辆和949.5万辆，同比分别增长35.8%和37.9%，出口120.3万辆，同比增长77.2%[88] - 2023年汽车、通信、计算机、运输及工业领域总计占据全球连接器市场规模的71.1%，其他领域占28.9%[106] - 全球连接器规模从2011年的489亿美元增长到2023年的819亿美元，复合增长率达4.39%[110] - 2023年中国连接器市场规模为1,780亿元，近五年年均复合增长率为6.40%，预测2024年规模将达到1,851亿元[111] 技术研发 - 公司主导及参与制定5项国家标准、2项行业标准和17项团体标准[119] - 截至报告期末，公司及下属子公司共拥有专利授权688项，其中发明专利125项[119] - 2023年度，公司研发投入13,232.20万元，占营业收入8.71%[119] - 截至报告期末，公司现有技术人员829人[119] 市场与客户 - 公司在轨道交通领域为中国中车、国铁集团等供应产品[120] - 公司车载产品进入比亚迪、吉利集团等品牌供应链体系[120] - 公司能源信息产品配套服务于中兴、大唐等领先服务商[120] 生产基地 - 公司在浙江、四川、北京、深圳、江苏、青岛均设有生产基地[122]

浙江永贵电器股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 之 法律意见书 地址：杭州市上城区老复兴路白塔公园 B 区 2 号、15 号国浩律师楼 邮编：310008 Grandall Building, No.2＆No.15, Block B, Baita Park, Old Fuxing Road, Hangzhou, Zhejiang 310008, China 电话/Tel: （+86）（571） 8577 5888 传真/Fax: （+86）（571） 8577 5643 电子邮箱/Mail：grandallhz@grandall.com.cn 网址/Website：http://www.grandall.com.cn 二〇二四年八月 | 第一部分 引 言 6 | | --- | | 一、律师事务所及签字律师介绍 6 | | 二、出具法律意见所涉及的主要工作过程 8 | | 三、律师应当声明的事项 9 | | 第二部分 正 文 11 | | 一、发行人本次发行的批准和授权 11 | | 二、发行人本次发行的主体资格 11 | | 三、发行人本次发行的实质条件 12 | | 四、发行人的设立 20 | ...

财务数据 - 2024年一季度总资产31.62亿元，2023年为31.99亿元[11] - 2024年一季度归母所有者权益23.62亿元，2023年为23.20亿元[11] - 2024年一季度总债务0.86亿元，2023年为1.03亿元[11] - 2024年一季度营业收入4.01亿元，2023年为15.18亿元[11] - 2024年一季度净利润0.42亿元，2023年为0.97亿元[11] - 2024年3月末应收款项占比36.27%[20] 业务数据 - 2021 - 2023年车载与能源信息营业收入复合增长率达36.53%[20] - 2021 - 2023年及2024年1 - 3月轨交与工业板块营收分别为6.78亿、7.31亿、6.71亿和1.28亿元[20] - 2024年1 - 3月车载与能源信息板块收入2.49亿元，占比62.07%，毛利率20.83%[60] - 2024年1 - 3月轨道交通与工业板块收入1.28亿元，占比31.91%，毛利率40.18%[60] - 2024年1 - 3月特种装备及其他板块收入0.24亿元，占比6.03%，毛利率42.78%[60] 产能数据 - 募投项目新增连接器、充电及线束产能791万件/年，新增线束65万件/年、充电产品80万件/年产能[20] - 车载与能源信息业务中连接器产能160、充电产品产能20、线束产能10[35] - 高速高频连接器业务中高速高频连接器产能575[35] - 特种装备业务中航空航天类连接器产能20、海洋类连接器产能6[35] 市场数据 - 2017 - 2022年全球连接器市场规模从601亿美元增长至841亿美元，年均复合增长率约为7%[42] - 2013 - 2022年我国连接器市场规模从139亿美元提升至265亿美元，年复合增长率为6.6%，2022年占全球市场的31.51%[42] - 2023年中国汽车年销量3,009.4万辆，同比增长12.02%[46] - 2023年我国充电基础设施增量为338.60万台，同比增长30.58%，同期末累计值增至859.60万台[47] 股权与债券数据 - 截至2024年3月末，范氏家族合计对公司持股48.70%[25] - 截至2024年5月7日，公司注册资本和实收资本均为3.87亿元[25] - 发行规模9.80亿元，发行期限6年[14] - 公司个体信用状况为aa -，主体信用等级为AA - [22][23] 其他数据 - 截至2023年末，公司及下属公司共拥有发明专利108项[65] - 2024年1 - 3月研发费用0.33亿元，占比8.23%；2023年研发费用1.32亿元，占比8.72%[66] - 2023年公司境内收入占比为99.58%[66] - 2023年轨道交通与工业产品产量150.21万件，销量177.29万件，产销率118.02%，均价378.48元/件[69] - 2023年车载与能源信息产品产量1361.24万件，销量1591.38万件，产销率116.91%，均价48.26元/件[69]

可转债发行 - 发行总额不超过98,000.00万元，数量980.00万张[3] - 存续期限6年，2025年3月13日至2031年3月12日[5] - 票面利率逐年递增，第一年0.20%，第六年2.30%[8] 转股相关 - 转股期2025年9月19日至2031年3月12日[10] - 初始转股价格18.29元/股[12] 赎回与配售 - 期满后五个交易日按面值113%赎回未转股可转债[17] - 原股东可优先配售约9,799,641张，占比99.9963%[22] 申购与上市 - 公众网上申购最低10张，上限10,000张[24] - 董事会办理在深交所上市事宜[28] 资金管理 - 开设专项账户存储和使用募集资金[30] - 与银行、保荐机构签监管协议监督资金使用[30]

可转债发行 - 拟发行可转债总额不超98,000.00万元，数量980.00万张[3] - 期限为2025年3月13日至2031年3月12日[5] - 票面利率第一年0.20%，逐年递增至第六年2.30%[8] - 转股期为2025年9月19日至2031年3月12日[10] - 初始转股价格为18.29元/股[12] - 期满后五个交易日内按面值113%赎回未转股可转债[17] 配售与申购 - 原股东可优先配售，上限约9,799,641张，占发行总额99.9963%[22] - 社会公众投资者网上申购，最低10张，上限10,000张[24] - 现有A股股本387,874,197股可参与优先配售[22] 会议表决 - 董事会会议各项议案表决均为6票同意，0票反对，0票弃权[2][4][7][9][11][16][18][20] - 《关于公司向不特定对象发行可转换公司债券上市的议案》通过[28][29] - 《关于开设公司向不特定对象发行可转换公司债券募集资金专项账户并授权签订募集资金监管协议的议案》通过[31][32] - 两项议案均通过独立董事专门会议审议[27][30][33] 后续安排 - 董事会将办理可转债在深交所上市事宜[28] - 开设募集资金专项账户，用于资金存储和使用[31] - 与拟开户银行、保荐机构签订募集资金监管协议[31] - 董事会授权董事长或指定人士办理相关具体事项[28][31] 其他信息 - 公告日期为2025年3月11日[35] - 备查文件包含《第五届董事会第十三次会议决议》[35] - 备查文件包含《第五届董事会独立董事专门会议第三次会议决议》[35]

股份与资本变动 - 2025年2月18日完成回购注销手续[1] - 公司股份总数减至387,874,197股[1] - 公司注册资本减至387,874,197元[1] 工商登记信息 - 近日完成工商变更登记手续[1] - 取得浙江省市场监督管理局颁发的营业执照[1] 公司基本信息 - 法定代表人为范纪军[1] - 成立日期为1990年03月19日[1] - 住所为浙江省天台县白鹤镇东园路5号[1] 公告信息 - 公告发布时间为2025年3月6日[4]

回购注销 - 公司回购注销42,920股限制性股票，占回购注销前总股本比例0.0111%，涉及205人，回购价6.85元/股，总金额294,002元，资金为自有资金[1] - 本次回购注销于2025年2月18日完成，完成后总股本由387,917,117股减至387,874,197股[1] - 公司对预留授予的35名对象0.5034万股及首次授予的170名对象3.7886万股第一类限制性股票进行回购注销[13] - 第一类限制性股票回购价格由6.95元/股调整为6.85元/股[16] - 本次回购注销完成后，变更后的注册资本和实收资本均为3.87874197亿元[18] - 变更后有限售条件流通股份125,991,705股，占32.48%；无限售条件流通股份261,882,492股，占67.52%[18] - 本次回购注销部分限制性股票不会对公司财务和经营成果产生重大影响[21] 限制性股票授予与归属 - 2022年11月18日，向173名激励对象授予152.00万股第一类限制性股票，上市日为2022年11月22日[5][6] - 2023年9月21日，向35名激励对象授予15.00万股第一类限制性股票，上市日为2023年9月25日[6] - 2023年10月31日，170人归属147.74万股第二类限制性股票，上市流通日为2023年11月2日[7] - 2023年11月22日，首次授予的第一类限制性股票第一个解除限售期60.18万股上市流通[8] - 2024年9月25日，35人归属12.8254万股第二类限制性股票上市流通[10] - 2024年9月25日，预留授予的第一类限制性股票第一个解除限售期5.4966万股上市流通[10] - 2024年10月24日完成2022年限制性股票激励计划首次授予的第二类限制性股票第二个归属期股份登记工作，170人归属101.5106万股[12] 业绩数据 - 四川永贵2023年营业收入为10.9930918759亿元，公司层面解除限售系数P为91.61%[13]

公司动态 - 公司收到向不特定对象发行可转换公司债券注册批复[2] - 批复同意注册申请，应按申报文件和方案实施[2] - 批复自同意注册日起12个月内有效[2] - 发行前发生重大事项需及时报告深交所并处理[2] - 公告日期为2025年2月12日[4]

股份登记 - 2022年限制性股票激励计划预留授予部分第一个归属期登记128,254股股份[1] - 首次授予部分第二个归属期登记1,015,106股股份[1] - 合计完成归属登记1,143,360股股份[1] 股本与注册资本变更 - 公司总股本由386,773,757股增加至387,917,117股[1] - 公司注册资本由386,773,757元增加至387,917,117元[1] 工商登记 - 公司近日完成工商变更登记手续[2] - 公司取得浙江省市场监督管理局颁发的营业执照[2] 公司信息 - 公司法定代表人为范纪军[2] - 公司成立日期为1990年03月19日[2]