大金融板块 - 午后保险、券商、银行板块集体暴动，中国人保涨停，显示主力资金介入[3] - 行情驱动因素为市场对七月底重要会议"稳增长"政策的博弈预期，而非降准降息等实质性利好[3] - 金融股历史上多呈现脉冲式行情，持续性需经济数据连续三个月回暖支撑[3] 港口航运板块 - 中远海发、宁波海运等标的连续两日登上龙虎榜，表面催化因素为中报预增[3] - 行业基本面支撑：波罗的海干散货指数6月以来上涨15%，叠加人民币汇率企稳[3] - 周期股投资需警惕价格追高风险，建议等待三季度运价回调后的布局机会[3] 光伏行业 - 板块深度调整主因欧洲反补贴调查及行业内部竞争加剧[3] - 行业出清阶段需筛选现金流充沛、技术领先的龙头企业，如掌握TOPCon专利的公司[3] - 部分标的已跌至净资产附近，中长期配置价值显现[3] 军工行业 - 板块近期表现疲弱，与市场风险偏好变化相关[3] 市场整体表现 - 沪指突破3400点但个股分化明显，收盘时超2800只个股下跌[4] - 权重股拉升存在掩护资金出货嫌疑，需警惕指数失真现象[4]