以下文章来源于游戏新知 ，作者新知君 态更具活力，目前取得的进展富有建设性」，并表示在某个时间点会有官方公告。 紧接着，苹果正式推出小程序合作伙伴计划 （ Mini App Partner Program ） 。该项计划将进 一步扩展iOS对那些提供小程序的App的支持，例如提升小程序在iOS上的销售范围。 参与计划 的开发者在销售符合条件的App内购买项目时，可享受15%的收益抽成减免。 微信也于今日发布了「关于小程序将在iOS端支持接入虚拟支付的公告」，并表示会尽快为开发 者接入服务。 游戏新知 . 游戏产业媒体 (●'◡'●) 不到一天时间， 苹果将对微信小程序抽成的 消息就坐实了。 近日 ，彭博社报道了腾讯与苹果达成协议，苹果将为 微信提供小程序内购买相关服务 ，并从中 抽取15%的佣金。 随后腾讯高层在Q3财报会议中回应称，「腾讯正与苹果探讨如何让小游戏生 此前微信小程序在iOS端并不能直接支付。以小游戏为例，通常是用户点击充值选项并由客服发 送支付链接进而完成充值。通过间接支付的方式，苹果未能从中抽成。 值得注意的是， 腾讯高 层在财报会议上提到， 当前小游戏的收入主要来自IAP，而非IAA，理论 ...

Sora App对社交应用竞争格局的影响 - Sora App全球出圈快速帮助国内用户形成使用和消费AI视频的习惯是发展增量无需担心对抖音快手小红书等产品的颠覆 [1] - 中国互联网公司有极强的从1到N的产品能力例如电商和手游后来居上2024年中国电商零售规模是美国的3倍渗透率50%约为美国2倍中国贡献全球移动游戏近40%的市场规模 [1] - 抖音快手已将AI生图完全大众化本土Sora的出现只是时间问题抖音的“给豆包一张平平无奇的照片”热度超1400万快手“AI毛绒特效”话题播放量达7.2亿次 [2] - Sora目前的社交裂变玩法是国内互联网公司早年最擅长的抖音2018年登顶免费榜由海草舞等挑战赛带动快手最初以动图生成工具积累千万级月活 [2] - 国产模型Token定价更低用户基础更强Sora2生成5秒视频需0.5~2.5美元比可灵等国产模型高出80%左右国产模型性价比优势明显 [3] ChatGPT接入第三方应用生态的样板 - OpenAI为应用生态打样板一个超级入口加一众垂类应用AI应用走向移动互联网的2008年 [4] - OpenAI目标是成为AI时代的iOS商城和Google Play预计到2029年ChatGPT纯订阅收入占比降至40%Agent收入占比有望提升至25%类似苹果税 [4] - 首批接入的Canva、Figma、Spotify有望实现从调用修改到支付全流程贯通 [4] - 国内入口潜力看流量导向腾讯阿里字节均有潜力微信小程序生态与ChatGPT应用生态高度相似超90%主流APP已推微信小程序月活超14亿 [5] - 阿里的夸克和支付宝字节的抖音和豆包也有机会成为AI流量入口 [6] - 垂类应用看产品力导向各凭本事凸显数据与场景壁垒例如AI编程Cursor的ARR已超5亿美元美图秀秀付费率从1H23的2.9%增至1H25的5.5%焦点科技AI收入上半年同比接近翻倍 [6] Sora App成为全球首个AI视频爆款应用的原因 - 将普通人生成AI视频的门槛降低到极致配合社交玩法创新结合Cameo和Remix功能让用户极低门槛基于自己和朋友形象创作同款热门短视频推荐算法围绕创作优先展示激发创作热情的内容 [7] - Sora2物理真实性上台阶是世界模型的基础被形容为世界模拟模型结合直觉和对物理世界的理解模拟真实世界运行情况如根据重力惯性反映投篮指令遵循能力和可控性强可按秒精确控制人物动作 [7]

文章核心观点 - OpenAI发布开源模型gpt-oss，这是继GPT-2后首次开源尝试，性能与o4 mini相当但成本降低至少10倍[2][7] - 公司战略重心从模型本身转向用户基础和应用生态，开源旨在吸引企业用户而非传统开源社区[4][5][12] - 模型采用稀疏MoE架构，与行业趋势一致，但技术细节披露有限且存在"伪开源"争议[14][19] - 中美开源模型竞争格局可能因此改变，小模型系列(10-70亿参数)将迎来机会[20][22] 模型性能与技术细节 - gpt-oss-120b在MMLU测试得分90，GPQA Diamond 80.1，AIME 2024 96.6，与o4 mini性能接近[3] - 采用混合专家(MoE)架构，gpt-oss-120b含51亿活跃参数/1210亿总参数，支持MXFP4量化[7][14][15] - 模型原生支持工具调用但生态混乱，存在"幻觉"工具调用的风险[17] - 官方未公布训练数据/代码/技术报告，安全措施限制微调自由度[12][15] 战略意图分析 - 通过成本优势(比o4 mini低10倍)冲击API市场，为GPT-5发布铺路[10][13] - 目标用户是企业而非开源社区，旨在构建应用生态而非技术共享[5][12][19] - 公司认识到模型本身不再是核心竞争力，用户规模和应用生态才是护城河[4][13] - 此举可能改变中美开源竞赛格局，美国开源生态有望扭转落后局面[21][22] 行业影响 - 稀疏MoE架构成为行业标准，中国模型如DeepSeek V3/Qwen已形成技术积累[14][22] - 开源模型激励机制不稳定，中美采取不同发展路径[22][23] - 小参数模型(10-70亿)将迎来发展机会，大模型竞争激烈[20][22] - 需要基础模型和训练细节的全面公开以促进研究，当前发布存在不足[24]

纪要涉及的行业或公司 - **行业**：计算机行业、PC行业 - **公司**：华为、惠普、联想、华硕、金河办公、万新科技、东方财富、软通动力、中软国际、尘埃科技、CB公司、中网软件 纪要提到的核心观点和论据 产品定位与意义 - **核心观点**：鸿蒙PC的Fold飞盘大师产品是全球最大的商用折叠屏电脑，是PC领域标杆性产品 [4] - **论据**：此前惠普、联想等厂商虽发布过折叠屏电脑，但商业化一般，而鸿蒙PC在6月6日可全球商业化推广 [3][4] 产品对比与定价 - **核心观点**：鸿蒙PC的MacBook Pro和MacBook Fold从硬件、产品、定位来看有一定合理性，价格对高端商务人士有吸引力 [7][8][9] - **论据**：与海外产品对比，其价格相对合理；对标华为非凡大师产品，尺寸大的PC定价2万，有一定吸引力；MacBook Pro虽价格偏贵，但有AI PC特性、自主芯片等成本加成 [7][8] 软件层面亮点 - **核心观点**：华为在产品理念、交互上有创新，系统底层设计好，通信能力强，上层应用发展是时间问题 [10][14] - **论据**：华为走了与苹果接近的路，硬件和软件开发协同，系统交互流畅；通过华为应用商城审核保证系统安全；具备强大清闪通信能力，能实现设备间追踪交互，苹果和谷歌难以企及 [11][12][14] 软件生态现状与问题 - **核心观点**：鸿蒙生态有适配成果，但部分应用适配不足，生态问题短期可解决 [15][20] - **论据**：目前专属于电脑生态应用加速适配150块，融合生态应用已完成适配1000块；发布会上邀请三家公司分享适配情况，同时提到腾讯会议、微信等产品在加速适配；华为有手机应用PC化、APP虚拟化、虚拟机等解决生态问题的路径 [15][16][20] 投资意义与市场前景 - **核心观点**：鸿蒙PC发布会比预期好，有望成为转折点，打破全球PC市场格局，相关软硬件标的值得关注 [22][23][25] - **论据**：鸿蒙PC要替代华为原有市场，争夺软通动力等公司的市场份额；生态问题可解决，受益于鸿蒙PC生态的软硬件标的众多；华为从高端向中端再向平价市场的策略合理 [19][21][23] 其他重要但可能被忽略的内容 - 惠普曾在2023年9月15日发布全球最薄47英寸的直立屏电脑，定价1999.99美元（人民币3.6万），但商业化一般 [3] - 联想在今年3月3日的全球世界移动通信大会MWC发布过一款产品 [3] - 华为MacBook Pro续航10.2小时，超薄设计，价格7999元；MacBook Fold厚度7.3毫米，展开后重量1.16千克 [5][8] - 鸿蒙PC屏幕有虚拟键盘、架物理键盘形成13英寸电脑、展开成18英寸PC三种使用方式 [6] - 鸿蒙PC硬件有液态金属悬无水滴铰链、双层OLED折叠屏，分辨率和屏占比达92% [9] - 余承东提到鸿蒙生态有专属于电脑生态应用、融合生态应用等三类生态 [15] - 华为目前在全国PC出货量占比约400万台，软通动力收购的同方PC出货量全国市占率在9 - 10个点 [19]

报告行业投资评级 - 强于大市，预计该行业指数在未来 6 - 12 个月内表现强于基准指数，沪深市场基准指数为沪深 300 指数 [1][29] 报告的核心观点 - GPT - 5 预计今夏推出，有望带来算力基建与应用生态双重投资机会，业界首款 5G - A 具身智能机器人发布，阿里云将在韩国启用第二座数据中心，这些事件将推动行业发展并带来投资机遇 [1][6] 根据相关目录分别进行总结 本周重点关注事件 - GPT - 5 预计今夏推出，其在自然语言处理和多模态学习方面或有突破，将拉高全球通用大模型技术标杆，倒逼国内厂商加速迭代 [1][6][11] - 乐聚联合中国移动、华为发布业界首款 5G - A 具身智能机器人“夸父”，攻克多项技术难题，展示多场景应用能力，标志中国在相关融合应用方面取得重大突破 [6][12] - 阿里云将于六月底在韩国启用第二座数据中心，强化与国际云厂家竞争，推动全球云服务价格体系调整与行业技术标准升级，助力国内相关行业海外拓展 [6][13][14] 新闻及公司动态 行业新闻 - 芯片及服务器：小鹏 G7 发布，不同版本配备不同芯片；中科院推出处理器芯片软硬件全自动设计系统；AMD 与 OpenAI 发布下一代 AI 芯片等 [15] - 云计算：亚马逊云计算部门将与 SK 联手打造韩国最大 AI 数据中心；正平云计算与雄安华清智言合作推动政务智能化；阿里巴巴计划在韩国设第二个数据中心 [16] - 人工智能：英国电信集团称人工智能进步或加剧裁员；人工智能公司 Potato 获融资；谷歌等公司有相关人工智能动作；多地有相关产业发展举措 [17] - 数字经济：《数字经济下灵活就业发展研究报告》发布；安恒信息与百度合作；多地有数字经济相关项目和活动 [18] - 网络安全：SGS 为鲁邦通工业路由器颁发证书；伊朗网络安全部门声明；追觅扫地机获网络安全验证证书；DuckDuckGo 浏览器升级拦截工具 [18] - 工业互联网：中兴通讯算网一体机入选“5G + 工业互联网”铸链计划；鲲云科技入选工业互联网应用案例；武汉举办相关展会 [19] 公司动态 - 恒生电子对 2022、2023、2024 年股票期权激励计划的行权价格进行调整，符合规定且不影响财务和经营 [20] - 中科曙光对 11 名离职激励对象持有的 88,000 股限制性股票予以回购注销 [20] - 海特高新于 2025 年 6 月 17 日首次回购股份 389,700 股，占总股本 0.05%，资金来源合规，价格符合方案 [3][20] - 税友股份对 7 名离职和 64 名业绩不达标激励对象的 418,250 股限制性股票进行回购注销，调整回购价格为 22.86 元/股 [3][21] 投资建议 - 建议关注中科曙光、浪潮信息、寒武纪等与 GPT - 5 算力基建和应用生态相关的公司，以及数据港、神州数码、浙大网新、软通动力等阿里云和具身智能机器人领域的公司 [4]

字节跳动AI战略布局 - 字节跳动在2024年显著加强AI领域投入，将原AI Lab并入大模型部门Seed，强化研产一体化和AGI研究，并取消季度考核以保障长期创新 [5] - 公司启动"2026届Top Seed校招计划"，面向全球招募30名顶尖博士，提供80万-220万年薪及独立算力资源 [5] - 2024年第一季度推出超过20款AI应用，布局10个赛道，产品线整合包括将"猫箱"和"星绘"并入豆包App，发布Agent产品"扣子" [5][6] 人才战略与组织调整 - 字节跳动延续"抢人"策略，招聘数百个AI相关职位，同时重用资深高管如朱骏（原TikTok负责人）和陆游（原抖音社交负责人）主导新项目 [8][9][10] - 内部采用"先外后内"策略，海外版Coze率先上线测试市场，国内版扣子空间上线首日用户突破50万 [12][14] - 公司向创投圈输送大量人才，包括高管和产品经理，其中字节系产品经理成为VC争抢对象 [6][26] 产品与商业化进展 - 豆包大模型成为战略核心，2024年5月正式发布并升级视频通话功能，为AI眼镜上线铺路 [15][20] - AI硬件布局涵盖耳机、眼镜等设备，2024年收购Oladance后推出AI无线耳机，中秋推出AI玩具"显眼包" [15] - 2024年AI资本开支达800亿元，超过BAT总和，2025年计划支出1600亿元（后被公司否认） [18] 市场竞争与行业影响 - 字节采用"多点开花"策略，与阿里（侧重B端）、腾讯（聚焦微信生态）形成差异化竞争 [19][20] - 字节系创业者2023年以来成立至少30个项目，覆盖硬件、基础设施、应用等方向，获红杉、高瓴等机构投资 [23][24][25] - 公司净利润率从2023年26%降至2024年21%，但预计2025年营收将达1860亿美元（约13410亿人民币），接近Meta水平 [19]