关于副总裁辞职的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大 遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 上海隧道工程股份有限公司（简称"公司"）董事会于近日收到公司副总裁 陈涛先生的辞职报告。陈涛先生因工作变动原因，申请辞去公司副总裁职务。根 据《公司法》和《公司章程》等相关规定，陈涛先生的辞职报告自送达公司董事 会之日起生效。 | 证券代码：600820 | 股票简称：隧道股份 | 编号：临 | 2024-002 | | --- | --- | --- | --- | | 债券代码：185752 | 债券简称：22 隧道 01 | | | 上海隧道工程股份有限公司 公司衷心感谢陈涛先生在任职期间为公司发展所做出的贡献。 上海隧道工程股份有限公司 董事会 2024 年 1 月 3 日 特此公告。 ...

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大 遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 上海隧道工程股份有限公司（简称"公司"）董事会于近日收到公司副总裁 杨磊先生的辞职报告。杨磊先生因到龄退休原因，申请辞去公司副总裁职务。根 据《公司法》和《公司章程》等相关规定，杨磊先生的辞职报告自送达公司董事 会之日起生效。 | 证券代码：600820 | 股票简称：隧道股份 | 编号：临 | 2024-001 | | --- | --- | --- | --- | | 债券代码：185752 | 债券简称：22 隧道 01 | | | 公司衷心感谢杨磊先生在任职期间为公司发展所做出的贡献。 上海隧道工程股份有限公司 关于副总裁辞职的公告 上海隧道工程股份有限公司 董事会 2024 年 1 月 3 日 特此公告。 ...

公司概况 - 隧道股份是国内首家基建类上市公司，总资产逾1500亿元，业务覆盖隧道、轨道交通、道路桥梁、建筑与房地产、水利水务、能源、地下空间、重大装备、绿色材料、数字化业务、建设金融等各个领域[6] - 公司先后成立了城市更新科创中心、数字盾构科创中心、新材料科创中心、双碳科创中心、安全科学中心、共享服务中心和智慧运营科创中心等[6] - 公司在长三角、大湾区、中原等地区市场占有率较高，海外市场主要在新加坡[6] 城市运营业务 - 隧道股份城市运营集团承担了上海95%以上市管道路的运营养护任务，上海地区17条越江隧道100%全覆盖[6] - 城市运营集团建立了全生命周期的智慧管养体系，在结构健康监测、路面病害检测、设施日常巡检、运行环境监控、设施事件处置、基础数据服务等领域构建了数字化发展新模式[6] - 低速作业车时空是城市运营与智能汽车创新发展平台，以城市道路管理与智能网联汽车数据协同为基础，共同开发车辆预警等类型的数据产品与服务[6] 数字化业务 - 隧道股份数字集团下设有智能交通和城建信息两家专业子公司，业务涵盖智慧基建、智慧交通、智慧环境、智慧城市等[6][7] - 在上海杨浦大桥布设了上千个结构安全数据感知点，实时监测风速、风向、温度、大地震动等环境数据、每一辆行驶车辆信息[7] - 在绍兴智慧快速路，依托BIM建立的智慧化项目综合信息平台，实现快速路项目建设中的数字化协同、可视化管理、自动化监控等[7] - 对G15嘉浏高速的改拓建，实现了车道级交通流精准管控、突发事件的智慧化快速处置[7] 其他业务 - 公司下属城盾隧安主要从事应急抢险、地铁维保等业务[7] - 公司较早进入基础设施投资领域，主要以BOT、PPP等形式[7] - 公司通过建元基金一期、二期等产业基金形式对外投资，部分项目已上市[7] - 公司投资了18.8亿参与徐工有限的定增，是目前公司单笔最大的产业基金投资[7] 钱江通道REITS - 公司钱江隧道基础设施公募REITs的底层资产钱江隧道是公司全生命周期运营管理理念、展现智慧运维实力的平台[7]

调研基本信息 - 调研时间为2023年12月15日16：00 - 18：00 [2] - 调研地点在上海市徐汇区打浦路600号隧道股份城市运营集团会议室 [2] - 参与单位有华泰证券、财通证券、开源证券 [2] - 公司接待人员有隧道股份董事会秘书张连凯、证代单瑛琨等 [2] 运营集团业务情况 - 全国运营养护总里程超2000公里，承担上海95%以上市管道路运营养护任务，上海17条越江隧道100%全覆盖 [3] - 自2013年推进信息化数字化建设，形成“1 + 6 + N”综合运管体系，构建数字化发展新模式 [3] - 2023年8月末与智能汽车创新发展平台在上海数据交易所达成“低速作业车时空”数据产品首笔交易 [3] - 基于运营养护业务积累较多数据资源，但数据资产商业模式处于摸索阶段，推进坚持审慎稳步原则 [3] - 财务部门正根据会计规则研究数据资产入表问题，该类资产比重小，对目前财务报表总体影响不大 [3] 数字集团业务情况 - 业务包括智慧基建、智慧运营、智慧低碳等，通过项目管理数字化对工程建设项目全过程综合管理与控制 [3] - 提供智慧工地管理平台、低碳韧性智慧片区一体化服务等软、硬件设施和服务，是主要收入来源 [3][4]

调研基本信息 - 调研时间为2023年12月7日10：00 - 11：30 [2] - 调研地点在上海市徐汇区宛平南路1099号会议室 [2] - 参与单位为华泰证券，人员为黄颖 [2] - 公司接待人员为董事会秘书张连凯 [2] 市场情况 - 截至三季度，上海市内业务占比超半，较上年同期增长6.26%；自2023年11月以来，公司在大湾区、中原等区域市场陆续有中标项目 [2] - 现阶段公司项目主要在长三角、珠三角、中原等区域市场 [2] 化债与应收账款情况 - 目前化债影响较小，公司应收账款情况较好，逾期账款占比不高 [2] 数据资产情况 - 公司在数字建造、数字运营、数字治理、绿色材料等诸多领域不断发展，有丰富底层数字资产 [2] - 城市运营集团负责上海95%以上市政类道路维养，可挖掘大量有价值数据资产 [3] - 在上海杨浦大桥布设17类1100多个结构安全数据感知点，实时监测环境数据，运维养护人员可实时掌握桥梁健康情况 [3] - 绍兴智慧快速路依托BIM建立智慧化项目综合信息平台，实现数字化协同、可视化管理、自动化监控等 [3] - 公司对G15嘉浏高速改拓建，依托AI算法、毫米波雷达等软硬件提升，实现车道级交通流精准管控、突发事件智慧化快速处置 [3] - 上海隧道自主研发“盾构自主驾驶系统”，可实时“看到”周围土体变形数据和地面沉降数据，实现自动掘进和纠偏 [3] 数字集团收入来源 - 数字集团业务包括智慧基建（有全生命周期数字孪生底座、智慧城市建设监管平台等）、智慧交通（有成熟道路智慧交通管理平台、智能网联及车路协同等）、智慧环境（有智慧供水运营管理平台等）、智慧城市（有城市安全风险综合检测预警平台、低碳韧性智慧片区一体化服务等），这些软、硬件设施和服务是主要收入来源 [3] 低速作业车时空数据产品情况 - 低速作业车时空是城市运营集团与智能汽车创新发展平台，以城市道路管理与智能网联汽车数据协同为基础，共同开发车辆预警等类型的数据产品与服务，通过对沉淀数据根据合作方需求提炼定制数据系统 [3] 钱江通道REITs情况 - 公司钱江隧道基础设施公募REITs的底层资产钱江隧道是公司全生命周期运营管理理念、展现智慧运维实力的平台 [3]

财务数据 - 2023年第三季度营业收入为193.38亿元人民币，同比增长9.03%[1] - 2023年第三季度归属于上市公司股东的净利润为7.15亿元人民币，同比增长8.07%[2] - 2023年第三季度经营活动产生的现金流量净额为13.39亿元人民币，同比增长133.94%[3] - 2023年第三季度基本每股收益为0.23元，同比下降17.86%[4] 股东情况 - 上海城建（集团）有限公司为公司最大股东，持股比例为30.49%[9] - 香港中央结算有限公司为公司第三大股东，持股比例为3.90%[9] - 全国社保基金四一三组合为公司第五大股东，持股比例为1.18%[9] 资产负债 - 公司长期应收款为2894.7亿人民币，较上年同期略有增长[13] - 非流动资产合计为730.6亿人民币，较上年同期有所增加[14] - 公司负债总额为119,345,943,382.17元，较上一季度略有增加[15] 利润情况 - 2023年第三季度营业利润为20,846,456,04.00元，较上年同期增长[16] - 2023年第三季度净利润为15,990,607,37.80元，较上年同期增长[16] - 2023年第三季度综合收益总额为1,601,369,334.76元，较上年同期增长[17] 现金流 - 2023年第三季度现金及现金等价物净增加额为-1,242,400,122.66，较上一季度减少[20] - 2023年第三季度期末现金及现金等价物余额为19,235,194,252.68，较上一季度增加[20]

公司基本信息 - 公司注册地址由上海市浦东新区海徐路957号变更为上海市徐汇区宛平南路1099号[14] - 公司股票种类为A股，股票代码为600820[15] 公司财务表现 - 公司上半年营业收入达到233.83亿元人民币，同比增长15.99%[16] - 归属于上市公司股东的净利润为7.74亿元人民币，同比增长45.12%[16] - 经营活动产生的现金流量净额为-5.19亿元人民币，同比增长64.43%[16] - 基本每股收益为0.25元，同比增长47.06%[16] - 毛利率最高的主营业务为设计服务，达到26.72%[16] 公司业务板块 - 主要业务包括基础设施建设业务、工程施工、工程设计、基建投资和运营三大子板块[20] - 公司还涉及部分盾构设备制造业务、融资租赁和数字信息业务[20] 公司项目情况 - 公司受托管理城建集团持有的12家公司股权，取得托管费收入4466.8万元人民币[19] - 公司工程施工业务主要包括隧道、轨道交通、水务、能源和地下空间等大型工程项目，已承建超大直径隧道工程项目32项[21] - 公司轨道交通业务已成功打造多个城市地铁线路，累计建设里程约999公里[22] - 公司工程设计业务主要通过子公司进行，包括城市轨道交通、隧道、市政工程等的勘察设计和高端咨询服务[23] - 公司以PPP方式参与国内城市基础设施建设投资和运营，已建、在建和运营的大中型项目64项[24] - 公司盾构设备主要生产盾构、顶管机、钢模等产品，产品直径涵盖城市轨道交通隧道和大型越江隧道[25] - 公司融资租赁业务主要围绕隧道产业链提供直接租赁、售后回租、经营性租赁服务[26] - 公司数字信息业务提供基础设施全生命周期的数字化解决方案、软硬件产品和系统集成的专业服务[27] 公司财务状况 - 公司2023年上半年营业总收入为233.83亿人民币，同比增长15.9%[83] - 公司2023年上半年净利润为8.49亿人民币，同比增长46.1%[84] - 公司2023年上半年每股收益为0.25元，同比增长47.1%[85] - 公司2023年上半年度营业利润为895,066,529.61元，较去年同期947,767,099.59元有所下降[87] - 经营活动产生的现金流量净额为-519,202,328.38元，较去年同期-1,459,632,661.73元有所改善[89] 公司股东情况 - 上海城建（集团）有限公司为公司的最大股东，持有958,716,588股，占比30.49%[74] - 上海国盛（集团）有限公司为公司的第二大股东，持有232,312,251股，占比7.39%[75] 公司财务报表 - 财务报表以持续经营为编制基础[103] - 本公司财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息[104] - 本公司会计年度自公历1月1日起至12月31日止[105] - 本公司营业周期为12个月[106] - 本公司的记账本位币为人民币[107] - 本公司将整个企业集团视为一个会计主体，按照统一的会计政策编制合并财务报表，反映本企业集团整体财务状况、经营成果和现金流量[111]

财务表现 - 2023年第一季度营业收入为114.42亿元，同比增长7.34%[4] - 归属于上市公司股东的净利润为44.87亿元，同比增长51.22%[4] - 经营活动产生的现金流量净额为-32.44亿元，同比增长23.99%[4] - 基本每股收益为0.14元，同比增长55.56%[5] - 加权平均净资产收益率为1.63%，较上年度末增加0.45个百分点[5] - 归属于上市公司股东的所有者权益为276.64亿元，较上年度末增长1.40%[5] - 非经常性损益项目中，计入当期损益的政府补助金额为2.21亿元[5] - 归属于上市公司股东的净利润增长主要是由于对联营和合营企业的投资收益较上期有大幅度增长[8] - 扣除非经常性损益的净利润增长主要是由于对联营和合营企业的投资收益较上期有大幅度增长[9] 股东情况 - 前十名股东中，上海城建（集团）有限公司持股数量最多，为9.59亿股，持股比例为30.49%[11] 资产状况 - 公司第一季度流动资产总额为71,649,659,049.37元，较上一季度减少了3,810,329,347.60元[15] - 公司第一季度非流动资产总额为72,258,413,280.84元，较上一季度增加了1,283,364,921.27元[16] 负债情况 - 公司第一季度流动负债总额为80,702,840,042.70元，较上一季度减少了3,798,980,189.80元[17] - 公司第一季度非流动负债总额为28,918,187,863.41元，较上一季度增加了839,779,509.50元[17] 经营情况 - 2023年第一季度营业总收入为114.42亿元，较去年同期增长7.34%[18] - 2023年第一季度营业总成本为112.69亿元，较去年同期增长10.02%[18] - 2023年第一季度营业利润为5.88亿元，较去年同期增长34.38%[19] - 2023年第一季度净利润为4.62亿元，较去年同期增长50.54%[19] 现金流量 - 经营活动现金流入小计为197.89亿元，较去年同期增长5.63%[21] - 经营活动现金流出小计为230.34亿元，较去年同期增长8.13%[22] - 投资活动现金流入小计为1.13亿元，较去年同期减少98.67%[22] - 投资活动现金流出小计为9.29亿元，较去年同期增长25.02%[22] - 筹资活动现金流入小计为44.07亿元，较去年同期减少37.95%[22] - 筹资活动现金流出小计为31.78亿元，较去年同期减少34.47%[22] - 2023年第一季度公司期末现金及现金等价物余额为15,650,828,381.03元[23] 公司管理 - 公司负责人为张焰，主管会计工作负责人为葛以衡，会计机构负责人为吴亚芳[23]

公司财务状况 - 公司总股本为3,144,096,094股，分配利润848,905,945.38元[4] - 公司拟以每10股派发现金红利2.7元（含税）[4] - 公司剩余未分配利润14,535,005,843.18元[4] - 公司2022年营业收入为652.74亿元，净利润为28.09亿元[17] - 公司2022年经营活动现金流量净额为37.49亿元[17] - 公司2022年基本每股收益为0.89元[17] - 公司加权平均净资产收益率为10.77%[17] 公司业务范围 - 公司主要从事隧道、路桥、轨道交通、水务、能源和地下空间等城市基础设施的设计、施工、投资、运营业务[28] - 公司已承建的14米以上超大直径隧道工程项目已达到32项，代表项目如上海长江隧道、上海市域铁路机场联络线等[31] - 公司已为南京、杭州、郑州、昆明、武汉、天津、乌鲁木齐、南昌等国内众多城市成功打造了当地首条地铁线路，累计建设里程约836公里[31] 公司财务运营 - 公司2022年度实现营业收入65,274,498,329.52元，比上年同期增长4.90%[54] - 公司2022年度实现净利润2,809,204,004.74元，比上年同期增长17.39%[54] - 公司2022年度经营活动现金流量净额为3,748,638,264.63元，比上年同期增长19.62%[55] 公司项目情况 - 公司报告期内累计新签项目数量3991个，金额为8358618.74亿元人民币[70] - 公司报告期末在手订单总金额为14704661亿元人民币，其中已签订合同但尚未开工项目金额为3620861亿元人民币[71] 公司治理与管理 - 公司董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况详细列出，包括姓名、职务、年龄、持股数变动情况和报酬金额[102] - 公司董事、监事和高级管理人员具体工作经历和现任职务介绍[103] - 公司2022年第一次临时股东大会审议通过了多项议案，包括董事会工作报告、监事会工作报告等[99]

营业收入情况 - 本报告期营业收入179.63亿元，上年同期调整后为153.86亿元，同比增长16.75%；年初至报告期末营业收入381.21亿元，上年同期调整后为414.08亿元，同比下降7.94%[4] - 2022年前三季度营业总收入381.21亿元，2021年同期为414.08亿元[16] 净利润情况 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润8.19亿元，上年同期调整后为5.69亿元，同比增长43.98%；年初至报告期末为13.60亿元，上年同期调整后为13.50亿元，同比增长0.73%[4] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润7.91亿元，上年同期为5.26亿元，同比增长50.27%；年初至报告期末为12.92亿元，上年同期为12.71亿元，同比增长1.70%[4] - 2022年第三季度净利润14.12亿元，2021年同期为13.84亿元[18] - 2022年第三季度归属于母公司股东的净利润13.60亿元，2021年同期为13.50亿元[18] 经营活动现金流量情况 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额为 -7.50亿元，上年同期调整后为 -24.25亿元，同比增长69.07%[5] - 2022年前三季度销售商品、提供劳务收到的现金为401.32亿元，2021年同期为459.47亿元[20] - 2022年前三季度收到的税费返还为1.58亿元，2021年同期未提及[20] - 2022年前三季度经营活动现金流入小计为413.89亿元，2021年同期为470.19亿元[20] - 2022年前三季度经营活动现金流出小计为421.39亿元，2021年同期为494.43亿元[20] - 2022年前三季度经营活动产生的现金流量净额为 -7.50亿元，2021年同期为 -24.25亿元[20] 每股收益情况 - 本报告期基本每股收益和稀释每股收益均为0.26元/股，上年同期为0.18元/股，同比增长44.44%；年初至报告期末均为0.43元/股[5] - 2022年和2021年基本每股收益均为0.43元/股[19] - 2022年和2021年稀释每股收益均为0.43元/股[19] 净资产收益率情况 - 本报告期加权平均净资产收益率为3.21%，上年同期调整后为2.57%，增加0.64个百分点；年初至报告期末为5.39%，上年同期调整后为5.88%，减少0.49个百分点[5] 资产与所有者权益情况 - 本报告期末总资产为1340.59亿元，上年度末调整后为1297.57亿元，同比增长3.32%；归属于上市公司股东的所有者权益为256.74亿元，上年度末调整后为249.12亿元，同比增长3.06%[5] - 2022年9月30日货币资金为175.92亿元，2021年12月31日为179.93亿元[12] - 2022年9月30日应收票据为9008.04万元，2021年12月31日为4196.48万元[13] - 2022年9月30日应收账款为204.50亿元，2021年12月31日为207.86亿元[13] - 2022年9月30日流动资产合计为658.12亿元，2021年12月31日为649.23亿元[13] - 2022年9月30日非流动资产合计为682.46亿元，2021年12月31日为648.34亿元[13] - 2022年9月30日资产总计为1340.59亿元，2021年12月31日为1297.57亿元[14] 负债情况 - 2022年9月30日流动负债合计为728.08亿元，2021年12月31日为760.59亿元[14] - 2022年9月30日非流动负债合计为291.19亿元，2021年12月31日为243.31亿元[14] - 2022年9月30日负债合计为1019.27亿元，2021年12月31日为1003.90亿元[14] 非经常性损益情况 - 本报告期非经常性损益合计2828.11万元，年初至报告期末为6778.24万元[6] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数为127090户[9] - 上海城建（集团）有限公司持股9.59亿股，持股比例30.49%，为公司第一大股东[9] - 香港中央结算有限公司持有人民币普通股10203.98万股[10] 营业成本情况 - 2022年前三季度营业总成本366.35亿元，2021年同期为396.73亿元[16] 营业利润与利润总额情况 - 2022年第三季度营业利润18.59亿元，2021年同期为17.70亿元[18] - 2022年第三季度利润总额18.52亿元，2021年同期为17.78亿元[18] 其他综合收益与综合收益总额情况 - 2022年第三季度其他综合收益的税后净额为5893.45万元，2021年同期为 - 1.11亿元[19] - 2022年第三季度综合收益总额14.18亿元，2021年同期为13.73亿元[19] 投资活动现金流量情况 - 2022年前三季度投资活动现金流入小计为8.10亿元，2021年同期为29.10亿元[20] - 2022年前三季度投资活动现金流出小计为25.38亿元，2021年同期为90.87亿元[21] - 2022年前三季度投资活动产生的现金流量净额为 -17.28亿元，2021年同期为 -61.77亿元[21] 筹资活动现金流量情况 - 2022年前三季度筹资活动现金流入小计为171.03亿元，2021年同期为137.18亿元[21] 现金及现金等价物净增加额情况 - 2022年前三季度现金及现金等价物净增加额为 -1.78亿元，2021年同期为 -5.53亿元[21]