股东大会信息 - 2025年第一次临时股东大会2月13日14:30召开，A股网络投票9:15 - 15:00[3] - 公司已发行股份总数7,621,087,664股，本次临时股东大会享有表决权总股本数7,605,845,511股[4] - 出席2025年第一次临时股东大会股东及代表1,460人，代表股份3,972,767,627股，占比52.2331%[4] - 2025年第一次A股类别股东大会有表决权A股股本数5,904,049,311股，出席股东及代表1,456人，代表股份占比57.6633%[5] - 2025年第一次H股类别股东大会有表决权H股股本数1,701,796,200股，出席股东及代表3人，代表股份占比30.5884%[6] 提案表决情况 - 提案1《关于修订<公司章程>的议案》，A股同意股数3,403,072,565股，比例99.9590%；H股同意股数567,988,264股，比例99.9453%[9] - 提案2《关于变更回购A股股份用途并注销的议案》，临时股东大会合计同意股数3,971,516,227股，比例99.9685%[9] - A股类别股东大会提案1同意股数3,403,532,963股，比例99.9725%[13] - H股类别股东大会提案1同意股数520,240,663股，比例99.9403%[15] 其他事项 - 股东大会同意变更已回购A股股份用途为注销，注销15,242,153股，减少注册资本15,242,153元[16] - A股中小投资者对变更回购A股股份用途并注销议案同意股数213,855,892，比例99.5645%[18,21] - A股中小投资者对修订《广发证券股份有限公司章程》议案同意股数213,395,494，比例99.3502%[21] - 北京市嘉源律师事务所认为公司本次股东大会召集、召开程序等符合规定，表决结果合法有效[19] - 备查文件包含股东大会决议和律师法律意见书等[20,22]

债券发行 - 公司获注册发行不超200亿元短期公司债券[2] - 本期债券计划发行不超40亿元，最终发行25亿元[2] - 发行价格每张100元，时间为2025年2月12 - 13日[2] - 最终票面利率1.79%，认购倍数3.37倍[2] 资金用途与获配情况 - 募集资金全部用于补充流动资金[2] - 海通等关联方富国基金获配0.5亿元，平安关联方中银基金获配2亿元[3]

文章核心观点 - 国内重卡行业有明显周期性，当前处于本轮周期底部，未来物流车和工程车销量有望回升，货车报废更新补贴政策将拉动销量，工程车老换新对销量的拉动预计2026年左右体现 [1] 行业现状 - 国内重卡行业具有明显的周期性，当前处于本轮周期底部 [1] 销量预测 - 未来国内重卡行业中物流车销量有望回升至79.7万辆，对应2024年销量增长空间47.9% [1] - 工程车有望回升至23.5万辆，对应2024年销量增长空间268.4% [1] 政策影响 - 仅考虑量级扩大，2025年货车报废更新补贴政策效果或是去年的3.5 - 8倍，有望拉动国内重卡销量提升7万 - 24万辆，对应国内重卡销量弹性12% - 40% [1] - 考虑政策实施时间相比去年拉长2.4倍，本轮政策效果或超预期 [1] 长期趋势 - 考虑2017和2018年买车的人8年后陆续换车，工程车老换新对销量的显著拉动有望在2026年左右开始体现 [1]

债券发行 - 公司面向专业机构投资者公开发行短期公司债券面值余额不超200亿元[2] - 本期债券计划发行规模不超40亿元[2] 票面利率 - 2025年2月11日询价区间为1.10%-2.10%[2] - 本期债券最终票面利率确定为1.79%[2] 发行时间 - 公司于2025年2月12日至2月13日网下发行[3]

关于延长广发证券股份有限公司 2025 年面向专业投资者公开发行短期公司债券（第一期） 簿记建档时间的公告 广发证券股份有限公司（以下简称"发行人"）面向专业机构投资者公开发 行面值余额不超过 200 亿元（含）的短期公司债券已获得中国证券监督管理委员 会证监许可〔2023〕2404 号文同意注册。 根据《广发证券股份有限公司 2025 年面向专业投资者公开发行短期公司债 券（第一期）发行公告》，发行人及簿记管理人原定于 2025 年 2 月 11 日 14:00-17:00 以簿记建档的方式向网下专业机构投资者进行利率询价，并根据簿记建档结果确 定本期债券的最终票面利率。 考虑到簿记建档当日市场情况，经发行人、簿记管理人及其他簿记参与方协 商一致，现将簿记建档结束时间由 2025 年 2 月 11 日 17:00 延长至 2025 年 2 月 11 日 19:00。 特此公告。 （以下无正文） 1 （本页无正文，为《关于延长广发证券股份有限公司 2025 年面向专业投资者公 开发行短期公司债券（第一期）簿记建档时间的公告》之盖章页） 牵头主承销商、簿记管理人：招商证券股份有限公司 年 月 日 3 （本页无正 ...

（住所：广东省广州市黄埔区中新广州知识城腾飞一街 2 号 618 室） （股票简称：广发证券；股票代码：000776.SZ、1776.HK） 2025 年面向专业投资者公开发行短期公司债券（第一期） 发行公告 （住所：深圳市福田区福田街道益田路 5023 号平安金融中心 B 座第 22-25 层） 签署日期： 年 月 日 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 重要提示 一、发行人于 2023 年 10 月 23 日获得中国证券监督管理委员会《关于同意 广发证券股份有限公司向专业投资者公开发行短期公司债券注册的批复》（证监 许可〔2023〕2404 号），获批可面向专业投资者公开发行面值余额不超过 200 亿元（含）的短期公司债券。本次债券采取分期发行的方式，截至本发行公告 出具日，发行人在该批复项下累计发行公开短期公司债券 400 亿元，已偿还 200 亿元，存续规模为 200 亿元。该批复项下的 24 广发 D6 将于 2025 年 1 月 14 日 到期，相应释放批复额度 40 亿元。本期债券为前述注册批复下第十期发行，发 行规模不超过人民币 4 ...

广发证券股份有限公司 2025 年面向专业投资者公开发行短期公司债券（第一期）募集说明书摘要 （住所：广东省广州市黄埔区中新广州知识城腾飞一街 2 号 618 室） （股票简称：广发证券；股票代码：000776.SZ、1776.HK） 2025 年面向专业投资者公开发行短期公司债券（第一期） 募集说明书摘要 | 本期债券发行金额 | 不超过人民币 亿元（含） 40 | | --- | --- | | 担保情况 | 无担保 | | 信用评级结果 | 主体评级：AAA；评级展望：稳定 | | 债项评级：A-1 | | | 发行人 | 广发证券股份有限公司 | | 牵头主承销商/簿记管理人/债券受托管理人 | 招商证券股份有限公司 | | 联席主承销商 | 海通证券股份有限公司、申万宏源证券有限 | | | 公司、平安证券股份有限公司 | | 资信评级机构 | 中诚信国际信用评级有限责任公司 | 牵头主承销商/簿记管理人/债券受托管理人 （住所：深圳市福田区福田街道福华一路 111 号） 联席主承销商 （住所：上海市广东路 689 号） （住所：上海市徐汇区长乐路 989 号世纪商 贸广场 45 层） （住所：深圳 ...

广发证券股份有限公司 2025 年面向 专业投资者公开发行短期公司债券 （第一期）信用评级报告 编号：CCXI-20250115D-01 广发证券股份有限公司 2025 年面向专业投资者公开发行短期公司债券 （第一期）信用评级报告 声 明 本次评级为委托评级，中诚信国际及其评估人员与评级委托方、评级对象不存在任何其他影响本次评级行为独立、 客观、公正的关联关系。 本次评级依据评级对象提供或已经正式对外公布的信息，以及其他根据监管规定收集的信息，中诚信国际按照相关 性、及时性、可靠性的原则对评级信息进行审慎分析，但中诚信国际对于相关信息的合法性、真实性、完整性、准 确性不作任何保证。 中诚信国际及项目人员履行了尽职调查和诚信义务，有充分理由保证本次评级遵循了真实、客观、公正的原则。 评级报告的评级结论是中诚信国际依据合理的内部信用评级标准和方法、评级程序做出的独立判断，未受评级委托 方、评级对象和其他第三方的干预和影响。 本评级报告对评级对象信用状况的任何表述和判断仅作为相关决策参考之用，并不意味着中诚信国际实质性建议任 何使用人据此报告采取投资、借贷等交易行为，也不能作为任何人购买、出售或持有相关金融产品的依 ...

广发证券股份有限公司 2023年面向专业投资者公开发行短期公司债券 更名公告 2023年10月23日，证监会出具《关于同意广发证券股份有限公司面向专业投 资者公开发行短期公司债券注册的批复》（证监许可〔2023〕2404号），同意广 发证券股份有限公司（以下简称"发行人"或"公司"）面向专业投资者公开发 行面值余额不超过200亿元的短期公司债券（以下简称"本次债券"）。 本次债券申报时命名为"广发证券股份有限公司2023年面向专业投资者公开 发行短期公司债券"。因涉及跨年及分期发行，本期债券名称调整为"广发证券 股份有限公司2025年面向专业投资者公开发行短期公司债券（第一期）"，本次 债券后续发行名称依次为"广发证券股份有限公司2025年面向专业投资者公开发 行短期公司债券（第二期）"（如有）、"广发证券股份有限公司2025年面向专 业投资者公开发行短期公司债券（第三期）"（如有）等，不再另行公告。 特此公告。 （以下无正文） 1 期公司债券更名公告》之签章页） 广发证券股份有限公司 年 月 日 2 本期债券名称变更不改变原签订的与本期债券发行相关的法律文件效力，原 签署的相关法律文件对更名后的公司债券继续 ...

广发证券股份有限公司 2025 年面向专业投资者公开发行短期公司债券（第一期）募集说明书 （住所：广东省广州市黄埔区中新广州知识城腾飞一街 2 号 618 室） （股票简称：广发证券；股票代码：000776.SZ、1776.HK） 2025 年面向专业投资者公开发行短期公司债券（第一期） 募集说明书 | 本期债券发行金额 | 不超过人民币 亿元（含） 40 | | --- | --- | | 担保情况 | 无担保 | | 信用评级结果 | 主体评级：AAA；评级展望：稳定 债项评级：A-1 | | 发行人 | 广发证券股份有限公司 | | 牵头主承销商/簿记管理人/债券受托管理人 | 招商证券股份有限公司 | | 联席主承销商 | 海通证券股份有限公司、申万宏源证券有限 公司、平安证券股份有限公司 | | 资信评级机构 | 中诚信国际信用评级有限责任公司 | 牵头主承销商/簿记管理人/债券受托管理人 （住所：深圳市福田区福田街道福华一路 111 号） 联席主承销商 （住所：上海市广东路 689 号） （住所：上海市徐汇区长乐路 989 号世纪商 贸广场 45 层） （住所：深圳市福田区福田街道益田路 5023 ...