三全食品股份有限公司 独立董事 2024 年度述职报告 本人作为三全食品股份有限公司（以下简称"公司"）第八届董事会的独立 董事，在报告期内严格按照《中华人民共和国公司法》《上市公司独立董事管理 办法》《上市公司自律监管指引第 1 号——主板上市公司规范运作》等相关法律 法规和规范性文件，以及《公司章程》等规定，忠实履行独立董事职责，充分发 挥独立董事作用，切实维护公司股东的合法权益。现将本人 2024 年度的履职情 况汇报如下： 一、基本情况 本人郝秀琴，中国国籍，经济学博士。曾在河南财政税务高等专科学校、河 南财经学院任教。现为河南财经政法大学教授、硕士研究生导师。自 2018 年 5 月至 2024 年 5 月担任公司独立董事。 经自查，本人任职符合《上市公司独立董事管理办法》第六条规定的独立性 要求，不存在影响独立性的情况。 二、2024 年度履职情况 （一）出席董事会和股东大会会议情况 1、出席董事会及表决情况 2024 年度，本人任职期间内公司共召开董事会 1 次，本人以现场方式参加 1 次，经审慎分析、独立判断，本人对提交董事会审议的全部议案均投了赞成票， 没有反对或弃权的情况。 2、参加股东大 ...

利润分配规则 - 分配当年税后利润需提取10%列入法定公积金，累计额达注册资本50%以上可不再提取[4] - 法定公积金转资本时，留存不少于转增前注册资本的25%[5] - 股东会决议或董事会制定方案后，2个月内完成股利派发[5] 现金分红政策 - 每年现金分配利润不少于当年可分配利润的10%，近三年累计不少于年均可分配利润的30%[6] - 每股可供分配利润低于0.1元等情况可不现金分红或比例低于10%[6][7] - 不同发展阶段和资金安排下现金分红最低比例不同[7] 政策调整与执行 - 调整利润分配政策需董事会论述，独立董事审议，股东会特别决议通过[15] - 年度股东会审议的下一年中期分红上限不超相应净利润[17] - 调整现金分红政策需2/3以上出席股东表决权通过[17] - 年报、半年报披露利润分配预案和执行情况并专项说明[16] - 调整或变更现金分红政策需说明条件及程序合规透明[18] - 年报提示前次招股说明书分红政策执行情况[17] 其他规定 - 股东违规占用资金扣减现金红利[18] - 制度未尽事宜依相关法规和章程执行[20] - 制度由董事会解释，股东会授权董事会修改并报批准[20][21]

担保额度与审议 - 对资产负债率70%以上和以下子公司分别预计未来十二个月新增担保总额度并提交股东会，任一时点担保余额不得超额度[4] - 单笔担保额超公司最近一期经审计净资产10%的担保须经董事会审议后提交股东会[6] 担保总额限制与审议 - 公司及其控股子公司对外担保总额达或超公司最近一期经审计净资产50%后提供的担保须经董事会审议后提交股东会[6] - 公司及其控股子公司对外担保总额达或超最近一期经审计总资产30%后提供的担保须经董事会审议后提交股东会[6] 特殊担保审议 - 为资产负债率超70%的担保对象提供的担保须经董事会审议后提交股东会[6] 大额担保审议 - 公司一年内向他人提供担保金额超公司最近一期经审计总资产30%的担保须经董事会审议后提交股东会，且股东会审议时需经出席会议股东所持表决权三分之二以上通过[6][7] - 公司一年内向他人提供担保金额超公司最近一期经审计净资产50%且绝对金额超五千万元人民币的担保须经董事会审议后提交股东会[6] 关联方担保审议 - 对股东、实际控制人及其关联方提供的担保须经董事会审议后提交股东会，该股东或受该实际控制人支配的股东不得参与表决，需经出席股东会其他股东所持表决权半数以上通过[6][7] 董事会审批要求 - 由董事会审批的对外担保行为，需经出席董事会会议三分之二以上董事同意并经独立董事专门会议审议通过，审议对关联方提供担保时，还需经出席会议三分之二以上无关联董事同意[7] 独立董事职责 - 独立董事可聘请会计师事务所核查公司累计和当期对外担保情况，发现异常及时报告并公告[7] 信息披露 - 公司应按规定履行对外担保信息披露义务，须在指定报刊披露，内容含相关决议及担保总额占净资产比例[15] - 被担保方债务到期15个交易日未还款等情形，公司应及时披露信息[15] 责任追究 - 董事等人员擅自越权签担保合同致公司受损应担责[17] 核查与整改 - 董事会定期核查公司担保行为，违规应及时披露并改正[19] 减损追责 - 控股股东等不偿债致公司担责，董事会应采取措施减损追责[19] 反担保规定 - 公司及其控股子公司提供反担保比照担保规定执行[21] 制度执行与解释 - 制度未尽事宜按国家法律等规定执行，由董事会负责解释，经股东会审议通过实施[21] 制度时间 - 制度为三全食品股份有限公司2025年4月18日相关制度[22]

文章核心观点 - 三全食品2025年一季度营收和净利润同比均下降 [1] 公司业绩 - 2025年第一季度营收22.18亿元 同比下降1.58% [1] - 2025年第一季度净利润2.09亿元 同比下降9.22% [1]

证券代码：002216 证券简称：三全食品 公告编号：2025-002 三全食品股份有限公司 关于终止对外投资并与郑州航空港经济综合实验区土地储备中 心签署《国有土地收购合同》的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性 陈述或重大遗漏。 三全食品股份有限公司（以下简称"公司"或"三全食品"）于2025年4月9日召开 第八届董事会第十五次会议，审议通过了《公司关于终止对外投资并与郑州航空港经 济综合实验区土地储备中心签署<国有土地收购合同>的议案》，同意终止公司对外投 资建设三全食品新基地项目（以下简称"新基地项目"），并由公司全资子公司郑州 全嘉食品有限公司（以下简称"郑州全嘉"）与郑州航空港经济综合实验区土地储备 中心签署《国有土地收购合同》。该事项不构成关联交易，亦不构成《上市公司重大 资产重组管理办法》规定的重大资产重组事项，无需提交公司股东大会审议。现将有 关情况说明如下： 1、公司前期选择在郑州航空港经济综合实验区建设新基地项目，主要是考虑到按 照当时郑州市城区发展规划要求，公司位于主城区的生产基地可能面临向外搬迁，启 动新基地项目为外迁作储备，同时满足新 ...

三全食品股份有限公司 证券代码：002216 证券简称：三全食品 公告编号：2025-001 第八届董事会第十五次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导 性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 1、三全食品股份有限公司（以下简称"公司"）第八届董事会第十五次会议 通知于 2025 年 4 月 3 日以电话、传真、电子邮件、书面等方式通知全体董事、 监事及高级管理人员。 2、本次会议于 2025 年 4 月 9 日上午 9:30 在公司会议室以现场会议方式召 开。 3、本次会议应到董事 9 人，实际到会董事 9 人。符合《公司法》的规定和 《公司章程》的要求。 4、本次会议由董事长陈南先生主持，公司监事、总经理、财务负责人和董 事会秘书等高级管理人员列席了本次会议。 5、本次董事会会议的召开符合有关法律、行政法规、部门规章、规范性文 件和《公司章程》的规定。 特此公告。 二、董事会会议审议情况 1、以九票同意，零票反对，零票弃权审议通过了《公司关于终止对外投资 并与郑州航空港经济综合实验区土地储备中心签署<国有土地收购合同>的议案》。 基于公司发展战略的审 ...

报告公司投资评级 - 报告给予公司"增持"的投资评级 [1] 报告核心观点 - 公司业绩短期承压，Q3净利同环比下降 [1] - 公司C端销售承压，积极开拓B端餐饮市场 [1] - 公司盈利水平下降，经营费用率增加 [1] - 下调公司盈利预测，预计2024/2025/2026年归母净利润分别为6.11/6.87/7.22亿元 [2] - 根据行业可比公司平均市盈率情况，公司仍处于合理估值区间 [2] 公司经营情况总结 - 2024年前三季度，公司实现总营收51.25亿元，同比-5.35%；归母净利润3.94亿元，同比-28.61% [1] - 2024Q3营收为14.60亿元，同比-6.46%，环比+3.39%；归母净利润0.61亿元，同比-47.02%，环比-40.83% [1] - 公司经销渠道营收27.57亿元，同比-7.14%；直营渠道收入7.06亿元，同比-5.97%；直营电商渠道收入1.73亿元，同比+60.12% [1] - 2024H1餐饮市场业务营收为6.8亿元，同比+8.1% [1] - 公司推出三全黄金比例饺子，全面打造速冻火锅食材赛道，并逐步发力速冻预制菜赛道 [1] 财务数据分析 - 2024Q3毛利率22.75%，同比-1.81pcts，环比-2.12pcts；净利率4.19%，同比-3.21pcts，环比-3.14pcts [1] - 2024年前三季度，销售费用/管理费用同比分别+6.03%/-3.66%；销售费用率/管理费用率分别为13.43%/3.33%，同比+1.44pcts/+0.16pcts [1] - 预计2024/2025/2026年EPS分别为0.70/0.78/0.82元，对应PE为15.95/14.20/13.50倍 [2] 风险提示 - 渠道拓展不及预期、原材料价格上涨、食品安全事件、市场竞争加剧等 [1]

报告公司投资评级 - 未提及具体投资评级 [1][2][4] 报告的核心观点 - 三全食品2024年前三季度营收和利润下滑较多，2024Q3营收和利润也同比下降，虽C端需求承压且B端竞争大，但公司在速冻米面行业处于龙头地位，产品和渠道结构持续有效调整，建议持续关注 [2][6][7] 根据相关目录分别进行总结 财务数据 - 2024年前三季度实现营业收入51.25亿元，同比-5.35%，归母净利润3.94亿元，同比-28.61%，扣非归母净利润3.13亿元，同比-35.43%；2024Q3实现营业收入14.60亿元，同比-6.46%，归母净利润0.61亿元，同比-47.02%，扣非归母净利润0.44亿元，同比-57.15% [2][6] - 预计2024 - 2026年分别实现营业收入67.83/70.62/73.17亿元，同比-3.87%/4.12%/3.61%，归母净利润5.70/6.09/6.43亿元，同比-23.96%/6.92%/5.53%，EPS分别为0.65/0.69/0.73元/股 [7] 收入下滑原因及预期 - 24Q3营业收入同比-6.46%，主要因2024年春节延后，集采业务延期所致，预计Q4有所改善 [6] 产品与渠道策略 - 产品端聚焦大单品突围助力其他产品动销，重点打造爆浆系列、涮烤系列以及黄金比例饺子和粽子系列等新品，针对餐饮客户及终端消费者需求持续产品创新 [6] - 渠道端持续全渠道拓展，自播和代播推动线上销售，线下发展新兴渠道 [6] 利润侵蚀因素 - 2024前三季度销售毛利率/净利率分别为25.03%/7.69%，同比降低1.74pct/2.51pct，毛利率下降主要系速冻米面主业毛利率下滑；销售/管理/研发费用率分别为13.43%/2.82%/0.52%，同比+1.44/+0.05/+0.12pct；单Q3销售费用率15.67%，同比/环比分别+2.73/+2.63pct，系竞争严峻下渠道投入加大和增加广告营销投放、加强B端渠道渗透 [6] 现金流情况 - 24Q3经营净现金流4.17亿元，同比/环比分别增长95.21%/179.72%，主要系本期延迟收到了集采业务上年发货的回款 [6]

报告公司投资评级 中性(首次覆盖) [4][5] 报告的核心观点 公司业绩情况 - 2023年公司实现营收70.56亿元,同比减少5.09%;归母净利润7.49亿元,同比减少6.55%;扣非归母净利润6.46亿元,同比减少8.95% [6] - 2024年第三季度公司收入同比下降5.02%,主因激烈的市场竞争下,水饺、汤圆等传统速冻面米制品量价都有所下降 [6] 公司产品和渠道情况 - 公司主要产品包括速冻面米系列、涮烤等产品系列、冷藏及短保类三大类 [15][16][17] - 公司在零售市场和餐饮市场的收入占比分别为78%和20% [7][8][10][11] - 公司在经销、直营、直营电商等渠道的收入占比分别为76%、20%和2% [11] - 公司积极拓展线上渠道,电商渠道生水饺复购良好,或具有中长期增长潜力 [26][27] 公司盈利能力 - 2023年公司毛利率25.8%,同比减少2.2pct;归母净利润率10.6%,同比减少0.02pct [12][13] - 2024年第三季度公司毛利率22.8%,同比下降1.8pct,主要受到收入占比较高的高毛利水饺产品收入下滑影响 [12] - 2024年第三季度公司销售费用率和管理费用率分别上升2.7pct和0.4pct,主因公司面对较为激烈的市场竞争加大市场费用投放 [12] 公司发展历程 - 公司自1987年创立以来,经历了初创研发、竞争强化、发展领军和改革开拓等四个阶段 [15][16][17] - 公司在郑州、广州、成都等地建有生产基地,生产能力处于国内领先地位 [18][19] - 公司拥有"三全"和"龙凤"两大知名品牌,在零售和餐饮市场均有布局 [19][20] 根据相关目录分别进行总结 公司投资评级 - 首次覆盖,给予"中性"评级 [4][5] 公司业绩情况 - 2023年公司收入和利润均有所下滑,主因激烈的市场竞争导致传统速冻面米制品量价下降 [6] - 2024年第三季度公司收入、利润同比均有较大幅度下滑 [6] 公司产品和渠道情况 - 公司主要产品包括速冻面米系列、涮烤等产品系列和冷藏短保类产品 [15][16][17] - 公司在零售和餐饮市场的收入占比分别为78%和20% [7][8][10][11] - 公司积极拓展线上渠道,电商渠道生水饺复购良好 [26][27] 公司盈利能力 - 2023年公司毛利率和净利率均有所下降,主要受到收入下滑和费用上升的影响 [12][13] - 2024年第三季度公司毛利率和净利率进一步下滑,主要受到高毛利产品收入下降和费用上升的影响 [12] 公司发展历程 - 公司自1987年创立以来,经历了四个发展阶段,积累了丰富的行业经验 [15][16][17] - 公司在全国建有多个生产基地,生产能力领先 [18][19] - 公司拥有两大知名品牌,在零售和餐饮市场均有布局 [19][20]

财务指标 - 营业收入同比下降6.46%，主要为集采业务延期所致[1] - 归属于上市公司股东的净利润同比下降47.02%[3] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润同比下降57.15%[3] - 经营活动产生的现金流量净额同比增长2115.67%，主要是本期收到集采业务上年发货的回款[9] - 总资产同比下降4.51%[6] - 货币资金同比下降31.93%，主要是分红及购买定期大额存单所致[6] - 应收账款同比下降38.59%，主要是受淡旺季影响，应收货款减少所致[7] - 存货同比下降43.52%，主要是受淡旺季影响，备货减少所致[7] - 短期借款同比增长349.93%，主要是增加短期营运资金借款所致[7] - 合同负债同比下降43.57%，主要是受淡旺季影响，期末环比预收货款减少所致[7] 股东结构 - 公司前10大股东持股比例合计为85.38%[11] - 公司前10大无限售条件股东持有的股份数量合计为325,871,344股[11] 资产负债情况 - 公司货币资金期末余额为5.55亿元[12] - 公司交易性金融资产期末余额为8.26亿元[12] - 公司应收账款期末余额为2.77亿元[12] - 公司存货期末余额为6.25亿元[12] - 公司长期股权投资期末余额为2.98亿元[12] - 公司其他权益工具投资期末余额为3.07亿元[12] - 公司资产总额为27.53亿元[12] - 公司负债总额为9.08亿元[12] - 公司2024年第三季度资产总计为71.82亿元，较上年同期增加3.39亿元[13] - 公司2024年第三季度负债总计为28.93亿元，较上年同期增加2.87亿元[13] - 公司2024年第三季度归属于母公司所有者权益合计为42.88亿元，较上年同期增加0.51亿元[13] 经营情况 - 公司2024年前三季度营业总收入为51.25亿元，较上年同期减少2.90亿元[15] - 公司2024年前三季度营业总成本为47.49亿元，较上年同期减少0.84亿元[15] - 公司2024年前三季度营业成本为38.42亿元，较上年同期减少1.23亿元[15] - 公司2024年前三季度销售费用为6.88亿元，较上年同期增加0.39亿元[15] - 公司2024年前三季度管理费用为1.44亿元，较上年同期减少0.55亿元[15] - 公司2024年前三季度研发费用为0.26亿元，较上年同期增加0.05亿元[15] - 公司2024年前三季度财务费用为-0.05亿元，较上年同期减少0.59亿元[15] - 公司2024年第三季度营业利润为4.82亿元，同比下降32.4%[16] - 公司2024年第三季度净利润为3.94亿元，同比下降28.6%[16] - 公司2024年前三季度经营活动产生的现金流量净额为7.34亿元，同比增长2.2倍[17] - 公司2024年前三季度投资活动产生的现金流量净额为-7.53亿元，同比减少25.8%[17] - 公司2024年前三季度筹资活动产生的现金流量净额为-2.54亿元，同比减少16.2%[18] - 公司2024年第三季度其他综合收益的税后净额为-4,866,750.48元，同比下降1548.5%[16] - 公司2024年第三季度基本每股收益为0.45元，同比下降28.6%[16] - 公司2024年第三季度归属于母公司所有者的综合收益总额为3.89亿元，同比下降29.4%[16] - 公司2024年第三季度营业外收入为2,945.17万元，同比增长362.1%[16] - 公司2024年第三季度营业外支出为223.00万元，同比下降1.8%[16]