游戏板块市场表现 - 游戏板块整体呈现持续走弱趋势 [1] - ST华通（002602）股价封跌停板 [1] - 冰川网络（300533）、恺英网络（002517）、巨人网络（002558）、完美世界（002624）股价跟随下跌 [1]

绩优基金调仓动向 - 今年以来回报率较高的基金主要布局创新药和新消费行业 长城医药产业基金回报率达102.52% 上半年回报率75% [1][2] - 创新药板块获重点加仓 石药集团新进长城医药产业前十大重仓股 三生制药、信达生物、热景生物、一品红等获大幅加仓 [2] - 医药主题基金表现突出 中银港股通医药、永赢医药创新智选、华安医药生物等上半年回报率较高 [2] 科技与医药板块配置 - 中欧数字经济混合基金回报率超47% 二季度新进中际旭创、新易盛、胜宏科技、沪电股份、天孚通信、快手-W等科技股 [3] - 永赢科技智选混合基金转向"全球云计算产业" 新易盛、中际旭创、天孚通信等光通信龙头取代原有持仓 [3] - 长城港股通价值精选混合基金回报率超39% 持续重仓小米集团-W和泡泡玛特 二季度新进美图公司、快手-W和心动公司 [3] 主题基金持仓调整 - 同泰产业升级混合基金仓位从30%升至90% 全面转向机器人主题 地平线机器人-W、敏实集团、德昌电机控股等新进前十大重仓股 [4] - 同泰慧利混合基金转向短剧主题投资 重仓冰川网络、中文在线、欢瑞世纪等短剧游戏概念股 [4] - 永赢制造升级基金聚焦可控核聚变产业链 重仓旭光电子、国光电气、皖仪科技等核心零部件企业 [5] 新兴主题基金布局 - 基金公司推出大量细分领域发起式基金 如永赢启源深海科技主题基金 布局行业单一且集中度高 [5] - 这类主题基金聚焦前沿方向 投资于"从0到1"阶段的行业 具备高成长性和高波动性特征 [5] 后市展望 - 基金经理对三季度权益市场持乐观态度 长城医药产业精选基金看好创新药海外授权和国内销售放量机会 [6] - 同泰产业升级混合基金预计下半年机器人行业将进入量产爬坡期 核心驱动来自订单放量和技术突破 [6]

行业动态与政策支持 - 中国国际数码互动娱乐展览会（ChinaJoy）将于8月初在上海举办 期间将首次召开中国国际游戏开发者大会并发布企业出海指引《一国通》 同时成立上海"游戏出海研究中心" 建立海外政策法规信息共享机制和风险预警机制 [1] - 广东省5月出台《关于推动广东网络游戏产业高质量发展的若干政策措施》 明确支持游戏企业带动中小微企业出海 打造"粤产游戏出海矩阵"和"游戏企业出海联盟" [1] - 北京近期公开征集《关于支持北京未来数字空间创新试验区建设的若干措施（征求意见稿）》 提出支持设立"出海服务专区" 建立出口游戏审批便捷通道 [2] - 浙江省商务厅等十七部门联合印发《关于支持游戏出海的若干措施》 围绕产业提升、平台支撑、生态优化、要素保障四个方面提出20条具体措施 明确支持游戏企业国际化发展和3A游戏项目培育 [2] 行业数据与趋势 - 2023年上半年上海网络游戏产业总体销售收入达832.83亿元 同比增长10.80% 其中国内销售收入687.37亿元（+10.73%） 海外销售收入145.46亿元（+11.12%） [1] - 上半年上海电竞产业收入32.54亿元（+6.91%） 其中电竞直播收入21.22亿元 赛事收入5.07亿元 均位列全国第一 [1] - 中航证券认为游戏行业2025年将进入"内容精细化+AI工业化+出海系统化"新阶段 短期政策稳定 中期AI落地提效 长期全球化红利打开空间 [2] - 游戏概念股年内股价平均上涨25.39% ST华通（+153.11%）、巨人网络（+105.93%）、冰川网络（+101.72%）涨幅居前 [2] 公司动态与业绩 - 顺网科技表示将强化ChinaJoy IP影响力 推动与文创、游戏、动漫等头部IP合作 为品牌注入活力 [3] - 恺英网络已建立海外发行策略 通过精准引流和口碑拓圈实现境外收入持续增长 未来将继续贯彻IP产品战略赋能文化出海 [3] - 12只游戏概念股发布上半年业绩预告 7股预喜 ST华通预计净利润24-30亿元（+107.2%-159%） 完美世界、浙数文化、冰川网络净利润规模居前 [3] - 游族网络预计净利润4000-6000万元（+768.75%-1203.13%） 浙数文化、ST华通业绩增幅均超100% 游族网络通过"全球化卡牌+"战略挖掘在营游戏长期价值 [4]

创业板公司上半年业绩预告 - 截至7月14日，33家创业板公司公布上半年业绩预告，其中23家预增，3家预盈，报喜公司合计占比78.79% [1] - 业绩预降、预亏、减亏公司分别有3家、1家、1家 [1] - 10家公司预计净利润增幅中值超100%，5家增幅在50%~100%之间 [1] 高增长公司表现 - 翰宇药业预计净利润增幅中值达1567.36%，位列第一 [1] - 锐捷网络、冰川网络预计净利润增幅中值分别为195.88%、168.92%，分列第二、第三 [1] - 业绩预喜公司中，医药生物、电子行业分别有2只个股预计增幅翻倍 [2] 市场表现 - 业绩预计翻倍股今年以来平均上涨35.51% [2] - 冰川网络、晨光生物、翰宇药业年内涨幅居前，分别上涨90.03%、55.14%、43.60% [2] - 近5日涨幅居前的有博腾股份、汇中股份、川金诺，分别上涨17.58%、14.99%、10.69% [2] 行业分布 - 高增长公司集中在医药生物、电子、通信、传媒、基础化工、环保等行业 [2][3] - 医药生物行业代表公司包括翰宇药业、博腾股份 [2] - 电子行业代表公司包括飞荣达、中熔电气、长川科技 [2][3]

游戏股盘初调整 - 三七互娱股价下跌超过7% [1] - 电魂网络股价下跌超过6% [1] - 冰川网络、恺英网络、巨人网络等游戏公司股价跟跌 [1]

财务表现 - 2025年上半年预计归属于上市公司股东的净利润为3.1亿元至4亿元，上年同期为亏损5.15亿元 [1] - 扣除非经常性损益后的净利润为2.92亿元至3.78亿元，上年同期为亏损5.44亿元 [1] - 非经常性损益金额约为1850万元，主要为政府补贴及存款理财收益 [1] 经营策略 - 公司降低预期回收较弱项目的投放力度 [1] - 销售费用下降 [1]

财务数据关键指标变化 - 归属于上市公司股东的净利润盈利3.1亿元至4亿元，上年同期亏损5.151169亿元[3] - 扣除非经常性损益后的净利润盈利2.92亿元至3.78亿元，上年同期亏损5.442444亿元[3] - 报告期内销售费用较上年同期大幅下降[5] 其他财务数据 - 截至2025年6月30日，非经常性损益金额约为1850万元[6] - 非经常性损益主要为政府补贴及存款理财收益[6] 管理层讨论和指引 - 业绩预告期间为2025年1月1日至6月30日[3] - 本次业绩预告相关财务数据未经注册会计师审计[4] - 本次业绩预告是公司财务部门初步核算结果，未经审计机构审计[7] - 2025年半年度业绩具体财务数据将在半年度报告中详细披露[7] - 公告发布时间为2025年7月11日[10]

游戏板块市场表现 - 冰川网络（300533）股价涨幅超过10% [1] - ST中青宝（300052）股价上涨5% [1] - 游族网络（002174）、星辉娱乐（300043）、盛天网络（300494）股价跟随上涨 [1] 行业活跃度 - 游戏板块呈现反复活跃态势 [1]

行情 - 今日指数横盘上下小幅波动，市场整体普遍下跌，超4100股下跌，1100余股上涨 [3][4] - 电力板块早盘局部发力，华银电力、华光环能2连板，韶能股份、深南电A、新中港、金房能源涨停，迪森股份早盘一度触及20CM涨停 [3] - 游戏板块上午局部走强，巨人网络一度涨停，冰川网络、三七互娱、神州泰岳、吉比特等集体发力 [3] - RWA概念大幅反弹，霍普股份（20CM）、协鑫能科（炸）涨停，长亮科技、天阳科技涨超10% [3] - 创新药板块再度上涨，广生堂（20CM）2连板，中源协和、热景生物、奥赛康、海正药业、京新药业涨停 [3] - 沪指收涨0.32%，深成指、创业板指分别收跌0.25%、0.36% [4] 金融 - 金融板块午后突然发力，湘财股份、大智慧午后涨停，弘业期货、南华期货、天风证券、长亮科技、指南针、东方财富等集体上涨 [6][7][8] - 大金融、期货午后均涨超2%，券商一度涨超1.5%，但最终集体回落 [8] - 金融板块带动指数午后一度走强，沪指一度冲击3500点 [8] 优化生育 - 坊间流传"国家层面生育补贴"文件，乳业、婴用产品股票尾盘小幅走强 [10] - 补贴范围为3岁以内，每年补贴3600元，折合每月300元 [11] - 2025年1月1日前出生且小孩已超过3岁的无法获得补贴 [11] 电力 - 电力板块近日连续走强，迪森股份早盘一度触及20CM涨停，西昌电力、杭州热电、晋控电力等集体走强 [12][13] - 火电板块早盘一度涨超2%，全天高位盘整，最终收涨1.43% [14] - 国家电网预计今夏用电最大负荷将首次突破12亿千瓦，较去年进一步攀升 [14] - 华银电力中报业绩预告净利润1.8亿元至2.2亿元，增长幅度为36.01倍至44.23倍 [14] 雪迪龙 - 雪迪龙已默默走出4连板，今日大幅高开超5%，开盘快速下杀至深水后盘整，尾盘跌停 [19] - 该股一度摸过涨停，但时间太短难以在分时图上留下痕迹 [19]

市场表现 - 6月30日游戏板块领涨A股 迅游科技涨超13% 恺英网络 吉比特 巨人网络涨停 涨幅10% 冰川网络 三七互娱 星辉娱乐 完美世界等涨超5% [1] - 迅游科技收盘价21.47元 单日涨幅13.24% 恺英网络收盘价19.31元 单日涨幅10.03% 吉比特收盘价301.95元 单日涨幅10.00% 巨人网络收盘价23.55元 单日涨幅10.00% [2] - 冰川网络单日涨幅7.26% 三七互娱单日涨幅4.09% [2] 行业数据 - 2025年5月中国游戏市场规模280.51亿元 同比增长9.86% 环比增长2.56% [4] - 客户端游戏市场规模58.19亿元 同比增长1.58% 环比增长0.34% [4] - 自主研发游戏海外市场收入15.77亿美元 同比增长6.93% 环比增长1.50% [4] 政策动态 - 6月国家新闻出版署发放158款游戏版号 其中国产游戏147款 进口游戏11款 创2025年单月新高 全年累计发放812款版号 [4] - 浙江省出台游戏出海支持措施 实施数字文化企业梯度培育计划 [4] - 北京市对游戏企业智能化技改最高奖励3000万元 广州市南沙区发布游戏产业扶持办法 [5]