证券代码：300779 证券简称：惠城环保 债券代码：123118 债券简称：惠城转债 2024 年度向特定对象发行 A 股股票方案的 论证分析报告（修订稿） 二〇二五年六月 1 青岛惠城环保科技集团股份有限公司 青岛惠城环保科技集团股份有限公司（以下简称"公司"或"惠城环保"） 结合自身的实际情况，并根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券 法》《青岛惠城环保科技集团股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）和 《上市公司证券发行注册管理办法》（以下简称"《发行办法》"）等有关法律、法 规和规范性文件的规定，拟选择向特定对象发行 A 股股票（以下简称"本次发 行"）的方式募集资金。 本报告中如无特别说明，相关用语具有与《青岛惠城环保科技集团股份有限 公司2024年度向特定对象发行A股股票预案》中相同的含义。 一、本次向特定对象发行股票的背景和目的 Qingdao Huicheng Environmental Technology Group Co.,Ltd. （山东省青岛市黄岛区泊里镇港旺大道 395 号） （一）本次向特定对象发行股票的背景 1、环保行业迎来良好发展机遇 布关于加快构建废弃物循 ...

中德证券有限责任公司 关于青岛惠城环保科技集团股份有限公司 向控股子公司提供借款展期的核查意见 中德证券有限责任公司（以下简称"中德证券"或"保荐机构"）作为青岛 惠城环保科技集团股份有限公司（以下简称"惠城环保"或"公司"）向特定对 象发行股票的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交 易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号—— 创业板上市公司规范运作》等有关规定，对惠城环保本次向控股子公司提供借款 展期事项进行了核查，核查情况及核查意见如下： 一、本次提供借款的情况概述 1、基本情况 惠城环保于 2024 年 6 月 27 日召开的第三届董事会第三十三次会议、第三届 监事会第二十八次会议审议通过了《关于向控股子公司提供借款的议案》，同意 公司向广东东粤环保科技有限公司（以下简称"东粤环保"）提供不超过 13,000 万元人民币的借款，借款期限不超过 12 个月，借款利率不低于中国人民银行公 布的同期贷款基准利率。上述额度在授权期限范围内可以循环滚动使用。 鉴于《借款合同》即将到期，基于对东粤环保技术实力的认可及后续发展潜 力的信心，为进一步支持东粤环保的日 ...

证券代码：300779 证券简称：惠城环保 债券代码：123118 债券简称：惠城转债 青岛惠城环保科技集团股份有限公司 Qingdao Huicheng Environmental Technology Group Co., Ltd. （山东省青岛市黄岛区泊里镇港旺大道 395 号） 2024 年度向特定对象发行 A 股股票 募集资金使用的可行性分析报告 （修订稿） 二〇二五年六月 1 为了进一步增强资金实力，青岛惠城环保科技集团股份有限公司（以下简称 "公司"、"惠城环保"）拟向特定对象发行 A 股股票（以下简称"本次发行"） 并募集资金，公司董事会对本次发行募集资金运用的可行性分析如下： 一、本次募集资金投资计划 本次向特定对象发行股票募集资金总额不超过 85,000.00 万元（含本数），扣 除发行费用后，募集资金净额拟投入以下项目： 单位：万元 | 序号 | 项目名称 | 项目总投资 | 募集资金 投入金额 | 实施主体 | 实施方式 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 1 | 揭阳大南海石化工业区一般工 | 37,667.00 | 35,000.00 ...

证券代码：300779 证券简称：惠城环保 公告编号：2025-045 债券代码：123118 证券简称：惠城转债 青岛惠城环保科技集团股份有限公司 关于2024年度向特定对象发行A股股票摊薄即期回报的风险 提示及填补措施与相关主体承诺（修订稿）的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 重要风险提示： 关于青岛惠城环保科技集团股份有限公司（以下简称"公司"）2024 年度向 特定对象发行 A 股股票（以下简称"本次发行"）摊薄即期回报测算，是以分析 主要财务指标在本次向特定对象发行前后的变动为主要目的，是基于特定假设前 提的测算，不代表公司对未来经营情况及趋势的判断，也不构成公司的盈利预测 或承诺。公司经营业绩及财务数据以相应定期报告等为准，敬请广大投资者注意 投资风险。 根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作 的意见》（国办发[2013]110 号）、《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若 干意见》（国发[2014]17 号）以及中国证监会《关于首发及再融资、重大资产重 组摊薄即期回报有关事项的指导意见》（证监会 ...

证券代码：300779 证券简称：惠城环保 公告编号：2025-048 债券代码：123118 证券简称：惠城转债 青岛惠城环保科技集团股份有限公司 关于向控股子公司提供借款展期的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、青岛惠城环保科技集团股份有限公司（以下简称"公司"、"惠城环保"） 拟对控股子公司广东东粤环保科技有限公司（以下简称"东粤环保"）提供的不 超过 13,000 万元的借款进行展期，借款期限延长至 2028 年 6 月 27 日。上述借 款利率不低于同期贷款市场报价利率。 2、本次借款展期事项已经公司第三届董事会第四十五次会议、第三届监事 会第三十五次会议审议通过，无需提交公司股东大会审议。 本次借款展期事项已经公司第三届董事会第四十五次会议、第三届监事会第 三十五次会议审议通过，本次借款展期事项在董事会审议权限范围内，无需提交 股东大会审议。 3、本次借款展期对象为公司合并报表范围内的控股子公司，公司对其具有 实质的控制，公司能够对其实施有效的业务、资金管理的风险控制，确保公司资 金安全。本次借款展期事项整体风险可 ...

证券代码：300779 证券简称：惠城环保 公告编号：2025-049 债券代码：123118 债券简称：惠城转债 青岛惠城环保科技集团股份有限公司 关于召开 2025 年第一次临时股东大会的通知 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、召开会议的基本情况 1．股东大会届次：2025 年第一次临时股东大会。 2．股东大会的召集人：公司董事会。 3．会议召开的合法、合规性：经公司第三届董事会第四十五次会议审议通 过，决定召开 2025 年第一次临时股东大会，召集程序符合有关法律、行政法规、 部门规章、规范性文件和《公司章程》的规定。 4．会议召开的日期、时间： 7．出席对象： （1）在股权登记日 2025 年 7 月 8 日（星期二）下午深圳证券交易所交易结 束后，在中国证券登记结算有限公司深圳分公司登记在册的公司已发行有表决权 股份的全体普通股股东均有权出席本次股东大会，并可以以书面形式委托代理人 出席会议和参加表决（授权委托书见附件二），该股东代理人不必是本公司股东； （2）公司董事、监事和高级管理人员； 8．会议地点：山东省青岛市黄岛区萧山路 ...

证券代码：300779 证券简称：惠城环保 公告编号：2025-046 债券代码：123118 证券简称：惠城转债 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、基本情况 2024 年 7 月 15 日，青岛惠城环保科技集团股份有限公司（以下简称"公司"） 召开 2024 年第三次临时股东大会审议通过了《关于<公司 2024 年度向特定对象 发行 A 股股票预案>的议案》《关于提请股东大会授权董事会及董事会授权人士 全权办理本次向特定对象发行股票工作相关事宜的议》等向特定对象发行股票事 项的相关议案，公司向特定对象发行股票方案股东大会决议有效期（以下简称"发 行决议有效期"）及股东大会授权董事会全权办理本次向特定对象发行股票具体 事宜的有效期（以下简称"授权有效期"）为公司 2024 年第三次临时股东大会决 议之日起 12 个月。 青岛惠城环保科技集团股份有限公司 关于延长向特定对象发行股票股东大会决议有效期及相关 授权有效期的公告 二、本次延长发行决议有效期及授权有效期的情况 为保证发行工作的延续性和有效性，确保发行工作的顺利推进，2025 年 6 月 ...

证券代码：300779 证券简称：惠城环保 公告编号：2025-043 债券代码：123118 债券简称：惠城转债 青岛惠城环保科技集团股份有限公司 第三届监事会第三十五次会议决议的公告 本公司及监事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、监事会会议召开情况 青岛惠城环保科技集团股份有限公司（以下简称"公司"）第三届监事会第 三十五次会议于 2025 年 6 月 27 日下午 14:00 以现场方式在青岛市黄岛区萧山路 7 号惠城广场 412 会议室召开，会议通知于 2025 年 6 月 24 日通过电子邮件方式 送达各位监事。本次会议应出席监事 3 人，实际出席监事 3 人。会议由监事会主 席李宏宽先生主持。公司董事、高级管理人员列席会议。本次会议召集及召开程 序符合《中华人民共和国公司法》和《公司章程》的有关规定，所作决议合法有 效。 二、监事会会议审议情况 1、审议通过《关于调整 2024 年度向特定对象发行 A 股股票方案的议案》 结合公司实际情况和资本市场的情况，经过慎重考虑和研究，公司向特定对 象发行股票方案中募投项目之一"石油焦制氢灰渣综合利用项 ...

证券代码：300779 证券简称：惠城环保 公告编号：2025-042 债券代码：123118 债券简称：惠城转债 青岛惠城环保科技集团股份有限公司 第三届董事会第四十五次会议决议的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 青岛惠城环保科技集团股份有限公司（以下简称"公司"、"惠城环保"） 第三届董事会第四十五次会议于 2025 年 6 月 27 日上午 8:30 以现场方式在青岛 市黄岛区萧山路 7 号惠城广场 417 会议室召开，会议通知于 2025 年 6 月 24 日 通过电子邮件方式送达各位董事。本次会议应出席董事7人，实际出席董事7人。 会议由董事长叶红主持。公司监事、高级管理人员列席会议。本次会议召集及召 开程序符合《公司法》和《公司章程》的有关规定，所作决议合法有效。 二、董事会会议审议情况 1、审议通过《关于调整 2024 年度向特定对象发行 A 股股票方案的议案》 结合公司实际情况和资本市场的情况，经过慎重考虑和研究，公司向特定对 象发行股票方案中募投项目之一"石油焦制氢灰渣综合利用项目（二阶段）"的 项 ...

公司信用评级 - 维持青岛惠城环保科技集团股份有限公司主体长期信用等级为A+，"惠城转债"信用等级为A+，评级展望为稳定 [1] - 公司拥有61例授权专利，主要核心技术包括固体废催化剂资源化技术、高硫石油焦制氢灰渣综合利用技术等 [4] - 公司债务结构和偿债指标表现较好，截至2025年3月底，公司全部债务中长期债务占76.08% [5] 经营情况 - 2024年公司资源化综合利用主要产品FCC催化剂（新剂）合计产能达4万吨/年，危险废物处置全年产能为256480吨 [3] - 公司客户集中度高，2024年资源化利用产品前五大客户合计销售金额占销售收入比例为56.60% [5] - 2024年公司营业利润率为23.98%，同比下降7.44个百分点，实现利润总额0.41亿元，同比下降72.04% [5] 财务表现 - 截至2024年底，公司合并资产总额49.39亿元，较年初增长50.32%；负债总额33.77亿元，较年初增长76.21% [8] - 2024年公司营业总收入11.49亿元，同比增长7.33%；经营活动现金流净额1.58亿元，同比下降39.99% [8] - 截至2024年底，公司全部债务22.82亿元，较年初增长53.61%，全部债务资本化比率59.37% [9] 在建项目 - 截至2025年3月底，公司在建项目尚需投资13.92亿元，主要项目包括20万吨/年混合废塑料资源化综合利用示范性项目等 [6] - 20万吨/年混合废塑料资源化综合利用示范性项目已完成中交，进入试运行准备阶段 [34] - 10万吨年废塑料综合利用项目预计2025年10月底试运行 [34] 行业环境 - 化工行业整体呈现增收不增利，行业债务负担有所加重，但资产负债率仍较低 [14] - 化工企业成本端压力有望减轻，新增投资支出已有所收缩，行业景气度或将有所回升 [14] - 受炼化行业开工率不足或停产影响，催化剂下游市场需求不足，竞争加剧 [5]