合作协议与投资 - 英国政府与美国签署价值数百亿英镑的《科技繁荣协议》并宣布打造“Stargate UK”项目 [1] - 英伟达将向英国云计算初创公司Nscale投资5亿英镑，作为在英国部署12万块英伟达芯片计划的一部分 [1] - Nscale与美国公司OpenAI、英伟达达成协议打造英国版“星际之门”项目，并与微软合作在洛顿建造英国最大的AI超级计算机 [1] 公司背景与所有权 - Nscale公司成立于2024年，并在当年12月获得1.55亿美元A轮融资用于在欧美开发数据中心 [1] - 尽管公司总部和注册地均设在英国，但其由澳大利亚人拥有和运营 [1] - 根据英国公司注册局确认声明，截至今年6月，Nscale全部股本均归澳大利亚数据中心基础设施提供商Arkon Energy所有 [2] 行业影响与主权争议 - Nscale的数据中心被标榜为“主权基础设施”，但其澳大利亚资本背景引发对英国AI主权计划实质控制权的质疑 [1][2] - 英国政府原首席数字和数据官指出，在人工智能时代争夺数字主权的竞赛中，英国在数据、技能和生产能力方面依靠外包，将关键技术控制权交给垄断的国际平台 [2]

欧盟FIDA法规核心动态 - 欧盟正着手将Meta、苹果、谷歌和亚马逊排除在其新的金融数据共享系统（FIDA）之外[1] - 该决定旨在促进欧洲数字金融生态系统发展并保护消费者数字主权[4] - 经过两年多谈判 FIDA法规将在未来几周进入最后阶段 美国大型科技集团几乎肯定会遭遇失败[1] FIDA法规内容与目标 - FIDA提案为数据有偿共享提供法律依据 强调透明与非歧视性收费原则[3] - 法规旨在授权第三方服务提供商访问银行和保险公司的数据 以创建金融咨询等新服务[3] - FIDA将"开放银行"从支付领域扩展到储蓄、信贷、投资、养老金和保险领域[3] 欧洲金融机构的立场与动机 - 欧洲银行担心美国科技集团利用客户数据将其"去中介化" 并榨取民众支出和储蓄行为的价值[1] - 欧洲金融业希望限制访问 声称否则数字守门人将利用欧洲金融机构的敏感数据强化其主导地位[3] - 行业组织认为将金融数据交给超大规模企业将巩固其数据驱动的主导地位 旨在将"皇冠上的宝石"留在欧洲[4] 美国科技公司的反应与影响 - 科技游说团体警告 当前形势将导致消费者蒙受损失 并限制消费者选择[5] - 有观点指出目前大型银行才是守门人 歧视美国科技公司将剥夺欧洲人获得新数字服务的权利[5] - 若大型科技公司被排除在外 可能加剧跨大西洋紧张局势 特朗普曾威胁对不公平对待美国公司的国家征收报复性关税[1][4] FIDA实施预期与潜在影响 - FIDA推出过程将持续很长时间 计划分几年逐步引入数据类别 从简单存款信贷到复杂保险数据[5] - 存在风险溢出效应 若欧盟将"数字主权"条款纳入市场准入制度 可能促使其他国家效仿 导致数据经济更加分裂[6] - 有观察认为欧盟试图通过强监管构筑"数字围墙" 但严格监管可能阻碍本土创新 使欧盟在全球竞争中进一步落后[6]

AI作为下一代数字基础设施的重要性 - AI正迅速成为未来社会的关键基础设施，其影响范围可比肩蒸汽机、电力和计算机等通用目的技术 [5] - 从ChatGPT等生成式AI的普及到传统工业的智能化浪潮，AI的渗透正深刻重塑全球竞争格局 [5] - 欧盟各界弥漫着危机感，意识到AI时代可能是重塑其竞争力的最后窗口期，若再度错失良机，在未来产业与科技角逐中或将被彻底边缘化 [3] 欧盟在AI领域的竞争劣势 - 2023年美国私营领域在AI上的投资高达约625亿欧元，而整个欧盟加上英国仅约90亿欧元，巨大的投入差距意味着欧洲在AI研发和应用上已被远远甩在身后 [5] - 全球约73%的大语言模型由美国公司开发，另有15%出自中国，欧洲企业在这一前沿领域几乎难觅踪影 [6] - 英伟达公司首席执行官黄仁勋直言，欧盟在AI投资方面远远落后于中美，警告其可能沦为AI时代的技术附庸 [5] 欧盟的潜在优势与转化困境 - 欧洲学术界有深厚的研究功底，孕育了诸多AI基础创新，例如深度学习领域的重要算法LSTM就由德国学者发明 [5] - 但这些科研优势尚未转化为产业胜势，顶尖AI人才往往流向硅谷或深圳等更贴近产业应用的热土 [6] - 2012年至2017年美国大型科技公司收购的AI初创企业中有19家来自欧洲，约占其收购案例总数的31%，欧洲正沦为他国的AI孵化器 [10] 欧盟创新产业化的结构性障碍 - 欧洲资本市场整体偏保守且碎片化，2018年至2022年欧洲深度科技创业公司仅吸引约325亿欧元投资，同期美国这一数字超过1200亿欧元 [9] - 只有约12%的欧洲大企业尝试过收购初创公司或设立企业风投基金，而美国这一比例接近40%，大型企业对初创公司的带动作用不足 [9] - 欧盟由众多国家组成，市场分散且监管成本高企，未形成真正统一的单一市场，使初创公司难以长大 [10] 欧盟数字主权缺失的挑战 - 欧洲消费者和企业使用的云服务有80%~90%依赖美国巨头，AI模型训练所需的算力平台也几乎完全仰仗外部供应 [12] - 欧盟在半导体、操作系统、开发框架等各层技术栈上高度对外依赖，使其数据和技术主权处于风险之中 [12] - 欧盟《人工智能法案》等法规客观上提高了企业合规成本和创新门槛，有专家指出过严过早的规范可能扼杀新生事物的成长 [10][13] 欧盟的应对策略与自救措施 - 提出数字主权战略，推出Euro Stack计划，着手构建欧洲共同数字栈这一自主基础设施生态 [12] - 在2025年初启动Invest AI计划，拟动员约2000亿欧元投资AI，其中200亿欧元专门用于建设4~5座超大规模的AI超级工厂，每座工厂配备至少10万片先进AI芯片 [13] - 通过《欧盟芯片法案》，计划斥资430亿欧元振兴本土芯片研发和制造，以减少对美洲和亚洲厂商的依赖 [13] 欧盟提升竞争力的关键路径 - 夯实数字基础设施，加速推进欧洲云计算、算力中心、芯片等底层能力建设，打造自主可控的数字底座 [15] - 营造支持创新的金融生态，提高风险投资和资本市场对科技企业的包容度，培育更大胆的资金来扶持本土初创企业 [16] - 培育开放进取的创新文化，形成更加宽容失败、勇于冒险的舆论氛围，强化产学研结合，鼓励科研人员创业 [16]

中美谈判结果 - 中美双方就TikTok问题达成初步共识，美方放弃强令出售的要求，中方同意"算法授权+数据委托运营"的创新方案[2][3] - 中美同意通过"委托运营"方式管理TikTok美国用户数据，并通过授权使用算法等知识产权来解决安全问题[5] - 中国商务部强调反对将科技和经贸问题政治化，将依法进行技术出口审批，支持企业基于市场原则进行平等商业谈判[4] TikTok的核心竞争优势 - TikTok的核心优势在于其基于深度学习的算法推荐机制，能够通过分析用户停留时长、点赞、评论等细微行为，实现内容与用户兴趣的即时高效匹配[7][8] - 公司采用"全球一体化"与"本土化运营"相结合的战略，拥有全球统一的技术中台，但在内容运营、市场推广和商业化策略上给予各地团队极大自主权[12][13][14] - 短视频被视为移动互联网时代的"终极内容形态"，TikTok融合文字、图片、音乐和视频优势，成为集娱乐、社交、电商、教育于一体的数字生态入口[17][18][19][20] 地缘政治风险与数字主权博弈 - TikTok面临的核心地缘政治风险是"数据主权"问题，用户数据被视为"新时代石油"，其跨境流动、存储和控制权上升为关乎国家安全的战略议题[22][23][24] - 美国担忧的不仅是数据安全，更包括算法控制权所带来的"潜移默化的影响力"，即通过内容推送塑造叙事、设置议程的能力[26][27] - 中美在数字主权主张上存在直接冲突，TikTok站在两套数字主权主张的交汇点，其命运将影响未来互联网走向分裂还是开放[30][31][32] 中国政府的支持与监管角色 - 中国通过将"基于数据分析的个性化信息推送服务技术"列入限制出口目录，为TikTok博弈提供了关键支持，迫使美方从"强制剥离"转向谈判寻求折中方案[33][34] - 这体现了中国技术主权意识的觉醒，旨在确保对核心技术的掌控权、主导权和受益权，避免在关键领域受制于人[37][38] - 中国对TikTok的强势介入代表其经济战略从"世界工厂"向"科技强国"和"品牌强国"转型，保护拥有全球影响力的科技巨头[40][41][42] TikTok未来发展的可能路径 - 最理想路径是"委托运营模式"顺利落地，形成"中美科技共治"典范，美方掌控数据"领土主权"，中方保住技术"知识产权"[45][46][47] - 最大可能性是"持续博弈中的有限合作"，TikTok在美业务可能面临各种限制，在监管夹缝中维持基本运营和可观用户规模[48][49][50][51] - 最坏情况是谈判彻底破裂导致TikTok全面退出美国市场，这将标志全球互联网正式分裂成两个并行且难以互通的技术体系和数字生态[52][53][54][57][58]

汇率与利率 - 当前汇率回落至5.30雷亚尔兑1美元 对税收产生非常积极的影响 [1] - 利率与汇率趋于平衡 未来几个月利率存在下降空间 [1] 宏观经济前景 - 总统任期结束时巴西年均经济增长率预计接近3% 潜在GDP或超过当前2.5%的估计值 [1] - 失业率将处于历史低位 累计通胀率首次低于20% 为四年来最低水平 [1] 国际贸易关系 - 美国对巴西征收关税被定义为政治行动 巴西主张应获得与乌拉圭、巴拉圭、阿根廷等南美国家同等待遇 [1] 财政与投资政策 - 政府将向国会提交刺激数据中心投资的措施 税制改革预计减轻投资税负 [1] - 通过税收优惠以极具竞争力的价格提升数字主权 [1]

文章核心观点 - 人工智能正迅速成为下一代关键数字基础设施，其重要性可媲美互联网和智能终端 [1][2] - 欧盟在AI时代面临背水一战的关键时刻，若再度错失良机，在未来产业与科技角逐中或将被彻底边缘化 [1][2] - 欧盟必须同步推进数字基础设施建设、资本市场改革与创新文化更新，以抓住最后的窗口期 [10][11][12] 欧盟在AI领域的竞争劣势 - 2023年美国私营领域AI投资约625亿欧元，而整个欧盟加上英国仅约90亿欧元，投入差距巨大 [2] - 全球约73%的大语言模型由美国公司开发，15%出自中国，欧洲企业在这一前沿领域几乎难觅踪影 [3] - 2018年至2022年欧洲深度科技创业公司仅吸引约325亿欧元投资，同期美国超过1200亿欧元 [4] - 全球市值最高的科技公司前十名中无一来自欧洲 [7] 欧盟面临的结构性挑战 - 欧洲资本市场偏保守且碎片化，高风险创新项目难以获得持续大规模融资 [4] - 只有约12%的欧洲大企业尝试收购初创公司或设立企业风投基金，美国这一比例接近40% [5] - 欧盟市场分散，各国语言文化、市场准入和监管要求不一，未形成真正统一的单一市场 [6] - 欧洲消费者和企业使用的云服务有80%~90%依赖美国巨头，AI模型训练算力平台几乎完全仰仗外部供应 [8] 欧盟的应对策略与现有优势 - 欧盟推出Euro Stack计划，构建自主基础设施生态，推动云计算、AI、量子技术等领域的互操作和安全标准 [8] - 启动Invest AI计划，拟动员约2000亿欧元投资AI，其中200亿欧元用于建设4~5座超大规模AI超级工厂 [9] - 通过《欧盟芯片法案》，计划斥资430亿欧元振兴本土芯片研发和制造 [9] - 欧洲学术界有深厚研究功底，孕育了诸多AI基础创新，如深度学习算法LSTM由德国学者发明 [3] 未来发展的关键路径 - 加速推进欧洲云计算、算力中心、芯片等底层能力建设，打造自主可控的数字底座 [10][11] - 提高风险投资和资本市场对科技企业的包容度，鼓励长期资金投向科技创新领域 [11] - 培育开放进取的创新文化，形成更加宽容失败、勇于冒险的舆论氛围，强化产学研结合 [11]

中美经贸谈判背景 - 美国财政部长贝森特在马德里会谈前提出五项核心问题 要求中方给出可接受的答复 否则休战协议无法延续[2] - 关税停火协议仅为临时机制 特朗普政府从未打算将其转化为长期架构[4] - 美国联邦法院对特朗普时代关税合法性作出不利判决 美方若败诉需退还近半关税并失去谈判筹码[5] 农产品贸易问题 - 2025年前三季度中国对美农产品采购量同比减少18% 而巴西和阿根廷市场份额大幅上升[5] - 美国农业州压力传导至白宫 要求中国购买美豆否则终止关税休战[7] - 中方通过新华社释放信号 拒绝通过政治订单干扰市场规律[7] 经济结构改革要求 - 美方指责中国为全球最不平衡经济体 要求重构出口导向型增长模式并停止新能源 电动车 半导体等行业补贴[7] - 2025年第三季度中国对美高端制造品出口逆势增长7% 国际货币基金组织报告显示去中国化基本失败[9] - 美国高科技行业对中国稀土和精密材料依赖加深[11] 科技与国家安全议题 - 美方要求中方在军民两用技术出口上让步 特别针对与俄罗斯的合作[11] - 中俄签署多项技术合作协议 涵盖能源 航空与电子设备 中国为供应链不可替代环节[11] - 美方将科技封锁合法化称为国家安全问题 中方视其为维持单极霸权的工具[13] TikTok数据主权问题 - 9月17日为特朗普设定的第三次最后期限 要求字节跳动出售TikTok美国业务或退出市场[13] - 美方要求算法与数据主权让渡 中方视其为战略猎取行为[15] - 中方将TikTok问题定为国家法律问题 拒绝开先例以免波及阿里 腾讯 华为等企业[15] 金融与地缘博弈 - 美方以反洗钱合作为名 要求中国银行停止为俄企提供结算通道 否则启动二级制裁[17] - 二级制裁可能导致中国银行被切断SWIFT系统及禁止美元交易[17] - 中方拒绝绑架式合规 反洗钱议题不得成为地缘政治武器[19] 谈判总体态势 - 美方五大问题核心要求中国让利至白宫满意程度[19] - 中方立场较2018年显著强化 过去几年缓和期多次中断[19] - 贝森特若缺乏实质交换条件将空手而归[19]

欧美科技监管冲突 - 欧盟委员会主席冯德莱恩表示不会在监管美国大型科技公司上妥协 尽管面临美国加征关税威胁 [1] - 欧美围绕科技监管问题的冲突可能点燃跨大西洋"新战场" 进一步加剧裂痕 [1] 谷歌反垄断处罚 - 欧盟对谷歌处以29.5亿欧元罚款 因其在广告技术领域偏袒自家服务（Google Ads/DV 360/DFP/AdX）破坏市场公平竞争 [2] - 这是欧盟第四次对谷歌开出数十亿欧元反垄断罚单 此前三次罚款分别为24.2亿欧元（2017年）、41.3亿欧元（2018年）和14.9亿欧元（2019年） 总计罚款达95亿欧元 [3][7] - 欧盟要求谷歌在60天内提出整改方案 否则将实施强制性措施 [7] 美国政府的反应 - 特朗普指责欧盟"掠夺美国投资与就业资金" 称欧盟举措"非常不公平"并表示不会允许"歧视性行为"继续存在 [7] - 特朗普威胁启动"301条款"程序 授权调查外国不公平贸易做法并可能实施报复性关税等单边制裁 [7] - 美国科技巨头（微软/OpenAI/谷歌/苹果/元公司）CEO向特朗普抱怨欧盟数字税和罚款问题 [9] 欧盟监管法规框架 - 欧盟出台《数字服务法案》和《数字市场法案》 对科技巨头展开调查 违规者可能面临全球营业额6%罚款或被禁止在欧盟运营 [10] - 欧盟强调强化数字立法旨在捍卫数字主权、打破科技垄断并为本土产业争取发展空间 [10] 欧盟内部立场分歧 - 欧盟此次仅罚款而未强制拆分谷歌业务 被解读为战略性收缩 引发内部批评 [16][17] - 欧洲发行商委员会呼吁强制分拆谷歌广告技术业务 认为单纯罚款不足以改变其市场垄断行为 [17] - 欧洲智库未来技术研究所强调只有业务拆分才能真正打破垄断结构 [17] 潜在升级措施 - 美国政府考虑对推动《数字服务法案》实施的欧盟官员采取签证限制等制裁措施 [11] - 分析认为美国对欧盟官员实施制裁将构成严厉外交攻击 严重损害双边关系 [13]

贸易政策升级 - 美国对欧盟输美商品统一加征30%惩罚性关税 为第三轮关税升级措施[3] - 此前美国已对欧盟钢铝产品征收50%高额关税 对汽车及零部件课以25%特别关税 其他工业品普遍适用10%基础税率[3] - 美方要求将协议最低关税门槛从10%提升至15-20%[3] 德国经济影响 - 2025年6月德国工业产出环比同比均下滑3.6%[6] - 工业部门就业人数较去年同期减少2.1% 相当于11.4万产业工人失业[6] - 德国对美出口连续三个月负增长 主要汽车制造商上半年利润平均缩水18%[6] - 若30%关税实施 2025年德国经济将陷入停滞 2026年增速压制在1.2%左右[15] - 关税计划可能导致德国经济增长率下降0.5-0.6个百分点[15] 欧盟反制措施 - 欧盟将立即对价值约1000亿欧元美国商品实施报复性关税[8] - 欧盟正酝酿提高关税和限制数字服务的组合拳反制方案[20] - 德国反制将精准打击美国中西部农业州农产品出口和硅谷科技巨头数字服务[21] 数字监管政策 - 欧盟严格执行《数字服务法》和《数字市场法》 任何在欧盟运营数字平台都必须遵守[10] - 《数字市场法》将谷歌、苹果、Meta列为"守门人"平台 限制垄断行为[12] - 新规强制开放应用程序接口（API）为中小企业创造公平竞争环境[12] 产业损害评估 - 美欧贸易协定被指严重损害德国核心产业利益 汽车制造业将遭受毁灭性打击[3] - 美国从德国进口商品中54%为精密机械、汽车零部件等中间产品 在美国本土缺乏替代产能[15] - 2023-2024年德国GDP连续两年负增长 2025年经济增长预期被下调至零[15] 战略调整 - 德国采取"软硬兼施"复合策略 在数字税领域保持强硬立场 在传统贸易领域留有余地[17][18] - 欧盟积极推进与南方共同市场、印度自贸协定谈判 寻求深化与中国经贸合作[21] - 欧盟通过市场多元化战略降低对美依赖 可能重塑全球贸易格局[21]

数字主权概念框架 - 数字主权被视为技术主权和数字国际关系的核心组成部分 强调国家对数字空间的控制权[2] - 主权分为内部主权和外部主权 内部主权涵盖对领土、领空及数字空间的控制 外部主权涉及通过多边合作表达数字主权理念[3] - 数字主权需通过控制应用程序、基础设施和数据来实现 数据被视作与石油同等重要的战略资源[3] 俄罗斯数字主权实践 - 实施数据本地化法律 要求俄罗斯公民数据必须存储在境内服务器 例如2015年《个人数据本地化法》[15][16] - 开发自主互联网基础设施（RuNet） 包括《主权互联网法》和国内云系统（GosCloud）以应对断网风险[15][16] - 推动硬件软件自主化 在编程和网络安全领域形成优势 例如卡巴斯基反病毒软件不向西方传输数据[12][13] - 通过立法禁止外国平台运营 如2022年《外国互联网平台规范》禁止Meta在俄业务[16] 地缘政治与技术竞争 - 西方技术制裁促使俄罗斯加强技术自给自足 特别是在人工智能和编程领域[6][11] - 倡导多极数字秩序 通过金砖国家、上合组织等平台推动替代性技术生态系统合作[5][11][19] - 新冠疫情加速数字化转型 凸显数字技术对教育、科技发展的关键作用[6] 人工智能发展态势 - 人工智能经历指数级增长 被视为第五次工业革命的核心 改变人机协作模式[7][8] - 俄罗斯开发国家大语言模型（如Yandex和Sber） 预计2030年人工智能市场规模增长5倍[26][27] - 神经形态计算等新兴技术从医疗领域向大众市场扩展 预计五年内实现普及[10] 国际合作与治理机制 - 俄罗斯1999年率先在联合国提出国际信息安全议题 相关决议获多数国家支持[17][18] - 推动联合国层面互联网治理改革 主张由国际电信联盟替代现有基于非政府组织的治理模式[22][24] - 金砖国家等区域组织成为数字主权规范制定重要平台 涉及基础设施合作与数据安全标准[19][25] 安全与威胁维度 - 识别三大国际信息安全威胁：ICT军事化应用、人工智能犯罪活动及恐怖主义内容传播[20] - 强调人工智能军民两用属性 需建立国际伦理准则和行为规范[20][26] - 混合战争中数字技术作用凸显 例如乌克兰冲突中卫星技术对作战的影响[11]