祁玉蓉（F03100031, Z0021060），联系电话：010-8229 5006 | 工业硅&多晶硅日评20250901：高位整理 | | | | | | --- | --- | --- | --- | --- | | 2025/9/1 近期趋势 | 指标 | 单位 | 今值 | 变动 | | 元/吨 | 不通氧553#（华东）平均价格 | | 8,950.00 | -1.65% | | 工业硅期现价格 | 期货主力合约收盘价 | 元/吨 | 8,390.00 | -2.10% | | 元/吨 | 基差（华东553#-期货主力） | | 560.00 | 30.00 | | N型多晶硅料 | | 元/千克 | 48.00 | 0.00% | | 多晶硅期现价格 | 期货主力合约收盘价 | 元/吨 | 49,555.00 | -0.22% | | 元/吨 | 基差 | | -1,555.00 | 110.00 | | 8,950.00 | 不通氧553#（华东）平均价格 | 元/吨 | | -1.65% | | 不通氧553#（黄埔港）平均价格 | | 元/吨 | 9,000.00 | -1.10% | ...

中国企业出海非洲可再生能源市场 - 中国企业凭借成本、工程效率和产业结合优势成为非洲可再生能源项目优质供应商 [1] - 山东安装集团启动全球化战略 海外业务从"以项目为中心"转型为"以区域为中心" [1] - 企业通过矿电联动模式、中资产业园、海水淡化项目等多元化方式开拓市场 [1] 非洲可再生能源发展现状 - 非洲风光储项目初始投资金额更低、回收周期更短、技术门槛较低 [2] - 2024年非洲光伏新增装机约2.5GW 累计装机19.2GW 规模不及中国1% [6] - 南非规划从2025年开始每年新增3GW-5GW光伏装机 2030年可再生能源装机容量达50GW-60GW [2] 项目规模与模式演变 - 非洲单一光伏项目规模从小型分布式转向100MW-500MW级并网项目 [6] - 埃及Abydos储能项目规模达300MWh 南非电池储能项目达153MW/612MWh [7] - 开发模式包括PPP、EPC+F、IPP等 其中埃塞俄比亚光伏项目中标电价低至0.02526美元/kWh [8][9] 商业模式创新 - 针对居民和小商业客户推出PAYGo（按天/周付费）模式 [10] - 天合光能开发每平方米重10.7千克的轻量化组件解决运输难题 [10] - 光伏与农业生产结合形成PURE模式（可再生能源生产性利用） [14][15] 市场竞争格局 - 国际金融机构贷款项目要求使用Tier1品牌组件 [11] - 贴牌组件价格仅为全新品牌组件的20%-30% [11] - 中国企业从产品输出转向"产品+服务"模式 提供抗污染、抗高温组件及售后运维 [12] 电力供应与资源禀赋 - 刚果（金）98.7%电力来自水电 洛阳钼业计划开发200MW水电站保障矿场供电 [13] - 非洲撒哈拉以南地区约7亿人未用上电 80%缺电人口集中在该区域 [14] - 光伏项目半年到一年即可完工 相比水电动辄五年以上投建周期更具灵活性 [14] 新兴应用场景 - 卢旺达推广电动摩托车 50kW光伏电站为换电系统提供清洁电力 [17] - 赞比亚建成超1500个太阳能磨坊 通过光伏电力加工农产品 [17] - 预计2030年非洲光伏累计装机超70GW-80GW [17]

项目合作 - 控股子公司BMS与格睿绿能国际签署光储项目投资及能源管理协议 旨在优化电源结构 增加能源供给 降低运营成本 [1] - 格睿绿能国际负责光储电站的设计 建设及全部投资 并向BMS提供光储发电节能服务 [1] - 项目采用10年合作期分阶段递减电价收费模式 预计总支付电费约4806万美元 [1] 运营安排 - 光储电站建成后 BMS在合作运营期内按合同约定优惠电价全额消纳所发电能 [1] - 电价支付以最终实际购买电量计算结果为准 [1]

全球储能市场增长 - 2025年开始全球储能市场规模持续增长 非洲等新兴市场光储需求显著增加 [1][6] - 2025年5月全球储能项目建设动态追踪显示海外储能项目总规模超过29 21GWh 刚果（金）被列为重要建设地点之一 [11] - 刚果（金）加丹加省2025年在建中资冶炼厂配套光储项目总规模不断攀升 [18] 光储设备运输变化 - 发往刚果（金）的货柜中光储设备占比从2024年可忽略不计跃升至2025年的50%-80% [16] - 一个20兆瓦光储电站项目约需300个标准集装箱完成运输 [18] - 达累斯萨拉姆港至刚果（金）加丹加省的运输路线成为光储设备主要通道 替代传统马塔迪港路径 [24][25] 港口与物流竞争 - 阿布扎比港口集团与法国达飞海运集团联合投资2 2亿美元开发刚果（布）黑角港东防波堤码头 重点服务新能源设备装卸 [26] - 迪拜环球港务集团与英国国际投资公司合作开发的香蕉深水港计划2025年竣工 设计吃水深度17 5米 [26] - 中交一公局海外事业部招标要求光储设备运输船期压缩至40天以内 标的总预算9840万元人民币 [22][23] 光储项目案例 - 中国能建湖南院中标刚果（金）卡莫阿智能综合能源微电网EPC项目 储能规模60兆瓦/120兆瓦时 [19] - 中铁六局承建的凯鹏矿业光储项目光伏容量75兆瓦 储能40千瓦时 [20] - 浙江民企采用PPA模式投资离网光储电站 电价仅为柴油发电50% 6-8个月实现现金流回正 [52][53] 市场机遇与挑战 - 刚果（金）国家电网覆盖率不足30% 主干网输电能力薄弱导致工厂依赖柴油发电 [50] - 电解铜冶炼厂光储电费仅占利润3 8% 矿企对电价敏感度低 [59] - 2024年修订的《矿业法》要求矿山配套清洁能源 但离网电站仍处政策灰色地带 [61]

行业趋势 - 全球储能市场规模持续增长，非洲等新兴市场光储项目需求显著增加，刚果（金）被列为全球储能市场最重要建设地点之一[2] - 2025年5月CESA数据库记录26起海外储能项目建设动态，总规模超过29.21GWh[2] - 发往刚果（金）的货柜中光储设备占比从2024年可忽略不计跃升至50%-80%[4] - 一个20兆瓦光储电站项目约需300个标准集装箱完成运输[4] 市场变化 - 达累斯萨拉姆港货物结构发生明显变化，从工程机械配件转向光伏板和储能电池[1][3] - 刚果（金）加丹加省在建中资冶炼厂配套光储项目总规模不断攀升[4] - 中国能建湖南院中标卡莫阿智能综合能源微电网EPC项目，储能规模60兆瓦/120兆瓦时[4] - 中铁六局承建凯鹏矿业光储项目光伏容量75兆瓦，储能40千瓦时[4] 物流运输 - 光储设备运输时效要求苛刻，船期需压缩至40天以内，免箱期延长至21天[5] - 中交一公局海外事业部集装箱运输招标总预算达9840万元人民币[5] - 达累斯萨拉姆港成为主要通道，替代传统马塔迪港路径[5] - 阿布扎比港口集团与达飞海运联合投资2.2亿美元开发黑角港东防波堤码头[6] - 香蕉深水港计划2025年竣工，设计吃水深度17.5米[6] 商业模式 - 采用购电协议(PPA)模式，浙江民企全额投资光储电站，电价1.5-2元/度[19] - 电解铜冶炼成本5000美元/吨，2025年铜价均值9074美元/吨，光储电费仅占利润3.8%[21] - 光伏发电成本仅为柴油发电的50%[13][18] - 中资冶炼厂向国家电网申请15兆瓦工业用电，实际仅获批5兆瓦[16] 政策环境 - 2024年修订的《矿业法》要求矿山配套清洁能源[24] - 离网电站处于政策灰色地带，刚果金能矿部未设立专项补贴[24] - 并网项目可获得0.03美元/度的电价补偿[24] - 光储设备进口免税文件未标注"离网专用"被追缴30%关税差额[24] 投资机会 - 中国企业可通过光储项目解决矿业企业电力供应不足问题[25] - 考虑在东非设立组装厂以降低运输成本[25] - 赵启明为中国企业办理设备免税文件节省关税30%，折合3000万元人民币[14]