会议基本情况 - 会议于2025年9月2日召开 花园转债2025年第一次债券持有人会议 [1] - 会议召集依据为《募集说明书》及《债券持有人会议规则》等规定 [1] - 会议表决方式采用现场投票及通讯表决相结合 记名方式表决 [1][2] 会议出席情况 - 出席会议的债券持有人及代理人共2人 代表有表决权债券11,031张 [1][2] - 代表未偿还债券本金总额1,103,100元 占未偿还债券面值总额的0.09% [1][2] - 现场出席持有人2名 代表债券11,031张 通讯出席持有人0名 [2] 议案表决结果 - 审议通过议案 同意票11,031张 占出席会议有效表决权的100% [2] - 反对票0张 弃权票0张 [2] 法律意见 - 北京浩天律师事务所律师现场见证并出具法律意见 [2] - 会议召集及召开程序符合《公司法》《证券法》等法律法规规定 [2] - 会议召集人及出席人员资格合法有效 表决程序及结果合法有效 [2]

会议基本信息 - 公司将于2025年9月2日召开"花园转债"2025年第一次债券持有人会议 [1] - 会议召开依据为公司第七届董事会第十一次会议审议通过的议案 [1] - 同一表决权只能选择现场投票或通讯投票中的一种方式 不能重复投票 [1] 参会资格与登记 - 截至2025年8月26日深交所收市时登记在册的花园转债（债券代码：123178）持有人有权参会 [2] - 债券发行人及其他重要关联方可参会并提出议案但没有表决权 [2] - 登记时间为2025年8月29日9:00-11:30和13:00-17:00 [2] - 登记地点为浙江省东阳市南马镇花园村康平路2号公司证券部 [2] - 接受信函登记但拒绝电话登记 信函需注明"2025年第一次债券持有人会议"字样 [3] 表决规则与程序 - 每一张未偿还债券（面值人民币100元）拥有一票表决权 [3] - 表决只能选择同意、反对或弃权 未填、错填、字迹无法辨认的表决票计为废票 [4] - 通讯表决需在2025年9月2日12:00前送达公司证券部 [4] - 持有公司5%以上股权的股东及其关联方所持债券不计入出席张数 [4] - 决议需经出席会议的债券持有人所持未偿还债券面值总额超过二分之一同意方为有效 [4] 会议审议事项 - 会议将审议《关于调整部分募投项目用途及新增募投项目的议案》 [6][7] - 该议案已经公司第七届董事会第十一次会议和第七届监事会第八次会议审议通过 [2] 文件备查 - 授权委托书需明确指示对各项议案的表决意见 [5][6] - 表决票需对同一议案只能表示一项意见 [8] - 备查文件包括授权委托书、表决票和参会登记表等附件 [4]

核心观点 - 公司完成向不特定对象发行可转换公司债券的注册和上市 募集资金总额12亿元 扣除发行费用后净额为11.86亿元 债券简称"花园转债" 代码"123178" [2] - 公司调整部分募投项目资金用途 将高端仿制药研发项目资金减少9900万元 新增年产10亿片（粒）固体制剂及8000万支针剂项目 [16][20] - 公司延长部分募投项目建设周期 包括维生素A粉、维生素E粉、维生素B6、生物素及L-丙氨酸项目 主要因市场环境变化和工艺优化需要 [28][29][30][31] 债券发行条款 - 发行规模12亿元 每张面值100元 共1200万张 期限6年（2023年3月至2029年3月） [2][3] - 票面利率采用递增结构：第一年0.3% 第二年0.5% 第三年1.0% 第四年1.5% 第五年2.0% 第六年2.5% [4] - 初始转股价格15.19元/股 后因2024年权益分配调整为13.45元/股（每10股派现1.14元） [5][16] - 转股期自2023年9月11日起至2029年3月5日止 赎回条款设定期满按面值115%赎回 回售条款允许最后两个计息年度内股价低于转股价70%时回售 [5][9][10] 募集资金使用调整 - 高端仿制药研发项目调减资金9900万元 原因为国内仿制药市场竞争格局变化 部分产品集采可能性下降 [16][20][21] - 新增固体制剂及针剂项目 投资总额1.91亿元 其中固定资产投资1.54亿元 建设周期36个月 预计税后投资回收期6.75年 内部收益率30.06% [22][27] - 项目产品覆盖心血管类、抗菌消炎类、消化系统类及神经系统类用药 旨在满足临床需求并提升产能 [22][23][24] 募投项目延期情况 - 维生素A粉（6000吨）已按计划完成建设 维生素E粉（20000吨）因市场环境变化放缓建设进度 [28] - 维生素B6（5000吨）和生物素（200吨）项目为优化工艺和智能化水平延期 目前处于试生产准备阶段 [29][30] - L-丙氨酸（10000吨）项目因生物合成工艺参数深入研究调整延长建设周期 [31] - 所有延期项目未改变实施主体、地点及投资规模 [28] 行业与战略布局 - 公司属于化学药品制剂制造行业（C2720） 项目符合国家鼓励慢性病治疗药物研发政策及浙江省"十四五"规划重点领域 [25][26] - 通过新增固体制剂及针剂项目 公司可解决老厂区产能不足、产品共线风险及研发转移限制问题 提升智能化生产水平 [21][24] - 研发方向聚焦具有临床价值的仿创药物 包括心血管、神经系统、消化系统等疾病领域 强化核心竞争力 [23][24][26]