会议安排 - 2025年1月10日召开董事会决议2月12日开临时股东大会[5] - 股东大会现场与网络投票结合，现场2月12日在宁波召开[6] - 网络投票交易系统和互联网平台时间不同[8] 参会情况 - 559人出席，代表538,209,188股，占总股本37.6363%[9] 审议事项 - 审议通过员工持股计划等多项议案[14][15] - 审议部分议案时关联股东回避表决[16]

纪要涉及的公司和行业 - 公司：金田股份 - 行业：铜加工行业 纪要提到的核心观点和论据 公司经营与开工情况 - 2024 年二季度铜价大幅上涨影响业绩，三季度随铜价中枢回归业绩恢复，四季度订单和发电量良好，产能利用率处行业较高水平 [3] - 2025 年 1 月开工超预期，节后复工率超 90%，部分业务单位产能利用率超节前，下游需求旺，订单价值同比持平或增长，渠道有延迟 [3][4] 境外业务拓展 - 近年来境外业务增速快，2025 年保持高开工节奏，涉及投管、铜牌、点线等新材料业务，预计 2 月底全面恢复生产 [4][5] 下游客户市场前景展望 - 总体向好，局部细分领域偏谨慎；新能源领域预计两位数增长，新能源汽车细分突出，光伏、风电等个位数增长 [4][6] 以旧换新政策影响 - 2024 年四季度起拉动汽车和家电需求，使全年铜消费增速超预期，前三季度国内铜实际消费量增长不到 1%，全年达 2%以上 [4][7] 内外价差扩大影响 - 类似 2024 年 5 - 6 月情形，黄金和铜涨幅超国内，具体影响待观察市场动态和价格走势 [4][8] 中美贸易战对原料进口影响 - 每年从美国进口 30 - 40 万吨废铜，占总原料 20%左右，减少美废铜进口，增加欧、东南亚采购，供应无大碍；若贸易战缓和将恢复进口，短期内对生产影响不大 [4][11] 出口退税取消影响 - 加工费成本上涨基本传导至下游，2025 年出口预计增 15% - 20%；加工贸易替代一般贸易增加灵活性损失，但大部分成本已转嫁，促进行业整合，提高头部企业集中度 [4][12] 公司发展战略 - 着重提高产品附加值和单位毛利，聚焦新能源、AI 超算、人形机器人和低空飞行器等前沿领域，预计低碳环保铜销量突破性增长提升毛利 [4][15] 海外产能布局 - 投资越南和泰国基地，越南基地 2025 年新增一两万吨产能，泰国基地 2026 年下半年全面投产，2027 年释放超 10 万吨产能，扩展海外产品系列，转移部分铜排和铜带生产至海外 [16] 国内外工厂成本差异 - 海外工厂成本接近宁波工厂，差距缩小；越南工厂生产效率提升，运营成本低，对外报价高于宁波工厂 [17] 欧美同行业加工费情况 - 欧美主要成本是铜价，美国同行业加工费至少比国内高 30%甚至翻倍，加征关税后产品难进北美市场，通过越南或泰国工厂出口规避 [18] 美国和欧洲市场定位 - 美国市场非开发重点，是保障；欧洲市场税率低，产品进入相对轻松，加工费比国内高约 600 美元，成本高 1000 - 1500 美元 [19] 产能扩张与新兴领域开发 - 不推迟扩产计划，已有 4000 吨投产，2025 年产能利用率提升显著，二期项目按时建设投产；人形机器人领域处于试制、研发和小批量投产阶段，2025 年对收入和利润贡献小 [20] 资本开支规划 - 未来几年资本开支强度减弱，集中在海外建设和国内关键工序改造及产品结构调整，投资额减少，改善负债率和现金流，考核重点转向产品结构等提高效益扩张 [21][22] 加工费情况 - 2024 年四季度同行提价保卫战使价格止跌回升，2025 年目标提质提价，新能源汽车中压电线保留基本需求客户，传统产品价格回升 [23] 行业盈利情况 - 行业整体盈利好转，2020 年以来加工费下降趋势改变，随传统产品占比增加和海外收入提高，盈利水平将逐步恢复 [24] 行业资本开支和产能扩张 - 行业内资本开支下降，产能扩张放缓，未来 3 - 5 年以整合为主 [25] 行业并购情况 - 未来 3 - 5 年预计出现类似海亮股份参股铜管业务的大型并购，因企业领导人退休、二代接班问题可能促使企业出售 [26][27] 新生代企业家决策特点 - 相对理性，注重经济效益，倾向减少产能利用率提高盈利能力，与上一代过度扩张产能不同 [28] 海外市场销售情况 - 海外市场销售额包括出口和海外基地收入，2024 年上半年海外销量约 10 万，同比增约 20%，2025 年上半年预计维持 15% - 20%增长 [29] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 2024 年四季度环比和同比数据上升，产能利用率高，日均用电量创历史新高，得益于国内新能源车和家电补贴政策及抢出口现象，订单大增致部分产品交货延迟至春节前 [9] - 近期铜价涨至 77000 元，涨幅温和，客户未强烈抵制也未大量补库，2025 年 comex 倒挂无明显逼仓行情，公司保值仓位低，影响不大 [10]

回购方案 - 首次披露日为2024年11月23日[3] - 实施期限为2024年11月19日至2025年11月18日[3] - 预计回购金额10000万元至20000万元[3] 回购进展 - 累计已回购股数235.2982万股，占比0.16%[3] - 累计已回购金额1415.913556万元[3] - 实际回购价5.93元/股至6.10元/股[3] 2025年1月情况 - 回购股份235.2982股，占比0.16%[6] - 成交最高价6.10元/股、最低价5.93元/股[6] - 已支付资金1415.913556元（不含交易费）[6] 回购用途 - 用于转换公司可转债[3]

| 证券代码：601609 证券简称：金田股份 | 公告编号：2025-010 | | --- | --- | | 债券代码：113046 债券简称：金田转债 | | | 债券代码：113068 债券简称：金铜转债 | | 宁波金田铜业（集团）股份有限公司 关于以集中竞价交易方式首次回购公司股份的公告 二、 回购股份的进展情况 根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 7 号——回购股份》等相关 法律、法规及规范性文件的规定，现将首次回购股份的情况公告如下： 2025 年 1 月 22 日，公司通过集中竞价交易方式首次回购股份 980,000 股，占 公司目前总股本的比例为 0.07%，成交的最高价格为 6.01 元/股，成交的最低价格 为 5.93 元/股，支付的资金总额为 5,862,202.00 元（不含交易费用）。 上述回购符合相关法律法规的规定及公司既定的回购股份方案。 三、 其他事项 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： | 回购方案首次披露日 | 2024/11/23 | | | | ...

会议安排 - 现场会议于2025年2月12日14：00召开[10] - 网络投票时间为2025年2月12日9:15 - 15:00[10] - 股东发言次数不超3次，每次不超3分钟[8] 员工持股计划 - 2025年员工持股计划草案等公告于2025年1月11日披露[15][18] - 董事会提请授权办理员工持股计划事宜[22] 制度修订 - 公司修订《募集资金管理办法》部分条款[25] - 修订依据相关法律法规[25] - 修订后的办法于2025年1月11日披露[25]

员工持股计划 - 公司不存在禁止实施员工持股计划情形，编制及审议程序合法有效[1] - 拟定持有人符合规定，主体资格合法有效[2] - 实施该计划利于建立长效激励机制，结合多方利益[2] - 监事会同意计划并提交股东大会审议[2]

| 证券代码：601609 | 证券简称：金田股份 | 公告编号：2025-007 | | --- | --- | --- | | 债券代码：113046 | 债券简称：金田转债 | | | 债券代码：113068 | 债券简称：金铜转债 | | 一、监事会会议召开情况 宁波金田铜业（集团）股份有限公司（以下简称"公司"）第八届监事会第 二十七次会议（以下简称"本次会议"）通知于 2025 年 1 月 7 日以电子邮件、书 面方式发出，会议于 2025 年 1 月 10 日在公司六楼会议室召开。本次会议由公司 监事会主席丁利武先生主持，应出席监事 3 人，实际出席监事 3 人。本次会议的 召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定，召开程序合法有效。 二、监事会会议审议情况 会议审议并表决通过以下议案： （一）审议通过《关于<宁波金田铜业（集团）股份有限公司 2025 年员工持 股计划（草案）>及其摘要的议案》 经审核，监事会认为： 1、公司不存在《关于上市公司实施员工持股计划试点的指导意见》（以下 简称"《指导意见》"）《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规 范运作》（以下简称"《规范运作指引 ...

股东大会信息 - 2025年第一次临时股东大会于2月12日召开[4] - 现场会议14点在宁波江北区慈城镇会议室召开[6] - 网络投票2月12日进行，有不同时段要求[6] 议案相关 - 审议3项非累积投票议案，涉2025员工持股计划[8] - 议案1月11日披露，1 - 3号对中小投资者单独计票[9][10] - 1 - 3号议案关联股东回避表决[12] 其他 - 股权登记日2月6日，股票代码601609[15] - 登记时间2月11日，地点在董秘办[19] - 会议联系人丁星驰，有联系电话和传真[21]

员工持股计划份额与人数 - 员工持股计划持有的份额不超过3104.50万份，约占公司股本总额的2.09%[6][13] - 参加员工持股计划的员工总人数不超过300人[6] - 董事等14人认购股数上限476.50万股，占比15.35%；其他员工286人认购股数上限2628.00万股，占比84.65%[6][7] 资金与股票来源 - 员工持股计划募集资金总额上限为9251.41万元，按每股2.98元计算得出[8] - 员工持股计划股票来源为公司回购专用证券账户所持股票，上限3104.50万股[8] - 2022 - 2023年回购1728.9097万股，2024年回购1375.5903万股[8] 历史回购情况 - 2022 - 2023年回购股份38316797股，占当时总股本2.59%，使用资金2.82亿元[9] - 2024年累计回购股份35828912股，占总股本2.42%，使用资金1.99亿元[10] 受让价格与限制 - 员工持股计划受让价格为2.98元/股，不得低于草案公布前相关均价的50%[11] - 公司全部有效员工持股计划所持股票总数累计不超公司股本总额的10%，单个员工不超1%[13] 存续期与解锁 - 员工持股计划存续期为10年，届满前2个月内满足条件可延长[14] - 标的股票分三期解锁，比例分别为40%、30%、30%[14][15] 业绩目标 - 2025年公司净利润需达5.6亿元或外销量增长率不低于15%[16] - 2025 - 2026年公司净利润累计需达11.8亿元或两年累计外销量增长率不低于150%[16] - 2025 - 2027年公司净利润累计需达18.6亿元或三年累计外销量增长率不低于300%[16] 个人绩效解锁系数 - 个人绩效考核中评价等级A解锁系数为1，B为0.8，C为0[19] 管理与决策 - 员工持股计划由公司自行管理，管理委员会负责日常管理[22] - 持有人会议提前3日通知，紧急情况可口头通知[26] - 议案经出席持有人会议的持有人所持50%以上份额同意视为表决通过，特殊约定除外[28] - 单独或合计持有30%以上份额的持有人可提交临时提案和提议召开临时会议[28] - 管理委员会由3名委员组成，设主任1人，委员任期为员工持股计划存续期[29] - 管理委员会不定期会议提前3日通知，委员提议召开临时会议，主任应在5日内召集和主持[30] - 管理委员会会议应有过半数委员出席，决议须经全体委员过半数通过[30] - 股东大会授权董事会办理员工持股计划相关事宜[32][33] 变更与终止 - 员工持股计划变更须经出席持有人会议的持有人所持2/3以上份额同意，并经董事会审议通过[35] - 员工持股计划存续期届满未延期等情况可提前终止，存续期届满前2个月内经批准可延长[35] 股价与权益处理 - 解锁时股价连续六个月低于受让价格，公司有权收回份额，按原始出资额返还持有人[35] 资产与收益分配 - 员工持股计划资产包括公司股票对应权益等[36] - 锁定期内公司派息，员工持股计划获现金股利计入货币性资产，锁定期结束后由管理委员会分配[37] 持有人权益变动 - 持有人违反规定，管理委员会取消其资格并收回份额，追缴已实现现金收益[37][38] - 持有人晋升晋级，已解锁权益和份额不受影响，未解锁部分以综合绩效考核结果为准[38] - 持有人降职降级，已解锁权益和份额不受影响，未解锁权益与份额按情况调减[39] - 持有人离职，已解锁权益和份额可由原持有人享有，未解锁部分由管理委员会收回[39][40] - 持有人退休等离职且无损害公司情形，已解锁权益和份额可由原持有人享有，未解锁部分收回[40] - 持有人因执行职务身故，持有份额由继承人持有，个人绩效考核条件不再纳入解锁条件[41] 生效与解释 - 本次员工持股计划经公司股东大会审议通过后生效，解释权属于公司董事会[43]

资金支取与通知 - 公司1次或12个月内累计从募集资金专户支取金额超5000万元且达募集资金净额20%时，应通知保荐机构或独立财务顾问[6] 募投项目论证 - 募投项目搁置超1年，公司需重新论证项目可行性、预计收益等[10] - 超最近一次募集资金投资计划完成期限且投入金额未达计划金额50%，公司需重新论证项目[10] 资金置换与管理 - 公司以自筹资金预先投入募投项目，可在募集资金到账后6个月内置换[12] - 公司对闲置募集资金现金管理，投资产品期限不超12个月且不长于授权期限[12] - 公司以闲置募集资金补充流动资金，单次补充不超12个月[14] 协议签订与终止 - 公司应在募集资金到账后1个月内签订三方监管协议并公告[6] - 商业银行3次未及时出具对账单等，公司可终止协议并注销专户[6] - 协议提前终止，公司应两周内签新协议并公告[7] 资金用途变更 - 公司变更募集资金用途，需经股东大会审议通过[11] 节余资金使用 - 单个募投项目节余资金低于100万或低于承诺投资额5%，用于其他项目可免特定程序[16] - 募投项目完成后，节余资金低于500万或低于净额5%，使用可免特定程序[17] 超募资金使用 - 超募资金每12个月内累计用于永久补充流动资金或还贷金额不超总额30%[18] 检查与核查 - 公司审计部至少每半年检查募集资金存放与使用情况[21] - 公司董事会每半年度核查募投项目进展并出具报告[22] - 保荐人或独立财务顾问至少每半年现场调查资金存放与使用情况[22] - 每个会计年度结束，保荐人或独立财务顾问出具专项核查报告[23] 鉴证与责任 - 二分之一以上独立董事可聘请会计师事务所出具鉴证报告[24] - 违反制度致公司损失，处分责任人并追究法律责任[26] 办法生效与修改 - 本办法经股东大会审议通过后生效，修改亦同[28]