股本与注册资本 - 2024年12月完成向特定对象发行股票，注册资本增加142,740,286元，更新为1,275,779,460元[2][3] - 股本数增加142,740,286股，更新为1,275,779,460股[2][3] - 已发行股份数从1,133,039,174股变为1,275,779,460股[6][7] 经营范围 - 在原经营范围基础上增加“租赁服务（不含许可类租赁服务）”[2] 公司治理结构调整 - 取消监事会，由董事会审计与合规管理委员会行使监事会职权[1] - 董事会审计委员会名称修改为“董事会审计与合规管理委员会”[3] - 董事会战略委员会名称修改为“董事会战略与ESG委员会”[3] 利润分配 - 明确现金股利政策目标为稳定增长的现金股利支付率[3] - 明确每年进行两次利润分配，分别为年度和中期利润分配[3] - 每年以现金形式分配的利润不少于当年净利润的30%[56] 股东相关 - 单独或合并持有公司已发行股份1%以上的股东可提名非独立董事候选人[27] - 单独或合并持有公司已发行股份3%以上的股东可提名非职工代表担任的董事和监事候选人[27][28] - 连续一百八十日以上单独或者合计持有公司1%以上股份的股东可就公司相关人员违法致损问题请求诉讼[13] 股东会 - 普通决议需出席股东所持表决权过半数通过[26] - 特别决议需出席股东所持表决权三分之二以上通过[26] - 年度股东会上董事会应就过去一年工作向股东会报告[25] 董事会 - 由9至15名董事组成，每年至少召开两次会议[40][41] - 对根据章程规定应由董事会审批的对外担保、财务资助事项做出决议，须经出席董事会会议的三分之二以上董事通过[106] - 会议记录保管期限不少于十年[107] 审计与合规管理委员会 - 成员为3名，独立董事占多数，由独立董事中会计专业人士担任召集人[44] - 负责审核公司财务信息及其披露等工作[44] - 每季度至少召开一次会议[45] 其他 - 修订后的《公司章程》及附件《股东会议事规则》《董事会议事规则》全文同日在上海证券交易所网站披露[65] - 公司董事会提请股东大会授权办理变更事项具体手续[65] - 变更事项和《公司章程》条款修订以市场监督管理部门最终核准登记为准[65]

股东大会信息 - 2025年第二次临时股东大会6月24日13点30分在上海宝山召开[4] - 网络投票6月24日，交易系统9:15 - 15:00，互联网9:15 - 15:00[5] - 审议修订章程等议案，选靳海明为独董[7] - 议案6月6日在指定平台披露[8] - 股权登记日为6月17日[14] - 会议登记6月19日16:30前在上海宝山[17] 投票规则 - 特别决议议案为1、2、3，对中小投资者单独计票议案为1、2、3、4[11] - 股东每股拥有与应选董监人数相等投票总数[25] - 某公司应选董事5名、独董2名、监事2名[25] - 100股投资者选董事、独董、监事分别有500、200、200票表决权[25][26] - 投资者可集中或分散投票给候选人[26]

会议情况 - 公司第七届董事会第十六次会议于2025年6月5日召开，9名董事全部出席[1] 议案通过情况 - 《关于修订公司章程的议案》等6项议案全票通过，部分需提交股东大会审议[1][2][3][4][5][7][8] - 《关于宝钢包装下属公司非股权性资产转让的议案》通过，目的是优化资产配置和提升运营效率[8] 其他事项 - 提名靳海明为独立董事候选人，需提交股东大会审议[8] - 通过《关于召开宝钢包装临时股东大会的议案》[8]

股份回购 - 2024年1月29日拟用5000万元 - 1亿元自有资金回购A股，不超7.66元/股，期限不超12个月[5] - 截至2024年7月17日，回购14346524股，占总股本1.2662%[6] - 2024年度股份回购金额69973449.18元[7] 分红情况 - 2024年度按净利润10%提取法定盈余公积12162280.35元[7] - 2024年度拟每股派现0.032元，预计派现40365853.95元[7] - 2024年9月27日已派现46985091.30元，占半年度净利润50.31%[7] - 2024年度合计派现87350945.25元，占年度净利润50.67％[7] - 现金分红和回购金额合计157324394.43元，占年度净利润91.26％[7] 股价相关 - 2025年5月14日收盘价格为4.84元/股[9] - 实际分派除权除息参考价4.808元/股[9] - 虚拟分派除权除息参考价4.808元/股[10] - 除权除息参考价格影响约为0%[10] 分红影响 - 差异化分红对除权除息参考价格影响绝对值在1%以下[10] - 差异化分红符合规定，对参考价格影响小，不损害股东利益[11]

业绩总结 - 2024年度拟合计派发现金红利87,350,945.25元（含税），占净利润50.67％[5] - 2024年9月完成派发半年度现金红利46,985,091.30元（含税），占半年度净利润50.31%[5] 分红信息 - 2024年度A股每股现金红利0.032元[3] - 股权登记日2025年6月11日，除权（息）和发放日6月12日[3][7] - 以总股本1,261,432,936股为基数，预计派现40,365,853.95元（含税）[5] 税负情况 - 不同股东持股期限及类型对应不同税负[12][13][14]

投资者保护与沟通 - 中国证监会设立每年5月15日为"全国投资者保护宣传日"以倡导理性投资文化[1] - 上海上市公司协会联合上证所信息网络有限公司举办2025年上海辖区上市公司年报集体业绩说明会[1] - 宝钢包装高管出席业绩说明会并深入交流2024年度经营成果、财务指标、研发创新等投资者关心的问题[1] 经营业绩与行业地位 - 宝钢包装2024年营收达83.18亿元同比增长7.19%领跑金属包装行业[2] - 2025年一季度扣非归母净利润同比增长9.2%继续领先同业[2] - 金属包装行业面临市场需求放缓、原材料价格波动、同质化竞争加剧等挑战[2] 研发创新与产品优势 - 2024年研发费用同比增长92.64%体现对创新的高度重视[2] - 推出710ML大罐型新罐型及温感罐、自起泡罐等自主研发创新产品[2] - 创新成果推动产品结构优化提升附加值和市场竞争力[2] 数字化转型与国际化布局 - 公司持续完善"三智"系统建设并探索AI在金属包装的应用场景[3] - 2024年境外业务增速达25.78%得益于国际化战略[3] - 2025年将推进厦门新建两片罐生产基地及越南、柬埔寨海外项目[3] 资本运作与股东回报 - 2024年首次实施股份回购、中期分红并完成非公开发行A股股票[4] - 2024年度合计派发现金红利8735.09万元占归母净利润50.67%[4] - 连续7年现金股利超过50%并计划2025年继续实施中期分红[4] 投资者关系与市场预期 - 2024年组织30余场路演、反路演、投资者调研等活动[5] - 国投证券预计2025-2027年归母净利润为1.82亿、1.95亿、2.13亿元[5] - 天风证券预计2025-2027年归母净利润分别为1.8亿、2.0亿、2.1亿元[5]

证券代码：601968 证券简称：宝钢包装 公告编号：2025-019 上海宝钢包装股份有限公司 关于召开 2024 年度暨 2025 年第一季度业绩说明会的公 会议召开时间：2025 年 5 月 22 日（星期四）15:00-16:30 会 议 召 开 地 点 ： 上 海 证 券 交 易 所 上 证 路 演 中 心 （ 网 址 ： https://roadshow.sseinfo.com/） 会议召开方式：上证路演中心视频录播和网络互动 投资者可于 2025 年 5 月 15 日（星期四）至 5 月 21 日（星期三）16:00 前登 录上证路演中心网站首页点击"提问预征集"栏目或通过公司邮箱 （ir601968@baosteel.com）进行提问。公司将在说明会上回答投资者普遍关 注的问题。 （三）会议召开方式：上证路演中心视频录播和网络互动 告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 上海宝钢包装股份有限公司（以下简称"公司"）已于 2025 年 4 月 24 日发 布了公司 2024 年年度报告，于 2025 ...

证券代码：601968 证券简称：宝钢包装 公告编号：2025-018 上海宝钢包装股份有限公司 2024年年度股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 (一)股东大会召开的时间：2025 年 5 月 14 日 (二)股东大会召开的地点：上海市宝山区同济路 333 号 4 号楼会议室 (三)出席会议的普通股股东和恢复表决权的优先股股东及其持有股份情况： | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 241 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 706,127,215 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决权股 | 55.98 | | 份总数（已扣除公司回购专户股份数）的比例（%） | | (四)表决方式是否符合《公司法》及《公司章程》的规定，大会主持情况等。 本次股东大会由公司董事会召集，董事长曹清先生主持会议。本次股东大会 采用现场投票和网络投票相结合的方式表决，会议的召 ...

FANGDA PARTNERS http://www.fangdalaw.com 中国上海市石门一路 288 号 电子邮件 E-mail: email@fangdalaw.com 兴业太古汇香港兴业中心二座 24 楼 电 话 Tel.: +86-21-2208 1166 邮政编码：200041 传 真 Fax.: +86-21-5298 5599 24/F, HKRI Centre Two HKRI Taikoo Hui 288 Shi Men Yi Road Shanghai, PRC 200041 上海市方达律师事务所 关于上海宝钢包装股份有限公司 2024 年年度股东大会之法律意见书 致：上海宝钢包装股份有限公司 上海市方达律师事务所（以下简称"本所"）是具有中华人民共和国境内法 律执业资格的律师事务所。根据相关法律顾问协议，本所指派律师出席上海宝钢 包装股份有限公司（以下简称"宝钢包装"或"公司"）2024 年年度股东大会（以下 简称"本次股东会"），并就本次股东会的召集和召开程序、参与表决和召集会议 人员的资格、表决程序和表决结果等有关事宜出具本法律意见书。 本法律意见书依据《中华人民共和国公司法》 ...

报告公司投资评级 - 维持“增持 - A”投资评级，6 个月目标价 6.42 元 [4][8] 报告的核心观点 - 宝钢包装作为金属包装领军企业，持续优化产品结构和产能布局，伴随行业格局优化业绩有望保持稳健增长 [8] 根据相关目录分别进行总结 财务数据 - 2024 年公司实现营业收入 83.18 亿元，同比增长 7.19%；归母净利润 1.72 亿元，同比下降 21.13%；扣非后归母净利润 1.67 亿元，同比下降 22.62% [1] - 2024Q4 公司实现营业收入 21.58 亿元，同比增长 11.00%；归母净利润 0.15 亿元，同比下降 6.04%；扣非后归母净利润 0.17 亿元，同比增长 35.85% [1] - 2025Q1 公司实现营业收入 20.02 亿元，同比增长 1.02%；归母净利润 0.57 亿元，同比增长 2.67%；扣非后归母净利润 0.57 亿元，同比增长 9.17% [1] 产品与地区收入 - 2024 年公司金属饮料罐/包装彩印铁分别实现收入 78.58/4.47 亿元，同比分别增长 8.22%/-7.36%，占比分别为 94.46%/5.38% [2] - 2024 年公司海外/国内分别实现收入 23.77/59.28 亿元，同比分别增长 25.78%/1.27% [2] 产品销量与产量 - 2024 年金属饮料罐销量同比增长 13.82%至 168.13 亿罐，但均价同比下降 5.0%至 0.47 元/罐 [2] - 2024 年包装彩印铁产量同比下降 7.52%，销量同比下降 7.16% [2] 盈利能力 - 2024 年公司毛利率为 8.10%，同比下降 0.92pct；2024Q4 毛利率为 7.33%，同比下降 0.34pct；2025Q1 公司毛利率为 7.06%，同比下降 1.32pct [3] - 2024 年公司净利率为 2.30%，同比下降 0.83pct；2024Q4 净利率为 0.96%，同比下降 0.29pct；2025Q1 公司净利率为 3.21%，同比增长 0.10pct [3][8] 期间费用 - 2024 年公司期间费用率为 4.00%，同比下降 0.23pct；销售/管理/研发/财务费用率分别为 0.97%/2.91%/0.11%/0.01%，同比分别增长 -0.15/0.11/0.03/-0.22pct [3] - 2024Q4 公司期间费用率为 4.16%，同比下降 0.40pct，销售/管理/研发/财务费用率分别为 0.22%/4.09%/0.16%/-0.30%，同比分别 -0.69/0.81/0.08/-0.60pct [3] - 2025Q1 公司期间费用率为 2.88%，同比下降 1.00pct，销售/管理/研发/财务费用率分别为 0.87%/1.74%/0.12%/0.16%，同比分别 -0.17/-0.70/+0.02/-0.15pct [3] 投资建议预测 - 预计宝钢包装 2025 - 2027 年营业收入为 88.21、94.76、101.71 亿元，同比增长 6.05%、7.42%、7.34% [8] - 预计宝钢包装 2025 - 2027 年归母净利润为 1.82、1.95、2.13 亿元，同比增长 5.62%、7.17%、9.04%，对应 PE 为 33.4x、31.2x、28.6x [8]