会计政策变更 - 2025年3月27日董事会审议通过会计政策变更议案[3] - 自2024年1月1日起执行《企业会计准则解释第18号》[3,4] 财务数据调整 - 2023年度营业成本调整后为1,942,125,701.86元[8] - 2023年度销售费用调整后为115,115,314.56元[8] 变更影响 - 本次变更对财务等无重大影响[3,4,8] - 董事会、监事会认为变更是合理变更[9,10]

| 证券代码：603992 | 证券简称：松霖科技 | 公告编号：2025-019 | | --- | --- | --- | | 转债代码：113651 | 转债简称：松霖转债 | | 厦门松霖科技股份有限公司 关于召开 2024 年年度股东大会的通知 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统 网络投票起止时间：自 2025 年 4 月 23 日 至 2025 年 4 月 23 日 重要内容提示： 一、 召开会议的基本情况 (一) 股东大会类型和届次 2024 年年度股东大会 召开的日期时间：2025 年 4 月 23 日 14 点 00 分 召开地点：厦门市海沧区阳光西路 298 号 股东大会召开日期：2025年4月23日 本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票 系统 (二) 股东大会召集人：董事会 (三) 投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结 合的方式 (四) 现场会议召开的日期、时间和地点 (五) 网络投票的系统、 ...

本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和 完整性承担法律责任。 重要内容提示： 厦门松霖科技股份有限公司(以下简称"公司")于2025年3月27日 以现场表决方式在公司会议室召开第三届监事会第十六次会议，本次会 议通知于2025年3月18日以邮件方式发出。本次会议应出席监事3人，全 体监事亲自出席了会议，会议由监事会主席李丽英女士主持，公司董事 会秘书列席了会议。会议的召开符合《公司法》和《公司章程》等有关 规定。出席会议监事对会议通知中列明的事项进行了审议，决议内容如 下： 1.审议通过了《关于<公司2024年度监事会工作报告>的议案》； 报告期内，监事会严格遵守《公司法》《证券法》等法律法规和 1 证券代码：603992 证券简称：松霖科技 公告编号：2025-010 债券代码：113651 债券简称：松霖转债 厦门松霖科技股份有限公司 关于第三届监事会第十六次会议决议的公告 全体监事亲自出席本次监事会。 无监事对本次监事会议案投反对和弃权票。 本次监事会议案全部获审议通过。 《公司章程》《监事会议事规则》等内部相关规定，认真履行监事会 ...

会议与议案 - 2025年3月27日召开第三届董事会第十九次会议，9位董事均出席[3] - 《关于<公司2024年度董事会工作报告>》等多项议案表决9票同意、0票弃权、0票反对[3][5][6][8][10][12][13][15][16] - 《关于<公司2024年度财务决算报告>》等议案需提交股东大会审议[4][5][7][9][13][14][15][17] - 审议通过向金融机构申请2025年度综合授信额度暨担保额度预计议案[18] - 同意向股东大会申请授权向特定对象发行融资总额不超3亿元且不超最近一年末净资产20%股票[19] - 审议通过会计政策变更议案[21] - 拟定《厦门松霖科技股份有限公司股东分红回报规划（2025 - 2027年度）》[22] - 审议通过召开公司2024年度股东大会通知议案[22] 分红方案 - 2024年度分红方案拟每股派发现金红利0.26元（含税）[13] - 2025年中期分红方案以不低于2025年中期合并报表归属于上市公司股东净利润的50%进行现金分红[13] 其他事项 - 同意续聘天健为公司2025年度审计机构，聘期一年[16] - 《公司2024年度财务决算报告》反映公司2024年财务状况和经营成果[5] - 《2024年年度报告及其摘要》编制和审议程序合规[6] - 《2024年度内部控制评价报告》反映公司内部控制情况[10] - 《2024年环境、社会及公司治理（ESG）报告》相关议案获通过[12] - 听取提名等委员会2024年度履职情况报告[23] - 听取2024年度受聘会计师事务所履职情况评估报告及审计委员会监督职责情况报告[23] - 独立董事汇报独立性自查及2024年度履职情况报告[23] - 董事会出具独立董事独立性情况自查专项报告[23]

公司基本信息 - 公司法定代表人为周华松[15] - 公司股票代码为603992，上市交易所为上海证券交易所[19] - 公司主要业务包括大健康软硬件、智能厨卫，提供IDM硬件产品[51] - 公司IDM模式是对传统ODM模式的升级和优化，以创意设计、技术创新引领市场销售[54] - 公司各产品事业部单独设立专业研发部门，还设有智能电子技术研发中心，建立统一数据库辅助研发[57] - 公司采购包括原材料和零配件采购，设定安全库存量，按订单需求采购[58] - 公司采取以销定产的“订单式”生产模式，自主生产为主，工序外协为辅[59] - 公司品类IDM业务主要向特定客户直接销售，无自主品牌产品销往境外情况[60] - 截至报告期末，公司拥有技术人员818人，持有国内外有效授权专利1337项，其中发明专利422项，实用新型专利756项，外观专利159项[63] - 公司设计团队获得国内外各种设计奖项170项，被认定为多个级别的工业设计中心[64] - 公司打造多个“底层制造共享平台”，实现制造资源规模和效率最大化[65][66] - 公司业务客户群覆盖全球50 + 个国家和地区，主要为大型品牌商、连锁零售商和品牌电商[67] - 公司被认定为“国家级企业技术中心”“国家知识产权示范单位”等多项荣誉[63][64][66] - 截至目前，公司业务范围已遍布全球50多个国家和地区[108] 财务数据关键指标变化 - 2024年营业收入3,014,989,619.04元，较2023年增长1.06%[22] - 2024年归属于上市公司股东的净利润446,415,013.59元，较2023年增长26.65%[22] - 2024年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润415,747,895.56元，较2023年增长16.22%[22] - 2024年经营活动产生的现金流量净额603,604,338.10元，较2023年增长26.60%[22] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产3,174,455,666.73元，较2023年末增长23.44%[22] - 2024年末总资产4,364,103,578.46元，较2023年末增长2.63%[22] - 2024年基本每股收益1.10元/股，较2023年的0.97元/股增长13.40%[23] - 2024年加权平均净资产收益率为16.03%，较2023年增加0.79个百分点[23] - 2024年非经常性损益合计3066.71万元，2023年为 - 524.76万元[26] - 采用公允价值计量的项目合计期初余额7.43亿元，期末余额12.74亿元，当期变动5.31亿元[27] - 2024年公司实现营业收入30.15亿元，同比增加1.06%[30] - 2024年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润4.16亿元，同比增长16.22%[30] - 营业成本19.48亿元，同比增加0.33%；销售费用8318.56万元，同比减少27.74%；管理费用2.83亿元，同比增长8.89%[70] - 研发费用2.25亿元，同比增长10.60%；投资收益1803.27万元，同比增长164.23%；经营活动现金流量净额6.04亿元，同比增长26.60%[71] - 制造业营业收入30.15亿元，营业成本19.48亿元，毛利率35.37%，营业收入和营业成本同比分别增长1.06%和0.33%，毛利率增加0.47个百分点[73] - IDM模式大健康业务营业收入3.59亿元，营业成本1.82亿元，毛利率49.18%，营业收入和营业成本同比分别增长18.00%和33.25%，毛利率减少5.81个百分点[73] - 智能厨卫业务营业收入25.32亿元，营业成本16.74亿元，毛利率33.90%，营业收入和营业成本同比分别下降1.63%和2.66%，毛利率增加0.71个百分点[74] - 其他业务营业收入1.24亿元，营业成本9212.42万元，毛利率25.56%，营业收入和营业成本同比分别增长69.60%和58.67%，毛利率增加5.13个百分点[74] - 境外地区营业收入22.64亿元，营业成本14.04亿元，毛利率37.99%，营业收入和营业成本同比分别增长16.69%和21.30%，毛利率减少2.35个百分点[74] - 境内地区营业收入7.51亿元，营业成本5.44亿元，毛利率27.50%，营业收入和营业成本同比分别下降28.02%和30.62%，毛利率增加2.71个百分点[74] - 大健康业务营业成本为1.82亿元，占比9.36%，同比增长33.25%；智能厨卫业务营业成本为16.74亿元，占比85.91%，同比下降2.66%；其他业务营业成本为0.92亿元，占比4.73%，同比增长58.67%[77] - 本期费用化研发投入为2.25亿元，研发投入总额占营业收入比例为7.47%[81] - 销售费用为8318.56万元，同比下降27.74%；管理费用为2.83亿元，同比增长8.89%；研发费用为2.25亿元，同比增长10.60%；财务费用为 - 2311.27万元[82] - 经营活动现金流入小计为31.54亿元，同比增长6.62%；经营活动现金流出小计为25.50亿元，同比增长2.78%；经营活动产生的现金流量净额为6.04亿元，同比增长26.60%[87] - 投资活动现金流入小计为36.81亿元，同比增长22.02%；投资活动现金流出小计为44.45亿元，同比增长34.56%；投资活动产生的现金流量净额为 - 7.64亿元[87] - 筹资活动现金流入小计为2209.02万元，同比下降88.77%；筹资活动现金流出小计为3.03亿元，同比下降48.23%；筹资活动产生的现金流量净额为 - 2.81亿元[87] - 货币资金本期期末数为500,125,771.55元，占总资产比例11.46%，较上期期末变动比例-44.65%[89] - 交易性金融资产本期期末数为1,262,716,632.06元，占总资产比例28.93%，较上期期末变动比例73.29%[89] - 固定资产本期期末数为1,062,179,098.01元，占总资产比例24.34%，较上期期末变动比例6.58%[89] - 应付债券本期期末数为310,912,752.99元，占总资产比例7.12%，较上期期末变动比例-47.78%[90] - 资本公积本期期末数为1,308,738,903.67元，占总资产比例29.99%，较上期期末变动比例36.04%[90] - 未分配利润本期期末数为1,297,619,859.39元，占总资产比例29.73%，较上期期末变动比例20.89%[90] - 境外资产为153,578,518.43元，占总资产的比例为3.52%[91] - 应收款项融资期末数为119718264.08元，结构性存款期末数为1262716632.06元，合计期末数为1273542120.28元[97] - 衍生品投资中售汇（期权合约）报告期内购入和售出金额均为54041.30万元，售汇（远期合约）初始投资和期末账面价值为15228.05万元，购汇（远期合约）初始投资和期末账面价值为7200.00万元，合计76469.35万元[98][99] - 2024年外汇套期保值业务产生投资收益 - 277.73万元，被套期项目价值变动3275.43万元，与被套期项目价值变动合计增加当期利润2998.2万元[99] - 报告期内公司营业收入30.15亿元，同比增长1.06%；归属上市公司股东净利润4.46亿元，同比增长26.65%；期末资产总额43.64亿元，同比增长2.63%[69] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年境外营业收入22.64亿元，同比增加16.69%，占比75.10%；境内营业收入7.51亿元，同比减少28.02%[30] - 2024年大健康软硬件业务营业收入3.59亿元，同比增长18.00%；智能厨卫业务营业收入25.32亿元，同比减少1.63%[31] - 智能厨卫业务生产量5326万件，销售量5355万件，库存量196万件，同比分别下降5%、3%和13%；大健康业务生产量292万件，销售量306万件，库存量2万件，同比分别下降44%、31%和88%[75] 公司业务发展动态 - 公司加大研发投入，推动大健康软硬件业务融合与技术创新，报告期取得多项技术突破并推出相关产品[32] - 美容健康事业部拓展多元客户，报告期新产品新项目转化和新客户开发取得较大突破，还取得多项国内外认证及医疗器械生产许可证[33][34] - 公司借助内生研发技术共享平台，聚焦智能健身及智能睡眠监测系统，业务区域拓展至北美、欧洲、大洋洲等[35] - 公司厨卫品类以智能化、健康化和绿色化为出发点，报告期在多项技术上取得新突破并应用于产品升级和拓展[36] - 智能电子事业部加大专业AI算法团队建设，丰富相关算法，注重IOT技术研发及落地，与福建省多所知名大学共建研究中心平台[37] - 公司成立PME事业部，强化底层制造优势，促进精细化管理，形成可复制的标准化管理模式[38][39] - 公司投建越南制造基地，报告期内如期封顶，将提高产品交付与供给能力，助力国际化竞争[40] - 公司构建ESG治理体系，子公司漳州松霖公司屋面光伏二期项目顺利并网[41] - 2025年公司践行“三三一”战略，聚焦机器人、大健康软硬件及智能厨卫三大领域[105] - 2025年公司结合威迪思研发基础和技术能力，进军机器人底盘、人形机器人关节模组及灵巧手、特殊场景清洗机器人领域[106] 行业市场规模及趋势 - 2024年人工智能产业蓬勃发展，据IDC预测全球人工智能产业规模将达6233亿美元，同比增长21.5%[42] - 2025 - 2035年中国人工智能产业规模预计从3985亿元增长至17295亿元，复合年增长率为15.6%[43] - 中国睡眠健康产业从2016年的2616.3亿元增长至2023年的4955.8亿元，同比增长8.6%，预计2030年突破万亿元[45] - 全球智能睡眠技术市场2022年达150亿美元，预计2031年增长至621亿美元，复合年增长率17.4%[45] - 全球线上美容及个人护理产品市场规模预计2030年达2073.1亿美元，2023 - 2030年复合增长率18.83%[46] - 全球口腔护理市场规模预计2030年达2919.5亿元，2023 - 2030年复合增长率2.79%[47] - 预计2031年全球脱毛市场价值达19亿美元[47] - 2024年我国线上智能坐便器零售额规模为56亿元，零售量252万台，同比下滑18.0%[50] - 2024年全球智能座便器市场销售额达43.17亿美元，预计2031年达78.27亿美元，年复合增长率9.0%（2025 - 2031）[50] - 预计到2025年全球机器人市场规模将达约369亿美元，其中工业机器人占比约47.8%，服务机器人占比约26.4%[102] 公司治理结构 - 公司董事会由9名董事组成，其中独立董事3名[119] - 报告期内，公司共召开8次董事会[119] - 公司监事会设监事3名，报告期召开7次监事会[120] - 报告期内公司披露4份定期报告及86份临时公告[120] - 2024年5月20日召开2023年年度股东大会，审议通过13项议案[121] - 2024年9月27日召开2024年第一次临时股东大会，审议通过3项议案[121] - 审计委员会成员为李成、廖益新、吴文利[132] - 提名委员会成员为廖益新、王颖彬、周华松[132] - 薪酬与考核委员会成员为李成、廖益新、吴文利[132] - 战略与ESG委员会成员为周华松、吴文利、王颖彬[132] - 报告期内审计委员会召开5次会议[133] - 报告期内薪酬与考核委员会、战略与 ESG 委员会各召开 2 次会议[135][136] 公司人员情况 - 报告期末母公司在职员工 2419 人，主要子公司在职员工 2458 人，在职员工合计 4877 人[138] - 生产人员 2744 人，销售人员 247 人，技术人员 818 人，财务人员 64 人，行政人员 153 人，管理人员 851 人[139] - 本科及以上学历 1072 人，大专 588 人，中专、高中及以下学历 3217 人[139] - 董事长、总经理周华松年初和年末持股数均为89,736,506股，税前报酬总额221.78万元[122] - 副董事长吴文利年初和年末持股数均为31,243,380股，税前报酬总额208.32万元[122] - 董事、副总经理陈斌年初持股1,500,000股，年末持股2,500,000股，增加1,000,000股，税前报酬总额200.40万元[122] - 董事、副总经理、财务负责人魏凌年初持股801,000股，年末持股1,201,000股，增加400,000股，税前报酬总额108.25万元[122] -

业绩数据 - 2024年公司归属于上市公司股东净利润446,415,013.59元[4][6] - 2024年末母公司报表期末未分配利润1,070,075,260.49元[4] - 最近三个会计年度平均净利润353,373,371.15元[7] 分红情况 - 2024年拟每10股派2.6元，拟派红利112,555,373.58元[4] - 2024年现金分红占净利润比例49.89%[4] - 2024年现金分红总额222,712,264.53元[6] - 近三年累计现金分红478,673,810.90元[6] - 近三年现金分红比例135.46%[7] - 2025年中期预计分红不低于净利润50%[3]

主要会计数据和财务指标 - 2024年基本每股收益1.1000元，较2023年的0.9700元增长13.4%，2022年为0.6500元 [1] - 2024年每股净资产为0元，较2023年的6.23元下降100%，2022年为5.34元 [1] - 2024年每股公积金3.05元，较2023年的2.36元增长29.24%，2022年为1.71元 [1] - 2024年每股未分配利润3.03元，较2023年的2.63元增长15.21%，2022年为2.24元 [1] - 2024年营业收入30.15亿元，较2023年的29.83亿元增长1.07%，2022年为31.81亿元 [1] - 2024年净利润4.46亿元，较2023年的3.52亿元增长26.7%，2022年为2.61亿元 [1] - 2024年净资产收益率16.03%，较2023年的15.24%增长5.18%，2022年为12.81% [1] 前10名无限售条件股东持股情况 - 前十大流通股东累计持有35282.44万股，累计占流通股比83.94%，较上期变化24.16万股 [1] - 松霖集团投资有限公司持有12475.11万股，占总股本比29.68%，持股不变 [2] - 周华松持有8973.65万股，占总股本比21.35%，持股不变 [2] - 厦门松霖投资管理有限公司持有8896.53万股，占总股本比21.17%，持股不变 [2] - 吴文利持有3124.34万股，占总股本比7.43%，持股不变 [2] - 周华柏持有594.04万股，占总股本比1.41%，持股不变 [2] - 深圳红荔湾投资管理有限公司 - 红荔湾山海策略价值成长1号私募证券投资基金持有365.28万股，占总股本比0.87%，持股不变 [2] - 周丽华持有297.02万股，占总股本比0.71%，持股不变 [2] - 深圳红荔湾投资管理有限公司 - 红荔湾金路丰顺私募证券投资基金持有203.19万股，占总股本比0.48%，持股不变 [2] - 宋学军持有180.78万股，占总股本比0.43%，为新进股东 [2] - 深圳市展诺科技有限公司持有172.50万股，占总股本比0.41%，持股不变 [2] - CHEN JIAN HUA持有156.62万股，占总股本比0.39%，退出前十大股东 [2] 分红送配方案情况 - 公司实行10派2.6元(含税)的分红送配方案 [2]

文章核心观点 松霖科技全资子公司松霖机器人收购威迪思，切入机器人市场，通过技术互补和产业链协同重构，加速机器人产品落地，推动服务机器人进入家庭消费级市场 [1][2] 公司业务布局 - 2月松霖科技成立注册资本1亿元的机器人全资子公司松霖机器人 [1] - 3月初公司与达闼机器人签署合作协议，研发“洗护康养人形机器人” [1] - 3月底公司收购威迪思100%股权 [1] 双方核心竞争力 - 威迪思拥有十余年开发车规级应用的经验，核心竞争力在于车规级技术迁移能力和垂直场景深度适配 [2] - 松霖科技核心优势是IDM全产业链支持、1337项专利，在精密制造、流体控制、AI算法经验可复用至机器人场景 [2] 收购带来的影响 - 松霖科技将逐步实现技术闭环，威迪思与松霖科技形成互补，加速机器人产品落地 [2] - 商业化提速且生产成本降低，IDM模式与供应链资源支持机器人快速量产 [2] - 威迪思工业场景经验降低市场验证风险，模块化设计+柔性生产有望突破行业成本瓶颈，推动服务机器人进入家庭消费级市场 [2]

可转债发行 - 2022年7月20日公开发行610万张可转换公司债券，总额6.1亿元，期限6年[1] - 可转债票面利率第一年0.30%至第六年2.00%[1] - 6.1亿元可转债于2022年8月17日在上交所挂牌交易[2] 转股情况 - “松霖转债”2023年1月30日起可转股，转股价16.58元/股，当期15.67元/股[2] 赎回条款 - 转股期内满足条件董事会有权赎回未转股债券[3] - 2025年2月25日至3月17日触发有条件赎回条款[5] - 2025年3月17日董事会通过不提前赎回议案[6] - 本次不行使提前赎回权，未来三个月不行使，之后再决定[6] 相关主体情况 - 公司相关主体赎回条件满足前6个月未持有且无交易“松霖转债”[7]

债券发行 - 2022年7月20日发行6.1亿元可转换公司债券，期限6年[4] - 2022年8月17日“松霖转债”在上交所挂牌交易[4] 转股信息 - 2023年1月30日起可转股，转股价16.58元/股，当期15.67元/股[4] 赎回情况 - 2025年2月25日至3月17日触发赎回条款[2][6] - 2025年3月17日决定不提前赎回，未来三月不行使[2][7]