证券代码：000776 证券简称：广发证券 公告编号：2025-050 广发证券股份有限公司关于召开2025年第三次临时 股东大会、2025年第二次A股类别股东大会及 2025年第二次H股类别股东大会的通知 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 本通知按照《深圳证券交易所股票上市规则》要求编制，H股股东参加本次 临时股东大会，请参见广发证券股份有限公司（以下简称"广发证券""本公司" 或"公司"）于香港联合交易所有限公司（以下简称"香港联交所"）披露易网 站（www.hkexnews.hk）及本公司网站（www.gf.com.cn）向H股股东另行发出的 会议通告及其他相关文件。 涉及融资融券、约定购回、转融通业务相关账户、合格境外机构投资者（QFII）、 深股通投资者的投票，应按照《深圳证券交易所上市公司股东会网络投票实施细 则》和《香港中央结算有限公司参与深股通上市公司网络投票实施指引》等有关 规定执行。 一、召开会议基本情况 1．股东大会类型和届次：2025年第三次临时股东大会、2025年第二次A股类 别股东大会及2025年第二次H股 ...

法规政策 - 2024年7月1日新《公司法》实施，公司需在章程中规定董事会设审计委员会行使监事会职权[4] - 2024年12月27日中国证监会颁发《关于新<公司法>配套制度规则实施相关过渡期安排》[4] - 2025年3月28日中国证监会发布制度规范，公司需结合自身情况调整[4] 公司章程 - 《广发证券股份有限公司章程》多条根据相关指引修订并删除废止规定[10] - 公司股份总数为7,605,845,511股，全部为普通股，内资股5,904,049,311股，境外上市外资股1,701,796,200股[12] - 公司为他人取得本公司或其母公司股份提供财务资助，累计总额不得超已发行股本总额10%，董事会决议需全体董事三分之二以上通过[13] 股东权益 - 连续180日以上单独或合计持有公司3%以上股份的股东可查阅公司会计账簿、会计凭证[16] - 连续180日以上单独或合计持有公司1%以上股份的股东，在多种致损情况下有权起诉[17] - 持有或控制公司5%以上有表决权股份的股东，持股比例每增加或减少比例从百分之五变为百分之一[18] 股东会 - 股东会普通决议需出席股东所持表决权过半数通过，特别决议需三分之二以上通过[58] - 公司在一年内购买、出售重大资产或担保金额超最近一期经审计总资产（扣除客户保证金）30%，需股东会特别决议通过[58] - 董事会、独立董事、持有百分之一以上有表决权股份的股东或者投资者保护机构可公开征集股东投票权[59] 董事会 - 董事会每年至少召开四次定期会议，定期会议提前十四日书面通知全体董事，临时会议提前三日书面通知全体董事，经全体董事书面同意不受时间限制[66] - 审计、提名、薪酬与考核委员会中独立董事应占多数并担任召集人，审计委员会召集人应为会计专业人士[66] - 战略委员会职责新增审议ESG报告及就ESG治理决策事项向董事会提建议[65]

公司近期投资者关系活动 - 联动科技将于2025年12月2日下午14:00-15:00以及2025年12月3日上午10:00-11:00接受投资者调研 [1] - 参与调研的机构包括广发证券等投资者 [1] - 公司方面由副总经理兼董事会秘书邱少媚参与接待并回答投资者问题 [1]

GF SECURITIES CO., LTD. 廣發証券股份有限公司 （於中華人民共和國註冊成立的股份有限公司） （股份代號：1776） 地址為 為本人╱吾等的代理人，代表本人╱吾等出席2025年12月23日（星期二）緊隨2025年第三次臨時股東大會及2025年 第二次A股類別股東大會或其任何續會結束後於中國廣東省廣州市天河區馬場路26號廣發証券大廈40樓4008會議室 舉行的本公司2025年第二次H股類別股東大會及其任何續會，並依照下列指示代表本人╱吾等就本公司日期為2025 年12月3日的本公司2025年第二次H股類別股東大會通告所列議案投票，如無作出指示，則由本人╱吾等的代理人 自行酌情投票表決。 請於下列議案旁邊的適當空格內劃上「✓」號，以顯示 閣下的投票意向。 代表委任表格 適用於將於2025年12月23日（星期二）舉行的 廣發証券股份有限公司2025年第二次H股類別股東大會及其任何續會 本人╱吾等 （附註1） 地址為 （附註2） 為廣發証券股份有限公司（「本公司」）股本中每股面值人民幣1.00元之H股 股 （附註4和附註5） （附註3） 的註冊持有人，茲委任大會主席 或 | | 特別決議案 | 贊 ...

GF SECURITIES CO., LTD. 廣發証券股份有限公司 （於中華人民共和國註冊成立的股份有限公司） （股份代號：1776） 代表委任表格 適用於將於2025年12月23日（星期二）舉行的 廣發証券股份有限公司2025年第三次臨時股東大會及其任何續會 為本人╱吾等的代理人，代表本人╱吾等出席2025年12月23日（星期二）下午2時30分於中國廣東省廣州市天河區 馬場路26號廣發証券大廈40樓4008會議室舉行的本公司2025年第三次臨時股東大會及其任何續會，並依照下列指示 代表本人╱吾等就本公司日期為2025年12月3日的本公司2025年第三次臨時股東大會通告所列議案投票，如無作出 指示，則由本人╱吾等的代理人自行酌情投票表決。 請於下列議案旁邊的適當空格內劃上「✓」號，以顯示 閣下的投票意向。 | | 特別決議案 | （附註6） 贊成 | （附註6） 反對 | 棄權 | （附註6） | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 1. | 審議及批准關於修訂《廣發証券股份有限公司章程》及 | | | | | | | 其附件的議案 | | | | | * 上述議 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本通告的內容概不負責，對其準確性或完整性亦 不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本通告全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內容而引致的任 何損失承擔任何責任。 GF SECURITIES CO., LTD. 廣發証券股份有限公司 （於中華人民共和國註冊成立的股份有限公司） （股份代號：1776） 2025年第二次H股類別股東大會通告 承董事會命 廣發証券股份有限公司 林傳輝 董事長 中國，廣州 2025年12月3日 於本通告日期，本公司董事會成員包括執行董事林傳輝先生、秦力先生、孫曉燕 女士及肖雪生先生；非執行董事李秀林先生、尚書志先生及郭敬誼先生；獨立非執行 董事梁碩玲女士、黎文靖先生、張闖先生及王大樹先生。 – 1 – 附註： 茲通告廣發証券股份有限公司（「本公司」）將於2025年12月23日（星期二）緊隨 2025年第三次臨時股東大會及2025年第二次A股類別股東大會或其任何續會結束後於 中國廣東省廣州市天河區馬場路26號廣發証券大廈40樓4008會議室舉行2025年第二次 H股類別股東大會（「H股類別股東大會」），以審議並酌情通過下列議案。 特別決議案 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本通告的內容概不負責，對其準確性或完整性亦 不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本通告全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內容而引致的任 何損失承擔任何責任。 GF SECURITIES CO., LTD. 廣發証券股份有限公司 （於中華人民共和國註冊成立的股份有限公司） （股份代號：1776） 林傳輝 董事長 中國，廣州 2025年12月3日 於本通告日期，本公司董事會成員包括執行董事林傳輝先生、秦力先生、孫曉燕 女士及肖雪生先生；非執行董事李秀林先生、尚書志先生及郭敬誼先生；獨立非執行 董事梁碩玲女士、黎文靖先生、張闖先生及王大樹先生。 臨時股東大會通告 茲通告廣發証券股份有限公司（「本公司」）將於2025年12月23日（星期二）下午2 時30分於中國廣東省廣州市天河區馬場路26號廣發証券大廈40樓4008會議室舉行2025 年第三次臨時股東大會（「臨時股東大會」），以審議並酌情通過下列議案。 特別決議案 1. 審議及批准關於修訂《廣發証券股份有限公司章程》及其附件的議案。 承董事會命 廣發証券股份有限公司 – 1 – 附註： – 2 – 1. 上述議案的 ...

此乃要件 請即處理 如 閣下對本通函任何方面或應採取的行動存有任何疑問，應向 閣下的股票經紀或其他註冊證券商、銀 行經理、律師、專業會計師或其他專業顧問進行諮詢。 如 閣下已出售或轉讓名下所有廣發証券股份有限公司股份，應立即將本通函連同所附代表委任表格交給 買主或承讓人，或送交經手買賣或轉讓的銀行、股票經紀或其他代理商，以便轉交買主或承讓人。 香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本通函的內容概不負責，對其準確性或完整性不 發表任何聲明，並明確表示概不就因本通函全部或任何部分內容而產生或因依賴該等內容而引致的任何損 失承擔任何責任。 GF SECURITIES CO., LTD. 廣發証券股份有限公司 （於中華人民共和國註冊成立的股份有限公司） （股份代號：1776） 關於修訂《公司章程》及其附件的議案 2025年第三次臨時股東大會通告 及 2025年第二次H股類別股東大會通告 本公司謹訂於2025年12月23日（星期二)下午2時30分於中國廣東省廣州市天河區馬場路26號廣發証 券大廈40樓4008會議室舉行臨時股東大會，並緊隨臨時股東大會及A股類別股東大會或其任何續會 結束後於同一地點舉行H股類 ...

文章核心观点 - 基于宏观与技术分析的综合框架，对四大类资产给出月度配置观点：看空权益资产和工业品，看多债券资产和黄金 [1][2][25] - 宏观层面整体利空权益资产和工业品，利多债券资产和黄金 [1][8] - 技术层面显示权益、债券、黄金资产价格趋势向上，工业品资产价格趋势向下 [1][13] 宏观视角分析 - 权益资产方面，PMI（3月周期）、CPI同比（1月周期）、社融存量同比（1月周期）三个宏观指标均显示利空，10年期国债收益率（12月周期）和美元指数（1月周期）显示利多 [9] - 债券资产方面，PMI（3月周期）和社融存量同比（3月周期）显示利多，CPI同比（3月周期）显示利空，美国10年期国债收益率（1月周期）显示利多 [9] - 工业品资产方面，PMI（3月周期）、WTI原油（1月周期）、社融存量同比（1月周期）三个宏观指标均显示利空 [9] - 黄金资产方面，PMI（3月周期）、中美10年期国债利差（1月周期）、美国M2同比（12月周期）三个宏观指标均显示利多 [9] 技术视角分析 - 截至2025年11月30日，权益资产趋势向上，其历史2个月LLT平均月度涨跌幅减去历史(T-12至T-2)个月LLT平均月度涨跌幅的指标值为1.69% [14] - 债券资产趋势向上，其历史2个月收盘价平均月度涨跌幅减去历史(T-12至T-2)个月平均月度涨跌幅的指标值为0.13% [14] - 工业品资产趋势向下，其历史2个月收盘价平均月度涨跌幅为-1.05% [14] - 黄金资产趋势向上，其历史6个月收盘价平均月度涨跌幅为3.63% [14] - 权益资产估值适中，截至2025年11月30日，其历史5年ERP分位数为55.71% [17][18] - 权益资产处于资金流出状态，截至2025年11月30日，其资金流指标（历史1个月主动净流入额减历史6个月平均月度主动净流入额）为-1029亿元 [21][22] 综合观点汇总 - 宏观信号与技术信号的历史平均相关系数较低，约为0.17，因此将两者得分加总以形成综合观点 [23] - 权益资产宏观指标得分为1，技术指标得分为0，总得分为1 [24] - 债券资产宏观指标得分为2，技术指标得分为1，总得分为3 [24] - 工业品资产宏观指标得分为-3，技术指标得分为-1，总得分为-4 [24] - 黄金资产宏观指标得分为3，技术指标得分为1，总得分为4 [24] 资产配置组合表现 - 固定比例+宏观指标+技术指标组合在2025年的收益率为10.50%，自2006年4月至今的年化收益率为12.00%，最大回撤为9.06%，年化波动率为6.91% [3][27][30] - 波动率控制+宏观指标+技术指标组合在2025年的收益率为15.85%，自2006年4月至今的年化收益率为9.66%，最大回撤为9.25%，年化波动率为5.93% [3][31][33] - 风险平价+宏观指标+技术指标组合在2025年的收益率为7.23%，自2006年4月至今的年化收益率为9.67%，最大回撤为5.41%，年化波动率为4.35% [3][31][33] - 资产配置基准组合涉及7类资产，包括沪深300、中证500、中证国债、中证企业债、SGE黄金、南华工业品和货币基金，基准权重分别为10%、10%、30%、30%、5%、5%、10% [26][27]

暂停业务安排 - 广发证券资产管理（广东）有限公司将于2025年12月11日至2025年12月12日期间暂停广发资管现金增利货币型集合资产管理计划的投资者解约业务 [1] - 已签约投资者的申购和赎回业务在此期间正常办理不受影响 [1] 信息查询渠道 - 投资者可通过管理人官方网站www.gfam.com.cn查阅相关信息 [2] - 投资者可拨打管理人指定客服电话95575进行咨询 [2] - 该集合计划的销售机构为广发证券股份有限公司 [3]