债券发行 - 公司2025年面向专业投资者公开发行次级债券(第三期)(续发行)发行时间为2025年8月18日至2025年8月19日 [1] - 最终发行面值金额为5亿元 [1] - 最终发行价格为99.740元 [1] - 认购倍数为2.46倍 [1] 募集资金用途 - 本期续发行债券的募集资金将全部用于偿还"24广发07" [1]

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其準確性 或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本公告全部或任何部份內容而產生或因倚 賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 GF SECURITIES CO., LTD. 廣發証券股份有限公司 （於中華人民共和國註冊成立的股份有限公司） （股份代號：1776） 海外監管公告 本公告乃根據香港聯合交易所有限公司證券上市規則第13.10B條刊發。 根據中華人民共和國的有關法例規定，廣發証券股份有限公司（「本公司」）在深圳 證券交易所網站( http://www.szse.cn )刊發的《廣發証券股份有限公司2025年面向專 業投資者公開發行次級債券（第三期）（續發行）發行結果公告》。茲載列如下，僅 供參閱。 承董事會命 廣發証券股份有限公司 林傳輝 董事長 中國，廣州 2025年8月19日 於本公告日期，本公司董事會成員包括執行董事林傳輝先生、秦力先生、孫曉燕 女士及肖雪生先生；非執行董事李秀林先生、尚書志先生及郭敬誼先生；獨立非 執行董事梁碩玲女士、黎文靖先生、張闖先生及王大樹先生。 证券代码：524375 证券简称：25 广 ...

证券代码：524375 证券简称：25 广发 C5 广发证券股份有限公司 2025 年面向专业投资者公开发行次级债券 （第三期）（续发行）发行结果公告 本公司及董事会全体成员保证公告的内容真实、准确、完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏。 广发证券股份有限公司（以下简称"发行人"）公开发行不超过人民币 200 亿元（含）次级公司债券已获得中国证券监督管理委员会证监许可〔2024〕1258 号文注册。 根据《广发证券股份有限公司 2025 年面向专业投资者公开发行次级债券（第 三期）（续发行）发行公告》，广发证券股份有限公司 2025 年面向专业投资者公 开发行次级债券（第三期）（续发行）（以下简称"本期续发行债券"）计划发行 面值金额为不超过 30 亿元（含），债券面值为人民币 100 元，发行价格通过簿记 建档确定。 本期续发行债券发行时间为 2025 年 8 月 18 日至 2025 年 8 月 19 日，最终 发行面值金额为 5 亿元，最终发行价格为 99.740 元，认购倍数为 2.46 倍。本期 续发行债券的募集资金将全部用于偿还"24 广发 07"。 发行人的董事、监事、高级管理人员、持股 ...

市场表现 - 中证全指证券公司指数下跌0.97%，成分股涨跌互现，华林证券领涨3.43%，长城证券上涨2.86%，国盛金控上涨1.47%，中银证券领跌 [1] - 券商ETF近1周累计上涨8.26%，盘中换手3.49%，成交9.78亿元，近1周日均成交20.66亿元，居可比基金前2 [1] - 券商ETF最新规模达282.20亿元创近半年新高，份额达449.50亿份创近1年新高，最新资金净流入11.43亿元 [1] 行业动态 - 华泰证券表示年初以来权益市场稳步向上，交易额、两融余额、权益产品发行规模持续提升，券商估值修复，市场行情持续性增强 [1] - 中航证券指出监管明确鼓励行业内整合，并购重组是券商实现外延式发展的有效手段，有助于提升行业整体竞争力和优化资源配置 [2] 成分股表现 - 东方财富下跌1.58%权重15.14%，中信证券下跌1.26%权重13.96%，国泰海通下跌0.82%权重11.21% [4] - 华泰证券和东方证券涨跌幅为0，权重分别为4.72%和2.62% [4] ETF产品特点 - 券商ETF被动跟踪中证全指证券公司指数，覆盖49只上市券商股，近6成仓位集中于十大龙头券商，4成仓位兼顾中小券商的高弹性 [4]

市场行情与投资者情绪 - A股自6月23日启动的行情持续向好，8月18日单日成交额达2.81万亿元创年内新高 [1][3] - 证券服务应用月活人数7月达1.67亿，环比增3.36%，同比大增20.89%，反映市场情绪修复 [2][3] - 去年"9·24"行情后证券类应用活跃度持续攀升，2024年8月至10月月活从1.36亿增至1.84亿 [3] 证券服务应用竞争格局 - 同花顺以3501万月活居首，华泰证券涨乐财富通1135.59万为唯一千万级券商APP [5] - 头部券商APP占据月活前十，如国泰君安君弘(979.71万)、平安证券(840.85万)、中信信e投(702.38万) [5] - 中小券商APP增速亮眼，兴业证券、国海证券等同比涨幅超20%，6家机构增幅超30% [4][6] 增量资金来源分析 - 7月上交所A股新开户196.36万户同比增71%，年内累计开户1456.14万户同比增36.9% [8] - 西部证券认为当前入市主力为高净值投资者(私募/杠杆资金)，居民资金更多流向银行理财 [8] - 兴业证券指出机构开户数已恢复至2021年高位，权益基金新发规模有望改善 [8][9]

重要消息 - 巴兰仕申购代码920112 发行价15.78元/股 申购上限90.25万股 [2] - 国家广播电视总局鼓励支持优秀微短剧进入电视播出 [3] - 中方支持俄美接触改善关系推动乌克兰危机政治解决 [6] - 商务部延长对欧盟进口乳制品反补贴调查期限至2026年2月21日 [6] - 国务院新闻办公室将举行阅兵准备工作新闻发布会 [6] 资本市场动态 - 2025年1-8月上交所主板15家IPO募资342.33亿元 科创板8家募资81.16亿元 [7] - 深交所主板8家IPO募资43.78亿元 创业板24家募资148.87亿元 [7] - 北交所9家IPO募资32.07亿元 合计募资648.21亿元 [7] 政策与规划 - 北京市推进氢能基础设施建设 布局本地制氢试点 谋划绿氢输送管道 [8] - 河北省拟完善北斗基础设施 建设国家时空大数据中心京津冀枢纽 [8] - 河北省将建设北斗车联网平台 部署应急通信终端设备 [8] 国际动态 - 特朗普表示将安排俄乌领导人双边会晤 并推动三方会谈 [9] - 美股基本收平 纳指涨0.03% 道指跌0.08% [9] - 热门中概股多数上涨 纳斯达克中国金龙指数涨0.12% [9] 公司公告 - 淳中科技不涉及液冷服务器生产制造 [11] - 中国船舶股票8月19日复牌 [12] - 上纬新材股价存在脱离基本面风险 [13] - 同洲电子否认进入英伟达供应链 [14] - 金固股份收到阿凡达低碳车轮项目定点通知 [14] - 长华集团获新能源车企定点 预计生命周期销售8.1亿元 [15] - 芯动联科上半年净利润同比增长173.37% [16] - 国盛金控上半年净利润2.09亿元 同比增长369.91% [17] - 骄成超声上半年净利润5803.69万元 同比增长1005.12% [18] - 景嘉微拟控股诚恒微 [19] - 国瓷材料拟设合资公司研发固态电池材料 [20] - 中国重工终止上市申请获受理 [21] 券商观点 - 中泰证券建议关注区域优势城农商行和高股息大型银行 [22] - 广发证券看好空芯、多模光纤投资机会 预计2024-2029年复合增长率26% [23]

广发证券2025年秋季策略会-余工论坛 - 会议主题为"智慧量化·未来投资"，聚焦量化投资与金融工程领域的前沿策略 [2] - 会议时间定于2025年98月27日13:30-17:00，地点在浦东香格里拉大酒店浦江楼2楼北京厅 [2] 会议议程 - 13:30-14:00由安宁宁主讲"多角度定量刻画指数拥挤度"，探讨指数投资的风险评估方法 [2] - 14:00-14:30陈原文分享"面向通用模型的时序增强学习"，介绍AI在时序预测中的应用 [2] - 14:30-15:00张超讲解"可转债指数择时的三个视角"，分析可转债市场的择时策略 [2] - 15:30-16:00周飞鹏探讨"龙头扩散效应行业轮动"，研究行业轮动中的龙头股传导效应 [4] - 16:00-16:30张钰东介绍"基于多因子加权的ETF轮动策略"，提出ETF投资的量化方法 [5] - 16:30-17:00王小康分享"如何利用聪明钱改进分析师预期"，讨论市场资金流向对分析预测的影响 [6]

ETF市场发展现状 - 全市场ETF总数达1262只 总规模逼近4.76万亿元 较年中增长10.5%创历史新高 [1] - 上交所基金市场有21家做市商为超700只产品提供流动性支持 [1] - 深交所有10家做市商服务超500只ETF [1] 券商做市业务竞争格局 - 广发证券与中信证券在沪深交易所ETF做市领域占据绝对优势 [1] - 上交所做市数量：广发证券与中信证券均超560只 华泰证券超450只位列第三 [1] - 深交所做市数量：中信证券420只 广发证券406只 方正证券285只 华泰证券248只 [2] - 方正证券非头部券商但表现强劲 深交所超280只排名第三 上交所390只排名第四 [2] - 东吴证券虽在上交所名单但尚未开展具体做市业务 [2] 券商做市业务战略意义 - 做市商核心职责是持续提供买卖双边报价 通过买卖行为为市场注入流动性 [3] - 拓展收入来源：直接贡献交易佣金收入 通过提供流动性获取价差收益 [3] - 抢占财富管理转型高地：深度参与做市有助于整合产品设计、托管、两融及投教资源 [3] - 提升综合服务能力：增强客户黏性 强化资本市场定价影响力与品牌效应 [3] - ETF市场增长潜力持续释放 做市能力构筑为财富管理转型关键增长路径 [3]

市场表现 - 2025年8月18日A股三大指数放量上涨，沪指跳空高开后涨超1%，盘中点位刷新近10年新高，两市半日成交额突破1万亿元 [1] - 证券ETF龙头(560090)上涨2.51%，规模达26.61亿元创上市新高 [1] - 中证全指证券公司指数(399975)上涨3.24%，成分股长城证券涨停(10.03%)，华林证券(9.97%)、湘财股份(9.34%)等涨幅居前 [3] 指数成分股表现 - 证券ETF龙头前十大成分股中东方财富涨幅最高达6.50%，成交额330.21亿元，权重占比15.34% [4] - 中信证券涨2.80%权重13.82%，国泰海通涨1.45%权重10.64%，华泰证券微涨0.37%权重4.99% [4] - 广发证券逆势下跌0.56%，其余成分股涨幅在1.41%-2.08%区间 [4] 行业基本面 - 权益市场交易额、两融余额、权益产品发行规模持续提升，券商业绩增长具持续性 [5] - 中央政策积极支持资本市场，类"平准基金"形成支撑，居民资金逐步入市推动市场持续上行 [5] - 券商板块处于业绩与估值修复阶段，当前低估低配，存在价值重估机会 [5] 投资工具 - 证券ETF龙头(560090)跟踪中证全指证券公司指数，覆盖50只券商股，是布局证券板块的直接工具 [5] - 无证券账户可通过联接基金(A类501047/C类501048)参与 [5]

核心观点 - 广发证券获评DCMM最高等级五级认证 成为证券行业首家达到该等级的企业 标志着公司在数据管理和应用方面达到国内领先水平 [1][1] - DCMM五级认证代表企业数据管理形成行业最佳实践 具备强大的示范引领作用 [1] - 公司将以认证为新起点 持续深化数据管理能力建设 推动数据技术与业务场景深度融合 [2] 认证背景与标准 - DCMM（数据管理能力成熟度评估模型）是我国数据管理领域正式发布的首个国家标（GB/T 36073-2018） [1] - 认证从数据战略、数据治理、数据架构、数据应用等多个维度全面评估企业数据管理能力 [1] - 五级（优化级）为最高等级 代表行业最佳实践水平 [1] 公司数据管理体系建设 - 公司构建"战略引领、全员参与、跨部门协同、全生命周期管理"的数据管理体系 [1] - 通过制定清晰的数据战略规划 完善数据治理组织架构与制度流程 [1] - 强化数据安全与合规管理 持续提升数据质量与应用效能 [1] - 实现数据管理从"规范"到"优化"的跨越式发展 [1] 数据管理应用成效 - 数据管理能力为业务创新、客户服务升级及风险管理提供强有力支撑 [1] - 数据被视为企业核心资产 公司高度重视数据管理能力建设与提升 [1] 未来发展规划 - 公司将进一步完