公司战略与资本运作 - 公司为深化在创新材料领域的全球化战略布局 加速海外业务拓展进程 筹划境外发行H股并在香港联交所上市 [1] - 此举旨在提升公司品牌国际影响力和综合竞争力 同时搭建国际化资本运作平台 增强境外融资能力 [1] - 本次H股发行上市不会导致公司控股股东和实际控制人发生变化 [1] 业务发展重点 - 公司致力于不断深化和拓展在半导体材料、面板显示材料及更多高技术创新材料应用领域的竞争实力 [1] - 公司此举旨在助力其高质量可持续发展 [1] 当前进展状态 - 公司目前正在与相关中介机构就本次H股发行上市的具体推进工作进行商讨 相关细节尚未确定 [1]

公司战略动向 - 公司于2026年1月8日召开董事会，审议通过了拟发行H股并在香港联交所主板上市的相关议案，正式启动赴港上市计划，意图构建“A+H”双资本平台 [2][3] - 公司阐述赴港上市的战略意图是为深化全球化战略布局，利用国际资本市场优势，打造多元化资本运作平台，以提高资本实力和综合竞争力，加快海外业务发展，完善境内外双循环格局 [3] - 公司同时发布公告，拟为控股子公司BFPC（负责个人护理业务运营）寻求投资、剥离或出售机会，已与潜在购买方就收购其100%股权签署非约束性《意向书》，此举旨在提升公司整体盈利能力和市场竞争力 [8][9] 财务表现与业务结构 - 2024年，公司实现营业收入42.11亿元，同比增长17.56%；归属于上市公司股东的净利润3.25亿元，同比增长15.66% [4] - 2025年上半年，公司实现营业收入20.42亿元，同比增长2.57%；归属于上市公司股东的净利润1.61亿元，同比增长4.30% [4] - 公司业务呈现显著的“外热内冷”格局：2024年境外业务收入同比增长47.33%，达25.50亿元，占总营收比例超过六成；境内业务收入同比下降10.28% [2][4] - 2025年上半年，境外业务销售收入12.24亿元，同比增长5.58%；境内业务销售收入8.18亿元，同比下降1.63%，境外业务已成为拉动公司增长的核心引擎 [4] - 自2019年A股上市以来，公司营业收入从15.8亿元增长至2024年的42.11亿元，净利润从1.43亿元增长至3.25亿元，但2025年前三季度业绩增速已显著下滑 [8] 业务模式与历史沿革 - 公司业务领域涵盖功能性食品、特殊膳食食品、保健食品，主要销售模式为合同研发生产（CDMO），为客户提供从产品定位、研发到生产制造、营销支持的全产业链服务 [8] - CDMO具体包括自主开发模式、客户定制开发模式、客户产品委托生产模式，以前两种为主要业务模式 [8] - 公司故事始于1993年，最初生产药品，1999年开始制造营养健康食品，2002年启动出口业务，2019年9月在A股上市时境内销售收入占比在60%以上 [7] 海外业务与相关风险 - 公司于2023年1月收购了美国Best Formulations LLC的控制权，其净利润在2023年、2024年及2025年上半年均为负数，累计亏损金额超过3.8亿元 [9] - 公司面临汇率波动风险，因出口业务以外币结算为主，汇率波动对经营利润构成影响 [4] - 公司坚持“汇率风险中性”理念，采取与银行签订协议锁定汇率、调整外汇敞口、建立灵活定价机制等方式，以降低汇率波动的影响 [5]

公司资本运作计划 - 公司拟发行境外上市外资股（H股）并在香港联交所主板挂牌上市 [1] - 公司同时宣布为其负责个人护理业务的控股子公司Best Formulations PC LLC寻求投资、剥离、出售或其他机会 [1] - 赴港上市目的为深化全球化战略布局，利用国际资本市场优势，打造多元化资本运作平台，以加快海外业务发展 [2] 全球化布局与收购 - 公司是营养健康食品合同研发生产商，业务涵盖功能性食品、特殊膳食食品、保健食品 [2] - 公司通过投资收购构建了中国（汕头、马鞍山、珠海）、美国、德国协同的本土化供应能力 [2] - 公司于2016年收购Sirio Germany获取欧洲本地化产能与资源，于2023年1月收购美国BFPC公司的控制权 [2] - 收购BFPC公司意在利用其生产能力和行业资源，完善中美欧三大生产基地布局，增强国际品牌本土供应能力 [3] 美国子公司BFPC经营与处置 - BFPC公司是美国领先的营养补充产品CDMO企业，并从2019年着手布局软糖剂型和个人护理产品 [3] - 2023年至2025年上半年，BFPC公司分别亏损1.43亿元、1.51亿元、8694.4万元 [3] - 截至2025年6月30日，收购BFPC公司形成的商誉余额为2.51亿元 [3] - 公司已与潜在购买方就收购BFPC公司100%股权签署非约束性意向书，相关资产存在减值风险 [3] 公司整体商誉情况 - 截至2025年6月30日，公司商誉账面价值为4.35亿元，占报告期末归属于母公司所有者权益的17.05% [4] - 公司披露，如Sirio Germany和美国Best Formulations未来经营不能较好实现收益，收购所形成的商誉将有减值风险 [4] 公司经营业绩表现 - 2024年，公司实现营业收入42.11亿元，同比增长17.56%；归属于上市公司股东的净利润3.25亿元，同比增长15.66% [5] - 2024年主营业务中，境内业务销售收入16.61亿元，同比下降10.28%；境外业务销售收入25.50亿元，同比增长47.33% [5] - 2025年上半年，公司实现营业收入20.42亿元，同比增长2.57%；归属于上市公司股东的净利润1.61亿元，同比增长4.30% [5] - 2025年上半年主营业务中，境内业务销售收入8.18亿元，同比下降1.63%；境外业务销售收入12.24亿元，同比增长5.58% [5] 中国市场行业动态 - 中国市场需求端因人群代际更迭与场景精细化推动创新提速 [5] - 供给端在2022-2024年经历结构性重塑，新零售、渠道商及跨界医药品牌快速扩张，传统品牌承压 [5] - 行业进入“品类多、迭代快”的创新加速期，对代工厂的响应速度、创新能力及柔性供应链提出更高要求 [6]

上市事件概览 - 豪威集团于2026年1月12日在香港联合交易所主板挂牌上市 [1] - 公司成为国内CIS（CMOS图像传感器）领域首家实现“A+H”上市的企业 [1] 发行与募资详情 - 本次全球发售共计4580万股H股，最终发行价为每股104.80港元 [1] - 募资总额约48亿港元（绿鞋前） [1] - 联席保荐人为瑞银、中金公司、中国平安资本、广发证券 [1] - 募集资金将用于研发投入、全球市场渗透以及在高增长赛道的拓展与全球化布局 [1] 公司业务与定位 - 公司是一家全球化Fabless（无晶圆厂模式）半导体设计公司 [1] - CMOS图像传感器（CIS）是其主要产品 [1] - 公司主要从事三大业务线：图像传感器解决方案、显示解决方案以及模拟解决方案 [1] - 公司能够提供多样化的图像传感器、显示产品、模拟IC和其他半导体组件组合 [1] 战略意义与管理层表态 - 此次港股上市被公司视为向高质量发展、链接全球的重要里程碑 [1] - 公司总经理高文宝表示，依托“A+H”双资本平台，公司将持续完善全球化战略布局，坚持技术创新 [1] - 公司旨在携手全球伙伴与人才，以科技赋能无限，共创智能可持续的未来 [1]

公司资本运作与战略规划 - 仙乐健康计划发行H股并在香港联交所主板上市 相关议案已于2026年1月8日召开的第四届董事会第十七次会议审议通过 [1] - 此次发行H股旨在深化全球化战略布局 利用国际资本市场优势 提高公司资本实力和综合竞争力 [1] - 此举旨在加快海外业务发展 完善境内外双循环格局 巩固行业地位 [1] - 公司正就发行及上市事宜与相关中介机构展开商讨 具体细节尚未最终确定 [1]

公司资本运作与战略规划 - 仙乐健康拟发行境外上市外资股(H股)股票并申请在香港联交所主板挂牌上市 [1] - 此举旨在深化公司全球化战略布局，利用国际资本市场优势 [1] - 目的是打造多元化资本运作平台，进一步提高公司资本实力和综合竞争力 [1] 公司业务发展目标 - 加快海外业务发展，完善境内外双循环格局 [1] - 巩固公司在行业中的地位 [1]

公司战略与资本运作 - 仙乐健康拟发行境外上市外资股(H股)股票并申请在香港联交所主板挂牌上市 [1] - 此举旨在深化公司全球化战略布局，利用国际资本市场优势，打造多元化资本运作平台 [1] - 目的是进一步提高公司资本实力和综合竞争力，以加快海外业务发展，完善境内外双循环格局，巩固行业地位 [1] 公司基本信息 - 公司为仙乐健康，股票代码为300791.SZ [1]

公司资本运作 - 仙乐健康于1月11日发布公告 拟发行H股股票并在香港联合交易所主板上市 [1] - 此举旨在深化公司全球化战略布局 利用国际资本市场优势 提升资本实力和综合竞争力 [1] - 此举旨在加快海外业务发展 完善境内外双循环格局 [1]

公司资本运作与战略规划 - 仙乐健康于2026年1月8日召开第四届董事会第十七次会议，审议通过了拟发行H股股票并在香港联交所主板上市的相关议案 [1] - 此次H股发行上市旨在深化公司全球化战略布局，利用国际资本市场优势，提高公司资本实力和综合竞争力 [1] - 此举旨在加快公司海外业务发展，完善境内外双循环格局，巩固行业地位 [1] 上市计划进展与细节 - 公司目前正与相关中介机构就发行并上市事宜进行商讨 [1] - 发行上市的具体细节尚未最终确定 [1]

公司投资者关系与沟通渠道 - 公司高度重视资本市场沟通，通过多种渠道与各类股东保持通畅互动，包括上交所E互动平台、投资者热线电话、网上或电话业绩说明会、投资者集体接待日、上市公司调研、券商策略会、机构路演及反路演等 [1] - 公司在确保信息披露透明的前提下，积极传递各阶段经营规划进展和长期投资价值，努力提振市场信心 [1] 公司未来发展战略与经营重点 - 公司未来将继续以技术创新为核心驱动力 [1] - 公司将协同推进全球化战略布局与零售渠道和配套体系建设 [1] - 公司旨在通过多维度的战略协同效应，持续强化企业基本面，同时做好各项经营管理工作，不断增强核心竞争力 [1] - 上述举措旨在为实现既定的中长期战略目标奠定坚实基础 [1]