发行信息 - 本次拟公开发行股票2018万股，占发行后总股本的25.01%，发行后总股本为8069.6453万股[10][54] - 预计发行日期为2023年3月24日[10] - 本次发行承销费（含保荐费）：募集资金总额不超过5亿元的为8%，最低不低于3000万元；超过5亿元的，超过部分为6%[55] 业绩情况 - 2022年度公司营业收入30322.43万元，同比下滑12.67%[32][34] - 2022年度公司归属于母公司所有者的净利润4122.68万元，同比下滑13.39%[33][34] - 2022年度公司扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润3518.35万元，同比下滑13.95%[33][34] - 预计2023年1 - 3月营业收入区间为5350万元至6350万元，同比变动幅度为 - 12.56%至3.78%[35] 市场情况 - 2021年中国大陆包封材料市场规模为73.60亿元，同比增速16.83%，环氧塑封料市场规模为66.24亿元[19][115] - 公司市场占有率不足5%，正加速替代外资份额[21][116] 产品研发 - 公司应用于QFN的EMG - 700 - NCJ已通过考核验证并小批量生产销售，性能与外资同类产品相当[67] - 公司应用于BGA的EMG - 700 - BH/EMG - 700 - GHT正在客户考核验证中[67] - 公司FC底填胶多款产品已小批量生产销售，两款通过星科金朋考核验证[68] 股权结构 - 公司控股股东为无，实际控制人为韩江龙、成兴明、陶军[53] - 2021年1月，公司以发行股份方式购买连云港华海诚科100%股权，发行829.57万股，交易价5724万元，发行价6.90元/股[159][171] 研发情况 - 2019 - 2021年公司累计研发投入4,644.84万元，占累计营业收入比例为6.06%[82] - 截至报告期末，公司研发人员57人，占员工总数的15.53%[82] 风险提示 - 公司面临客户开拓风险，受相关法案影响客户国产化需求增强，但导入新产品或开拓新客户并放量需较长时间[13] - 先进封装用环氧塑封料未实现大批量生产，产业化预计还需时间，若相关因素未达预期将影响长远发展[15]

业绩总结 - 2019 - 2022年主营业务收入分别为16777.11万元、25510.73万元、37311.08万元和37392.36万元，增速放缓[119] - 2022年营业收入37444.79万元，较2021年下降0.28%；净利润5505.36万元，较2021年增长22.39%[48][87][89] - 2022年主营业务毛利率较上年上涨3.07%[52][89] - 2022年经营活动现金流量净额7239.22万元，较2021年增加7711.96万元[54][90] - 2022年末资产总计39134.94万元，较2021年末增长16.11%；负债合计6445.03万元，较2021年末减少11.21%；股东权益合计32689.91万元，较2021年末增长23.60%[49][82] 用户数据 - 截至2022年9月30日，供应的水平沉铜生产线中有53条主要生产高端产品[70] - 自2019年至2022年9月30日，有11条高端PCB生产线的供应商由安美特切换成公司[70] 未来展望 - 若国际钯价下降且新产线拓展不及预期，主营业务收入可能无法维持高速增长[36] - 开发载板专用电子化学品，研发及成果转化存在不确定性[101] - 募集资金项目若市场变化或开拓不利，存在新增产能难消化、无法实现预期盈利风险[129] 新产品和新技术研发 - 最近三年研发投入分别为964.55万元、1428.05万元、2131.82万元，合计4524.42万元，累计占营收比重5.65%[76] - 截至2022年9月30日，公司及子公司累计取得发明专利39项并用于主营业务[76] 市场扩张和并购 - 2017年11月向苏州天承增资1000万元，增资后持股50%[193] - 2017年12月收购童茂军等9名自然人持有的苏州天承50%股权，收购后持股100%[193] 其他新策略 - 拟在科创板发行不超过14,534,232股人民币普通股（A股），占发行后总股本比例不低于25%[8][57] - 募集资金扣除发行费用后用于年产3万吨专项电子化学品（一期）项目、研发中心建设项目、补充流动资金，合计40108.85万元[94][95]

发行相关 - 本次发行股数不低于50,000,000股且不超过79,411,765股，占发行后总股本比例不低于10%且不超过15%[6][37] - 发行后总股本不低于500,000,000股且不超过529,411,765股[6][37] - 每股面值为人民币1.00元[6] - 公司拟在上海证券交易所科创板上市[6] - 保荐人（主承销商）为中信建投证券股份有限公司，联席主承销商为中信证券股份有限公司[6] 业绩数据 - 2019 - 2021年销售收入分别为103,690.99万元、122,033.31万元、173,284.94万元，近三年复合增长率29.27%；净利润分别为19,565.04万元、23,760.84万元、35,512.09万元，近三年复合增长率34.72%[53] - 2022年1 - 6月营业收入95,522.05万元，净利润20,624.63万元，研发投入占比5.35%[59] - 2022年度营业收入195,646.21万元，净利润38,325.84万元，较上年分别增长12.90%、7.87%[65] - 2022年7 - 12月营业收入100,124.16万元，较上年同期增长16.13%；净利润17,701.21万元，较上年同期上升9.92%[65] 产品与产能 - 公司具备电子特种气体及含氟新材料等50余种产品的生产能力[40] - 目前三氟化氮年产能达9250吨、六氟化钨年产能达2230吨、三氟甲磺酸年产能660吨，产能居世界前列[51] 研发情况 - 近三年累计研发费用超2亿元，截至2022年6月30日，拥有境内已授权发明专利68项、实用新型专利110项、国际专利3项，主导或参与制定国家标准7项、团体标准15项[50] 市场与客户 - 全球前十大电子气体企业占据全球电子气体90%以上市场份额，4大国际巨头市场份额超70%[46] - 公司在上海、合肥、武汉、重庆建有4个服务中心，在多地设立7个仓储基地[45] - 公司主要客户覆盖长江存储、中芯国际等头部厂商[45] 风险提示 - 公司面临科技创新、技术人才流失、产品质量、安全生产、环保、新产品研发等风险[78] - 本次公开发行可能导致即期回报被摊薄[89] 股权结构 - 本次发行前实际控制人中国船舶集团控制公司85.43%股份，假设发行10%股份后仍控制76.89%股份[99] - 发行前派瑞科技持股36621.59万股，持股比例81.38%；发行后持股比例降至73.24%[151]