问：1月1日起，2026年度惠民保在全国多地陆续生效。惠民保到底值不值得买？ 答：惠民保到底值不值得买，要看个人需求。要根据自身的年龄健康状况和预算情况，了解产品具体的 免赔额、报销比例以及保障药品目录，作出合适的选择。如有购买需求，可以在支付宝、微信等平台搜 索各地的惠民保入口，进行详细了解。 普惠性较强 惠民保最大特点是普惠性。一方面保费不高，年保费普遍在几十元到两百多元之间；另一方面，投保条 件宽松，通常不限年龄、职业和健康状况。 老年人和已有疾病导致商业保险投保难的人、预算有限的年轻人、已购商业保险想要增加保障范围的 人，都可以考虑购买惠民保。 惠民亮点多 一些产品还附带服务项目。比如，有的带挂号陪诊，有的带上门护理，有的赠送洗牙，有的提供癌症筛 查，还有的能代煎中药。投保人可以各取所需。 此外，有的惠民保与医保结算联动，被保险人达到理赔门槛可以实现自动结算。 理赔门槛高 惠民保是一种政府指导、商保承办的普惠保险产品，但也面临理赔门槛高等问题。目前，惠民保的理赔 门槛通常在1万元至2万元之间，如果经过医保报销之后没有达到免赔额，则无法获得赔付。 惠民保是一种普惠保险，其产品逻辑是"广覆盖、低保费"，核 ...

2026.01.07 本文字数：2031，阅读时长大约4分钟 作者 |第一财经 林志吟 从本月起，首版《商业健康保险创新药品目录》（下称"商保创新药目录"）开始在各地启用。 作为普惠型商业健康保险产品代表之一，惠民保近年来得到普及。而惠民保参保者，尤其是一些重疾患 者，到底能从商保创新药目录获益多少？ 首版商保创新药目录在医保目录之外，收录了19种临床价值突出但超出医保支付能力的创新药。从治疗 领域看，这些药品覆盖肿瘤、罕见病、神经退行性疾病及代谢类疾病多个关键领域，具体包括CAR-T治 疗药物、阿尔茨海默症治疗药品、神经母细胞瘤和戈谢病等罕见病治疗药品，填补了基本医保目录空 白。 从目前看，商保创新药目录的落地，能让惠民保参保者获益多少，要取决于惠民保产品承接、相关创新 药进院情况等。 进入商保创新药目录的创新药，最后的推广使用要落实在医院端，当前看，这些高价高值创新药在打通 入院"最后一公里"上，仍有障碍。 有CAR-T药企对第一财经记者表示，他们进入商保创新药目录的CAR-T药物，目前还未看到可以直接入 院的。 有创新药进入商保创新药目录的罕见病药企对第一财经记者表示，产品能否入院，要看每家医院的要求 ...

首版《商业健康保险创新药品目录》启用概况 - 首版《商业健康保险创新药品目录》于2026年1月起在各地启用，该目录在基本医保目录之外收录了19种临床价值突出但超出医保支付能力的创新药 [3] - 目录覆盖肿瘤、罕见病、神经退行性疾病及代谢类疾病等多个关键治疗领域，具体包括CAR-T治疗药物、阿尔茨海默症治疗药品、神经母细胞瘤和戈谢病等罕见病治疗药品，填补了基本医保目录空白 [3] 目录内药品的临床价值与患者获益 - CAR-T疗法对于难治性血液肿瘤患者是较好的治疗手段，可将部分患者的中位生存期从半年提高到五年及五年以上，但费用高昂难以普及，商保支付有助于减轻患者负担 [3] - 惠民保参保者从该目录中的获益程度，取决于惠民保产品的具体承接情况以及相关创新药的进院情况 [3] 创新药入院面临的障碍与挑战 - 进入目录的高价高值创新药在打通入院“最后一公里”上仍有障碍，有CAR-T药企表示其目录内药物目前尚未看到可以直接入院 [4] - 医院端的药占比等指标考核限制，以及新药可能增加的运营成本，使得高值创新药入院难度很大 [4] - 即使惠民保产品保障范围包含医保外责任，如果创新药无法顺利入院使用，参保患者也可能无法获得相关报销 [5] 政策支持与“三除外”措施 - 国家医保局、卫健委于2025年7月1日联合出台措施，明确增设商保创新药目录，并对目录内药品给予“三除外”政策支持 [4] - “三除外”政策指：目录内药品不被纳入基本医保自费率指标、不被纳入集采中选品种监测，相关商保保障范围内的创新药应用病例可不被纳入按病种付费范围 [4] 商保产品衔接与报销设计 - 已有个别惠民保产品率先主动衔接该目录，例如规定参保人使用目录内药品产生的住院全自费药品费用，报销比例单独提升10个百分点 [4] - 该报销有条件限制，必须为住院期间使用，且合并在住院医疗费用中一并结算并上传到国家医保平台的全自费药品费用才可纳入 [5] - 多地医保局在通知中提出，要积极推进目录药品配备使用，并支持医保定点零售药店配备目录内药品 [5] 特药目录作为替代路径 - 在创新药入院难的背景下，药企正与商保公司沟通，探讨将药品纳入商保特药目录的可能性，以规避入院条件限制 [6] - 首版目录中的部分药物已是一些惠民保产品特药目录的保障范围，参保人在指定药店支出的特定药品费用可按比例获得保险金 [6] - 不同惠民保产品对特药保障的设定存在差异，例如对非既往症人群和既往症人群的赔付比例可能不同，有产品设定为70%对25%，也有产品将既往症人群比例提升至35% [6][7] 行业发展趋势与政策鼓励方向 - 多地医保局鼓励商保机构根据该目录设计新产品、更新赔付范围、调整赔付方式，以更好满足患者需求并减轻其费用负担 [7] - 政策鼓励有条件的地区探索开展医保、工伤保险与商保的“一站式”结算 [7]

从本月起，首版《商业健康保险创新药品目录》（下称"商保创新药目录"）开始在各地启用。 作为普惠型商业健康保险产品代表之一，惠民保近年来得到普及。而惠民保参保者，尤其是一些重疾患 者，到底能从商保创新药目录获益多少？ 首版商保创新药目录在医保目录之外，收录了19种临床价值突出但超出医保支付能力的创新药。从治疗 领域看，这些药品覆盖肿瘤、罕见病、神经退行性疾病及代谢类疾病多个关键领域，具体包括CAR-T治 疗药物、阿尔茨海默症治疗药品、神经母细胞瘤和戈谢病等罕见病治疗药品，填补了基本医保目录空 白。 以CAR-T药物为例，有血液肿瘤医生对第一财经记者表示，对于一些真正难治的血液瘤患者而言， CAR-T是较好的治疗手段，在没有这类疗法之前，一些患者的中位生存期只有半年，但有了这种治疗手 段后，有部分患者的生存期可以提高到五年及五年以上，但CAR-T疗法费用高昂，无法在患者中得到普 及。商保支付的话，可以减轻患者费用负担。 值得注意的是，该产品也标注称"必须为住院期间使用，且合并在住院医疗费用中一并结算并上传到国 家医保平台的全自费药品费用才可纳入"。 换言之，如果进入商保创新药目录的创新药无法顺利入院的话，参保的患 ...

行业核心观点 - 2025年中国商业健康险市场处于规模企稳与模式革新的十字路口，行业重心从规模扩张全面转向质量提升，全面推进高质量发展的深层变革 [1][3][16] - 2025年商业健康险累计保费预估达1万亿元左右，同比增长2.3%，但增速较高速发展期明显回落，且与2020年提出的“2025年突破2万亿元”目标尚有差距 [1][16] - 行业转型以监管顶层设计密集落地为指引，以健康管理生态构建与产品创新为破局关键 [1][16] 市场格局与表现 - 2025年1—11月，商业健康险总保费9439亿元，市场格局呈现显著分化：人身险公司保费7252亿元，占比76.8%，同比增速停滞；财产险公司保费2187亿元，占比23.2%，同比增长10.2%，成为行业增长核心动力 [3][18] - 财产险公司增长优势源于短期医疗险、惠民保等产品与渠道高度适配，而人身险公司受困于代理人渠道转型阵痛及产品结构调整压力 [3][18] - 市场单月表现稳定，2025年11月单月总保费496亿元，其中人身险公司402亿元，财产险公司94亿元，未出现大幅波动 [3][18] 政策环境与监管推动 - 2025年9月30日，金融监管总局印发《关于推动健康保险高质量发展的指导意见》，为核心政策文件，明确到2030年形成满足全人群、全生命周期需求的多层次健康保险市场格局 [4][19] - 《意见》系统规划四大类险种发展，特别强调推动“保险+健康管理”融合，构建“事前预防、事中管理、事后保障”相结合的新体系，并支持分红型长期健康险、个人账户式长期医疗险、团体健康险等领域 [4][19] - 国家医保局发布首个《商业健康保险创新药品目录》，涵盖18家药企的19种药品，衔接基本医保与商保的差异化保障 [5][20] - 支付端改革深化，DRG/DIP付费全国推广，首个全国性“医保+商保”清分结算中心在北京启动，打通数据壁垒，提升理赔便捷性 [5][20] 产品创新与市场动态 - 在利率下行环境下，兼具“保障+收益”属性的分红险成为市场核心亮点，例如友邦人寿于2025年9月推出“盈如意”系列重疾保障计划 [7][22] - 个人账户式长期医疗保险成为政策支持重点，有望破解短期医疗险“续保难”痛点，多家险企已积极布局 [7][22] - 中高端医疗险市场持续扩容，平安健康、MSH万欣和等公司整合全球资源，向“保险+服务”综合解决方案转型；互联网平台如蚂蚁保“好医保”系列升级，跨界跻身中端医疗险领域 [8][23] - 惠民保市场完成从“增量扩张”到“存量优化”转型，截至2025年7月31日，全国累计推出产品313款，正常运营202款，市场进入稳健发展阶段 [8][23] 生态构建与健康管理 - 行业竞争焦点转向生态体系构建，“保险+健康管理”模式成为共识，推动从“事后理赔”向“全周期健康管理”转型 [11][26] - 头部险企生态布局提速，2025年人保健康管理有限公司、国寿（南京）健康管理有限公司（注册资本3.23亿元）相继成立，中国平安、中国太保等行业巨头旗下均已设立健康管理公司 [1][11][26] - 生态协同效应显现，中国平安2025年三季报显示，其近2.5亿个人客户中约63%享有医疗养老生态圈服务权益；平安人寿健康管理服务超1600万客户；居家养老服务覆盖全国85个城市，超24万名客户获得资格 [11][12][26] - 国内模式借鉴美国“管理式医疗”，通过设立健康管理公司实现风险减量与业务可持续性提升 [12][27] 科技赋能与未来展望 - 人工智能、大数据、区块链等技术全方位赋能行业，中国平安将AI深度融入医疗健康，构建“到线、到院、到家、到企”的四到服务体系；人保健康管理有限公司以AI和物联网技术构建智能健康管理平台，利用可穿戴设备数据实现动态定价与精准风控 [13][28] - 中金公司展望2026年，认为人身险公司健康险业务保费将重回增长通道，保障型赛道仍有广阔空间；同时商业健康险有望成为财产险公司非车业务重要驱动力，对其盈利提振可能比寿险公司更显著 [14][28][29] - 随着政策红利释放、健康管理生态成熟及科技赋能深化，行业有望突破增长瓶颈，迎来“健康险新时代” [15][29]

1月1日起，2026年度惠民保在全国多地陆续生效。惠民保是一种政府指导、商保承办的普惠保险产品， 但也面临理赔门槛高等问题。惠民保到底值不值得买？一起来看。 问：保费贵吗？谁能买？ 一些产品还附带服务项目。比如，有的带挂号陪诊，有的带上门护理，有的送洗牙，有的提供癌症筛 查，还有的能代煎中药，投保人可以各取所需。 此外，有的惠民保与医保结算联动，被保险人达到理赔门槛可以实现自动结算。 问：惠民宝到底该不该买？ 答：目前，惠民保的理赔门槛通常在1万至2万元之间，如果经过医保报销之后没有达到免赔额，则无法 获得赔付。 惠民宝到底值不值得买，还要看个人需求，要根据自身的年龄健康状况和预算情况，了解产品具体的免 赔额报销比例以及保障药品目录，作出合适的选择。如有购买需求，可以在支付宝、微信等平台搜索各 地的惠民保入口，进行详细了解。 编辑：万政 答：惠民保最大特点是普惠性。一方面保费不高，年保费普遍在几十元到两百多元之间；另一方面，投 保条件宽松，通常不限年龄职业和健康状况。 老年人和已有疾病导致商业保险投保难的人、预算有限的年轻人、已购商业保险想要增加保障范围的 人，都可以考虑购买惠民保。 问：惠民宝有何惠民亮点？ ...

行业趋势与客户需求 - 商业保险已成为家庭财富管理领域应对养老、医疗、教育等“隐形债务”的刚需和必然选择[5][29] - 客户对保险服务的需求已超越一次性产品购买，追求包含售前方案遴选与售后长期权益守护的完整“服务闭环”[30][31] - 高净值客户（如年薪逾百万的钟女士）即使已配置总保费高达五六百万的保单，仍对传统服务模式感到“差强人意”，渴求更专业、中立、细致的顾问服务[14] 专业顾问的价值主张 - 优秀保险顾问的核心价值在于扮演中立的“专家买手”和长期的“贴心管家”，而不仅是一次性销售[7][31] - 顾问的专业价值体现在用严谨、前瞻性的规划（如提交如同严谨“实验报告”的方案）和长期贴心的保单梳理，帮助客户在危机时刻识别关键保障[13][27] - 顾问需要具备跨领域的专业能力，例如研究家庭结构、财务报表、法律条款，并考取IFP国际注册理财师、RFP生涯规划咨询师等多项资质[9] - 顾问需连接“理性”与“感性”，在保持科学家严谨的同时，运用人文关怀去体察客户需求[10] 服务模式与平台能力 - 保险经纪模式（代表客户甄选产品）相较于传统代理人模式（代表产品走向客户），更符合以客户为中心的专业服务理念[8][9] - 平台化的“系统能力”至关重要，例如“永易赔”理赔服务能组建专业团队全程接管理赔申请、材料收集、与保险公司对接等繁杂流程，让客户无需分心[22][24] - 高效的理赔服务是兑现承诺的关键，在案例中，专业团队在不到两个月内完成了15.56万元理赔款的支付[25] - 平台需要融合“永易赔”等服务体系作为“硬性条件”，与秉持长期主义精神的卓越顾问“软实力”，共同构建牢不可破的闭环服务[32][34] 成功案例与市场验证 - 顾问刘颖通过专业服务与大几十个家庭建立了牢固的信任桥梁，并四次获得美国百万圆桌会员荣誉，证明了该服务模式的成功[9][12] - 具体案例显示，专业顾问通过细致的保单管理，帮助客户在家人罹患前列腺癌时，成功激活并理赔了一份已被遗忘的、7年前配置的防癌险，理赔金额达15.56万元[19][25] - 客户反馈证实，优秀顾问解决了三大难题：关键保单的长期梳理与提醒、理赔过程不牵扯客户精力、以及理赔金急速到位带来的“安心”价值[27]

"惠民保出单立刻返现，有没有要买惠民保的，公司任务太多了！""惠民保返现，还差最后几单！""惠民保任务，贴钱返！"⋯⋯近日，不少保险业务员通 过社交平台以返现方式招揽客户。 每年年末，正是惠民保产品的销售旺季。《每日经济新闻》记者（以下简称每经记者）注意到，不少网络社交平台上充斥着大量关于投保惠民保可返利的 信息，部分产品给出的返点甚至达到60%。 众所周知，"便宜"是惠民保最鲜明的标签。相较于以往动辄成千上万元保费的商业保险，惠民保以每份几十元的价格横空出世，让百姓能用"低价"获得一 份医疗保障，有效降低了因病致贫、因病返贫的风险。 这款曾被誉为"普惠神器"的医疗保障产品，如今为何沦落到靠返现争夺客源的境地？其背后交织着行业竞争、产品运营等多重矛盾，更需警惕的是"返 现"暗藏风险，消费者务必谨防掉入陷阱。 1 最高返现60%，业务员"贴钱"冲考核 "完不成就罚钱。"华东地区一家保险经纪公司业务员张华（化名）说："每天付费上班，赔钱也没办法，实在是没办法了。" 进入2025年最后一个月，在社交平台上，安徽、黑龙江等多地关于惠民保的返现宣传此起彼伏。更有甚者，部分产品返现比例高达60%，业务员为完成考 核，不惜 ...

每经记者｜潘婷 每经编辑｜魏文艺 进入2025年最后一个月，在社交平台上，安徽、黑龙江等多地关于惠民保的返现宣传此起彼伏。更有甚者，部分产品返现比例高达60%，业务员为完成考 核，不惜自掏腰包补贴客户。 "138返25，100返15，领导催任务，返点自己贴！""缺任务，两个名额，150返40""成人138返60，小孩100返60"⋯⋯在社交平台上，宣传投保惠民保可返现 的帖子数量不少，这些帖子的留言区里也有许多表示响应的投保者。 "惠民保出单立刻返现，有没有要买惠民保的，公司任务太多了！""惠民保返现，还差最后几单！""惠民保任务，贴钱返！"⋯⋯近日，不少保险业务员通过 社交平台以返现方式招揽客户。 每年年末，正是惠民保产品的销售旺季。《每日经济新闻》记者（以下简称每经记者）注意到，不少网络社交平台上充斥着大量关于投保惠民保可返利的信 息，部分产品给出的返点甚至达到60%。 众所周知，"便宜"是惠民保最鲜明的标签。相较于以往动辄成千上万元保费的商业保险，惠民保以每份几十元的价格横空出世，让百姓能用"低价"获得一份 医疗保障，有效降低了因病致贫、因病返贫的风险。 这款曾被誉为"普惠神器"的医疗保障产品，如今为何 ...

核心观点 - 公司以数字化转型为抓手，深入践行金融服务实体经济根本宗旨，全方位服务地方经济社会高质量发展 [1] - 公司未来将继续加大农业保险投入，深化“科技+保险”服务模式，为地方特色农业、绿色能源产业及民生提供更全面的保险服务 [2] 科技赋能与数字化转型 - 公司构建“天空地”立体化服务体系，全面应用3D猪脸识别、AI智能点数及卫星遥感技术 [1] - 在会泽、富源等地，通过无人机与AI算法精准识别规模化养殖场387个，验标误差率降至0.5%以内，查勘效率提升3倍以上 [1] 农业保险服务与创新 - 针对曲靖羊肚菌等特色产业，公司创新推出“保险+企业+农户”模式 [1] - 面对2025年春季大风灾害，公司迅速启动科技理赔，快速完成羊肚菌大棚定损赔付15.81万元 [1] 服务实体经济与风险保障 - 公司聚焦中小微企业，今年以来累计提供综合风险保障426亿元，缓解融资压力6.45亿元 [1] - 公司大力发展绿色金融与科技保险，提供风险保障超588亿元 [1] - 公司为高危行业提供“安责险”保障12.09亿元 [1] - 公司连续三年支持“惠民保”项目，护航民生福祉 [1] 未来发展规划 - 公司将继续加大农业保险投入，扩大保障覆盖面 [2] - 公司将持续深化“科技+保险”服务模式，为曲靖市的高原特色农业、绿色能源产业及广大人民群众提供更全面、更便捷、更温暖的保险服务 [2]