工业互联网与人工智能赋能 - 工信部印发《推动工业互联网平台高质量发展行动方案（2026-2028年）》，提出开展平台培育培优、聚“数”提“智”、规模化应用、生态支撑“四个行动” [1][19] - 方案聚焦差异化发展、人工智能赋能、场景应用牵引三大方向，推动平台体系从“量多面广”向“质优效高”转型 [6][25] - 到2028年，目标是建成新一代平台生态，具有一定影响力的平台超450家，工业设备连接数突破1.2亿台（套），平台普及率达55%以上 [10][28] 银发经济与养老服务 - 民政部等八部门联合印发《关于培育养老服务经营主体促进银发经济发展的若干措施》，提出14项具体举措 [2][5][20][24] - 举措包括大力支持科技赋能养老服务，鼓励养老科技攻关及产品研发，积极探索脑机接口等技术 [2][20] - 鼓励养老服务经营主体擦亮品牌，并特别提出鼓励养老服务机器人产业发展 [5][24] 新能源汽车与电池产业链 - 宁德时代与容百科技签署总销售金额超1200亿元的磷酸铁锂正极材料采购合作协议，自2026年第一季度至2031年供应305万吨材料 [9][12][27][30][31] - 宁德时代同时拟斥资31.75亿元入股富临精工，作为战略投资者参与其定增，资金投向年产50万吨高端储能用磷酸铁锂项目 [9][27] - 碳酸锂期货价格在2026年开年强势上涨，主力合约2605从2025年终的12.16万元/吨涨至1月13日的16.69万元/吨，累计涨幅达37.25% [14][33] 消费刺激与产业政策 - 2026年新一轮“国补”政策落地，首批625亿元超长期特别国债资金注入市场，覆盖汽车、家电、数码智能产品以旧换新及大规模设备更新 [16][34] - 上海市发布28条政策促进服务业与消费联动发展，围绕金融、信息服务等6个行业领域，优化供给与扩大消费两端协同发力 [4][22][23] - 国家发展改革委表示2025年将牵头制定循环经济发展“十五五”规划，并推动首个《固体废物综合治理行动计划》落实 [3][21] 科技与人工智能动态 - 苹果与谷歌达成多年期合作协议，苹果下一代基础模型将采用谷歌Gemini模型及Google Cloud基础设施，新版Siri预计今年晚些时候推出 [17][35] - 消息公布后，谷歌股价上涨1.09%，收于332.73美元/股，市值首次突破4万亿美元 [17][35] - 首批披露的2025年公募基金四季报显示，多只基金保持高仓位运作，并调整持仓聚焦于机器人、AI应用等新兴成长赛道 [7][8][26] 公司业绩与战略动向 - 药明康德发布2025年度业绩预告，预计营收约454.57亿元，同比增长约15.84%；归母净利润约191.51亿元，同比增长约102.65% [13][32] - 贵州茅台董事会审议通过《2026年贵州茅台市场化运营方案》，旨在推进以消费者和市场需求驱动的营销体系市场化转型 [18][36] - 汽车产业面临内存、金属、电池等多环节涨价压力，有预测称今年全行业存储芯片供应满足率可能不足50% [11][29]

核心观点 - 2026年或将成为苹果的“产品大年” 硬件创新与AI生态深度融合 有望为公司在激烈的市场竞争中抢占先机 [4] 2026年苹果产品规划 - 公司计划于2026年9月推出首款折叠屏iPhone 折叠态屏幕尺寸为5.4英寸 与iPhone 13 mini相当 展开后屏幕尺寸比肩初代iPad mini 机身长度短于三星折叠屏机型 便携性优势显著 [4] - 除折叠屏iPhone外 公司还将推出大语言模型驱动的新版Siri 同步上线平价MacBook MacBook Pro及AI智能眼镜 [4] - 折叠屏iPhone是否支持Apple Pencil仍无定论 iOS系统也需针对性适配 [4] 行业与市场影响 - 苹果产品爆料迎来密集期 多款重磅新品浮出水面 涵盖折叠终端 AI服务及硬件革新 有望重塑消费者体验 [1]

公司产品规划 - 苹果计划在越南扩大生产规模 [1] - 公司计划于2026年推出一款室内安防摄像头和一款能控制家电、充当家庭中枢的显示屏设备 [1] - 公司计划于2027年推出一款能自主移动的桌面机器人，该机器人配备电机与传感器，外形类似中控显示屏，安装在一根可移动的机械臂上 [1] - 室内安防摄像头代号J450，最快将于2024年底推出 [3] - 家居中控设备原计划2025年3月发布，但因AI软件延期，硬件发布推迟至2026年春季 [3] - 桌面机器人因电机系统设计复杂和AI应用场景尚待完善，研发进度已推迟至约两年后 [3] 产品定价与成本 - 苹果计划将家居中控设备定价约350美元，比全尺寸HomePod贵约50美元 [3] - 公司团队正研究如何降低制造成本，以便在首发或后续机型中降价 [3] - 桌面机器人预计售价将达到数百美元 [3] 软件功能 - 新版Siri预计在2025年3月推出，将能像ChatGPT一样从网络获取答案，并精确控制应用操作 [3] - 新版Siri的功能使其更适合在家庭中控制家电、音乐与通讯 [3]

公司生产与供应链策略 - 苹果正计划在越南扩大生产规模，多款新产品将在越南生产[1] - 苹果与比亚迪合作开发新款家居中控和机器人，比亚迪负责最终组装、测试与包装[1] - 苹果计划在越南扩大与比亚迪合作的iPad生产，目前已在当地生产部分iPad、AirPods、Apple Watch、Mac以及旧款HomePod[1] 新产品路线图 - 苹果明年将推出多款全新家居设备，包括室内安防摄像头和一款能控制家电、充当家庭中枢的显示屏[1] - 苹果计划在2027年推出一款能自主移动的桌面机器人，配备电机与传感器[1] - 新款家居中控设备配备约7英寸的方形显示屏，硬件已完成，原计划2025年3月发布，现推迟至2026年春季[1] - 室内安防摄像头最快将于明年底推出[2] - 桌面机器人外形类似中控显示屏，安装在一根可移动的机械臂上，研发进度已推迟至约两年后[2] 产品规格与功能 - 家居中控设备共有两个版本：代号J490的型号配有扬声器底座，外形类似带屏幕的HomePod mini；代号J491的型号可挂墙使用[2] - 两款中控产品都配有FaceTime摄像头，并能根据不同用户动态调整界面[2] - 新版Siri预计在明年3月推出，将能像ChatGPT一样从网络获取答案，并精确控制应用操作[2] - 桌面机器人将配备约9英寸显示屏，比中控设备的7英寸屏幕更大[3] - 两款产品都将采用天马微电子提供的低成本LCD面板[3] 产品定价与成本 - 苹果计划将家居中控设备定价约350美元，比全尺寸HomePod贵约50美元[2] - 公司团队正研究如何降低制造成本，以便在首发或后续机型中降价[2] - 桌面机器人预计售价将达到数百美元[2] 技术背景与研发 - 桌面机器人项目的起源可追溯至苹果已终止的自动驾驶汽车计划，当时团队曾专注于机器人研究[2] - 苹果目前还在研发制造用机械臂，并探索类似亚马逊Astro的移动机器人[3] - 桌面机器人研发推迟是由于电机系统设计复杂，加上AI应用场景尚待完善[2] - 家居中控设备发布推迟是因AI软件延期，硬件发布也被推迟[1]

中国芯片使用政策 - 中国外交部回应关于本土企业避免使用英伟达H20芯片的报道，表示不了解相关情况 [1] DeepSeek-R2发布计划 - 接近DeepSeek人士确认DeepSeek-R2在8月内无发布计划，此前传言不实 [2] 腾讯二季度业绩 - 腾讯二季度广告收入357.62亿元，同比增长20%，创历史新高 [3] - 上半年广告总收入676.15亿元，总营收3645.26亿元，同比增长14% [3] - 二季度单季营收1845.04亿元，同比增长15%，环比增长2% [3] - 增长主要来自AI驱动的广告平台改进和微信交易生态提升 [3] 人工智能在生物制造领域应用 - 工信部公布第一批人工智能在生物制造领域典型应用案例 [4] - 要求各地推动人工智能与生物制造深度融合，促进全产业链提质升级 [4] 马来西亚AI发展 - 马来西亚推出首个自主AI模型"ILMU"，将于9月开放体验 [5] - 该模型由杨忠礼AI实验室和马来亚大学联合研发，支持多种当地语言 [5] 苹果AI产品规划 - 苹果计划2027年推出桌面机器人，作为虚拟伴侣 [6] - 明年将推出带显示屏的智能音箱，进军智能家居市场 [6] - 家庭安全摄像头将成为苹果安全系统核心产品 [6] 阿里巴巴人事变动 - 淘宝初创团队成员、被称为"淘宝第一个程序员"的蔡景现（花名多隆）离职 [8] - 多隆在阿里巴巴任职25年，2000年8月1日加入至2025年8月1日离职 [8] 阿里巴巴招聘计划 - 阿里巴巴智能信息事业群启动近千人AI人才招聘计划 [8] - 招聘聚焦大语言模型、多模态技术、AI硬件等领域 [8] 中国金融数据 - 前七个月人民币存款增加18.44万亿元，其中住户存款增加9.66万亿元 [8] - 非金融企业存款增加3109亿元，财政性存款增加2.02万亿元 [8]

公司AI战略规划 - 苹果公司正雄心勃勃地筹划重返AI领域并推出一系列新设备包括机器人新版Siri带显示屏的智能扬声器和家庭安全摄像头[1] - AI战略核心是计划于2027年推出可充当虚拟伴侣的桌面机器人[1] - 带显示屏的智能音箱预计将于明年上市作为进军入门级智能家居产品的一部分[1] 产品生态布局 - 家庭安全被视为巨大增长机会新款AI摄像头将成为苹果安全系统的核心[1] - 这种做法应有助于增强苹果产品生态系统对消费者的黏性[1]

关税政策与供应链影响 - 关税政策进入落地期 风险逐步释放 美越7/2达成贸易协定 美对越南出口商品将征20%关税 转运货物面临40%关税 越南对美国商品则施行0关税 [2] - 针对半导体及电子产品的232调查仍在进行 自2025年4月1日启动起 商务部最多有270天完成报告 总统有90天决定是否采取行动 [2] - 美国开始取消对华EDA限制 中美缓和信号释放 各国与美关税谈判进入落地期 果链利空压制将逐步消除 [2] 苹果AI进展与合作 - 苹果AI落地已一年有余但更新缓慢 当前市场对苹果AI预期较低 [2] - 苹果开始积极寻求第三方合作 考虑Anthropic的Claude或OpenAI技术驱动新版Siri 系统级AI推进速度有望加快 [2] 2026年产品创新与供应链机会 - 苹果26年有望在产品中搭载2nm芯片 进一步提升运算速度 [3] - 手机散热系统有望新增引入钢铜方案 [3] - 首款折叠屏产品有望26年发布 展示极致工业设计美学 无折痕/超轻薄/高耐用 未来出货量有望逐年快速拉升 [3]

美元黄昏与黄金的逆袭 - 美国失去最后一个AAA主权评级 37万亿美元国债利息支出超过军费开支 [1] - 美元指数连续六个月下跌 日元和瑞士法郎年初至今升值超过12% [1] - 黄金价格突破3300美元/盎司 各国央行上半年增持黄金量同比激增74% [1] - 日本养老金GPIF减持美债转投澳元资产 沙特主权基金人民币资产配置比例提升至12% [1] 美股市场风险 - 标普500和纳斯达克指数刷新历史新高 但四月曾暴跌19% [4] - 四月市场暴跌期间90%抄底买单来自个人投资者 机构投资者悄悄减持 [4] - "科技七巨头"股票第一季度被机构减持3.2% 散户持仓比例飙升至90% [4] - 伯克希尔哈撒韦现金储备增至创纪录的3342亿美元 [4] - 十年期美债收益率单月跳涨20个基点 全球基金买入信用违约互换规模达820亿美元 [4] 科技行业变革 - 中国AI公司DeepSeek开源模型R1以十分之一成本达到GPT-4水平 [6] - 苹果放弃自研AI模型 与Anthropic和OpenAI合作开发新版Siri [6] - 微软斥资300亿美元与甲骨文达成云计算合作 [6] - 英伟达高管年内套现超过10亿美元 黄仁勋计划减持600万股股票 [6] - AI芯片股AMD和英特尔下跌 传统科技硬件公司思科和超威电脑逆势上涨 [6] 贸易政策影响 - 特朗普"90天关税豁免期"即将到期 欧盟印度等国商品或面临10-20%惩罚性关税 [7] - "大美丽法案"计划未来十年减税3.8万亿美元 联邦债务率将从98%升至125% [7] - 波音公司因供应链成本激增下跌2.34% 亚马逊因关税物流压力下跌1.75% [7] - 超威电脑和甲骨文等持有政府云服务订单公司逆势上涨超过3% [7] - 标普500成分股盈利增速预期从年初9.3%下调至7.1% [7] 市场整体表现 - 标普500和纳斯达克指数创历史新高 但机构减持股票被散户高价接盘 [9] - 7月中旬财报季将检验企业真实盈利能力 决定美股未来走向 [9]