国内新闻 - 广州市2025年下半年额外增加6万个普通车增量指标，按月平均分配（每月1万个），单位和个人配置比例为1:9 [2] - 工信部第396批新车公示披露多款新车型信息，包括蔚来第三代ES8（长5280mm，轴距3130mm，最高车速220km/h）、领克10 EM-P插混轿车（轴距3005mm）、奇瑞智界R7 60度电池版（续航520/502km）等 [3][4] - 蔚来全国充换电站超8000座（含3371座换电站和4635座充电站），高速换电站即将突破1000座，并实现重庆"换电县县通"覆盖38个区县 [5][6] - 广汽印尼智慧工厂投产，首款AION V量产下线，产能计划从2万台逐步扩至5万台 [7] - 比亚迪计划2026年前在英国推出六款新车，包括Atto 2（元 up）纯电版及插混版、Seal 06旅行版/三厢版等 [8] - 问界M9在澳门完成首台交付，赛力斯宣布正式登陆澳门市场并计划拓展海外 [9] - 特斯拉40亿元电网侧储能电站项目落户上海临港，采用Megapack产品，系其在中国大陆电网侧储能首次尝试 [10] - 鸿蒙智行充电网络已接入1000座华为超充站，覆盖32个省份278座城市，单月新增120座 [11] 国外新闻 - 加拿大5月新车销量达18.7万辆，同比增长7.9% [13] - 英国5月新车销量15万辆，同比增长1.6%，电动汽车占比超47%（纯电车型销量增25.8%） [14][15] - 中东首家电动汽车充电桩制造公司成立，由TellusPower与当地企业合资，计划2025年底推出首批产品 [16] - 西班牙5月新车销量11.28万辆，同比增长18.6%，创2019年以来同期峰值 [17] 商用车 - 特斯拉Semi电动卡车筹备进军欧洲市场，已设立专门职位推动布局 [17][18] - 东风商用车交付40台燃气危化牵引车，搭载龙擎3.0动力链，首次进入BSWL运营体系 [19] - 远程新能源商用车第40万台整车下线，标志其规模化发展进入新阶段 [20] - 曼恩长途电动重卡在慕尼黑基地投入量产，开启零排放运输新阶段 [21]

新能源商用车市场动态 - 2025年5月新能源轻卡销量达17,180辆，同比增长75%，渗透率提升至26.09% [6] - 1-5月累计销量中，远程汽车以16,228辆位居榜首，广东地区占比最高 [6] - 远程星智车型销量同比增长128%，持续领跑轻卡车型榜 [6] - 新能源轻卡CR10集中度达76%，插电混动占比7%，燃料电池占比0% [7] 政策与法规 - 工信部推动制造业计量创新，目标2027年前突破100项关键计量技术，研制100台计量标准器具，培育50家仪器仪表优质企业 [17][18] - 湖南省发布氢能产业三年行动方案，提出五大发展模式，包括创新驱动、龙头引领和政府引导 [8][9] - 泉州市对年节能量超300吨标准煤的技改项目给予最高500元/吨补助，单个项目上限50万元 [11] - 温州市拟修订充换电设施补贴政策，分乡村建设（按千瓦容量）、乡村运营（数据接入监管平台）、城市建设三类补贴 [13] 企业产品与技术进展 - 远程星享V7E发布，货厢容积7.5立方，载重1.5吨（较竞品高350kg），续航覆盖375-460公里 [21] - 福田奥铃推出新能源生态体系"车+桩+光+储+荷+智"，覆盖城际至末端物流全场景 [22] - 东风柳汽乘龙弹威5重卡搭载800V高压平台，双驱1,209马力，支持兆瓦快充（10%-80%仅30分钟），冬季续航提升15% [29] - 奇瑞商用车零米轻卡聚能版140度产品上市，采用单包电池技术，满趟节电10度 [28] 供应链与战略合作 - 东软睿驰与宁德时代子公司时代智能合作，NeuSAR OS适配70余款车规芯片，覆盖底盘控制等关键场景 [33] - 宁德时代与香港大学共建零碳未来创新中心，联合制定国际电池碳足迹标准，探索虚拟电厂等应用 [33] - 一汽解放向招商港口交付185台新能源牵引车，采用车电分离模式 [31] - 江淮新能源轻卡交付鲜生活冷链100台，配备三电系统与智能温控，服务乳品冷链运输 [27] 海外市场拓展 - 福田汽车向马达加斯加交付312辆客车，适配高温多雨气候，搭载防腐蚀车身技术 [32] - 安凯客车出口吉尔吉斯斯坦120台新能源客车，沿丝绸之路布局中亚市场 [33] - 福田欧辉BJ6122高端旅游客车批量交付福建泉州闽兴旅游，提升区域旅游客运品质 [33]

新车上市计划 - 上汽大众ID 3将于2025年6月14日上市，定位A级两厢车，采用纯电动动力系统，售价区间13.7888-14.4888万元 [2][6][7] - 东风雪铁龙天逸C5 AIRCROSS将于2025年6月16日上市，定位B级SUV，提供1.6T和1.8T动力选择，售价区间14.97-16.47万元 [2][14][15] - 智己LS7将于2025年6月16日上市，定位C级SUV，纯电动车型，售价33.99万元 [2][22][23] - 奇瑞瑞虎7高能版和瑞虎7 PLUS将于2025年6月17日上市，均定位A级SUV，搭载1.5T发动机，售价区间分别为8.79-9.79万元和9.19-9.59万元 [2][30][31][38][39] - 零跑C16将于2025年6月18日上市，定位C级SUV，提供增程和纯电两种动力形式，售价区间15.18-18.18万元 [2][46][47] - 上汽通用别克E5将于2025年6月19日上市，定位C级SUV，纯电动车型，售价区间14.99-16.99万元 [2][54][55] - 奇瑞艾瑞泽8 PRO将于2025年6月19日上市，定位A级轿车，搭载2.0T发动机，售价区间13.79-14.99万元 [2][62][63] 产品参数配置 - 上汽大众ID 3搭载53.6kWh电池组，CLTC续航451km，电机功率125kW，扭矩310N·m [7] - 东风雪铁龙天逸C5 AIRCROSS提供1.6T(129kW/250N·m)和1.8T(155kW/300N·m)两种动力 [15] - 智己LS7搭载100kWh电池组，CLTC续航700km，电机功率579kW，扭矩800N·m [23] - 奇瑞瑞虎7高能版和PLUS均搭载1.5T发动机(115kW/230N·m)，分别匹配6DCT和CVT变速箱 [31][39] - 零跑C16增程版搭载28.4/38.7kWh电池组，纯电续航200/280km；纯电版搭载74.9/81.9kWh电池组，续航580/630km [47] - 别克E5提供65/68.4/76.8kWh三种电池容量，对应续航515/545/620km [55] - 艾瑞泽8 PRO搭载2.0T发动机(187kW/390N·m)，匹配7DCT变速箱 [63] 工程更改类型 - 全新产品(NM)：上汽大众ID 3和奇瑞艾瑞泽8 PRO [2][7][63] - 中改款(MCE2-1)：别克E5 [2][55] - 中改款(MCE2-2)：奇瑞瑞虎7高能版和PLUS [2][31][39] - 大改款(MCE3)：智己LS7和零跑C16 [2][23][47] - 小改款(MCE1)：东风雪铁龙天逸C5 AIRCROSS [2][15]

5月市场回顾 - 5月狭义乘用车零售达193.8万辆，同比+13.7%，环比+10.0% [1] - 新能源全月零售102.7万辆，同比+28.9%，环比+12.7%，渗透率回升至53.0% [1] - "五一"黄金周期间车企推出购车优惠政策，厂商促销与地方车展联动，终端需求集中释放 [1] 6月车市展望 - 以旧换新及报废更新"双新"政策支撑6月车市热度持续攀升 [2] - 经销商通过"末班车效应"营销反向刺激购买，拉动车市增长 [2] 厂商销售动向 - 6月中旬整体车市折扣率约为24.8% [3] - 头部厂商本月零售目标同比去年5月增长15%，较上月增长约4% [3] - 预计6月狭义乘用车零售总市场约为200万辆，同比+13.4%，环比+3.2%，新能源零售预计110万辆，渗透率提升至55% [3] 周度走势推算 - 6月第一周日均零售4.21万辆，同比+16.9%，环比-13.9% [4] - 第二周日均零售5.27万辆，同比+22.7%，环比-4.8% [4] - 第三周预计日均零售6.86万辆，同比+10.7%，环比+21.0% [4] - 第四周预计日均销量10.18万辆，同比+10.1%，环比+20.1% [4] 6月车市热度攀升 - 6月中旬整体车市折扣率约为25.2%，较上月中旬进一步扩大 [5] - 截至5月31日全国汽车以旧换新补贴申请量达412万份 [5] - 多地以旧换新补贴资金出现阶段性紧张，部分城市暂停补贴申请 [5] - 预计6月狭义乘用车零售总市场规模约200万辆，同比+13.4%，环比+3.2%，新能源零售预计110万辆，渗透率55% [5]

国内新闻 - 三部门联合召开会议，要求新能源汽车和动力电池企业落实产品质量安全主体责任，强调风险防范和消费者告知义务，反对"内卷式"竞争和偷工减料行为 [3] - 工信部发布第十八批新能源车免税目录，新增乐道L90、小米YU7、岚图知音、上汽大众E5 Sportback等纯电车型，以及吉利银河A7、沃尔沃XC70等插混车型 [4] - 广西宣布自6月20日起暂停汽车置换更新等消费品以旧换新补贴活动，但汽车报废更新补贴政策继续实施 [5] - 华为预测到2030年每年新增超8000万辆网联汽车，30亿AI机器人将进入生产和生活领域，AI-IoT将带来10倍联接规模和价值 [6] - 昊铂HL增程版8月交付，配备17.3英寸3K中控屏和8295P芯片，搭载灵星智行ADiGO GSD高阶智驾系统，全系标配激光雷达 [7] - 腾势品牌计划三季度进入澳大利亚市场，方程豹豹5可能成为首批引入车型，伪装车已在当地亮相 [8] - 深蓝汽车正式登陆亚美尼亚，S07极宇黄版本在当地上市即交付 [9][10] - 吉利银河A7亮相，搭载雷神AI电混2.0系统，综合续航超2100km，配备银河Flyme Auto智能座舱 [11] 国外新闻 - 梅赛德斯-奔驰调整战略，将比原计划更长时间保留内燃机车型，原定2030年全面电动化目标推迟 [11][12] - 日产确认2028年推出首款固态电池车型，该技术可提升能量密度30%，减少温控系统依赖 [13][14] - 越南VinFast将在加州设立首家授权经销店，并评估更多加州经销机会 [15] - 德州仪器计划在美国投资600亿美元扩建芯片制造，涉及7家工厂，预计创造6万个岗位 [16] 商用车 - 徐工2.0汉界轻卡在昆明上市，针对特殊工况设计，现场签署200台战略合作协议 [16][17] - 法士特缓速器通过欧盟E-Mark认证，加速布局欧美高端市场，2025年出口创汇预计创新高 [18] - 宇通客车品牌价值突破1108.45亿元，在全球十多个国家建立KD工厂，推进"技术出海"战略 [18] - 远程举办醇氢生态产业大会，展示全系列新能源专用车和醇氢电动动力系统，覆盖多场景应用 [19]

2025年5月上海汽车上牌总体情况 - 2025年5月上海总体上牌数38,080辆，同比下降0.46%，环比增长3.11% [3] - 新能源小客车上牌量占比最高达22,919辆（占总上牌量60.2%），同比增长8.84%，环比增长15.18% [3][4] - 大型客车上牌量同比增幅最大达52%，但基数较小仅190辆 [3][4] 分车型上牌量及同比变化 传统燃油车 - 进口小客车（含轿车）上牌2,411辆，同比下滑11.13%，环比下降14.47% [3][4] - 国产轿车上牌3,832辆，同比下降17.34%，其中中高级轿车降幅最大（同比-18.7%） [3][10] - 小型客车（除轿车）上牌6,970辆，SUV占比79.2%，但同比仍下降15.85% [3][11] 新能源车 - 国产新能源轿车上牌9,711辆，中级车型同比增幅最大达26.05% [12] - 新能源SUV上牌11,760辆，占国产新能源小客车总量的89.9%，但1-5月累计同比下滑3% [12] - 新能源MPV表现亮眼，5月同比暴涨87.17%，1-5月累计增长31.32% [12] 进口车来源国分析 - 德国车仍为最大进口来源（1,190辆），但同比下滑21.71%，市场份额降至49.4% [9] - 日本进口车同比逆势增长27.64%，环比基本持平（-0.62%） [9] - 英国进口车同比暴跌32.17%，韩国车降幅更达56.52% [9] 历史数据对比 - 2025年1-5月累计上牌171,082辆，较2024年同期下降8.33% [4][6] - 新能源车1-5月累计占比达54.8%（93,781辆），传统燃油车占比持续萎缩 [4][12]

国内新闻 氢能产业 - 福建省发布氢能产业中长期规划，目标到2030年建成50座加氢站、10条运营示范线，燃料电池汽车产量达6000辆/年，氢能产业总产值突破600亿元/年 [3] - 红旗氢燃料电池汽车通过关键试验，氢耗降低15%，实现100%自主研发的燃料电池混合动力能量管理策略 [5] - 中国燃料电池汽车累计推广超2.8万辆，建议加强干线物流等场景示范应用 [11] 新能源汽车与电池技术 - 上海南港口岸5月出口车辆7.2万辆，同比增长200.9%，其中国产品牌同比增长465% [4] - 字节跳动与比亚迪合作共建AI实验室，加速锂电池研发，电解液AI模型BAMBOO显著提升研发效率 [6] - 国轩高科全固态电池PACK系统开启装车路测，首条中试线已贯通 [9][10] 自动驾驶与车联网 - 百度萝卜快跑在香港东涌扩区测试，安全行驶里程超15000公里 [7] - 华为预测5G车联网占比将从2025年的30%提升至2030年的95% [8] 国外新闻 氢能与自动驾驶 - 德国杜塞尔多夫建成欧洲最大加氢站，日供氢量达5吨，支持多种车型 [13] - 大众MOIA发布全自动驾驶汽车ID. Buzz AD，计划2026年在欧美大规模部署 [14][15] 电动汽车与快充技术 - 宝马iX3充电功率突破400千瓦，10分钟补能350公里（WLTP工况），续航达800公里 [16] 半导体与AI合作 - Cadence与三星深化合作，利用AI驱动设计解决方案加速AI数据中心及汽车芯片研发 [17] 商用车 政策与市场 - 河南发布老旧货车报废更新补贴政策，最高补贴14万元，覆盖国三、国四中重型货车 [19] - 苏州金龙品牌价值超1000亿元，连续18年入选“中国500最具价值品牌” [19] 新能源商用车 - 陕汽质子汽车交付百辆新能源电动自卸车，搭载高能量密度电池系统和大功率驱动电机 [20] - 宇通C系列豪华客车登陆斯里兰卡，推动当地公共交通智能化升级 [21]

OTA行业整体概况 - 2025年5月行业共计更新495项功能，环比上月394项增长25.6%，其中岚图、蔚来等车企恢复辅助驾驶OTA升级[4] - 新势力品牌5月更新200项功能（上月129项），重点转向智能座舱升级，包括生态应用、情景智能、语音大模型等功能[7] - 自主品牌5月更新289项功能（上月256项），岚图、领克等推送大版本升级，聚焦车控系统优化与交互逻辑改进[9] - 合资&豪华品牌5月仅更新6项功能（上月9项），沃尔沃EX30为唯一升级车型，整体OTA频次仍低于行业平均水平[11] 品牌升级动态 - 岚图梦想家乾崑版推送ADS 3.3系统，新增拥堵降速判断、低速绕障等功能，用户反馈高速NOA决策效率提升30%[4][27][28] - 蔚来世界模型NWM首个版本上线，优化城区NOA覆盖场景与高速大车并行策略，EC7车主实测城区路段使用率达80%[4][22] - 理想L6 Pro推送V7.4.0版本，新增理想同学备忘录等生活助手功能，但家庭用户更期待未推送的前后双音区功能[29][30][43] 未来升级规划 - 鸿蒙智行计划2025年Q3推送HUAWEI ADS 4.0，实现车位到车位全场景贯通，覆盖享界S9等6款车型[20] - 比亚迪天神之眼车型年底将上线城市记忆领航，方程豹品牌Q2推送高速NCA等4项智驾功能[20] - 领克LYNK OS N系统车型Q3优化语音交互，Q4接入DeepSeek AI大模型，千里浩瀚车型将实现无图自学习泊车[20] 用户反馈分析 - 岚图用户认可ADS 3.3预判能力升级，高速NOA急刹减少50%，但偏航场景责任归属机制引发争议[32][34][42] - 理想车主认为生活助手功能与车载场景契合度低，70%受访者倾向使用手机完成支付类操作[39][41][43] - 小鹏MONA M03用户期待Q2上线的天玑系统解决导航偏离问题，Max版Q3将新增自动紧急转向功能[20][44] 品牌运营策略 - 岚图通过公众号矩阵发布3次升级说明，领克采用分车型推送策略强化用户触达[44] - 沃尔沃制作视频讲解EX30升级亮点，蔚来结合世界模型推出场景化宣传内容[44] - 5月共18个品牌开展OTA运营活动，图文说明占比83.3%，视频形式仅沃尔沃采用[44]

车市零售表现 - 6月1-15日全国乘用车市场零售70.6万辆，同比去年增长20%，环比上月下降9%，今年以来累计零售952.2万辆，同比增长10% [2][4] - 6月第一周日均零售4.2万辆，同比增长17%，环比下降14%，第二周日均零售5.3万辆，同比增长23%，环比下降5% [4] - 新能源市场零售40.2万辆，同比增长38%，渗透率达57%，累计零售476万辆，同比增长35% [2] 厂商批发与生产 - 6月1-15日全国乘用车厂商批发71.4万辆，同比增长24%，环比增长4%，累计批发1,150.4万辆，同比增长12% [2][6] - 6月第一周日均批发3.9万辆，同比增长10%，环比下降2%，第二周日均批发5.8万辆，同比增长38%，环比增长9% [6] - 2025年1-5月汽车生产1,276万辆，同比增长11%，新能源汽车生产564万辆，同比增长41%，渗透率44% [6][7] 新能源车与电池市场 - 5月新能源汽车生产125万辆，同比增长32%，渗透率47%，1-5月纯电动乘用车产量288万辆，同比增长53% [7][8] - 5月动力电池产量123.5GWh，同比增长46%，装车量57.1GWh，同比增长43%，磷酸铁锂电池占比81% [7] - 电池能量密度125-140区间的车型占比62%，同比上升14个百分点，160以上占比降至5% [8] 商用车市场 - 5月商用车国内销量26万辆，同比增长3%，1-5月累计126万辆，同比增长4% [8][9] - 5月新能源商用车销量6.8万辆，同比增长45%，1-5月累计28万辆，同比增长56%，渗透率23% [9] - 2024年新能源商用车销量57.9万辆，同比增长84%，渗透率从2022年的9%升至2025年的23% [9] 政策与消费驱动 - 促消费政策和以旧换新补贴推动车市热度，高考后购车需求释放，北京增发2万个新能源指标刺激消费 [5] - 燃油车与新能源车共同带动市场，增程式和插混车型恢复增长，燃油车走势强劲 [5] - 行业出口形势良好，内外需共同推动增长，反内卷行动改善行业秩序 [6]

5月份汽车经销商库存情况 - 5月份汽车经销商综合库存系数为1 38 环比下降2 1% 同比下降4 2% 库存水平处于警戒线以下 处于合理区间 [2] - 5月末汽车经销商库存总量大致在255万辆左右 较上月基本持平 前四周库存水平持续下降 最后一周因半年任务考核补库回升 [6] - 5月市场呈现"前高中低后高"走势 车展 假期效应 以旧换新政策及地方促销推动终端客流冲高 月末降价和618促销进一步刺激销量 [5] 分品牌库存系数变化 - 高端豪华及进口品牌库存系数为1 31 环比下降1 5% [8] - 合资品牌库存系数为1 21 环比下降11 7% [8] - 自主品牌库存系数为1 51 环比上升2 7% [8] 6月市场展望与建议 - 6月高温淡季预计进店量减少 但端午假期 高考毕业季及以旧换新政策提供支撑 厂商半年度考核将加大终端优惠力度 [9] - 建议经销商理性预估需求 强化以旧换新政策宣传 降本增效并防范经营风险 [9] 库存调查背景与方法 - 库存系数=期末库存量/当期销售量 国际惯例显示：0 8~1 2为合理范围 >1 5需警戒 >2 5存在高风险 [11] - 调查覆盖全国千余家4S店 涉及55个汽车品牌 样本来自百强经销商集团 [12]