业绩总结 - 2016年公司非公开发行A股147,503,782股，募资19.5亿元，净额18.95亿元[1] - 截至2025年5月31日，2016年募资累计投入16.95亿元，本年投入3911.44万元，余额3.35亿元[1] 未来展望 - 2024年全球轻型战术车市场规模98亿美元，预计2030年达156亿美元，年复合增长率6.8%[6] 新产品和新技术研发 - 4×4轻型战术车产业化建设项目计划总投资1.5亿元，使用募资7700万元，自筹7300万元，未启动[4] - 项目曾三次延期，拟再延期36个月至2028年6月[4][5] - 项目建设方案按“拓型谱、提品质、低成本”思路优化，总投资不变[8] 其他新策略 - 调整延期利于提升竞争力，助推市场开拓，符合战略方向[9][10] - 该议案已通过董事会和监事会审议，尚需股东会审议[11]

资金募集 - 2016年12月26日公司非公开发行147,503,782股，每股13.22元，募资1,949,999,998.04元，净额1,895,263,317.66元[1] 资金余额 - 截至2025年5月31日，2016年募集资金专用账户余额334,609,069.35元[2][3][4] 项目结余 - “外贸车辆产业化建设项目”拟用募资42,000.00万元，实际结余13,929.68万元（含利息8,309.44万元）[5] 资金规划 - 公司拟将13,929.68万元及后续节余款永久补充流动资金[7] 审议情况 - 2025年6月6日董事会和监事会通过节余资金补充议案，需股东会审议[9]

募集资金情况 - 2016年非公开发行股票募集资金总额19.5亿元，净额18.95亿元[4] - 2016年募集资金承诺投资总额10.19亿元，涉及7个项目[5] - 公司对2016年募集资金实行专户存储，2017年签署监管协议[12] - 2025年2月开立募集资金现金管理专用结算账户[12] 项目调整情况 - 2018年终止2个项目，拟投入资金3.85亿元[7] - 2018年调整2个项目募集资金投入金额，增加3.85亿元[7][8] - 2019 - 2024年多次对多个项目延长建设期[8][9][10] 项目投资情况 - 外贸车辆产业化建设项目拟投资4.2亿元，截至2025年5月累计完成3.64亿元[13] - 外贸车辆产业化建设项目募集资金实际节余1.39亿元，占比33.17%[3][13] - 各银行募集资金专用账户截止日余额334,609,069.35元[14] 节余资金处理 - 拟将节余资金永久补充流动资金，需股东会审议批准[2][3] - 2025年6月6日董事会和监事会审议通过该议案[18] - 监事会同意，保荐机构认为符合规定利于提高效率[20][21] 节余原因与项目成效 - 建筑安装、设备投资、待摊投资控制成本形成结余[15] - 项目建设提升外贸产品生产制造和质量保证能力[16]

市场扩张和并购 - 2024年12月6日公司审议通过与关联方参股西安爱生技术集团有限公司议案[1] - 公司获批复，原则同意西安爱生技术集团有限公司增资方案[1] - 公司出资18300万元，增资后持股比例4.234%[1] - 本次交易需公司股东会审议及履行法定程序[2]

融资与资金使用 - 2016年非公开发行147,503,782股，募资19.5亿元，净额18.95亿元[3] - 截至2025年5月31日，累计投入16.95亿元，本年投入3911.44万元，余额3.35亿元[3] 项目进展 - “4×4轻型战术车产业化建设项目”计划总投资1.5亿元，未启动[5] - 拟调增建设周期36个月，延期至2028年6月[2][5] 市场情况 - 2024年全球轻型战术车市场规模98亿美元，预计2030年达156亿美元，年复合增长率6.8%[7] 产品问题 - 产品在人机环工程能力等方面与国际顶级平台有差距，谱系单一，模块化程度不足[8] 审批情况 - 项目调整延期已通过董事会、监事会审议，尚需股东会批准[3][12]

歼-10CE战斗机的技术突破 - 歼-10CE采用鸭式气动布局和国产涡扇-10B"太行"发动机，最大推力超14吨，最大速度1.8马赫，最大航程近3400公里，实现发动机部件100%国产化 [4] - 配备有源相控阵雷达，可同时追踪数十个空中目标并实施多通道火控指引，作战效能较传统机械扫描雷达大幅提升 [4][5][7] - 武器挂载能力显著增强，机腹采用双联挂架设计，机翼采用三联装挂架，提升作战效能 [8] 军工产业链的深度整合 - 歼-10CE的出口标志着航空主战装备从单一产品输出转向配套保障体系输出，涉及上千家上下游配套企业 [2] - 产业链涵盖航空设备、新材料、精密加工等数十个行业领域，包括中航成飞、洪都航空、中航重机等A股龙头 [2] - 国产化技术替代构建了从基础材料到系统集成的全链条军工航天产业链，催化军工企业业绩增长与出海突破 [8] 军工外销市场的增长 - 洪都航空外销同比增速达547.8%，验证"教练机+导弹"总装平台战略的有效性 [10] - 航天彩虹外销金额13.65亿元，营收占比53.17%，彩虹-5无人机在非洲、中东市场形成技术代差优势 [10] - 内蒙一机外销额14.10亿元，VT-4/5坦克在巴基斯坦订单达679辆 [10] A股军工板块表现 - 国防军工股走强，军贸概念领涨，板块指数盘中一度放量拉升逾3%，内蒙一机、长城军工等涨幅居前 [11] - 军工板块一季度业绩改善，航空发动机产业链收入较好但利润释放不足，导弹产业链收入端明显增长 [11] - 军用新材料与军工信息化需求改善，国内外需求共振下行业有望迎来新一轮高景气周期 [11]

歼-10CE战斗机技术突破 - 歼-10CE采用鸭式气动布局和国产涡扇-10B"太行"发动机，最大推力超14吨，最大速度1.8马赫，最大航程近3400公里 [2][3] - 配备有源相控阵雷达，可同时追踪数十个空中目标并实施多通道火控指引，作战效能大幅提升 [3][4] - 武器挂载能力显著增强，机腹采用双联挂架设计，机翼采用三联装挂架，提升作战效能 [5] 军工产业链发展 - 战斗机产业链涉及上千家上下游配套企业，涵盖航空设备、新材料、精密加工等数十个行业领域 [1] - 构建起从基础材料到系统集成的全链条军工航天产业链，实现发动机部件100%国产化 [3][5] - 军工产业链深度整合催化军工企业业绩增长与出海突破 [5] 军工企业外销表现 - 洪都航空外销同比增速547.8%，验证"教练机+导弹"总装平台战略有效性 [7] - 航天彩虹外销金额13.65亿元，营收占比53.17%，彩虹-5机型在非洲、中东市场形成技术代差优势 [7] - 中航重机外销额7.42亿元，反映产业链上游协同效率 [7] - 内蒙一机外销额14.10亿元，VT-4坦克在巴基斯坦订单达679辆 [7] - 广东宏大外销金额13.56亿元，构建防务产品新支点 [7] 军工板块市场表现 - A股军工板块近期表现强势，国防军工股走强，军贸概念领涨，板块指数盘中一度放量拉升逾3% [8] - 飞机产业链经营稳健，航空发动机产业链收入较好但利润释放不足，导弹产业链收入端明显增长 [8] - 军用新材料与军工信息化子板块2025年一季度需求改善 [8] - 国内外需求共振下，行业有望迎来新一轮高景气周期 [8]

市场表现 - 上证指数平收报3387 63点 深证成指跌0 28% 创业板指跌0 44% 北证50跌4 38% 科创50持平 中证A500跌0 02% A股半日成交7456 94亿元 [1] - 北证50指数报1414 94点 下跌64 87点 跌幅4 38% 半日成交金额264 27亿元 市盈率74 2倍 市净率4 81倍 [2] - 军工股涨幅居前 银行股反弹 [3] 板块涨跌 - 涨幅居前板块：军贸概念涨2 34% 军工信息化涨0 93% Sora概念涨0 54% 军民融合涨0 44% 跨境支付CIPS涨0 37% [4] - 跌幅较大板块：宠物经济跌2 25% 钢电池跌2 05% 代糖概念跌2 01% 供销社跌1 87% 磷概念跌1 86% [4] 行业动态 - 市场监管总局起草住宅老旧电梯更新通知 要求电梯制造单位提供质量过硬 价格合理 售后优质的产品 [3] - 全国发电装机容量达34 9亿千瓦 同比增长15 9% 其中太阳能发电装机9 9亿千瓦 同比增长47 7% 风电装机5 4亿千瓦 同比增长18 2% [3] - 1-4月电源工程投资1933亿元 同比增长1 6% 电网工程投资1408亿元 同比增长14 6% [3] - 巴基斯坦使用中械装备取得战果 或利好中国军工装备出口 [4] 公司信息 - 国睿科技：2025年关联交易增长指引业绩向好 军贸签订保持较好态势 推进新质新域业务 [8] - 航天南湖：技术壁垒较高 国内外需求共振 未来三年有望保持较快增长 [8] - 内蒙一机：完善军贸产品体系 开发轮履 无人装备及中口径火炮等产品 国际市场保持一定占有量 [8] - 长城军工：突破智能巡飞关键技术 完成样机设计和试验 建设智能集群仿真实验室 [8] 资金面 - 央行开展1545亿元7天期逆回购操作 利率1 40% 投标量和中标量均为1545亿元 [2]

会议安排 - 2025年4月24日召开七届二十一次董事会审议召开2024年年度股东会议案[5] - 2025年4月26日刊登召开2024年年度股东会通知[5] - 2025年5月16日15点在内蒙古包头召开现场会议[6] 股权与投票 - 2025年5月9日为股权登记日[10] - 785名股东及代理人参与投票，持股1,041,130,618股，占比61.1783%[10] 议案情况 - 审议11项议案，均经董事会、监事会审议通过[12][13][14] - 采用现场与网络投票结合，全部议案获通过[13]

会议信息 - 2025年5月16日公司在内蒙古包头市召开2024年年度股东会[3] - 出席会议股东和代理人785人，持有表决权股份1,041,130,618股，占比61.1783%[3] - 公司在任董事6人出席5人，在任监事4人出席3人，总会计师、董事会秘书出席[3] 议案表决 - 2024年年度报告及摘要议案，A股同意票数1,040,237,318，比例99.9141%[4] - 2024年度利润分配方案议案，A股同意票数1,040,057,118，比例99.8968%[5] - 公司与兵工财务签订金融服务日常关联交易协议议案，A股同意票数68,828,319，比例98.5964%[5] 股东表决 - 持股1%以下普通股股东对利润分配方案表决，同意票数42,102,148，比例97.5136%[6] - 市值50万以下普通股股东对利润分配方案表决，同意票数3,805,248，比例87.7665%[7] - 5%以下股东对利润分配方案表决，同意票数112,502,441，比例99.0548%[7] 其他 - 本次股东会见证律师事务所为北京德和衡律师事务所，见证律师为丁旭、赵容正[8] - 北京德和衡律师事务所出具公司2024年年度股东会法律意见书[11] - 公司报备2024年年度股东会决议[11]