2024年年度股东会决议 - 会议于2025年4月22日在成都市双流区召开，由董事长邓文主持，表决方式符合规定 [2][3] - 公司在任董事9人、监事3人、董事会秘书何昌军和财务总监汪悦均出席会议 [4] - 审议通过《2024年度董事会工作报告》等13项非累积投票议案、2项累积投票议案，议案13.01为特别决议议案获与会股东所持表决权三分之二以上表决通过 [5][6][9] - 国浩律师（成都）事务所律师见证，认为会议召集、召开、表决等程序合法有效 [9] 2025年第一季度业绩说明会 - 将于2025年5月6日15:00 - 16:00在上海证券交易所上证路演中心以网络互动形式召开 [10][12] - 董事长邓文、总裁邓文、董事会秘书李燕桥、财务总监汪悦、独立董事李铃将参会，特殊情况参会人员会调整 [12] - 投资者可在规定时间通过上证路演中心或公司邮箱提问，说明会将回答普遍关注问题，会后可查看会议情况和内容 [10][12][13] 选举职工代表董事 - 2025年4月22日公司第二届职工代表大会第二次会议选举姚成先生为公司第六届董事会职工代表董事，任期与第六届董事会一致 [16] - 姚成历任公司多个职务，现任公司职工董事等职，未持股且无关联关系和任职限制 [18] 第六届董事会第一次会议决议 - 2025年4月22日以现场表决方式召开，应到9人实到9人，由邓文召集主持，高级管理人员列席，会议符合规定 [20] - 审议通过选举邓文为董事长、唐璐为副董事长、各专门委员会成员、聘任高级管理人员和证券事务代表等议案，各议案均全票通过 [20][21][23] 董事会换届选举及聘任情况 - 2025年4月22日股东会和董事会等会议完成换届选举和聘任工作 [33] - 第六届董事会由邓文等9人组成，任期3年，各专门委员会独立董事过半数，审计委员会召集人是会计专业人士 [34][35] - 聘任邓文等为高级管理人员、刘索为证券事务代表，任期均为3年 [36][37] - 沈松林不再担任董事仍任高管，何昌军离任，公司感谢其贡献 [38] 人员简历 - 邓文等12位董事和高级管理人员、刘索证券事务代表简历公布，均无任职限制 [39][44][45]

证券代码：603317 证券简称：天味食品 公告编号：2025-045 四川天味食品集团股份有限公司 关于选举职工代表董事的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 四川天味食品集团股份有限公司（以下简称"公司"）为进一步提升并完善 公司治理结构，根据《公司法》《证券法》等法律法规、规范性文件及《公司章 程》的有关规定，于 2025 年 4 月 22 日召开公司第二届职工代表大会第二次会议， 会议经民主讨论、表决，同意选举姚成先生为公司第六届董事会职工代表董事（简 历详见附件），与公司 2024 年年度股东会选举产生的董事共同组成第六届董事 会，任期与第六届董事会一致。 特此公告。 四川天味食品集团股份有限公司董事会 2025 年 4 月 23 日 附件：职工代表董事简历 姚成，男，1976 年 1 月出生，中国国籍，无境外永久居留权，专科学历。 历任成都市天味食品有限公司品控主管、质检中心主任、车间主任，公司生产部 经理、四川天味家园食品有限公司副总经理、公司双流生产基地副总经理、双流 生产基地总经理，现任公司职 ...

证券代码：603317 证券简称：天味食品 公告编号：2025-047 四川天味食品集团股份有限公司 关于董事会完成换届选举及聘任高级管理人员、 证券事务代表的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 四川天味食品集团股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 4 月 22 日召开 2024 年年度股东会，审议并通过《关于董事会换届选举非独立董事的议 案》《关于董事会换届选举独立董事的议案》。同日，公司召开第六届董事会第 一次会议和第二届职工代表大会第二次会议，审议并通过《关于选举第六届董事 会董事长的议案》《关于选举第六届董事会副董事长的议案》《关于选举职工代 表董事的议案》《关于选举第六届董事会各专门委员会成员的议案》《关于聘任 高级管理人员的议案》《关于聘任证券事务代表的议案》。现将具体情况公告如 下： 一、公司第六届董事会组成情况 （一）董事长：邓文先生 第六届董事会任期自 2024 年年度股东会审议通过之日起 3 年，个人简历附 后。 二、公司第六届董事会专门委员会组成情况 （一）董事会战略委员会： ...

四川天味食品集团股份有限公司 关于召开 2025 年第一季度业绩说明会的公告 证券代码：603317 证券简称：天味食品 公告编号：2025-048 四川天味食品集团股份有限公司（以下简称"公司"）将于 2025 年 4 月 29 日发布公司 2025 年第一季度报告，为便于广大投资者更全面深入地了解公司 2025 年第一季度经营成果、财务状况，公司计划于 2025 年 5 月 6 日 15:00- 16:00 举行 2025 年第一季度业绩说明会，就投资者关心的问题进行交流。 一、说明会类型 本次投资者说明会以网络互动形式召开，公司将针对 2025 年第一季度的经 营成果和财务指标的具体情况与投资者进行互动交流和沟通，在信息披露允许 的范围内就投资者普遍关注的问题进行回答。 二、说明会召开的时间、地点 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 会议召开时间：2025 年 5 月 6 日（星期二）15:00-16:00 会议召开地点：上海证券交易所上证路演中心（网址：https://roadshow.ss ...

证券代码：603317 证券简称：天味食品 公告编号：2025-044 四川天味食品集团股份有限公司 2024 年年度股东会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 (三) 出席会议的普通股股东和恢复表决权的优先股股东及其持有股份情况： 3、公司董事会秘书何昌军先生、财务总监汪悦先生出席会议。 二、 议案审议情况 审议结果：通过 | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 193 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 749,355,789 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决权股 | | | 份总数的比例（%） | 70.5080 | (四) 表决方式是否符合《公司法》及《公司章程》的规定，大会主持情况等。 表决方式符合《公司法》《公司章程》的规定，本次股东会由董事长邓文先 生主持。 (五) 公司董事、监事和董事会秘书的出席情况 (一) 股东会召开的时间：2025 年 4 月 ...

证券代码：603317 证券简称：天味食品 公告编号：2025-046 四川天味食品集团股份有限公司 第六届董事会第一次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、 董事会会议召开情况 四川天味食品集团股份有限公司（以下简称"公司"）第六届董事会第一次 会议于 2025 年 4 月 22 日以现场表决方式召开。会议通知于 4 月 22 日以微信方 式通知全体董事。会议应参加表决董事 9 人，实际参加表决董事 9 人。会议由董 事邓文先生召集并主持，公司高级管理人员列席了本次会议。会议的召开符合《公 司法》和《公司章程》的规定。会议审议并形成以下决议： 二、 董事会会议审议情况 （一） 审议通过《关于选举第六届董事会董事长的议案》 同意选举邓文先生为公司董事长，任期与第六届董事会任期一致。 表决结果：9 票同意、0 票反对、0 票弃权。 （二） 审议通过《关于选举第六届董事会副董事长的议案》 同意选举唐璐女士为公司副董事长，任期与第六届董事会任期一致。 表决结果：9 票同意、0 票反对、0 票弃权。 （三） ...

国浩律师（成都）事务所 关于 四川天味食品集团股份有限公司 2024 年年度股东会 之 法律意见书 成都市高新区天府二街 269 号无国界 26 号楼 9 层 邮编：610000 Floor 9,Building 26,Boundary-Free Land Center,269 Tianfu 2 Street,Hi-Tech Zone,Chengdu, China 电话/Tel: +86 28 86119970 传真/Fax: +86 28 86119827 网址/Website: http://www.grandall.com.cn 在本法律意见书中，本所律师仅对本次股东会的召集、召开程序、出席会议 人员资格、召集人的资格、表决程序以及表决结果是否符合相关法律、法规、其 他规范性文件及《公司章程》的规定发表意见，不对会议审议的议案内容以及这 些议案所表述的事实或数据的真实性及准确性发表意见。 按照律师行业公认的业务标准、道德规范和勤勉尽责精神，本所律师对本次 股东会的相关资料和事实进行了核查和验证，现发表法律意见如下： 一、本次股东会的召集与召开程序 经本所律师核查，2025 年 3 月 27 日，公司召开 ...

纪要涉及的行业和公司 - 行业：复合调料行业、调品行业 - 公司：天味食品、乙海、实翠、加点滋味 纪要提到的核心观点和论据 市场恢复情况 - 核心观点：2025年开年C端和大B端市场未达预期，小B端保持快速增长，新零售线上销售业务按节奏推进，线下零售及产品定制业务未达预期 [3] - 论据：今年一季度受春节错期影响，备货提前至12月，且2024年一季度基数较高，与2024年一季度同比，15%的全年预期差距较大 [3][4] 渠道变革情况 - 核心观点：公司积极应对渠道变革，通过外延并购补齐渠道，加大线上渠道投入，帮助经销商转型，内部调整以满足市场需求 [6][7][8] - 论据：并购实惠补齐小B端渠道，深入布局线上渠道补齐C端渠道并使消费人群年轻化；通过与核心经销商、战略供应商交流，从集团层面帮助其转型；针对特殊需求调整内部模式 [6][7][8] 山姆渠道进度 - 核心观点：公司与山姆已有产品合作，2024年12月定制的加点滋味多款产品在山姆销售较好，二季度会陆续有产品落地 [9][10] - 论据：山姆扩大与品牌商合作范围和规模，对公司有利 [9] 竞争格局与市占率 - 核心观点：复调行业整体增速放缓但仍保持增长，头部企业保持个位数增长，天味食品市占率呈提升趋势 [10][11] - 论据：从凯度数据看，天味食品中式菜品调料和高端火锅调料市占率提升；老韩酸菜鱼产品市占率和增长率均增长，手工火锅底料市占率有提升，两款产品占比超31% [11][12] 全年目标与产品规划 - 核心观点：2025年全年目标制定时已充分评估，但一季度完成情况有压力，不排除根据二季度情况调整目标；中式菜品调料增速和占比将逐步提高，快于火锅调料 [13][14][15] - 论据：制定目标考虑2025年股权禁售解锁指标及2024年增长情况；火锅调料市场竞争激烈、毛利率低，中式菜品调料公司进入早、SKU多、盈利多 [13][14][15] 产品销售节奏 - 核心观点：二季度配合小龙虾上市做深做细小龙虾调料产品，推出新品；推出鲜汤系列产品填补淡旺季差异 [16] - 论据：小龙虾调料有销售经验，通过增加中端水产网点、导入新品等策略规划增长目标；二季度天气热，推腊汤火锅效果不佳 [16][19] 收购标的展望 - 核心观点：实翠2025年设定不低于17%的增长目标，加点滋味2025年增长目标快且易实现 [20][21][22] - 论据：实翠2024年完成40%以上增长目标，产品、供应链、渠道协同持续发挥作用；加点滋味有强大供应链支撑，产品研发规划明确，能确保全年目标实现 [20][21][22] 成本与费用规划 - 核心观点：一季度采购成本与去年持平，全年受国际经济和地缘政治影响，需优化采购策略控制成本；2025年销售费用率不高于去年，在去年基础上有两三个点的提升 [24][25][26][27] - 论据：部分原材料价格有涨有跌，油脂和塑料包材价格上涨；公司与供应商合作提前分析预判原料价格走势，进行锁价；去年7月调整经销商费用投放兑现方式，今年做了费用节奏调整 [24][25][26][27] 潜在并购方向与商誉情况 - 核心观点：未来重点补齐全渠道和产品品类短板，目前商誉超4亿，主要来自并购实翠和加点滋味，无商誉减值风险 [28][29] - 论据：过去两年并购实翠和加点滋味对渠道有很大补充；2024年对商誉进行测试，效果良好 [28][29] 分红政策 - 核心观点：公司重视股东回报，保持分红政策连续性、稳定性和持续性，2025年分红比例较高 [30] - 论据：公司产能投放等资本性开支基本完成，资金充裕，2025年分红为2020年利润的97%加上回购 [30] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 2024年中式产品调料增长未聚焦在某个大单品，酸菜鱼系列、小龙虾调料、区域性单品及小众产品增长较快 [18] - 小龙虾调料通过增加中端水产网点、导入新品、打造中端产品矩阵及渠道精细化管控等策略规划增长目标，但最终效果需配合龙虾上市情况评估 [19]

文章核心观点 公司发布2024年年度股东会补充公告，对原股东会通知内容进行补充，除补充事项外原通知事项不变 [2][3] 股东会有关情况 - 原股东会类型和届次为2024年年度股东会 [2] - 原股东会召开日期为2025年4月22日 [2] 补充事项 - 合并列示前次股东会通知中的所有议案，补充股东会审议议案及投票股东类型相关内容 [2] - 特别决议议案为13.01 [3][8] - 对中小投资者单独计票的议案为议案6 - 议案12、议案14、议案15 [3][8] - 涉及关联股东回避表决的议案为议案9、议案10，应回避表决的关联股东为董事、监事薪酬方案涉及的股东 [3][8] - 涉及优先股股东参与表决的议案无 [3][8] 补充后股东会有关情况 - 现场股东会召开日期时间为2025年4月22日13点30分，地点在成都市双流区西航港街道腾飞一路333号会议室 [5] - 网络投票系统为上海证券交易所股东会网络投票系统，起止时间为2025年4月22日，交易系统投票平台投票时间为9:15 - 9:25，9:30 - 11:30，13:00 - 15:00，互联网投票平台投票时间为9:15 - 15:00 [6] - 公司拟使用上证信息提供的股东会提醒服务，投资者可按提示步骤投票，遇拥堵可通过原平台投票 [6] - 股权登记日不变 [6] - 股东会将听取《2024年度独立董事述职报告》 [7]

天味食品情况 - 4月11日天味食品连续3个交易日下跌，区间累计跌幅-3.43% [1] - 天味食品专注复合调味料研发、生产、销售，是农业产业化国家重点龙头企业等，拥有两座智能工厂和四个现代化基地 [1] - 景顺长城新兴成长混合A为天味食品前十大股东，去年四季度减持，今年以来收益率0.06%，同类排名1748（总4590） [1] 基金经理刘彦春情况 - 刘彦春为景顺长城新兴成长混合A基金经理，管理学硕士，有丰富从业经历，2015年1月加入景顺长城基金，现任总经理助理等职，兼任多只基金基金经理 [4][5] - 刘彦春累计任职时间15年又349天，任职起始日期2008 - 07 - 03，现任意令资产总规模427.26亿元，在管基金最佳任期回报166.13% [5] - 刘彦春管理过景顺长城内需增长混合C等多只基金，不同基金任职时间、天数、回报不同，如景顺长城内需增长混合C任职78天回报4.61% [5] 景顺长城基金情况 - 景顺长城基金管理有限公司成立于2003年6月，董事长为李进，总经理为康乐 [5] - 景顺长城基金共有4名股东，长城证券有限责任公司持股49%、景顺资产管理有限公司持股49%、开滦（集团）有限责任公司持股1%、大连实德集团有限公司持股1% [5]