债券发行与上市 - 广发证券2025年面向专业投资者公开发行短期公司债券（第五期）续发行符合深圳证券交易所债券上市条件 将于2025年8月1日起在深圳证券交易所与存量债券合并上市、合并托管 [1] - 续发行债券面值为20亿元 存量债券规模为30亿元 [1] - 债券证券简称为"25广发D7" 证券代码为"524303" 保持不变 [1] 交易安排 - 债券面向专业投资者中的机构投资者交易 [1] - 交易方式包括匹配成交、点击成交、询价成交、竞买成交和协商成交 [1]

行业CFO薪酬概况 - 2024年A股上市公司CFO群体薪酬规模合计42.70亿元 平均年薪81.48万元 [1] - 证券行业CFO薪酬均值约128万元 最高薪酬为东方财富黄建海332.24万元 最低为华安证券龚胜昔54.9万元 [1][2][3] - 超半数券商CFO薪酬下滑 如中信证券张皓降薪332.74万元 华泰证券焦晓宁降薪151.13万元 [2][4] 头部券商CFO薪酬排名 - 东方财富黄建海以332.24万元居首 华创云信张小艾260万元次之 广发证券孙晓燕225.75万元位列第三 [1][2] - 广发证券孙晓燕薪酬较第四名国信证券周中国高出6.69万元 是最低薪酬者的4.1倍 [3] - 薪酬前五包括国信证券周中国219.06万元和束鑫股份田明203.24万元 [2] 薪酬变动特征 - 红塔证券霍栩薪酬增长66.36万元居首 东方财富黄建海增40.39万元 兴业证券许清春增39.32万元 [4] - 广发证券孙晓燕薪酬同比增长12.52万元 在涨薪榜排名第五 [4] - 19位CFO薪酬下降 首创证券唐洪广降132.47万元 国联民生尹磊降65万元 [2][3] CFO人口特征 - 券商CFO年龄集中于47-58岁 最年长者为58岁（国金证券姜文国等4人） 最年轻47岁（信达证券张毅） [2][5] - 硕士学历占比超65%（23位） 博士仅太平洋许弟伟1人 本科学历6人（如东北证券王天文） [2][3][6] - 广发证券孙晓燕53岁 处于行业年龄中游 具有硕士学历 [2][5][6] 公司监管事件 - 广发证券2024年3月因研究报告撰写不规范、询价流程问题被上交所监管警示 [6] - 2024年12月因涉美尚生态证券虚假陈述责任纠纷案件被诉 [7]

债券发行与上市 - 广发证券2025年面向专业投资者公开发行短期公司债券(第五期)续发行符合深圳证券交易所债券上市条件 将于2025年8月1日起在深圳证券交易所与存量债券合并上市、合并托管 [1] - 续发行债券面值为20亿元 存量债券规模为30亿元 [1] - 债券面向专业投资者中的机构投资者交易 交易方式包括匹配成交、点击成交、询价成交、竞买成交和协商成交 [1] 债券基本信息 - 债券证券全称为"广发证券股份有限公司2025年面向专业投资者公开发行短期公司债券(第五期)" [1] - 证券简称为"25广发D7" 证券代码为"524303" 保持不变 [1]

债券信息 - 公司为广发证券股份有限公司，代号1776[2] - “25广发D7”2025年8月1日起在深交所与存量债券合并上市、托管[5] - 存量债券规模30亿元，续发行面值20亿元[5]

业绩总结 - 2022 - 2025.3公司营收分别为6172.56、6821.82、7587.45、8146.16（单位：ӯݳ）[13] - 2022 - 2024年综合业务收入分别为830.25亿、889.89亿、1036.86亿元[29] - 2024年公司总收费497.42亿元，净收费5.84亿元[28] - 2024年公司净收入110亿元，同比增长18%，净利润344.79亿元[30] - 2024年上半年公司营业收入为3655.19亿元，较去年同期增长10.04%[45] - 截至2025年3月，公司营业收入为4192.40亿元，较去年同期增长14.70%[45] 用户数据 - 2024年公司设定目标客户665个，新增客户占比59.86%，目标金额2963.22亿元，新增金额占比21.22%[29] - 2024年公司设定的目标关联客户6个，较2023年增长2个[29] 未来展望 - 公司2025年中国市场的收入和利润目标为实现增长[19] - 公司预计2025年A - 1产品有一定增长[10] 新产品和新技术研发 - 公司将加大对研发的投入，以推出更具竞争力的产品[19] 市场扩张和并购 - 2024年公司实现1个并购项目收入25亿元[30] 其他新策略 - 公司将通过优化产品组合和提高运营效率来实现增长[19] - 公司将加强与供应商和合作伙伴的合作，以提高供应链的稳定性[19] - 公司将加强市场营销和品牌建设，以提高市场份额[19] - 公司将关注新兴市场和行业的发展，以寻找新的增长点[19] - 公司将加强风险管理，以应对市场波动和不确定性[19]

债券发行计划 - 公司拟发行2025年面向专业投资者公开发行短期公司债券（第七期）[1] - 发行规模不超过人民币50亿元（含）[1] - 债券期限为192天[1] 发行条款 - 本期债券的询价区间为1.20%-2.20%[1]

债券兑付安排 - 公司将于2025年8月4日支付"22广发04"债券最后一期利息及本金，同时支付"22广发05"和"22广发06"债券2024年8月4日至2025年8月3日期间的利息 [1] - "22广发04"债券发行总额为人民币25亿元，每10张债券兑付本金人民币1000元 [1] - "22广发04"债券摘牌日为2025年8月4日 [1] 债券利率及派息详情 - "22广发04"票面利率为2.59%，每手（面值1000元）派发利息人民币25.90元（含税） [1] - "22广发05"票面利率为3.03%，每手（面值1000元）派发利息人民币30.30元（含税） [1] - "22广发06"票面利率为3.59%，每手（面值1000元）派发利息人民币35.90元（含税） [1]

财务数据 - 2025年3月末公司合并净资产为1557.05亿元，合并口径资产负债率为75.92%，母公司口径为76.62%[13] - 最近三个会计年度年均归母净利润为81.81亿元（2022 - 2024年）[13] - 2022 - 2025年1 - 3月经营活动现金流量净额分别为500.22亿、 - 89.19亿、99.71亿和 - 136.89亿元[15][46] - 2024年营业总收入271.99亿元，各业务收入及占比分别为：投行业务78,595.86万元（2.89%）、财富管理1,174,044.65万元（43.17%）等[160] - 2024年综合营业利润率为42.16%[161] 债券发行 - 获批面向专业投资者公开发行面值余额不超300亿元短期公司债券，本期不超50亿元[64][65] - 本期债券期限192天，票面金额100元，平价发行，起息日2025年8月5日，兑付日2026年2月13日[65][66][67] - 拟偿还“25广发D2”等债券，使用募集资金50亿元[74] 股本变动 - 注销15,242,153股A股股份，总股本由7,621,087,664股变为7,605,845,511股[21] - 2025年拟向全体股东每10股派现金红利4元，共分配3,042,338,204.40元[24] 业务经营 - 2024年完成A股股权融资8单，主承销金额86.66亿元；境外14单，含12单港股IPO等[166] - 2024年主承销发行债券665期，金额2963.22亿元[173] - 2024年完成境内重大资产重组与财务顾问项目5单，涉及总额133.57亿元[178] 行业地位 - 超4600名证券投资顾问行业排名第一（母公司口径）[153] - 2024年12月末代销非货币公募基金保有规模行业第3[154] - 2024年12月末广发、易方达基金剔除货币后规模分别排行业第3、第1[154] 风险提示 - 面临利率、流动性、偿付等债券投资风险[35][36][37][38][40][41] - 存在财务、信用、市场、合规等多种经营风险[42][51][52][54] 人员与机构 - 董事会11名董事（4名独董），监事会5名监事[111][112] - 目前有高级管理人员13名[133] - 2024年12月末有356家分公司及营业部，布局31个省市自治区[155]

债券兑付安排 - 公司将于2025年8月4日支付"22广发04"债券最后一期利息及全额本金人民币25亿元 [1] - 同期支付"22广发05"和"22广发06"债券自2024年8月4日至2025年8月3日期间的利息 [1] - "22广发04"摘牌日确定为2025年8月4日 [1] 债券利率结构 - "22广发04"票面利率为2.59% 每手派息人民币25.90元 [1] - "22广发05"票面利率为3.03% 每手派息人民币30.30元 [1] - "22广发06"票面利率为3.59% 每手派息人民币35.90元 [1] 兑付细节 - "22广发04"兑付标准为每10张债券兑付本金人民币1000元 [1] - 所有利息支付均含税 [1] - 计息期间为2024年8月4日至2025年8月3日 [1]

债券发行信息 - 公司获批发行不超300亿元短期公司债券[9] - 本期“25广发D9”债券代码524389，规模不超50亿，面值100元[9] - 债券期限192天，询价区间1.20% - 2.20%[11][12] - 起息日2025年8月5日，付息兑付日2026年2月13日[21] 财务数据 - 2025年3月末合并净资产1557.05亿元，合并负债率75.92%[10] - 最近三年年均归母净利润81.81亿元[10] 发行安排 - 7月31日刊登募集说明书等文件[24] - 8月1日询价确定票面利率，公告结果[24] - 8月4 - 5日网下发行，8月5日17:00截止[25][38] 主体与承销 - 发行主体广发证券，主体信用AAA，债券信用A - 1[10][22] - 牵头主承销商华泰联合、国泰海通，联席招商、平安[19][22] 投资者要求 - 专业投资者年末净资产不低于2000万，金融资产不低于1000万，2年以上投资经历[64] - 最低申购1000万，超部分为1000万整数倍[13] 其他 - 募集资金用于偿还到期短期公司债券[22] - 债券拟上市深交所，符合条件多种交易[22][23]