回购方案 - 回购资金总额不低于5000万元且不超过1亿元[2] - 回购价格不超过8.14元/股[2] - 回购期限为董事会审议通过方案之日起12个月内[2] 回购进展 - 2024年7月9日实施首次回购[3] - 截至7月31日，回购306,700股，占总股本0.0041%[3] - 截至7月31日，最高成交价3.26元/股，最低3.25元/股[3] - 截至7月31日，成交总金额998,664.52元[3]

人员增持 - 部分人员计划6个月内增持不低于2000万元[2][3] - 截至披露日合计增持633.31万股，金额2023.14万元[2] 具体人员增持 - 钱昊增持5.12万股，金额21.94万元[4] - 王佶增持2,067,600股，增持后比例10.2521%[6] - 核心人员增持后持股比例0.0434%[6] - 增持后合计持股比例10.3094%[6]

回购计划 - 回购资金总额不低于5000万元且不超过1亿元[2] - 回购价格不超过8.14元/股[2] - 回购期限为董事会审议通过方案之日起12个月内[2] 首次回购 - 2024年7月9日首次回购306,700股，占总股本0.0041%[3] - 最高成交价3.26元/股，最低3.25元/股，成交总金额998,664.52元[3] - 资金来源为公司自有资金[3] 后续计划 - 公司后续将在回购期限内继续实施回购计划[5]

股份回购 - 2024年1月10日审议通过以集中竞价交易方式回购股份方案[2] - 回购资金总额不低于5000万元且不超过1亿元[2] - 回购价格不超过8.14元/股[2] - 回购期限为方案通过日起12个月内[2] - 截至2024年6月30日尚未开始回购[3]

股份回购 - 2024年1月10日公司审议通过回购股份方案[2] - 回购资金总额不低于5000万元且不超1亿元[2] - 回购价格不超8.14元/股[2] - 回购期限为方案通过日起12个月内[2] - 截至2024年5月31日未开始回购[3]

公司投资评级和核心观点 - 公司2023年实现营收132.85亿元,同比增长15.77%,其中海外收入61亿元,占比46%,实现营业利润9.94亿元,实现归母净利润5.24亿元。[1] - 2024Q1公司实现营收42.62亿元,同比增长40.99%,实现归母净利润6.52亿元,同比增长50.32%,实现扣非归母净利润6.46亿元,同比增长91.66%,公司一季度营收和利润增速亮眼。[1] - 公司取得《传奇》系列大陆独家授权,旗下点点互动登顶出海收入榜首,为公司带来更多商业机会和竞争优势。[2] - 公司布局算力综合服务,从传统的单一机柜托管服务扩展为"算力综合服务"全产业链模式,为公司开拓更大的成长空间。[3] 财务预测和估值分析 - 我们预计公司2024-2026年EPS分别为0.35、0.41、0.49元/股。[4] - 我们给予公司2024年17倍PE,对应目标价5.95元/股,维持"优于大市"评级。[4] 风险提示 - 新游戏上线不及预期、行业竞争加剧风险。[5]

报告公司投资评级 公司维持"优于大市"评级。[4] 报告的核心观点 1) 2023年公司营收和利润增速亮眼,2023年实现营收132.85亿元,同比增长15.77%,2024Q1营收和利润增速进一步提升。[1][2] 2) 公司在游戏业务方面表现出色,旗下点点互动登顶中国厂商出海收入排行榜,《传奇》系列游戏在中国大陆获得独占权,为公司带来持续动能。[2] 3) 公司布局算力综合服务新业务,从传统IDC转型为AI+IDC,增强互联网平台客户业务粘性,开拓更大的成长空间。[3] 4) 预计公司2024-2026年EPS分别为0.35、0.41、0.49元/股,给予公司2024年15-17倍动态PE,对应合理价值区间为5.25-5.95元/股。[4] 财务数据分析 1) 2023年公司实现营收132.85亿元,同比增长15.77%,其中海外收入占比46%。[1] 2) 2024Q1公司实现营收42.62亿元,同比增长40.99%,实现归母净利润6.52亿元,同比增长50.32%。[1] 3) 预计公司2024-2026年营收分别为159.20亿元、184.07亿元、213.09亿元,净利润分别为2.59亿元、3.07亿元、3.64亿元。[7][8] 4) 公司毛利率维持在60%左右,净资产收益率预计2024-2026年分别为9.5%、10.1%、10.7%。[8]

股东大会信息 - 股东大会通知于2024年4月29日公告，现场会议于5月20日14:30召开[4][5] - 网络投票时间为2024年5月20日9:15 - 15:00[4][5] 参会股东情况 - 出席现场会议股东及代理人9人，持股1,146,268,015股，约占总股本15.38%[8] - 参加网络投票股东70名，代表股份305,334,623股，约占总股本4.10%[8] 议案表决结果 - 《2023年度董事会工作报告》同意股数1,449,588,471股，占有效表决权股份总数99.86%[9] - 《2023年年度报告全文及摘要》同意股数1,364,185,156股，占有效表决权股份总数93.98%[10] - 《2023年度财务决算报告》同意股数1,364,305,256股，占有效表决权股份总数93.99%[10] - 《关于2023年度利润分配预案的议案》同意股数1,450,094,111股，占有效表决权股份总数99.90%[10] - 《关于使用闲置自有资金进行委托理财的议案》同意股数1,387,019,134股，占有效表决权股份总数95.55%[10] - 《关于公司向金融机构及非金融机构申请综合授信额度的议案》同意股数1,450,091,811股，占有效表决权股份总数99.90%[11] - 《关于2024年度日常关联交易预计的议案》同意股数1,449,971,711股，占有效表决权股份总数99.89%[13] 会议合规情况 - 公司2023年年度股东大会召集与召开程序等符合规定，表决结果合法有效[14] 法律意见书情况 - 法律意见书正本一式贰份，无副本，出具日为2024年5月20日[16]

股份情况 - 截至股权登记日，公司回购股份专用证券账户内存有1280000股股票[2] - 本次股东大会表决权总股数为7451276968股[2] 股东参会情况 - 参加本次股东大会的股东及股东代理人共79人，代表股份总数1451602638股，占比19.4813%[5] - 出席现场会议的股东（股东代理人）9名，代表股份总数1146268015股，占比15.3835%[5] - 通过网络投票的股东70名，代表股份总数305334623股，占比4.0977%[5] - 参加表决的中小投资者76人，代表股份总数343681220股，占比4.6124%[5] 议案表决情况 - 《2023年度董事会工作报告》同意1449588471股，占比99.8612%[7] - 《2023年年度报告全文及摘要》同意1364185156股，占比93.9779%[10] - 《2023年度财务决算报告》同意1364305256股，占比93.9861%[11] - 《关于2023年度利润分配预案的议案》同意1450094111股，占比99.8961%[12] - 《关于使用闲置自有资金进行委托理财的议案》同意1387019134股，占比95.5509%[13] - 独立董事薪酬议案，同意1449871811股，占比99.8808%[17] - 公司监事薪酬议案，同意1449871811股，占比99.8808%[18] - 2024年度日常关联交易预计议案，同意1449971711股，占比99.8876%[19] - 中小投资者对独立董事薪酬议案，同意341950393股，占比99.4964%[17] - 中小投资者对公司监事薪酬议案，同意341950393股，占比99.4964%[18] - 中小投资者对2024年度日常关联交易预计议案，同意342050293股，占比99.5255%[19] 其他情况 - 2024年度日常关联交易预计议案关联股东林芝腾讯科技有限公司回避表决[19] - 浙江天册律师事务所认为股东大会召集与召开程序等符合规定，表决结果合法有效[21] - 公告由浙江世纪华通集团股份有限公司董事会于2024年5月20日发布[24]

公司业绩与财务问题 - 公司储备项目包括《饥困荒野》预约量超千万，海外版本畅销日韩，国服首测获 TapTap 9.0 分 [2] - 盛趣游戏储备项目包括《龙之谷国际版》《饥困荒野》等，2023 年多款项目表现出色，贡献重大营收 [3] - 公司 2022 年和 2023 年累计减值金额达 16 亿元，盈利赶不上股权减值 [5] - 公司因财务虚假被证监会立案调查，涉及盛趣游戏业绩承诺未完成及商誉减值 [5] [7] - 公司 2024 年一季度业绩表现优异，但股价受多重因素影响 [4] [7] 股价与投资者关系 - 公司股价长期低迷，投资者损失惨重，公司提请投资者注意投资风险 [4] [7] [9] - 公司回购计划尚在进行中，高管增持计划也在进行中 [5] [10] - 公司因虚假记载导致股价下跌，投资者损失如何弥补尚无明确方案 [4] - 公司建议投资者根据自身情况咨询律师及相关机构 [5] [7] 项目进展与未来规划 - 公司数据中心项目持续推进中，但收入规模较小，尚未形成规模效应 [10] [11] [13] - 公司脑科学板块投入较少，短期内不会带来利润贡献 [6] [13] - 公司汽配板块收入利润相对稳定，但未详细披露订单情况 [13] - 公司电竞项目由子公司天游软件开展，持续贡献稳定利润 [12] 其他问题 - 公司 ESG 评级为 C-，正积极履行社会责任并提升治理水平 [6] - 公司因并购盛趣游戏业绩承诺未完成，原股东需补偿上市公司 [5] - 公司数据中心项目受客户机柜上架速度影响，建设进度较慢 [10] [11] [13]