股权激励计划公告 - 公司于2025年11月21日召开第八届董事会第二十九次会议，审议通过《2025年股票期权激励计划（草案）》及相关议案 [1] - 激励计划拟激励对象名单于2025年11月21日至11月30日（共10天）在公司内部进行公示 [1] - 公示期内，公司董事会薪酬与考核委员会未收到任何对拟激励对象提出的异议 [1] 激励对象核查方式 - 董事会薪酬与考核委员会核查了拟激励对象名单、劳动合同或聘用合同及其在公司担任的职务等资料 [2] 激励对象资格核查结论 - 列入激励计划的人员具备法律法规及《公司章程》规定的任职资格，符合激励计划规定的条件 [3] - 激励对象均不存在《上市公司股权激励管理办法》第八条规定的不得成为激励对象的六种情形 [3] - 激励对象基本情况属实，无虚假、故意隐瞒或致人重大误解之处 [3] - 激励对象均为公司或子公司任职的董事、高级管理人员、核心技术人才和管理骨干 [4] - 激励对象不包括公司独立董事、监事、单独或合计持股5%以上股东或实际控制人及其近亲属 [4] - 董事会薪酬与考核委员会认为激励对象主体资格合法、有效 [4]

激励计划核心概览 - 公司已完成2025年股票期权与限制性股票激励计划的首次授予登记工作 限制性股票上市日为2025年12月5日 股票期权登记完成日为2025年12月1日 [1][30][36] - 激励计划授予权益总量为360.00万份 占激励计划公告时公司总股本的1.16% 其中首次授予306.00万份 占总股本的0.99% 预留授予54.00万份 占总股本的0.17% [2][32] - 激励计划包含股票期权和限制性股票两部分 股票来源均为公司定向增发的A股普通股 [1][31] 首次授予具体详情 - **限制性股票首次授予**：登记数量为121.96万股 授予价格为每股11.32元 涉及激励对象207人 [1][14] - **股票期权首次授予**：登记数量为182.94万份 行权价格为每股15.10元 涉及激励对象207人 [36][47] - 首次授予对象为公司及子公司的209名中层管理人员及核心技术骨干 最终有2人放弃认购 导致实际授予人数调整为207人 限制性股票数量由122.40万股调整为121.96万股 股票期权数量由183.60万份调整为182.94万份 [3][17][33][48] 激励计划结构 - **股票期权部分**：授予总量216.00万份 占总股本的0.70% 其中首次授予183.60万份 预留32.40万份 [2][32] - **限制性股票部分**：授予总量144.00万股 占总股本的0.46% 其中首次授予122.40万股 预留21.60万股 [2][32] - 首次授予部分均占各自授予总额的85.00% 预留部分均占15.00% [2][32] 有效期与行权/解除限售安排 - 股票期权与限制性股票激励计划的有效期均为自首次授予登记完成之日起最长不超过48个月 [5][34] - 激励对象获授的权益在行权或解除限售前不得转让、质押、抵押、担保或偿还债务 [6][37] - 若因公司资本运作导致权益数量增加 新增部分同样受行权或解除限售条件约束 [6][7] 行权与解除限售的核心条件 - **公司层面条件**：需满足未出现财务报告被出具否定意见、内控被出具否定意见、特定期间未进行利润分配等情形 [8][40] - **激励对象个人层面条件**：需满足最近12个月内未被监管机构认定为不适当人选、未因重大违法违规被处罚等情形 [9][40] - **公司业绩考核**：首次授予权益的考核年度为2025年至2027年 预留授予权益的考核年度为2026年至2027年 具体考核目标以营业收入为指标 [9][10][41] - **个人业绩考核**：在满足公司层面考核后 将根据个人绩效考核结果确定当期实际可行权或解除限售的比例 [11][43] - 若公司或激励对象未满足条件 已获授但未行权的股票期权将被注销 未解除限售的限制性股票将以授予价格回购注销 [9][41] 财务影响与资金使用 - 限制性股票首次授予共筹集资金13,805,872.00元 其中1,219,600.00元计入新增注册资本 12,586,272.00元计入资本公积 [21] - 所筹资金将全部用于补充公司流动资金 [25] - 激励成本将在等待期/限售期内分期摊销 限制性股票单位激励成本为授予日收盘价与授予价格的差额 股票期权公允价值采用Black-Scholes模型测算 [25][26][51] - 限制性股票授予日（2025年11月4日）公司股票收盘价为20.27元/股 授予价格为11.32元/股 [26][52] - 本次限制性股票登记完成后 按最新总股本311,178,838股摊薄计算 公司2025年前三季度每股收益为0.35元 [24] 审议程序与股本结构 - 激励计划已履行董事会审议、公示、股东会批准等全部必要程序 [12][13][44][45] - 公司董事及高级管理人员未参与本次激励计划 [19] - 本次授予登记完成后 公司总股本增至311,178,838股 不会导致公司控股股东、实际控制人发生变化 股权分布仍符合上市条件 [21][22]

交易概述 - 公司拟对北京舜景生物医药技术有限公司增资3.71亿元，增资价格为26.5元/注册资本 [1] - 公司同时以26.5元/注册资本的价格受让丽水巧达创业投资合伙企业持有的舜景医药40万股股权 [1] - 交易完成后，公司持有舜景医药的股权比例由43.1842%增长至50.2340% [1] - 公司将改组舜景医药董事会，提名董事超过半数，并在运营层面实施控制，舜景医药成为控股子公司并纳入合并报表范围 [1] 股权激励安排 - 舜景医药拟同步实施股权激励，通过新设平台北京舜之业企业管理合伙企业增资4000万元，增资价格为10元/注册资本 [1] - 股权激励为附条件实施，条件一为2026年12月31日前，舜景医药研发管线至少新增2个IND获得国家药监局或美国FDA批准 [2] - 条件二为在研创新药项目SGC001注射液二期临床试验按计划顺利推进，2027年3月31前完成全部受试者入组 [2] - 股权激励将主要用于舜景医药核心员工及公司部分董事、高管 [2] - 若两个条件均未如期实现，已授予部分的50%将由舜景医药以出资额加同期银行存款利率回购注销 [2] - 未授予部分将另行设置考核指标用于后续激励 [2]

公司公告核心内容 - 潮宏基控股子公司广东菲安妮皮具股份有限公司拟终止股权激励事项 [1] - 菲安妮将回购除林斌生外其他激励对象持有的菲安妮7%的股份 [1] - 该事项构成关联交易 [1] 交易决策依据 - 决策基于对实施股权激励目的及当前市场环境的综合考虑 [1] - 决策审慎提出，符合公司实际发展需要 [1] 交易定价与合规性 - 交易定价被认定为自愿、合理、公允 [1] - 该事项未损害公司及股东特别是中小股东利益 [1] - 该事项符合相关法律法规及《公司章程》规定 [1]

联影医疗员工持股减持 - 公司五大员工持股平台合计减持股份1337万股，总价值高达18.2亿元 [3][4] - 此次减持后，覆盖的800余名受益人人均可落袋至少200万元 [5][6] - 本次减持并非首次，2024年员工持股平台曾减持747.15万股，套现约8.94亿元 [7] 公司发展历程与创始团队 - 公司由薛敏和张强于2011年在上海创立，旨在打破外资在高端医疗装备领域的垄断 [3][12] - 公司选择全线覆盖高端医学影像设备并坚持核心部件自主研发的战略路径 [12] - 2022年公司成功登陆科创板，目前市值约1100亿元，曾一度突破1700亿元 [3][13] 早期投资机构回报 - 早期投资方道富元通旗下机构于2012年公司成立初期注资约9032万元 [13] - 今年3月，该早期投资方减持2908.64万股，套现约31.61亿元 [13] - 截至今年9月，该投资方仍持有约4120万股，按当前股价计算账面价值约62亿元，投资回报达百倍 [14][15] A股股权激励趋势 - 今年以来超过1300家上市公司发布了股权激励相关公告，而2024年全年仅为381家 [17] - 除联影医疗外，世纪华通向27名核心员工授予市值约5.97亿元的股票奖励 [16] - 创新药企艾力斯的员工持股平台减持计划可使最多102名员工人均落袋千万；歌尔股份的股权激励覆盖近6000人，规模罕见 [16]

联影医疗员工持股减持 - 联影医疗五大员工持股平台合计减持股份1337万股，总价值高达18.2亿元[5][7] - 此次减持后人均可落袋至少200万元，覆盖800余名受益人，包括高级管理人员和核心技术骨干[9][10] - 公司员工持股计划已累计覆盖800余名受益人，合计持有员工持股计划6000万份[9] - 公司2024年曾进行过一次员工持股平台减持，减持747.15万股，落袋约8.94亿元[11] - 公司早期虚拟股计划曾有超过500名员工因离职或自愿放弃而错过财富兑现[12] 公司发展历程与创始团队 - 联影医疗由薛敏和张强于2011年在上海创立，旨在打破外资在高端医疗装备领域的垄断[5][16] - 公司选择全线覆盖高端医学影像设备并坚持核心部件自主研发，陆续推出3.0T磁共振、640层CT等创新产品[16] - 公司2022年成功登陆科创板，市值一度冲破1700亿元，当前市值约1100亿元[5][17] - 创始人薛敏具有复旦大学物理专业本科和中科院磁共振物理硕士背景，曾创立深圳迈迪特并被西门子收购[13][14] 早期投资机构回报 - 道富元通旗下机构作为最早外部投资者，于2012年公司成立初期注资约9032万元[17] - 该机构今年3月减持2908.64万股，落袋约31.61亿元，目前仍持有约4120万股，账面价值约62亿元[17][18] - 天使投资机构通过十余年坚守获得百倍回报，印证长期投资复利效应[19] A股股权激励趋势 - 世纪华通向27名核心员工授予股票奖励，对应市值约为5.97亿元，公司最新市值约1300亿元[20] - 创新药企艾力斯员工持股平台减持计划可达12亿元，最多102名员工人均可落袋千万[21] - 歌尔股份向近6000名骨干员工授予5806.832万份股票期权，行权价格22.06元/股，规模罕见[21] - 今年以来超过1300家上市公司发布股权激励公告，2024年全年仅为381家，显示A股造富效应加速[22]

高管减持计划 - 公司3名高管计划减持合计不超过总股本0.022%的股份，减持时间为2025年12月22日至2026年3月20日 [1][4] - 具体减持情况为：副总经理程磊拟减持不超过300万股（占总股本0.019%），董事兼财务总监黄建海拟减持不超过21.87万股（占总股本0.002%），合规总监杨浩拟减持不超过13.12万股（占总股本0.001%）[6] - 减持原因为偿还股权激励借款、缴纳相关税款及个人资金需求，三人股份均源于股权激励计划，减持后仍保留大部分持仓 [1][4][6] 公司股价与市值 - 截至11月28日收盘，公司总市值约3700亿元，最新股价为23.40元/股 [2] - 公司今年以来股价下跌9.11% [2] 股东股份转让 - 公司股东沈友根于今年7月通过询价转让方式转让1%股份（15880万股），转让价格为21.66元/股，总金额约34.4亿元，吸引17名机构投资者 [9] - 公司股东陆丽丽与沈友根于10月完成询价转让，合计转让2.378亿股，转让价格为24.40元/股，总金额达58.02亿元，吸引16家机构投资者，其中易方达基金获配金额达34.5亿元 [9] - 实控人家族成员年内通过询价转让套现总金额超90亿元，转让所获资金计划主要用于投资科技创业类企业 [9] 公司财务业绩 - 公司今年前三季度营业总收入达115.89亿元，同比增长58.67% [10] - 公司今年前三季度净利润为90.97亿元，同比增长50.57%，已逼近去年全年96.1亿元的净利润水平 [10] - 利息净收入与手续费及佣金净收入均实现显著增长 [10] 行业背景 - 股权激励作为吸引和激励核心人才的工具在科创属性强的成长型企业中广泛应用，今年以来超1300家上市公司发布股权激励相关公告 [6] - 上市公司董事高管行使股权激励权益时面临支付大额款项、缴纳个人所得税及减持窗口和额度受限等挑战，部分会通过“小额周转式”减持来保障资金周转 [7]

高管减持计划 - 公司3名高管计划减持合计不超过总股本0.022%的股份，减持时间为2025年12月22日至2026年3月20日，减持原因为偿还股权激励借款、缴纳相关税款及个人资金需求[1][4] - 具体减持情况为：副总经理程磊拟减持不超过300万股（占总股本0.019%），董事兼副总经理黄建海拟减持不超过21.87万股（占总股本0.002%），合规总监杨浩拟减持不超过13.12万股（占总股本0.001%）[6] - 减持价格将根据市场情况确定，未设价格区间，减持后三人仍保留大部分持仓，程磊持股1937.69万股，黄建海持股50万股，杨浩持股30万股[6][7] 公司市值与股价表现 - 截至11月28日收盘，公司总市值约3700亿元，最新股价为23.40元/股，今年以来股价下跌9.11%[2] 股东询价转让情况 - 公司股东今年以来两度进行询价转让股份，7月实控人父亲沈友根转让1%股份（15880万股），转让价格21.66元/股，总金额约34.4亿元，吸引17家机构投资者[9] - 10月实控人妻子陆丽丽与沈友根合计转让2.378亿股，转让价格24.40元/股，总金额达58.02亿元，易方达基金获配金额占六成（34.5亿元），转让资金拟用于投资科技创业类企业[9] 公司经营业绩 - 今年前三季度公司实现营业总收入115.89亿元，同比增长58.67%，净利润90.97亿元，同比增长50.57%，已逼近去年全年净利润96.1亿元水平[10] - 分业务看，利息净收入与手续费及佣金净收入均实现显著增长[10] 行业背景分析 - 股权激励是上市公司吸引核心人才的重要工具，今年以来超1300家上市公司发布股权激励相关公告[7] - 上市公司董事、高管行使股权激励权益时面临大额税款缴纳、减持时间窗口限制及资金成本等挑战，常通过"小额周转式"减持保障资金周转[7]

董事会会议基本情况 - 会议于2025年11月28日召开，采用现场与通讯相结合的方式，应到董事11名，实到11名，由董事长王玉全主持 [2] 出售华检医疗股份交易 - 全资子公司华佗国际计划通过公开市场交易方式在12个月内出售其持有的华检医疗不超过5%的股份，华佗国际目前持有华检医疗443,654,371股，占其已发行股份的27.36% [3][10] - 华检医疗成立于2016年1月，法定股本150万美元，2019年7月在香港联交所上市，截至2025年10月已发行1,621,488,096股股份 [3][10] - 本次出售旨在聚焦主业发展并提升资产运营效率，交易价格将根据市场情况确定，产生的净利润不超过公司最近一个会计年度经审计归属于母公司净利润的50% [3][4][10] - 交易完成后华佗国际仍为华检医疗持股5%以上股东，继续按权益法核算，截至2025年10月31日该部分股权账面价值105,449.27万元，每股账面价值2.38元 [10][14][15] 收购股权激励退出员工股权 - 公司拟收购新华手术器械有限公司股权激励计划中因离职和退休不再符合激励条件的3名员工所持股权，包括以0元收购2名离职员工认缴的3.76万元注册资本及10万元出资权，以5.79万元收购1名退休员工持有的1.88万元股权 [6] - 此次收购源于2023年实施的股权激励计划，涉及105名激励对象，通过3家合伙企业作为持股平台进行 [6] 募投项目实施主体股权结构变更 - 因上述股权收购事项，公司非公开发行募集资金项目“高端精密微创手术器械生产扩建项目”的实施主体新华手术器械有限公司的股权结构发生变更 [8][20][23] - 该项目计划新建生产厂房32,880平方米，完全投产后将达到年产472.55万件开放手术器械和1.97万件微创腔镜手术器械的生产能力 [21] - 公司强调此次变更不影响募投项目实施和公司合并报表范围，符合长期发展规划 [23][24]

回购方案核心要点 - 公司计划以自有资金通过集中竞价交易方式回购股份，回购金额不低于人民币1,500万元且不超过人民币3,000万元 [2] - 回购价格上限为人民币38.00元/股，该价格不超过董事会决议前30个交易日股票交易均价的150% [3] - 回购期限为董事会审议通过方案之日起12个月内，回购股份将用于未来员工持股计划或股权激励 [5][9] 回购资金与股权影响 - 按回购价格上限38.00元/股测算，拟回购股份数量为39.47万股至78.95万股，约占公司总股本的0.25%至0.49% [16] - 以回购资金上限3,000万元计，分别占公司总资产、归属于上市公司股东的所有者权益和货币资金的1.65%、1.79%和6.55%（截至2025年9月30日数据） [17] - 回购方案实施不会对公司日常经营、财务、研发、盈利能力、债务履行能力及未来发展产生重大不利影响，也不会导致控制权变化或影响上市地位 [17][18] 回购实施与授权安排 - 回购方案已于2025年11月28日经董事会审议通过，表决结果为7票赞成、0票反对、0票弃权，无需提交股东大会审议 [7][8] - 董事会授权公司管理层在回购期限内根据市场情况择机实施回购，包括制定具体方案、设立回购专用证券账户等事宜 [23][24] - 回购股份需在披露回购结果后三年内转让完毕，若未完成则将依法注销未转让股份 [3][21] 股东持股与减持情况 - 公司董事、高级管理人员、控股股东、实际控制人及一致行动人、持股5%以上股东在未来3个月、6个月均无减持计划 [5][20] - 董事兼财务负责人胡国兴曾于2025年6月18日增持1,000股，占公司总股本0.00063%，与本次回购无利益冲突 [18]