文章核心观点 - 中国各省份在“十五五”规划开局之际，通过召开“新年第一会”等方式，聚焦科技创新与产业布局，以“起步即冲刺”的姿态谋篇定调，旨在通过科技创新驱动产业升级、发展新质生产力，并形成差异化竞争与协同共进的新格局 [1] 传统产业升级 - 山西、宁夏、广东等省份重点推动传统产业提级换档，运用数字技术和绿色技术改造提升传统产业，以发展新质生产力并实现新旧动能转换 [2] - 山西作为资源大省，聚焦能源转型与产业升级，推动科技创新与产业创新深度融合，构建现代化产业体系 [2] - 山西焦煤集团霍尔辛赫煤业通过技术处理，已消纳煤矸石等工业固废300余万吨，并致力于构建“采煤不见煤、矸石不出矿、三废零排放”的绿色发展格局 [2] - 宁夏电力经研院围绕风光火储优化配置等方向攻关，为宁夏—湖南±800千伏特高压直流输电工程提供支撑 [2] - 广东蒙娜丽莎集团在陶瓷烧成环节引入AI监测系统，将燃烧精度从86%提升至98% [3] - 广东省提出在“十五五”时期优化提升传统产业，加大对新技术的投入以巩固国际分工地位和竞争力，并构建有利于传统产业发展的生态 [3] 数智产业发展 - 未来5年，中国将健全数据要素制度，建设全国一体化数据市场，并促进数字经济与实体经济深度融合 [4] - 各省份抢抓数字化、智能化、绿色化机遇，以培育新质生产力，例如贵州凭借丰富的算力资源成为影视行业的重要算力伙伴 [4] - 贵州提出在下一个5年，以数智化为特色发展电子信息产业，推进电子元器件、算力硬件制造、智能终端制造等产业协同发展 [5] - 数智时代的基础设施从“铁公基”拓展至“云网芯”，构筑稳定、绿色、普惠的新型基础设施成为竞争战略支点 [5] - 新华三“青海图灵小镇”将于2026年—2028年陆续投产10万P算力的超大规模算电融合基础设施 [5] - 青海提出构建“绿色电力—绿色算力—绿色价值”体系，高标准建设国家绿色算电协同发展示范区 [5] - 天津经济技术开发区发布具身智能产业发展行动方案，为人工智能产业提供全链条支持 [5] - 天津将发挥信创链条完备优势，打造“人工智能（AI）＋信创”新优势，形成“底层技术引领、应用场景开放、产业生态健全”的发展环境 [6] 特色产业培育 - 特色产业以科技、文化与生态为杠杆，对生产要素进行创造性重组，例如北京、黑龙江、湖南等地坚持发展特色优势产业 [7] - 北京唯迈医疗设备有限公司的“医用血管造影X射线机”成功出口厄瓜多尔，是北京培育科技服务出海生态的缩影，北京明确在“十五五”做强科技服务业集群并鼓励拓展海外市场 [7] - 黑龙江推动冰雪装备制造实现“科技+文化”双重突破，黑龙江碳境复合材料有限公司的雪板产品采用哈工大研发的碳纤维，核心性能对标国际大牌但价格不足同类进口产品的一半 [8] - 黑龙江着力推动冰雪运动、文化、装备、旅游全产业链发展，壮大冰雪经济这一千亿级产业集群 [8] - 湖南提出大力推动文化建设数智化赋能，加快发展音视频、动漫游戏、内容电商等新型文化业态 [8] 未来产业布局 - 未来产业是培育新质生产力的重要载体，安徽、海南、四川等省份将其作为面对新一轮科技革命的重要布局方向 [10] - 安徽在2025量子科技和产业大会上发布了一批重大成果，如“祖冲之三号”刷新“量子计算优越性”纪录，并明确在“十五五”着力加强原始创新与关键核心技术攻关 [10] - 海南发展生物制造产业兼具资源、政策、平台、产业四大独特优势，有望将其打造成自贸港产业升级的核心增长极 [10] - 四川提出聚焦第六代移动通信、量子科技、生物制造、氢能和核聚变能、深空深地等领域，加快突破前沿关键核心技术，建设一批未来产业孵化器和先导区 [11]

文章核心观点 - 中国出口在2025年实现质的有效提升 规模达26.99万亿元人民币 同比增长6.1% 其增长动力主要源于创新驱动、绿色转型和市场多元化三大方面 中国已成为全球产业链供应链的关键一环 [1][2] 创新驱动与高技术产品出口 - 2025年高技术产品出口同比增长13.2% 拉动整体出口增长2.4个百分点 [1] - 专用装备出口增长20.6% 高端机床出口增长21.5% 工业机器人出口大幅增长48.7% [1] - 工业机器人出口额首次超过进口 使中国成为该领域的净出口国 [1] - 传统产业通过转型升级焕发新活力 例如陶瓷企业融合传统技艺与海外文化 家电企业研发出可在超过60摄氏度室外温度正常工作的“沙漠空调” 成功拓展海外市场 [1] 绿色转型与相关产品出口 - 在绿色能源领域 2025年锂电池出口增长26.2% 风力发电机组出口增长48.7% [2] - 在绿色出行领域 电动摩托车及脚踏车出口增长18.1% 铁道电力机车出口增长27.1% [2] - 在绿色生产领域 工业气体净化装置出口增长17.3% 电动叉车出口增长5.2% [2] - 中国的绿色产品供给为全球低碳转型提供了解决方案 [2] 市场多元化与全球合作 - 2025年中国中间品贸易实现较快增长 是拉动出口的主要力量 为全球产业合作提供支撑 [2] - 对共建“一带一路”国家出口增长11.2% 拉动整体出口增长5.4个百分点 [2] - 东盟已连续3年成为中国第一大出口市场 [2] - 对拉美、中东、中亚、非洲等新兴市场出口增速均快于整体出口增速 [2] - 中国通过提供质高价优、稳定可靠的产品 成为全球产业链供应链的关键一环 [2]

报告行业投资评级 - 行业投资评级为“看好”，并维持此评级 [12] 报告的核心观点 - 随着低轨卫星行业快速发展，作为卫星信号接收和发送关键一环的射频前端（T/R组件）产业发展有望加速 [1] - 作为T/R组件关键封装材料的陶瓷管壳，产品附加值高，市场前景广阔，有望快速扩容 [1][8] 根据相关目录分别进行总结 射频前端（T/R组件）为卫星信号接收和发送关键一环 - 卫星互联网作为新一代通信基础设施已迈入发展快车道，截至2025年7月底，全球在轨活跃卫星数量超1.2万颗，其中低轨道地球卫星（LEO）占比达67.5%（超8100颗）[6][18] - 2025年全球卫星互联网市场规模预计达300亿美元，并将持续保持高速增长 [6][18] - 各国正大力部署低轨卫星通信系统，包括国外的SpaceX、OneWeb，国内的中国星网、Kuiper等企业 [6][19] - 相控阵雷达（尤其是有源相控阵雷达AESA）是当今雷达发展的主流，其天线系统成本占雷达总成本的70%-80%，而T/R组件又占据了天线成本的绝大部分 [7][22] - SpaceX星链的核心技术之一是电子扫描相控阵技术，通过调整天线单元的相位与幅度实现信号精准传输 [7][22] - 有源相控阵T/R组件功能复杂，是雷达形成战斗力的核心技术之一，国内具备微波毫米波相控阵T/R芯片研制量产能力的单位主要为军工集团下属科研院所和少数民营企业 [7][30][37] 低轨卫星陶瓷管壳市场有望快速增长 - 陶瓷管壳（如LTCC基板）是低轨卫星射频微系统小型化、集成化的优选封装方案 [42] - 一般射频前端（T/R组件）占卫星制造成本的20%，芯片封装后封装材料占射频前端成本约28%，而封装基板在封装材料中占比50%-80% [8][42] - 考虑目前国内低轨通信卫星平均造价约为3000万元，据此测算单颗卫星中陶瓷管壳价值量约为110万元 [8][42] - 预计2030年国内低轨卫星用陶瓷管壳市场将达到38亿元，2024-2030年均复合增速达到94.4% [8][42] - 根据测算模型，国内陶瓷管壳总市场将从2024年的0.7亿元增长至2030年的38.0亿元 [44] - 全球HTCC封装管壳核心生产商主要是京瓷、NGK/NTK等，国内厂商如国瓷材料、河北中瓷、潮州三环等增长快速，市场正处于爆发初期 [45][46] 国瓷材料：陶瓷一体化龙头，卫星陶瓷管壳取得突破 - 报告研究的具体公司国瓷材料是陶瓷一体化龙头，主要从事各类高端陶瓷材料及制品的研发、生产和销售，已形成六大业务板块 [9][51] - 其精密陶瓷板块是公司以材料为核心向下游延展产业链的平台，产品包括陶瓷基板、陶瓷管壳等 [9][51] - 公司具备“材料-工艺-器件”三维创新体系，致力于成为领先的精密陶瓷全产业链平台型公司 [51] - 公司的通讯射频微系统芯片封装管壳凭借技术领先优势，已成为低轨卫星射频芯片的主要封装方案，2025年公司管壳业务市场开发取得较大突破 [9][51]

政策支持与体系建设 - 湖南省自2021年起联合19个部门出台实施意见，构建覆盖培育、发展、管理的全链条政策支持体系，为劳务品牌发展奠定基础[3] - 政策目标明确，2023年确立“一县一品”建设目标，2025年计划推动品牌建设与职业技能培训深度融合[3] - 政策支持下已形成省级51个、市级69个、县级149个的三级品牌梯队，涵盖7大行业领域[3] - “蓝山皮具产业工匠”等5个品牌获得人社部点赞推广，政策红利持续释放[3] 品牌规模与经济效益 - 全省已拥有269个劳务品牌，关联企业超过1.2万家，累计带动就业超过400万人[1] - 劳务品牌成为就业市场的“金字招牌”，帮助劳动者凭借技能实现稳定增收[1] 技能培训与人才发展 - 技能水平被视为劳务品牌发展的核心竞争力，湖南鼓励培训机构、职业院校对接品牌需求开展培训[5] - 过去5年累计培育技能人才超过72万人[5] - 2025年认定了40个优质培训项目，并提供补贴上浮50%的激励措施[5] - 地方实践成效显著，例如“保靖黄金茶制作工”项目由县长挂帅，制定地方标准，培育了14名非遗传承人[5] - 湘西州累计培训相关技能人才近3000人，助力传统茶农转型为技能达人[5] 跨区域与国际化拓展 - 劳务品牌积极拓展跨省协作与国际市场，例如“醴陵陶瓷工匠”通过建立人才信息库和举办专场招聘会促进省内人才流动[7] - “福城银嫂”在福州、广州设立就业服务基地，帮助3.8万余名郴州籍女性在外就业[7] - “湘乡电力建设工”实现从出省到出海的跨越，5000余名劳务人员参与了“一带一路”沿线20多个国家的电力工程项目[7] 品牌宣传与影响力提升 - 省人社厅连续多年助推特色劳务品牌亮相全国大会，2024年承办的全国劳务协作暨劳务品牌发展大会让20多个“湘字号”品牌在全国舞台绽放光彩[9] - 郴州市代表在全国劳务品牌工作赛中荣获一等奖[9] - “浏阳烟花爆竹制作工”在2025年花炮文化节上，以“文化+科技”形式与1.5万余架无人机进行联动表演，相关视频全球传播，提升了品牌国际影响力[9] 未来发展路径 - 湖南劳务品牌建设进入提质关键阶段，将在政府引导与社会参与的双轮驱动下持续发展[9] - 未来将强化职业培训与专家指导，推动劳务协作与就业服务双边发展[9] - 计划助力打造“三湘怡养”、“湘味”等更多特色品牌[9]

行业现状与展望 - 2025年陶瓷行业预计将延续2024年的发展态势，尚未有明显企稳回升的迹象 [2] - 2026年，国家坚持内需主导，通过大力提振消费、继续实施消费品以旧换新等政策，有望为持续承压的陶瓷行业带来关键利好 [2] - 在政策利好下，陶瓷行业有望加速完成结构性调整，逐步夯实企稳基础，后续行业集中度有望持续提升 [2]

公司发展战略与目标 - 公司以"大瓷砖、大建材、大家居"为发展战略，目标是"打造百年蒙娜丽莎" [1] - 公司战略核心是做强做大陶瓷主业 [1] - 公司在风险可控的前提下开展了一些财务性投资，目前相关投资对公司整体业绩影响有限 [1] - 后续如发生重大投资，公司将严格按照法律法规及时履行信息披露义务 [1] 行业市场现状与机遇 - 国内庞大的房地产存量市场仍蕴含着很大需求 [1] - 瓷砖市场虽经历多轮回调，仍保持着相当规模的市场容量 [1] - 陶瓷头部企业的市场占有率整体仍处于较低水平，总体看还是会有很多机会 [1] - 无论是瓷砖还是建材家居企业，当前所面临的周期环境是相当的 [1]

公司战略与发展方向 - 公司高度重视产品创新、品质提升和服务优化以增强品牌吸引力并赢得更多消费者选择 这是公司未来应长期坚持的方向 [1] 行业现状与展望 - 陶瓷行业已进入存量时代 [1] - 后续头部企业有望通过兼并重组和出海继续发展壮大 [1]

公司战略与投资 - 公司始终以“大瓷砖、大建材、大家居”为发展战略，聚焦陶瓷主业，目标是“打造百年蒙娜丽莎” [3] - 公司在风险可控前提下开展了部分财务性投资，对整体业绩影响有限 [3] - 实际控制人减持少量股票，但始终坚持长期主义，认为努力把企业经营好才是根本 [5] 行业现状与展望 - 2025年陶瓷行业延续了2024年的态势，尚未出现明显企稳回升 [4] - 展望2026年，国家坚持内需主导，通过提振消费、实施消费品以旧换新等政策，有望为陶瓷行业带来关键利好 [4] - 行业将加速完成结构性调整，逐步夯实企稳基础，后续行业集中度有望持续提升 [4] - 国内房地产存量市场需求仍存，瓷砖市场虽经历多轮回调但市场容量依然可观 [3] - 陶瓷头部企业市场占有率整体较低，行业仍有发展机会 [3] 竞争格局与发展路径 - 陶瓷行业已进入存量时代，后续头部企业有望通过兼并重组和出海继续发展壮大 [6] - 公司将长期坚持产品创新、品质提升和服务优化，以增强品牌吸引力 [6]

行业现状与展望 - 2025年陶瓷行业延续2024年发展态势，尚未有明显企稳回升 [2] - 2026年国家政策（如提振消费、以旧换新）有望为陶瓷行业带来关键利好，行业有望加速完成结构性调整并夯实企稳基础 [2] - 陶瓷行业已进入存量时代，后续头部企业有望通过兼并重组和出海继续发展壮大 [3] - 国内庞大的房地产存量市场仍蕴含很大需求，瓷砖市场虽经历多轮回调仍保持相当规模的市场容量 [2] - 陶瓷头部企业的市场占有率整体仍处于较低水平，后续行业集中度有望持续提升 [2] 公司战略与经营 - 公司以“大瓷砖、大建材、大家居”为发展战略，目标是做强做大陶瓷主业并“打造百年蒙娜丽莎” [2] - 公司高度重视产品创新、品质提升和服务优化，以增强品牌吸引力 [3] - 公司业务相对稳定，在风险可控前提下开展了一些财务性投资，目前相关投资对整体业绩影响有限 [2] - 公司自2017年底上市至今，除董秘近期减持147万股外，其他实控人均未减持股票 [2][3] - 董秘近期减持147万股股票主要是基于个人资金需求，公司实控人坚持长期主义 [2][3] 投资者关系与信息披露 - 如发生重大投资，公司将严格按照法律法规及时履行信息披露义务 [2] - 本次投资者关系活动不涉及应披露重大信息 [3]

公司融资进展 - 华瓷股份于2026年1月9日收到深交所出具的关于向特定对象发行股票的审核中心意见告知函 [1] - 深交所审核机构认为公司符合发行条件、上市条件和信息披露要求 [1] - 后续深交所将按规定报中国证监会履行相关注册程序 [1]