股权结构调整及要约收购 - 济川药业实控人曹龙祥之子曹飞将收购公司3.51亿股(占已发行股份38.06%)，交易金额最高达94.48亿元[1] - 曹飞通过收购济川控股10.10%股权(对价1010万元)，持股比例升至60%，并通过一致行动人西藏济川间接控制济川药业56.07%股份[2] - 要约收购价格为26.93元/股，曹飞已存入18.95亿元作为履约保证金[2] - 收购完成后济川控股仍为控股股东，曹飞与曹龙祥将成为共同实际控制人[3] 公司管理层变动 - 曹飞为"80后"接班人，曾任职上海复星医药，2014年加入济川药业并担任副董事长、总经理等职[3] 公司经营状况 - 公司主营清热解毒类、儿科类、消化类、呼吸类药品，核心产品为蒲地蓝消炎口服液和小儿豉翘清热颗粒[4] - 2024年营收80.17亿元(同比下降16.96%)，归母净利润25.32亿元(同比下降10.32%)[4] - 2025年一季度营收15.25亿元(同比下降36.51%)，归母净利润4.40亿元(同比下降47.91%)[4] 公司财务结构 - 2024年销售费用29.54亿元，占营收比例达36.85%[4] - 2024年研发费用4.45亿元，占营收比例5.55%[4]

证券代码： 600566 证券简称： 济川药业 公告编号： 2025-044 湖北济川药业股份有限公司 关于曹飞先生要约收购公司股份的第一次提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 公司于 2025 年 6 月 16 日披露了《湖北济川药业股份有限公司要约收购报告 书》，曹飞先生自 2025 年 6 月 18 日起要约收购公司股份 350,841,357 股。本次 要约收购的具体情况如下： 一、 本次要约收购的基本情况 1 本次公告为曹飞先生要约收购湖北济川药业股份有限公司（以下简称"上 市公司"或"公司"）股份的第一次提示性公告。 预受要约申报代码：706034，申报简称：济川收购 要约收购支付方式：现金 要约收购有效期：2025 年 6 月 18 日至 2025 年 7 月 17 日。按照本次要 约收购申报程序，本次要约收购期限届满前最后三个交易日（2025 年 7 月 15 日、2025 年 7 月 16 日、2025 年 7 月 17 日），预受股东不得撤回 其对要约的接受。 1.被收 ...

股权结构调整与要约收购 - 济川药业实际控制人家族内部进行股权结构调整，曹龙祥将其持有的济川控股10.10%股权转让给曹飞，转让后曹飞持有济川控股60%股权 [1] - 股权转让导致曹飞通过济川控股、西藏济川间接控制上市公司56.07%股份，触发全面要约收购义务 [1] - 本次要约收购涉及3.51亿股无限售流通股，占公司总股本38.06%，要约价格为26.93元/股，有效期30个自然日 [1] - 要约收购最高资金总额达94.48亿元，曹飞已存入18.95亿元作为履约保证金 [2] 公司控制权变更 - 转让完成后上市公司控股股东不变，实际控制人由曹龙祥变更为曹飞和曹龙祥共同担任 [1] - 此次股权转让属于家族内部调整，不会影响公司独立性和正常经营 [1] - 曹飞自2014年起在济川药业体系内担任多个重要职务，具备管理经验 [2] 行业背景与传承趋势 - 中国民营企业中80%以上为家族企业，目前正处于一代向二代密集交接的关键时期 [2] - 医药行业面临市场环境变化、政策调整和技术革新等挑战与机遇 [3] - 企业传承不仅关系家族财富延续，更影响企业战略布局与创新发展 [3] 公司未来发展战略 - 公司表示将在保持核心业务稳定发展的同时推进创新转型 [3] - 深化中药与化药双支柱布局，通过战略合作、技术引进及投资孵化等多元路径加快新产品上市 [3] - 优化产品结构，构建创新增长动能 [3]

证券代码： 600566 证券简称： 济川药业 公告编号： 2025-042 湖北济川药业股份有限公司 关于收到要约收购报告书的提示性公告 或"上市公司"）收到曹飞先生出具的《湖北济川药业股份有限公司要约收购报 告书》，现就要约收购报告书的有关情况公告如下： 一、 要约收购报告书的主要内容 是否取得其他国家或 否 地区的居留权 江苏济川控股集团有限公司董事； 最近五年主要职务 济川药业集团有限公司董事长； 湖北济川药业股份有限公司副董事长兼总经理 ? 2025 年 6 月 11 日，公司实际控制人曹龙祥先生与其子曹飞先生签署《江 苏济川控股集团有限公司股权转让协议》，曹龙祥先生拟将其所持江苏 济川控股集团有限公司（以下简称"济川控股"）10.10%的股权转让给 曹飞先生。本次股权转让完成后，曹飞先生持有济川控股 60%的股权， 成为济川控股的控股股东，并通过济川控股、西藏济川企业管理有限公 司（以下简称"西藏济川"）间接控制上市公司 516,757,360 股股份， 占上市公司总股本的 56.07%，超过上市公司已发行股份的 30%，从而 触发全面要约收购义务。 ? 本次股权转让系公司实际控制人曹龙祥先生向其 ...

股权交易 - 2025年6月11日曹龙祥拟1010万元转让济川控股10.10%股权给曹飞，完成后曹飞持股60%成控股股东[3][7] 要约收购 - 曹飞和曹龙祥间接控制上市公司516,757,360股股份，占总股本56.07%，触发全面要约收购[3] - 要约收购期限2025年6月18日至7月17日，最后三日预受股东不得撤回[3][20] - 要约收购价格26.93元/股，有除权除息事项将调整[3][13][15] - 要约收购股份350,841,357股，占已发行股份38.06%[12] - 本次要约收购所需最高资金总额9,448,157,744.01元[17] 分红与资金 - 上市公司拟每股派发现金红利2.09元，实施后要约价格将调整[13] - 要约收购资金源于自有及合法自筹，曹飞存入18.95亿元履约保证金[18] 未来计划 - 截至报告书签署日，收购人及其一致行动人未来12个月内无增持或处置计划[11]

要约收购安排 - 要约收购报告书披露后30日内发3次提示性公告[3] - 支付方式为现金，价格26.93元/股[4] - 拟收购350,841,357股，占比38.06%[4] - 有效期2025年6月18日至7月17日[4] 操作相关 - 预受要约申报代码706034，简称为济川收购[4] - 股东在有效期内交易日交易时间申报，方向为卖出[6] - 预受要约股东在期满3个交易日前交易日撤回[7] 其他 - 收购人曹飞取得10.10%股权成本1,010万元[5] - 要约收购期间股票正常交易[8] - 期满后过户登记税费参照A股交易执行[9]

股权结构 - 本次股权转让前，济川控股持股416,757,360股，占比45.22%；西藏济川持股100,000,000股，占比10.85%；曹龙祥持股46,838,458股，占比5.08%[5] - 2025年6月11日，曹龙祥转让济川控股10.10%股权给曹飞，转让后曹飞持有济川控股60%股权[6] - 股权转让完成后，曹飞间接控制上市公司516,757,360股股份，占比56.07%[6] 要约收购 - 要约收购股份为350,841,357股，占比38.06%，价格26.93元/股，公司拟每股派现2.09元，实施后要约价格相应调整[15][16] - 要约收购所需最高资金总额为9,448,157,744.01元，收购人已存入18.95亿元作履约保证金[19][20] - 要约收购期限为2025年6月18日至7月17日，最后三个交易日预受股东不得撤回要约接受[21] 财务数据 - 2024 - 2022年济川控股资产总额分别为20,687,547,336.46元、20,736,852,724.00元、17,116,707,302.45元[43] - 2024 - 2022年济川控股营业收入分别为8,021,885,238.25元、9,660,972,607.74元、9,014,405,642.16元[44] - 2024 - 2022年西藏济川资产总额分别为311,164,544.99元、756,090,134.24元、659,643,394.58元[45] 未来展望 - 截至报告签署日，收购人及其一致行动人未来12个月内无改变公司主营业务等重大计划[92][93][94] - 收购完成后公司在人员、财务等方面将继续保持独立[101] 其他 - 济川控股对多家公司持股，如上海闻丞投资有限公司90.00%、江苏嘉泽创业投资有限公司51.00%等[39] - 截至报告签署日，济川控股108,200,000股处于质押状态[41]

股权结构与转让 - 2025年6月11日曹龙祥将济川控股10.10%股权以1010万元转让给曹飞，转让后成上市公司共同实际控制人[30] - 曹龙祥持有济川控股50.10%股权，为控股股东和实际控制人[18] - 济川控股持有西藏济川100%股权，为控股股东[18] - 济川控股持股湖北济川药业股份有限公司45.22%[19] - 本次股权转让后曹飞通过济川控股及西藏济川合计持有上市公司56.07%股份，触发要约收购义务[31] 公司注册资本 - 济川控股注册资本为10000万元人民币[13] - 西藏济川注册资本为100万人民币[15] - 上海闻丞投资有限公司注册资本5000万元[18] - 湖北济川药业股份有限公司注册资本92170.42万元[19] - 百川能源股份有限公司注册资本134085.481万元[28] - 首华燃气科技(上海)股份有限公司注册资本26855.5379万元[28] 股份持有情况 - 截至出具日，曹龙祥直接持有上市公司46838458股股份[22] - 济川控股持有上市公司416757360股股份，108200000股处于质押状态[22] - 西藏济川持有上市公司100000000股股份[22] - 曹飞持有百川能源股份有限公司5.99%股份[28] - 济川控股通过西藏嘉泽创业投资有限公司持有首华燃气科技(上海)股份有限公司5.21%股份，西藏济川通过西藏科坚企业管理有限公司持有2.65%股份[28] 要约收购 - 本次要约收购股份为其他股东所持上市公司全部无限售条件流通股，数量350841357股，占已发行股份38.06%，要约价格26.93元/股[34] - 本次要约收购所需最高资金总额为94.48亿元，已存入18.95亿元作为履约保证金，占20%[38][62] - 要约收购期限30个自然日，自2025年6月18日起至2025年7月17日止，届满前最后三个交易日预受股东不得撤回接受[40] - 上市公司拟每股派发现金红利2.09元，实施后要约价格相应调整[36] - 若要约收购期届满，社会公众股东持股比例低于10%，济川药业将面临退市风险[60] 其他 - 截至报告签署日，收购人及其一致行动人未来12个月内无改变主营业务等多项计划[63][64][65][66][67] - 截至《要约收购报告书》签署日前24个月内，收购人等与济川药业及其子公司无合计金额高于3000万元或高于济川药业最近经审计合并财务报表净资产5%以上的资产交易[77] - 截至《要约收购报告书》签署日前24个月内，收购人等与济川药业董监高无合计金额超过5万元以上的交易[78] - 截至《要约收购报告书》签署日，收购人等无对拟更换的济川药业董监高进行补偿的计划及类似安排[78] - 截至《要约收购报告书》签署日前24个月内，收购人等无对济川药业有重大影响的正在签署或谈判的合同等[79]

曹飞 要约收购 北京博星证券投资顾问有限公司 关于 湖北济川药业股份有限公司 之 财务顾问报告 二〇二五年六月 北京博星证券投资顾问有限公司 财务顾问报告 重要提示 本部分所述的词语或简称与本报告书"释义"部分所定义的词语或简称具有相 同的含义。 1、本次股权转让前，济川控股持有上市公司 416,757,360 股股份（占上市公司 总股本的 45.22%），为上市公司控股股东，曹龙祥持有济川控股 50.10%股权为其 控股股东，曹飞持有济川控股 49.90%股权；西藏济川为济川控股全资子公司，持有 上市公司 100,000,000 股股份（占上市公司总股本的 10.85%）；曹龙祥持有上市公 司 46,838,458 股股份（占上市公司总股本的 5.08%）。本次股权转让前，上市公司 实际控制人为曹龙祥，曹龙祥与收购人曹飞系父子关系。 2025 年 6 月 11 日，曹龙祥与曹飞签署《股权转让协议》，曹龙祥将其持有的 济川控股 10.10%股权以 1,010 万元价格转让给曹飞，股权转让完成后，曹飞持有济 川控股 60%股权，为济川控股控股股东，并通过济川控股、西藏济川间接控制上市 公司 516,757,36 ...

证券代码： 600566 证券简称： 济川药业 公告编号： 2025-040 湖北济川药业股份有限公司 关于公司控股股东股权结构变动暨公司 增加实际控制人的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 济川控股集团有限公司股权转让协议》，曹龙祥先生拟将其所持济川控股 10.10% 的股权转让给曹飞先生。 济川控股 西藏济川 % 湖北济川药业股份有限公司 控股股东股权结构变更后，公司与控股股东、实际控制人及其一致行动人的 股权结构关系如下图所示： 曹飞 曹龙祥 曹龙祥先生与曹飞先生为父子关系，济川控股本次股权转让系公司实际控制 人家族内部资产安排。本次股权转让事项完成后，曹龙祥先生持有济川控股 40% 股权，曹飞先生持有济川控股 60%股权，公司实际控制人由曹龙祥先生变更为曹 飞先生和曹龙祥先生。 截至本公告日，公司控股股东济川控股持有公司股份 416,757,360 股，占公 司总股本的 45.22%；济川控股一致行动人西藏济川企业管理有限公司及曹龙祥 先生分别持有公司股份 100,000,000 ...