纪要涉及的行业和公司 - **行业**：汽车、机器人 - **公司**：沪光股份、福达、豪能、积风、岩普、振华、APD、小米、零跑、理想、赛力斯、小鹏、吉利、蔚来、上汽、华为 纪要提到的核心观点和论据 汽车行业 - **7月需求是重要买点**：7月新车型密集发布，如小米YU7、理想I8和I6等，推动周订单量上升带动需求释放；7月1日价格战企稳，龙头企业减少终端折扣，稳定价格促进消费者购车需求[3] - **关注相关公司**：小米、零跑、理想新车型7 - 9月上市，拉动总销量；关注销量环比变化趋势强劲新车型、机器人核心环节企业福达和豪能；重视估值低且确定性高的沪光股份、振华、APD；关注座椅赛道积风与岩普[2][4][5][6] 沪光股份 - **二季度业绩实现拐点**：二季度问界M8交付约3.5万辆，收入和利润率环比增长超70%，下半年尤其是四季度基本面反转预期强烈[2][7] - **下半年有增量客户及新车项目**：增量客户有上汽华为、吉利极氪、蔚来乐道；乐道L90有5万个订单，单车配套价值量5000元；上汽华为首发车型9月上市，今年目标产量7万台，提升下半年收入[2][8] - **2025 - 2026年有重要客户增量**：今年四季度到明年，吉利极氪9X预热收1万个订单，单车配套价值量1万元，9月上市交付；乐道L90和华为上界9月前后放量交付，四季度基本面迎来转折点[12] - **2025年业绩预期较好**：全年业绩保守估计7.5 - 8亿，二季度走出盈利拐点，三季度回到去年下半年单季度2亿以上经营性利润水平，四季度有望创历史新高，目前估值约15倍，安全边际充足[5][13] - **有新战略方向**：2025年上半年在机器人领域取得进展，人形机器人线束有两家国内头部客户小批量交样；有望将线束产品延伸至无人机、割草机等领域[14] - **有望穿越周期**：作为国产线束领军企业，去年收入79亿，占国内市场份额约8%；主要客户为中高端品牌，下半年新兴增量客户提升收入占比，有望未来两三年内赶超行业[15] 机器人领域 - **三四季度有密集催化**：下半年虽无大型催化事件，但个股有产品进展，如定点进阶、合资或收购落地，产业链龙头企业恢复正常推进，推动板块发展[2][9][10] 其他重要但可能被忽略的内容 - 汽车行业价格战企稳情况类似去年折扣策略后的市场反应[2] - 沪光股份在未来汽车行业存量竞争时代，凭借细分领域能力、规模优势和优质客户结构，有望穿越周期[15]

昆山沪光汽车电器股份有限公司 2025 年第二次临时股东大会会议资料 昆山沪光汽车电器股份有限公司 2025 年第二次临时股东大会 会议资料 2025 年 7 月 昆山沪光汽车电器股份有限公司 2025 年第二次临时股东大会会议资料 目录 | 2025 年第二次临时股东大会会议议程 | 3 | | --- | --- | | 2025 年第二次临时股东大会会议须知 | 5 | | 关于取消监事会并修订《公司章程》及相关议事规则的议案 | 6 | | 关于修订公司部分管理制度的议案 | 7 | 2 / 7 昆山沪光汽车电器股份有限公司 2025 年第二次临时股东大会会议资料 昆山沪光汽车电器股份有限公司 2025 年第二次临时股东大会会议议程 会议召开方式：现场会议和网络投票相结合 现场会议时间：2025 年 7 月 22 日下午 2 点整 网络投票时间：2025 年 7 月 22 日 采用上海证券交易所网络投票系统（http://vote.sseinfo.com/home），通过交易系统 投票平台的投票时间为股东大会召开当日的交易时间段，即 9:15-9:25，9:30-11:30， 13:00-15:00； ...

报告核心观点 看好空分设备出海及城市更新下的智慧消防，关注半导体探针台设备。空分设备市场空间广阔，国内企业如福斯达加速进军海外；城市更新政策推动下，青鸟消防等企业在消防设备存量改造市场受益；探针台设备市场增长动能强劲，矽电股份等国内龙头加速国产替代 [3][5]。 本周观点 空分设备出海 - 空分设备是生产工业气体核心设备，市场超百亿元，应用于多行业，2020 年度行业总产值等指标增长 [13]。 - 国内企业加速出海，福斯达凭借多方面优势在海外建立品牌壁垒，2022 - 2024 年海外营收及占比、毛利率均提升 [14][16]。 城市更新下的智慧消防 - 2025 年以来城市更新政策持续出台，明确目标和任务，多城市入围获补助 [18]。 - 城市更新背景下消防设备存量改造需求旺盛，青鸟消防挖掘市场，北京地区 2024 年以来城市更新类项目合同占比突破 50% [19]。 本周 A 股市场表现及重大事项 市场表现 - 本周 A 股市场普涨，中小盘指数表现优于大盘指数，稀土指数涨幅最大，2025 年以来稳定币指数涨幅居首 [20][24]。 - 奥普特、沪光股份、莱特光电本周涨幅居前，2025 年年初以来日联科技、奥普特、芯动联科涨幅居前 [28]。 重大事项 - 新股：2 家企业 IPO 获上市委会议通过，1 家获证监会注册批文，2 家 A 股公司、6 家港股公司上市 [33][36]。 - 定增：预案公告数量、募资金额回升，发行竞价案例 1 例，募资金额提升，竞价项目平均折价率 6.2%，收益率 16.4% [39][42]。 - 并购：2 家公司首披重大资产重组，5 家公司涉及实控人变更，2 起重大资产重组事项终止 [48][52]。 - 股权激励和回购：A股 上市公司发布 4 宗股权激励预案，26 家公司推出股份回购预案，回购热度回落 [53][57]。 探针台设备市场 行业地位与前景 - 探针台是半导体三大核心测试设备之一，应用于半导体制造多环节，市场与半导体制造工艺迭代、产量提升关联，预计 2025 年中国大陆市场规模达 4.59 亿美元 [61][63]。 增长驱动因素 - 半导体技术迭代带动设备更新，催生探针台需求增长，2013 - 2023 年中国大陆探针台销售额 CAGR 达 22.28% [68]。 - 半导体产业重心转移至中国，创造大量检测需求 [69]。 - 半导体设备国产化趋势为国内厂商提供契机 [72]。 竞争格局与国产替代 - 行业壁垒高，呈现高度集中格局，各细分市场主要由境外龙头企业垄断 [74]。 - 以矽电股份为代表的国内龙头加速国产替代，2021 - 2023 年矽电股份在中国大陆地区市场份额持续增长 [78]。 重点推荐主题及个股 智能汽车主题 - 沪光股份：人形机器人项目首套样线下线，绑定赛力斯，上调盈利预测，维持“买入”评级 [79][80]。 - 瑞鹄模具：设立机器人全资子公司，绑定大客户奇瑞，有望受益于智界 R7 销量，维持盈利预测和“买入”评级 [83][84]。 - 新泉股份：自主内外饰龙头，产品拓展和海外布局打开成长空间，预计业绩增长，维持“买入”评级 [85][86]。 - 芯动联科：2025 年半年度业绩预增，应用端市场有望增长，研发实力强，上调盈利预测，维持“买入”评级 [87][89]。 - 晶晨股份：二季度营收创新高，产品矩阵开拓顺利，重视研发投入，预计业绩增长，维持“买入”评级 [90][91]。 高端制造主题 - 凌云光：业绩阶段性承压，机器视觉主航道业务在多领域有产出，有望打开增量空间，下调盈利预测，维持“买入”评级 [93][94]。 - 奥普特：短期业绩承压，下游需求分化，产品体系升级，AI 及新品类布局助力成长，下调盈利预测，维持“买入”评级 [96][98]。 - 矩子科技：营收小幅承压，归母净利润增长，客户资源丰富，新品推出有望打开成长空间，下调业绩预测，维持“买入”评级 [99][101]。 - 青鸟消防：短期业绩承压，工业与海外业务增长亮眼，新产品新认证突破，多维业务协同，下调盈利预测，维持“买入”评级 [103][105]。 - 莱特光电：下游复苏叠加渗透率提升，业绩高速增长，产品品类丰富，有望受益于行业发展，上调盈利预测，维持“买入”评级 [106][108]。 - 奥来德：设备业务承压，材料业务增长，8.6 代设备迎突破，下调盈利预测，维持“买入”评级 [109][111]。 - 日联科技：经营业绩增长，核心部件国产替代加速，技术创新和资本并购驱动发展，下调盈利预测，维持“买入”评级 [113][115]。 户外用品主题 - 三夫户外：品牌化运营元年，业绩超预期，核心品牌发力，行业景气度延续，下调盈利预测，维持“买入”评级 [116][118]。

核心观点 - 2025年6月第4周乘用车销量57.9万辆，同比+8.0%，环比+3.7%；新能源乘用车销量29.8万辆，同比+26.7%，环比+4.4%；新能源渗透率51.6%，环比+0.3pct [1] - 汽车板块本周表现弱于市场，A股汽车板块上涨0.65%，排名第22位，表现弱于沪深300（+1.80%）[2] - 本月建议关注核心组合包括吉利汽车、比亚迪、理想汽车、小鹏汽车、小米集团等[3] - 中国汽车零部件产业与整车产业地位不对等，2024年进入全球百强的中国企业17家，合计营收1,104亿元，占全球比重11.7%[4] - 乘用车基本面向上，6月销量持续增长，新能源渗透率维持在51%以上，新车密集上市将推动车市向好[5] - 智能驾驶行业呈现"两极穿透"特征，15万元市场加速普及，高端车型向多模态融合演进[5] 行业数据 - 2025年6月第4周乘用车销量57.9万辆，同比+8.0%，环比+3.7%[1] - 新能源乘用车销量29.8万辆，同比+26.7%，环比+4.4%[1] - 6月第1/2/3/4周乘用车销量分别为36.2/45.9/55.8/57.9万辆，同比+12.4%/+26.4%/+28.0%/+8.0%[5] - 6月新能源渗透率分别为55.7%/54.8%/51.2%/51.6%[5] - 2025年5月250cc以上摩托车销量10.1万辆，同比+31.1%，环比+8.9%[23] - 5月重卡销量8.3万辆，环比-5.0%，同比+6.0%[24] 全球零部件市场 - 2024年全球零部件百强中，德国企业前10名占3家，营收占比33%[4] - 日本企业前30名占8家，收入规模占比25%[4] - 中国企业仅4家进入全球前50强，规模占比排名低于数量占比[4] - 前十大零部件供应商主要涉足动力总成、汽车电子、辅助驾驶系统、底盘系统、座椅等赛道[4] - 博世集团以543.7亿元收入位居全球龙头，同比小幅下降[7] 投资建议 - 乘用车推荐智能化、全球化优质自主车企：吉利汽车、比亚迪、理想汽车、小米集团、小鹏汽车、赛力斯[6] - 零部件智能化推荐：伯特利、地平线机器人、科博达（智能驾驶）；继峰股份（智能座舱）[6] - 新势力产业链推荐：星宇股份、瑞鹄模具、沪光股份（H链）；拓普集团、新泉股份、双环传动（T链）[6] - 机器人推荐：拓普集团、伯特利、爱柯迪、双环传动、银轮股份[6] - 摩托车推荐：春风动力（中大排量龙头）[6] - 轮胎推荐：赛轮轮胎（龙头）、森麒麟（高成长）[6] 市场动态 - 小鹏G7上市售价19.58-22.58万元，9分钟订单突破1万台[5] - 零跑B01开启预售，售价10.58-13.58万元，7月上市交付[5] - 特斯拉Model 3长续航版升级，百公里加速提升至3.8秒，售价上调至28.55万元[67] - 理想汽车6月交付36,279辆，同比下降24%[66] - 小鹏汽车6月交付34,611辆，同比增长224%[66] - 蔚来6月交付24,925辆，同比增长17.5%[66] 政策影响 - 以旧换新政策延续，将国四排放标准燃油乘用车纳入补贴范围[40] - 报废并更新购置货车补贴8万元/辆，无报废更新补贴3.5万元/辆[39] - 购买新能源乘用车补贴2万元，2.0升及以下燃油车补贴1.5万元[40] - 地方补贴政策陆续出台，济南、扬州、拉萨等地推出不同档位购车补贴[44] 细分领域 - 摩托车市场：250cc以上5月销量10.1万辆，同比+31.1%，出口5.0万辆，同比+52.1%[23] - 重卡市场：天然气重卡渗透率提升+政策驱动内需向上，推荐中国重汽[24] - 轮胎行业：半钢胎开工率78.11%，全钢胎62.46%，海外需求旺盛[54] - 机器人领域：特斯拉Optimus预计年底前数千台在工厂工作，5年内达百万台量级[21]

公司治理结构调整 - 取消监事会并修订公司章程及相关议事规则，由董事会审计委员会履行原监事会职权[1] - 修订涉及删除"监事"、"监事会会议决议"、"监事会主席"等表述，替换为审计委员会相关表述[2] - 新增法定代表人责任条款，明确法定代表人以公司名义从事民事活动的法律后果由公司承担[3][4] 公司章程核心修订内容 - 修改公司责任条款，明确股东以认购股份为限对公司承担责任[5] - 新增党组织设立条款，要求为党组织活动提供必要条件[6] - 修订股份发行原则，强调同类别股份具有同等权利[7] - 调整股份回购情形，新增"为维护公司价值及股东权益所必需"条款[8][9] - 修改股东权利条款，增加股东查阅会计账簿、会计凭证的权利[10] 股东会机制优化 - 将"股东大会"统一修改为"股东会"，调整会议召开条件和程序[11] - 新增股东会决议不成立的情形，包括未实际召开会议等四种情况[12][13] - 调整股东提案权门槛，从持股3%降至1%[14] - 明确股东会可采用现场与电子通信相结合方式召开，并强制提供网络投票[15] - 新增控股股东行为规范，要求其维持公司控制权和经营稳定[16][17] 公司重大事项决策 - 调整对外担保审批标准，单笔担保额超净资产10%需股东会批准[18] - 修订重大交易标准，明确以发生额作为计算基准并按交易类别累计计算[19] - 新增财务资助条款，允许在特定条件下为他人取得股份提供财务资助[20] - 明确变更募集资金用途、股权激励计划等事项需股东会审议[21] 股东权利与义务 - 完善股东诉讼权规定，明确审计委员会在股东代表诉讼中的职责[22] - 新增控股股东义务条款，禁止占用公司资金和影响公司独立性[23] - 调整股份转让限制，删除监事转让股份的特殊规定[24] - 新增控股股东股份质押披露要求，需维持公司控制权稳定[25]

董事和高级管理人员持股及变动管理制度 总则 - 制度制定依据包括《公司法》《证券法》《上市公司董事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理规则》等法律法规及公司章程 [1] - 适用范围涵盖公司董事及高级管理人员名下所有股份（含信用账户股份）的持有与买卖行为 [1][3] - 相关人员需预先知悉内幕交易、短线交易等禁止性规定，确保交易合规 [1][4] 股票买卖禁止情形 - 禁止转让期包括上市首年、离职后半年及承诺锁定期内 [2][5] - 窗口期限制涉及定期报告公告前30日（年报/半年报）、10日（季报/业绩预告）及重大事项披露期间 [2][6] - 股权激励授予禁止期与定期报告披露前30日及重大事项窗口期重叠 [2][7] 短线交易与股东行为规范 - 6个月内反向交易构成短线交易，收益归公司所有并需披露违规细节及补救措施 [3][8] - 持股5%以上股东需遵守同等短线交易限制，并履行增持/收购相关披露义务 [4][9] 申报与披露流程 - 董事及高管需及时更新个人信息（含亲属账户），董事会秘书负责数据管理及申报 [4][10][13] - 买卖计划需提前3个交易日书面提交，董事会秘书2个工作日内回复意见 [6][13] - 交易完成后2个交易日内需提交书面变动详情并向交易所申报 [6][14] 账户管理与可转让数量计算 - 新增股份中无限售条件部分当年可转让25%，有限售部分次年计入基数 [7][17] - 每年首个交易日按上年末持股25%计算本年度可转让额度，权益分派导致基数调整 [8][19] - 任职期间年转让比例不超过25%（≤1,000股可全额转让），离职满6个月后无限售股份自动解锁 [8][20][22] 责任与处罚 - 违规行为将上报监管部门，短线交易收益由董事会追缴 [9][23] - 严重违规者移交监管机构处罚，制度冲突时以最新法律法规为准 [9][24][25] 附则 - 制度自公司IPO上市日起生效，解释权归董事会 [9][28]

公司基本情况 - 公司系由昆山沪光汽车电器有限公司整体变更成立的股份有限公司，在苏州市行政审批局注册登记，统一社会信用代码为91320583251272131X [2] - 公司于2020年6月7日经中国证监会批准首次公开发行4,010万股人民币普通股，并于2020年8月18日在上海证券交易所上市 [2] - 公司注册资本为人民币436,776,081元，已发行股份数为436,776,081股普通股 [2][6] - 公司注册地址为江苏省昆山市张浦镇沪光路388号，英文名称为KunShan HuGuang Auto Harness Co, Ltd [2][5] 公司治理结构 - 公司设董事会，由7名董事组成（含3名独立董事），董事长为法定代表人 [12][48] - 董事会下设审计委员会（行使监事会职权）、战略委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会等专门委员会 [54][55][56] - 审计委员会成员3名（含2名独立董事），由会计专业人士担任召集人，每季度至少召开一次会议 [54] - 股东会分为年度股东会和临时股东会，年度股东会每年召开1次，临时股东会在特定情形下2个月内召开 [20][21] 业务范围 - 主营业务为汽车线束设计、开发、加工、制作及销售，同时经营汽车配件销售及进出口业务 [4] - 许可项目包括检验检测服务，一般项目涵盖汽车零部件研发制造、塑料制品制造、电力电子元器件制造销售等 [4] - 经营宗旨为"为发展地方经济做贡献" [4] 股份相关条款 - 公司股份采取股票形式，每股面值人民币1元，在中国证券登记结算有限公司上海分公司集中存管 [5][6] - 公司设立时发行22,000万股，由原有限公司2位发起人以经审计的净资产权益出资 [6] - 董事、高管任职期间每年转让股份不得超过持股总数的25%，离职后半年内不得转让 [10] - 公司可因减少注册资本、员工持股计划等情形回购股份，回购总额不得超过已发行股本10% [7][8] 股东权利与义务 - 股东享有分红权、表决权、知情权等权利，可查阅公司章程、股东会记录、财务会计报告等 [11][12] - 连续180日以上单独或合计持股1%以上的股东可对董事高管提起诉讼 [13][14] - 控股股东不得占用公司资金，不得违规干预公司经营，需保持公司独立性 [15] 重大事项决策 - 公司对外担保总额超过最近一期经审计净资产50%或总资产30%需经股东会审议 [18] - 一年内购买出售重大资产超过总资产30%的事项需股东会特别决议通过 [18][32] - 关联交易需经独立董事专门会议事先认可，关联股东需回避表决 [34][45] 董事会运作 - 董事会每年至少召开2次会议，临时会议可由1/3以上董事提议召开 [51][52] - 董事会决议需经全体董事过半数通过，关联董事需回避表决 [52][53] - 独立董事具有聘请中介机构、提议召开临时股东会等特别职权 [44][45] 高管管理 - 高级管理人员包括总经理、副总经理、财务总监、总工程师、董事会秘书 [57] - 高管不得在控股股东单位担任除董事外的其他职务，薪酬由公司直接发放 [57] - 总经理任期3年，由董事会聘任或解聘 [57]

内幕信息管理制度框架 - 公司制定内幕信息知情人登记管理制度旨在加强内幕信息保密管理，维护信息披露公平性并保护投资者权益，依据《公司法》《证券法》及证监会相关指引等法律法规[1] - 董事会为内幕信息管理的最高责任机构，董事长承担主要责任，董事会秘书负责具体登记与保密工作[1][2] 内幕信息定义与范围 - 内幕信息指涉及公司经营、财务或对股价产生重大影响的未公开信息，包括但不限于重大投资、债务违约、资产重组、股权变动等27类情形[3][4] - 信息未公开标准为未在证监会指定媒体披露或未被一般投资者广泛知悉[3] 内幕信息知情人界定 - 知情人包括公司董事、持股5%以上股东、实际控制人、控股子公司高管、业务往来方人员及法定职责相关机构人员等10类主体[5][7] - 单位知情人涵盖企业、事业单位等法人或非法人组织[5] 保密管理措施 - 内幕信息流转各环节需登记知情人档案，记录姓名、职务、知悉时间/方式/内容等信息，档案保存期限不少于10年[6][9][10] - 重大事项需同步制作进程备忘录，记录关键时点、参与人员及决策方式，并在披露后5个交易日内报交易所备案[10] - 信息接触人员需采取独立办公场所、文件加密、限制文件印制数量等物理保密手段[8] 登记与报送机制 - 股东、实际控制人、并购重组交易方等需分阶段向公司报送内幕信息知情人档案，完整档案不得晚于信息公开披露时间[11] - 行政管理部门接触内幕信息需按一事一记原则登记，持续报送情形可简化登记流程[12] 违规责任追究 - 违规泄露或利用内幕信息将面临公司内部处罚（警告、罚款、解雇等）及司法追责，处罚结果需在2个工作日内报证监会备案[12][13]

防范控股股东及关联方占用公司资金管理制度 总则 - 公司制定本制度旨在防止控股股东、实际控制人及其他关联方占用公司资金，建立长效防范机制 [1] - 公司董事、高级管理人员对维护公司资金安全负有法定义务 [1] 资金占用定义 - 资金占用分为经营性资金占用和非经营性资金占用 [2] - 经营性资金占用指通过采购、销售等生产经营环节的关联交易产生的资金占用 [2] - 非经营性资金占用包括代垫费用、代偿债务、拆借资金、承担担保责任等行为 [2] 防范原则 - 公司与控股股东及关联方发生业务往来时需严格监控资金流向 [4] - 公司不得为控股股东及关联方垫付费用或代为承担成本 [4] - 禁止通过垫支工资、拆借资金、委托投资、开具无真实交易背景票据等方式向关联方提供资金 [5] 责任和措施 - 公司设立防范资金占用领导小组，由董事长任组长，成员包括董事、财务负责人等 [3] - 财务部需定期检查并上报非经营性资金往来情况 [13] - 发生资金侵占时，董事会需采取要求停止侵害、赔偿损失等措施，必要时向监管机构报告 [14] 对外担保规定 - 单笔担保额超过净资产10%或担保总额超过净资产50%需股东会审批 [15] - 为资产负债率超过70%的担保对象提供担保需股东会审批 [15] - 关联方担保需提供反担保，且关联股东需回避表决 [15] 资金清偿要求 - 被占用资金原则上应以现金清偿 [16] - 以非现金资产抵债需满足资产属于同一业务体系、经评估审计等条件 [17] 关联交易支付程序 - 经营性关联交易需严格执行资金审批流程，防止非正常资金占用 [18] - 支付前需经财务总监审核及法定代表人审批 [20] - 财务部门需建立专门的资金往来档案 [21] 责任追究 - 董事、高管协助侵占资产的将受到处分或罢免 [22] - 违规担保造成的损失需承担连带责任 [23] - 子公司发生资金占用将追究相关责任人法律责任 [24] 附则 - 本制度由董事会制订，股东会审议通过后生效 [25] - 制度与国家法律或公司章程冲突时以后者为准 [26]

薪酬与考核委员会设立背景 - 设立目的是健全公司董事及高级管理人员的薪酬与考核管理制度，完善公司治理结构 [1] - 依据包括《公司法》《上市公司治理准则》《公司章程》等规定 [1] - 委员会为董事会下属专门工作机构，对董事会负责 [1] 人员构成与任期 - 委员会由3名董事组成，其中独立董事占比2/3（2名），且独立董事必须担任召集人 [3] - 委员由董事长、1/2以上独立董事或1/3以上全体董事提名，董事会选举产生 [4] - 主任委员由委员选举后报董事会审批，任期与董事会一致，可连任 [5][6] - 委员丧失董事资格时自动退出委员会，需按章程补选新委员 [6] 职责权限 - 核心职责包括：向董事会建议董事及高管薪酬方案、股权激励/员工持股计划设计、子公司持股安排 [8] - 董事会未采纳委员会建议时需在决议中记载理由并披露 [8] - 主任职责涵盖检查决议执行情况、向董事会报告工作等 [9] 工作程序与支持机制 - 人力资源部在委员会指导下开展具体工作，董事会秘书负责协调并提供资料支持 [11] - 资料范围包括财务指标、工资预算、高管职责、业绩考评数据、薪酬测算依据等 [11] - 年度考评程序：高管述职→委员会基于审计结果绩效评价→提出兑现方案报董事会 [12] 议事规则 - 会议分例会和临时会议，每年至少召开2次，临时会议需委员提议 [14] - 会议需2/3以上委员出席，决议需全体委员过半数通过 [15] - 表决方式为举手表决或投票表决，临时会议可通讯表决 [16] - 董事会办公室成员可列席，必要时可邀请其他董事或高管参与 [17] - 允许聘请中介机构提供专业意见，费用由公司承担 [18] 制度执行与修订 - 会议记录需委员签字，文件由董事会秘书归档保管 [20] - 议案表决结果需书面报送董事会 [21] - 制度修订权归董事会，与法律或章程冲突时以后者为准 [23][25] - 制度自董事会决议通过之日起生效 [26]