证券代码：688028 证券简称：沃尔德 公告编号：2024-010 本次会议是否有被否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 （一） 股东大会召开的时间：2024 年 2 月 27 日 （二） 股东大会召开的地点：嘉兴市秀洲区高照街道八字路 1136 号，嘉兴沃尔 德金刚石工具有限公司四楼会议室 （三） 出席会议的普通股股东、特别表决权股东、恢复表决权的优先股股东及 其持有表决权数量的情况： | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 10 | | --- | --- | | 普通股股东人数 | 10 | | 2、出席会议的股东所持有的表决权数量 | 55,188,420 | | 普通股股东所持有表决权数量 | 55,188,420 | | 3、出席会议的股东所持有表决权数量占公司表决权数量的比 | 36.3086 | | 例（%） | | | 普通股股东所持有表决权数量占公司表决权数量的比例（%） | 36.3086 | 注：公司表决权数量不含截至股权登记日公司已回购股份的数量。 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证公告内容不存在任何虚假记载、误导 ...

北京金诚同达律师事务所 关于 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会的 法律意见书 北京金诚同达律师事务所 关于北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会的 法律意见书 金证法意[2024]字 0227 第 0093 号 金证法意[2024]字 0227 第 0093 号 中国北京市建国门外大街1号国贸大厦A座十层 100004 电话：010—5706 8585 传真：010—8515 0267 北京金诚同达律师事务所 法律意见书 致：北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 根据《中华人民共和国公司法（2018 修正）》（以下简称"《公司法》"）、 《中华人民共和国证券法（2019 修订）》（以下简称"《证券法》"）、《上市 公司股东大会规则（2022 修订）》（以下简称"《股东大会规则》"）、《上市 公司治理准则（2018 修订）》《律师事务所从事证券法律业务管理办法（2023）》 《律师事务所证券法律业务执业规则（试行）》《上海证券交易所科创板股票上 市规则（2023 年 8 月修订）》《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作（2023 年 ...

证券代码：688028 证券简称：沃尔德 公告编号：2024-012 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 关于选举董事长、董事会专门委员会委员、监事会主席及 聘任高级管理人员、内审部负责人及证券事务代表的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司（以下简称"公司"或"沃尔德"）于 2024 年 2 月 27 日召开了第四届董事会第一次会议、第四届监事会第一次会议， 会议分别审议通过了《关于选举公司第四届董事会董事长的议案》、《关于选举公 司第四届董事会各专门委员会委员的议案》、《关于聘任公司总经理的议案》、《关 于聘任公司副总经理的议案》、《关于聘任公司财务负责人的议案》、《关于聘任公 司董事会秘书的议案》、《关于聘任公司内审部负责人的议案》、《关于聘任公司证 券事务代表的议案》及《关于选举公司第四届监事会主席的议案》，现将具体情 况公告如下： 一、选举公司第四届董事会董事长 公司第四届董事会成员已经 2024 年第一次临时股东大会选举产生。根据《中 华人民共和国公司法》（以下简称 ...

会议由半数以上监事共同推举何敏先生主持，以记名投票表决方式，审议并通 过了以下议案： （一） 审议《关于选举第四届监事会主席的议案》 监事会同意选举何敏先生为第四届监事会主席，任期自本次监事会审议通过之 日起至第四届监事会任期届满之日止。 证券代码：688028 证券简称：沃尔德 公告编号：2024-011 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 第四届监事会第一次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 一、监事会会议召开情况 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司（以下简称"公司"）第四届监事会第一次 会议于 2024 年 2 月 27 日在嘉兴市秀洲区高照街道八字路 1136 号，嘉兴沃尔德金 刚石工具有限公司四楼会议室以现场结合通讯方式召开。经公司全体监事一致同意 豁免本次会议提前通知的要求，与会监事均已知悉与所议事项相关的必要信息。本 次会议应参会监事 3 名，实际出席监事 3 名。本次会议的召集、召开符合《中华人 民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）《公司章程》等文件的相关规定。 二、会议审议情况 ...

报告公司投资评级 - 首次覆盖给予“买入 - A”评级，6 个月目标价为 22 元，相当于 2024 年 25 倍动态市盈率 [1][3] 报告的核心观点 - 沃尔德是国内领先超硬刀具方案解决商，受益行业需求回升与产品升级，业绩稳步增长，在超硬领域深耕多年，超硬新品及硬质合金拓展新领域，核心看点在钛合金加工刀具、新型超硬加工刀具和金刚石材料应用方向，未来营收天花板有望进一步提升 [1] 根据相关目录分别进行总结 公司介绍：超硬刀具小巨人，技术领先产品丰富 - 公司简介：沃尔德是国内先进刀具解决方案商，能实现非标与标准刀具一体化供应，可研发定制化刀具 5.5 万余种，产品分超硬刀具、硬质合金刀具、超硬复合材料板块，2022 年超硬刀具营收 3.25 亿元占比 78.45%，超硬材料营收 0.46 亿元占比 11%，硬质合金刀具营收 0.37 亿元占比 9%，国内营收占比 78%，产品应用于电子信息和工业生产制造领域 [8] - 公司历程：2006 年成立，发展分三阶段，2006 - 2013 年突破海外技术垄断，2014 - 2018 年加速自主研发布局新产品，2019 年至今科创板上市并购进军新领域 [19][20][21] - 公司架构：管理架构稳定，陈继锋、杨诺夫妇为实控人，截至 2023 年 Q3 合计持股 35.13%，搭建股权激励体系；子公司业务全面分布各地，侧重不同；管理团队经验丰富，研发技术过硬 [22][23] - 财务分析：近年营收稳步提升，净利润重回增长区间，2018 - 2022 年营收 CAGR 为 9.58%，净利润 CAGR 为 - 1.60%，2023 年预计收入 6.03 亿元同增 45.52%，归母净利润 1.01 亿元同增 61.37%；近五年毛利率和净利率稳定，费用率微幅提升 [32][33] 机床刀具行业：国内近五百亿市场空间，国产替代方兴未艾 - 刀具是机械加工关键耗材，材质多样，应用领域广，下游分布广泛，硬质合金刀具应用范围大，超硬材料市占率有望增长 [38][39] - 全球刀具市场竞争格局分散，欧美及日韩企业占优，国内企业追赶实现国产替代，中国刀具市场消费近 500 亿元且稳定发展，进口刀具规模下滑，国产替代是主要驱动力 [41][42][43] 公司亮点：整硬刀具及丝杠刀具接连突破，金刚石材料打开发展空间 - 收购鑫金泉提升整硬实力，踏步迎接钛合金刀具新机遇：2022 年收购鑫金泉，其产品丰富公司可加工领域；收入以超硬刀具为主，硬质合金刀具为辅；公司赋能推进惠州项目产能提升；鑫金泉盈利能力稳定，已连续两年完成业绩承诺；绑定精密制造龙头，受益 3C 产品发展；具备钛合金加工能力，有望承接钛合金刀具新机遇 [47][48][49] - 滚珠丝杠旋风铣削刀具：技术先进，生产高效，广阔空间逐步铺开：滚珠丝杠应用广泛，螺杆生产工艺多样，螺纹旋风铣削技术有优势；沃尔德 2023 年推出 PCBN 旋铣刀片，有市场响应和技术积累优势，正开发相关刀具；人形机器人发展将提升滚珠丝杆需求 [56][58][61] - 金刚石材料：科技前沿产品，“集成电路 + 消费级产品”打开发展上限：沃尔德在 CVD 金刚石制备及应用有超 15 年研发储备，生产金刚石功能材料和培育钻石，可用于尖端领域和首饰消费，培育钻石及 CVD 金刚石功能材料已开展工业级应用，若金刚石膜类材料在集成电路领域应用突破，培育金刚石业务将打开发展天花板 [16][17][2] 公司盈利预测及估值分析 - 预测公司 2023 - 2025 年净利润分别为 1.0/1.4/1.8 亿元，对应 PE 为 27X、20X、16X [3]

北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会会议资料 证券代码：688028 证券简称：沃尔德 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会会议资料 二〇二四年二月 1 | 2024年第一次临时股东大会会议须知 3 | | --- | | 2024年第一次临时股东大会投票议程 5 | | 2024年第一次临时股东大会议案 7 | | 议案一《关于第四届董事会成员薪酬的议案》 7 | | 议案二《关于第四届监事会成员薪酬的议案》 8 | | 议案三《关于修订<公司章程>及其附件的议案》 9 | | 议案四《关于修订并制定部分治理制度的议案》 10 | | 议案五《关于董事会换届暨选举第四届董事会非独立董事的议案》 11 | | 议案六《关于董事会换届暨选举第四届董事会独立董事的议案》 15 | | 议案七《关于监事会换届暨选举第四届监事会股东代表监事的议案》..18 | 2 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会会议资料 目 录 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会会议资料 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 2024 ...

北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 关于以集中竞价交易方式回购股份进展的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 截至 2024 年 1 月 31 日，北京沃尔德金刚石工具股份有限公司（以下简 称"公司"）通过集中竞价交易方式已累计回购股份 1,415,516 股，占公司总股 本的比例为 0.92%，购买的最高价为 21.88 元/股，最低价为 20.27 元/股，已支 付的总金额为 29,892,823.33 元（不含交易佣金等交易费用）。 一、回购股份的基本信息 2023 年 5 月 11 日，公司召开第三届董事会第二十次会议，审议通过了《关 于以集中竞价交易方式回购公司股份方案的议案》，同意公司使用自有资金以集 中竞价交易方式回购公司股份，回购资金总额不低于人民币 2,000 万元（含）， 不超过人民币 4,000 万元（含），回购价格不超过 46.80 元/股（含），回购期 限自董事会审议通过本次回购方案之日起 12 个月内。具体内容详见公司于 2023 年 5 月 12 日、2023 年 ...

会议基本信息 - 投资者关系活动类别为特定对象调研（券商组织的策略会） [2] - 参与单位众多，涵盖多家证券、基金、资管等机构 [2] - 会议时间为1月29日10:00 - 11:00，地点为电话会议 [3] - 上市公司接待人员为董事会秘书陈焕超和IR沈李思 [3] 公司业绩与业务情况 钻石刀轮业务 - 2023年上半年收入下滑，下半年消费电子行业复苏带动全年营收与2022年基本持平 [3] - 2024年随着消费电子产业链景气度回升和新产品量产，业务板块将有较好表现 [3] 超硬切削刀具业务 - 沃尔德自身业务下游应用于汽车等行业，2023年营业收入同比增长约10% - 15% [4] - 鑫金泉业务下游主要为3C行业精密加工，兼顾汽车及航空航天等领域 [4] - 2023年整体产能利用率较高，价格稳定，下半年增加的设备2024年一季度陆续投入使用 [4] 硬质合金数控刀片业务 - 目前产能约为1000万片，技术水平处于行业中等以上 [4] - 产品规格近2000种，模具有500余套，已有加盟店6家 [4] - 产品有差异化，通用性强，适合高端客户 [4] 超硬材料业务 - 2023年业务比较稳定，暂未涉及超硬材料做成磨料砂轮的情况 [4] 业务相关问答 3C行业鑫金泉业务 - 鑫金泉营业收入三季度最高，其次是四季度等，目前订单等表现较好，一季度延续四季度景气度概率较大 [4] 产品出口 - 主要出口到欧洲和北美地区，加拿大增长较快，2023年下半年加大对美国、墨西哥及印度市场布局 [4] 2024年经营计划 - 包括营收和利润两方面，并进行双考核 [4] 棒材规划 - 规划做到100吨，2024年一季度陆续投产，自用和外销比例未定 [4]

证券代码：688028 证券简称：沃尔德 公告编号：2024-002 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 第三届监事会第二十次会议决议公告 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司（以下简称"公司"）第三届监事会第二十 次会议于 2024 年 1 月 26 日上午 11:00，在嘉兴市秀洲区高照街道八字路 1136 号， 嘉兴沃尔德金刚石工具有限公司四楼会议室以现场方式召开。工作人员于 2024 年 1 月 22 日将本次会议相关的资料（包括会议通知、会议议题资料等）以专人信函、电 子邮件、电话、传真等方式送达至全体监事。应参会监事 3 名，实际出席监事 3 名。 本次会议的召集、召开符合《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《公 司章程》等文件的相关规定。 二、会议审议情况 会议由公司监事会主席孙雪原先生主持，以记名投票表决方式，审议并通过了 以下议案： （一） 审议《关于监事会换届暨选举第四届监事会股东代表监事候选人的议案》 根据《公司法》《上海证券交易所科创板股票上市规则》等法律法规及《公司章 程》的相关规定，监事会同意提名何敏先生、宋伟嘉先生为第四届监事会中的股东 代表监事候选人，由股东大会采用累 ...

第一章 总则 第一条 为规范公司行为，保证股东依法行使职权，根据《中华人民共和国 公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券 法》"）、《上市公司治理准则》和《上市公司股东大会规则》以及其他法律、行政 法规和公司章程的规定，制定本规则。 第二条 公司应当严格按照法律、行政法规、公司章程的规定召开股东大会， 保证股东能够依法行使权利。 公司董事会应当切实履行职责，认真、按时组织股东大会。公司全体董事应 当勤勉尽责，确保股东大会正常召开和依法行使职权。 第三条 股东大会应当在《公司法》和公司章程规定的范围内行使职权。 第二章 股东大会的一般规定 第四条 股东大会是公司的最高权力机构，依法行使下列职权： 北京沃尔德金刚石工具股份有限公司 股东大会议事规则 （一）决定公司的经营方针和投资计划； （二）选举和更换非由职工代表担任的董事、监事，决定有关董事、监事的 报酬事项； （六）审议批准公司的年度财务预算方案、决算方案； （十）对公司合并、分立、解散、清算或者变更公司形式作出决议； （十一）修改公司章程； （十二）对公司聘用、解聘会计师事务所作出决议； （十三）审议批准公司章程第四 ...