证券代码：688072 证券简称：拓荆科技 公告编号：2025-007 拓荆科技股份有限公司 关于变更公司注册资本、修订《公司章程》并办理工商变 更登记的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 拓荆科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 3 月 4 日召开第二 届董事会第十三次会议，审议通过了《关于变更公司注册资本、修订<公司章程> 并办理工商变更登记的议案》，具体情况如下： 一、公司注册资本变更的相关情况 （一）2023 年年度权益分派 公司于 2024 年 4 月 28 日召开第二届董事会第四次会议及第二届监事会第四 次会议，审议通过了《关于公司 2023 年度利润分配及资本公积转增股本方案的 议案》，并经公司于 2024 年 5 月 20 日召开的 2023 年年度股东大会审议通过， 同时股东大会授权董事会根据 2023 年年度权益分派实施结果适时变更注册资本、 修订《拓荆科技股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）相关条款 并办理相关工商变更登记等手续。 公司以股权登记日 2024 ...

证券代码：688072 证券简称：拓荆科技 公告编号：2025-008 拓荆科技股份有限公司 关于新增 2025 年度日常关联交易预计额度的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 是否需要提交股东大会审议：否。 日常关联交易对公司的影响：本次新增 2025 年度日常关联交易预计额度 系拓荆科技股份有限公司（以下简称"公司"）业务发展及生产经营实际需要， 关联交易的价格依据市场定价原则确定，不会对公司及公司财务状况、经营成 果产生不利影响，不存在损害公司及全体股东特别是中小股东利益的行为，公 司不会因上述交易而对关联方形成较大依赖，也不会影响公司的独立性。 一、关于新增 2025 年度日常关联交易预计额度的情况 （一）履行的审议程序 公司于 2024 年 12 月 30 日召开第二届董事会第十二次会议和第二届监事会 第十一次会议，并于 2025 年 1 月 20 日召开 2025 年第一次临时股东大会，审议 通过了《关于公司预计 2025 年度日常关联交易的议案》，确定公司（含合并报 表范围内的 ...

股东大会信息 - 2025年第二次临时股东大会3月21日14:00在沈阳公司会议室召开[3] - 网络投票3月21日进行，交易系统和互联网投票时间不同[3][4] - 本次大会审议3项议案，3月6日已披露[7] 相关时间节点 - 股权登记日为3月14日[13] - 现场出席需3月20日16:30前邮件预约登记[15] - 3月21日13:00 - 14:00办理现场登记手续[17] 其他信息 - 会议联系人刘锡婷，有电话和传真[19] - 议案为特别决议，对中小投资者单独计票[9] - 融资融券等业务账户及沪股通投资者投票按规定执行[5]

证券代码：688072 证券简称：拓荆科技 公告编号：2025-009 拓荆科技股份有限公司 关于独立董事公开征集委托投票权的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 征集投票权的起止时间：2025 年 3 月 17 日至 2025 年 3 月 18 日（每日 上午 9:30—12:00，下午 14:00—17:00） 根据中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）颁布的《上市公 司股权激励管理办法》（以下简称"《管理办法》"）的有关规定，并按照拓荆 科技股份有限公司（以下简称"公司"）其他独立董事的委托，独立董事赵国庆 先生作为征集人，就公司拟于 2025 年 3 月 21 日召开的 2025 年第二次临时股东 大会审议的股权激励相关议案向公司全体股东征集投票权。 一、征集人声明 （一）公司基本情况 公司名称：拓荆科技股份有限公司 股票简称：拓荆科技 股票代码：688072 法定代表人：刘静 董事会秘书：赵曦 本人赵国庆作为征集人，按照《管理办法》的有关规定及其他独立董事的委 托，就公司 ...

激励计划资格 - 公司不存在禁止实施限制性股票激励计划的情形[1] - 公司具备实施限制性股票激励计划的主体资格[2] - 激励对象不存在不得参与激励计划的情形[3] 激励计划合规 - 激励对象未包括独立董事、监事，主体资格合法有效[4] - 激励计划制定、审议流程和内容符合相关规定[4] - 激励计划相关议案需提交股东大会审议通过[4] - 公司无向激励对象提供财务资助的计划或安排[4] 激励计划意义 - 实施激励计划有助于健全激励约束机制[5] - 实施激励计划有利于公司可持续发展[5] 激励计划进展 - 监事会同意公司实行2025年限制性股票激励计划[6]

会议情况 - 拓荆科技第二届监事会第十二次会议于2025年3月4日书面传签召开，3名监事参与表决[2] 议案审议 - 审议通过《2025年限制性股票激励计划（草案）》等3项需股东大会审议议案[3][8][11] - 审议通过新增2025年度日常关联交易预计额度议案，无需股东大会审议[15] 激励计划安排 - 召开股东大会前公示激励对象，监事会会前5日披露核查及公示说明[12]

证券代码：688072 证券简称：拓荆科技 公告编号：2025-010 拓荆科技股份有限公司 第二届董事会第十三次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 一、董事会会议召开情况 拓荆科技股份有限公司（以下简称"公司"）第二届董事会第十三次会议于 2025 年 3 月 4 日以书面传签的方式召开并作出本次董事会决议。本次会议通知 已于 2025 年 2 月 18 日以电子邮件发出，本次会议应参与表决董事 9 人，实际参 与表决董事 9 人。本次会议的召开和表决程序符合《中华人民共和国公司法》（以 下简称"《公司法》"）等法律法规以及《拓荆科技股份有限公司章程》（以下简称 "《公司章程》"）的有关规定，会议决议合法、有效。 具体内容详见公司同日披露于上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的 《2025 年限制性股票激励计划（草案）》及《2025 年限制性股票激励计划（草案） 摘要公告》（公告编号：2025-006）。 （二）审议通过《关于公司<2025年限制性股票激励计划实施考核管理办法> 的 ...

财务数据关键指标变化 - 2024年营业总收入410,345.39万元，同比增长51.70%[4][7] - 2024年营业利润67,812.38万元，同比减少6.99%[4] - 2024年归属于母公司所有者的净利润68,845.83万元，同比增长3.91%[4][7] - 2024年归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润35,645.51万元，同比增长14.20%[4][7] - 2024年末总资产1,531,435.23万元，较期初增长53.61%[4][8] - 2024年末归属于母公司的所有者权益528,045.79万元，较期初增长14.95%[4][8] - 2024年末股本27,972.91万股，较期初增长48.64%[4] - 2024年基本每股收益2.48元，同比增长3.77%[4] - 2024年加权平均净资产收益率14.13%，较上年减少1.96个百分点[4] 业务线数据关键指标变化 - 2024年度公司出货超过1,000个设备反应腔，创历史新高[11]

报告公司投资评级 - 买入（首次）[5] 报告的核心观点 - 拓荆科技是国内集成电路薄膜沉积设备国产替代龙头，产品线布局全面 业务持续扩张收入高速增长 产品研发场景迭代产业化应用深化 全球半导体产业扩张大陆需求增长利好公司需求端拓展 预计公司2024 - 2026年归母净利润分别为5.56/10.29/14.87亿元 同比增速分别为 - 16.02%/84.99%/44.47% 鉴于公司龙头地位、产品开发能力和收入成长性 首次覆盖给予“买入”评级[5][8] 根据相关目录分别进行总结 市场表现 - 收盘价157.28元 年内最高/最低为222.22/101.40元 总市值43,995.80百万元 流通市值24,417.50百万元 总股本279.73百万股 资产负债率63.95% 每股净资产16.39元/股[3] 投资要点 - 公司是国内集成电路薄膜沉积设备国产替代龙头 深耕薄膜沉积和混合键合设备研发及产业化应用 产品线布局全面[5] - 业务持续扩张收入高速增长 营收自2018年高速增长 从0.71亿元增长至2023年27.05亿元 CAGR约为107.1% 2024年前三季度达22.78亿元 全年预计40 - 42亿元 2024年Q4预计营收17 - 19亿元 同比增长70% - 90% 2024年设备出货超1000个反应腔[5] - 产品研发场景持续迭代 产业化应用不断深化 2024年前三季度研发费用增至4.81亿元 同比增长36% 2024年取得一系列新产品及新工艺客户端导入验证 新型设备平台及反应腔收获订单和出货 扩大薄膜工艺覆盖面[5] - 全球半导体产业持续扩张 大陆需求显著增长 2025年产能预计年增长率达6.6% 2025 - 2027年全球300mm晶圆厂设备投资预计达4000亿美元 2024 - 2026年全球半导体设备总销售额预计增长 中国大陆设备出货金额持续高增长 2018 - 2024年预计大陆出货金额CAGR达24.6% 高于全球9.8% 公司有望受益[5] 盈利预测与估值 | 项目 | 2022 | 2023 | 2024E | 2025E | 2026E | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 营业收入（百万元） | 1,706 | 2,705 | 4,021 | 5,780 | 7,680 | | 同比增长率（%） | 125.02% | 58.60% | 48.65% | 43.75% | 32.87% | | 归母净利润（百万元） | 369 | 663 | 556 | 1,029 | 1,487 | | 同比增长率（%） | 438.09% | 79.80% | -16.02% | 84.99% | 44.47% | | 每股收益（元/股） | 1.32 | 2.37 | 1.99 | 3.68 | 5.32 | | ROE（%） | 9.93% | 14.42% | 10.88% | 16.93% | 19.89% | | 市盈率（P/E） | 119.39 | 66.40 | 79.06 | 42.74 | 29.58 | [7] 附录：财务预测摘要 - 资产负债表、利润表、现金流量表等展示了公司2023 - 2026E的财务数据 包括货币资金、应收票据及账款、营业收入、营业成本等项目 还呈现了成长能力、盈利能力、估值倍数等财务比率[9]

本次股票上市类型为股权激励股份；股票认购方式为网下，上市股数为 1,408,276 股。 本次股票上市流通总数为 1,408,276 股。 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 证券代码：688072 证券简称：拓荆科技 公告编号：2025-004 拓荆科技股份有限公司 关于 2022 年限制性股票激励计划第二个归属期 归属结果暨股份上市公告 1、2022 年 9 月 30 日，公司召开第一届董事会第十四次会议，会议审议通过 了《关于公司<2022 年限制性股票激励计划（草案）>及其摘要的议案》《关于公司 <2022 年限制性股票、股票增值权激励计划实施考核管理办法>的议案》以及《关 于提请公司股东大会授权董事会办理股权激励相关事宜的议案》等议案。公司独立 董事就本激励计划相关事项发表了同意的独立意见。 同日，公司召开第一届监事会第八次会议，审议通过了《关于公司<2022 年限 制性股票激励计划（草案）>及其摘要的议案》《关于公司<2022 年限制性股票、股 票增值权激励计划实施考核管理办法>的议 ...