会议信息 - 董事会于2025年4月29日召集股东大会并刊载通知[7] - 现场会议于2025年5月19日14时召开，由董事长卓序主持[8] - 网络投票时间为2025年5月19日[8] 股东情况 - 出席现场会议股东及代理人5名，代表股份77,400,269股，占比41.0852%[11] - 网络有效投票股东54名，代表股份612,723股，占比0.3252%[11] - 中小投资者股东及代理人55名，代表股份1,837,723股，占比0.9755%[12] 会议结果 - 本次股东大会审议的议案均获通过[15] - 议案7、8涉及关联交易，关联股东已回避表决[16]

股东大会信息 - 2025年5月19日在浙江湖州召开股东大会[2] - 59人出席，所持表决权78,012,992，占比41.4104%[2] 议案表决情况 - 多项议案同意票数比例超99%通过[4][6][7][9][10] - 议案7、9、10、11对中小投资者单独计票[13] - 议案11、12、13为特别决议议案获通过[13] 其他情况 - 关联股东对议案7、8回避表决[13] - 律师见证股东大会合法有效[14] - 2025年5月20日发布公告[16]

交易情况 - 莫安迪评估基准日为2022年12月31日，评估值55147.41万元，增值率358.59%，拟交易权益比例100%[14] - 发行价格调整后为18.86元/股，发行数量为14,616,877股，占发行后总股本的0.86%[17] - 2023年10月11日，标的公司100.00%股权变更登记至上市公司名下[20] 业绩承诺 - 业绩承诺方承诺标的公司2023 - 2025年度当期累计净利润分别不低于4883.93万元、10266.67万元和16483.47万元[49] - 标的公司2023年度和2024年度业绩承诺已实现，交易对方2024年度无需补偿[55][56] 公司业绩 - 2024年公司实现营业收入145,741.63万元，同比增长5.29%[63][75] - 2024年归属于上市公司股东净利润9,251.92万元，同比增长5.63%[63][75] - 2024年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为8,316.93万元，同比增长10.97%[63][75] - 2024年经营活动产生的现金流量净额17,770.58万元，较2023年增长204.31%[75] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产138,429.24万元，较2023年末增长4.43%[75] - 2024年末总资产284,251.51万元，较2023年末增长12.02%[75] 市场与业务 - 2024年海外业务占比26.10%[65] - 公司提出“全球化2.0”战略，调整组织架构和人才需求[58] 研发与合作 - 公司布局“机器人及人形机器人”产业生态链，加大研发投入[59] - 公司与源络科技等达成战略合作，打造人形机器人应用方案[59] - 公司天玑系统完成与智能AI系统对接，进化为智能生态系统[71] 公司建设 - 公司“智能物流超级未来工厂”和苏州“智能驱动及控制”现代化工厂已封顶[61] - 公司规划建设的科创中心大楼将于2025年投入使用[62] 其他 - 截至报告期末，公司取得684项专利和软件著作权，其中发明专利62项，软件著作权49项[72] - 公司获得多项国家级和省级荣誉，报告期内董事长获“国家万人计划创业领军人才”称号[72] - 国金证券为德马科技2024年度持续督导独立财务顾问[84] - 独立财务顾问主办人为王飞、唐健、徐俊[86]

公司专利动态 - 德马科技集团及上海德马物流技术有限公司联合申请"一种四向穿梭机"专利 公开号CN119929371A 申请日期为2024年12月 [1] - 专利涉及四向穿梭机的移动车身装置 包含车架、行走驱动机构、第一行走机构、第二行走机构和升降机构等核心组件 [1] - 行走驱动机构采用双输出轴设计 通过同步带轮系统驱动第一行走轮组 第二输出轴通过传动组件驱动第二行走轮组 [1] - 升降机构与第一行走支架直接连接 实现多向移动功能 [1] 公司背景信息 - 德马科技集团成立于2001年 注册资本1.88亿人民币 属通用设备制造业 总部位于湖州市 [2] - 公司对外投资12家企业 参与40次招投标 持有680项专利 23个行政许可以及17个商标 [2] - 上海德马物流技术有限公司成立于2003年 注册资本3000万 属仪器仪表制造业 总部位于上海市 [2] - 该子公司对外投资2家企业 参与12次招投标 持有132项专利 [2]

公司经营情况 - 2024年实现营业收入14.57亿元，同比增长5.29% [10] - 归属于上市公司股东的净利润为9251.92万元，同比增长5.63% [10] - 扣除非经常性损益的净利润为8316.93万元，同比增长10.97% [32] - 总资产28.43亿元，同比增长12.02% [32] - 经营活动产生的现金流量净额1.78亿元，同比增长204.31% [37] 财务数据变动 - 存货4.41亿元，同比增长59.19%，主要系已执行在手订单增加 [33] - 固定资产2.41亿元，同比增长30.44%，主要系新厂房建设增加 [33] - 在建工程7051.39万元，同比增长58.69%，主要系产能提升需求 [33] - 应付账款3.96亿元，同比增长33.78%，主要系订单增加 [33] - 合同负债3.08亿元，同比增长67.82%，主要系项目型业务预收款增加 [33] 战略规划 - 聚焦全球化2.0战略和创新战略，目标成为"互联网+物联网的全球化企业" [17] - 持续扩大智能物流系统、关键设备及核心部件的行业领先地位 [17] - 加强全球市场布局，建设本地化供应链体系，提升海外营收规模 [18] - 研发人工智能+物联网技术应用于物流装备，开发新一代智能产品 [18] - 布局人形机器人核心零部件及控制技术，拓展工业和服务机器人领域 [19] 资本运作 - 拟以资本公积每10股转增4股，转增后总股本增至2.64亿股 [43] - 提请授权董事会以简易程序向特定对象发行不超过3亿元股票 [45] - 发行对象不超过35名，锁定期6个月（特定情形18个月） [47] - 募集资金用于主营业务及补充流动资金，补充流动资金比例符合监管要求 [48] 公司治理调整 - 经营范围新增智能机器人研发销售、新型材料制造等业务 [51] - 注册资本拟从1.88亿元增至2.64亿元 [52] - 副总经理人数从3名增至4名 [52] - 监事会人数从5名调整为3名（1名股东代表+2名职工代表） [53]

业绩总结 - 2024年公司营业收入14.57亿元，同比增长5.29%[15][50][60] - 2024年归属于上市公司股东的净利润9251.92万元，同比增长5.63%[15][50] - 2024年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润8316.93万元，较2023年增长10.97%[50] - 2024年末总资产28.43亿元，较2023年末增长12.02%[50] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产13.84亿元，较2023年末增长4.43%[50] - 2024年度加权平均净资产收益率为6.84%，较2023年减少1.19个百分点[50] - 2024年末存货441,096,047.01元，较2023年末增长59.19%[53] - 2024年末短期借款49,611,087.55元，较2023年末减少48.7%[55] - 2024年末实收资本188,389,762.00元，较2023年末增长40%[57] - 2024年销售费用45,421,428.57元，较上年同期增长58.50%[60] - 2024年经营活动产生的现金流量177,705,816.06元，较上期增长204.31%[62] - 2024年投资活动产生的现金流量 -159,148,456.96元，较上期减少1,081.24%[62] - 2024年筹资活动产生的现金流量 -7,954,437.95元，较上期减少120.08%[62] - 2024年末母公司报表期末未分配利润为2.1098287717亿元[74] - 2024年度拟每10股派发现金股利1.50元，合计拟派发现金红利2825.84643万元，现金分红比例为30.54%[74] 未来展望 - 未来3 - 5年公司将聚焦全球化2.0战略和创新战略全面转型[26] - 2025年公司将巩固智能物流等领域领先地位并扩大智能制造市场占有率[26] - 2025年公司将深入挖掘现有客户需求，提升传统优势领域市场占有率[28] - 2025年公司将向全球市场投放新产品，提升海外市场营收规模[28] - 预计公司2025年度营业收入及归属于上市公司股东的净利润较上年保持增长[67] 新产品和新技术研发 - 2025年公司将进行智能化和数字化在物流装备上的应用研发[29] - 2025年公司将加大工业和服务机器人领域技术研发创新投入[30] 市场扩张和并购 - 2025年公司将完成集团重大收并购项目，推进外延性战略[31] 其他新策略 - 2025年公司将在全球范围引进专业人才，优化组织架构[32] - 公司将推动数字化转型，提高企业信息化管理水平[34] - 公司拟扩大经营范围，增加多项业务[94] 公司治理 - 2024年度公司董事会共召开11次董事会会议[16] - 2024年度公司共召开4次股东大会，其中3次临时股东大会，1次年度股东大会[19] - 公司董事会下设审计、提名、战略决策和薪酬与考核四个专门委员会[20] - 2024年度公司监事会召开5次会议，各次会议组织、召开和表决程序均合法有效[36] - 2025年公司监事会将推进取消及后续交接工作，取消前继续履职[45] - 2025年独立董事薪酬标准为6万元（含税）/年[71] - 提议续聘中汇为2025年度审计机构，聘期一年，审计费用以协议为准[77] - 提请股东大会授权董事会以简易程序向特定对象发行融资总额不超过3亿元且不超过最近一年末净资产20%的股票[80] - 公司董事会同意聘任朱旭东为副总经理，副总经理人数增至4名[97] - 公司监事会人数拟由5名变更为3名[98] - 拟对《德马科技集团股份有限公司章程》中的有关条款进行相应修改[99] - 修改《公司章程》议案已通过公司第四届董事会第二十三次会议审议，提请股东大会审议[102] - 修改《监事会议事规则》议案已通过公司第四届监事会第十六次会议审议，提请股东大会审议[104]

财报表现 - 2024年公司实现营业收入14.57亿，同比增长5.29%，归母净利润0.93亿，同比增长5.63% [1] - 实际业绩低于业绩预告，主要原因包括部分项目确认延期、递延所得税资产减少、政府补贴验收递延、信用减值及资产减值（合计约4800万） [1] - 2025年第一季度公司实现营业收入3.51亿，同比增长25.55%，归母净利润0.32亿，同比增长49.12% [1] 业务增长 - 国内莫安迪2024年营业收入4.40亿，同比增长37.31%，净利润0.95亿（考虑超额计算奖励后），同比增长29.46% [1] - 海外业务稳步提升，2024年8月中标SHEIN美国智能物流项目，签约金额约1.7亿人民币 [1] - 公司是行业内最早提出全球化战略并走出去的企业之一，已有十余年海外市场开拓经验 [1] 人形机器人布局 - 海外智能物流有望成为人形机器人最早应用场景，如Agility Robotics与亚马逊合作实现物流场景搬运 [2] - 公司与源络科技、鹿鸣机器人达成战略合作，推进人形机器人应用场景创新及关键零部件深度合作 [2] 未来展望 - 预计2025-2027年营业收入分别为19.13/20.75/22.52亿元，归母净利润分别为1.71/1.99/2.32亿元 [3] - 国内网格仓需求和海外业务高景气保障公司增长确定性，布局人形机器人有望带来业绩增长和估值重塑 [3]

智能仓储物流系统行业概述 - 智能仓储物流系统利用物联网、大数据、云计算、人工智能等技术优化仓库运营，提高效率、准确性和敏捷性[1][2] - 2018年市场规模为319.2亿元，预计2025年将达到1350亿元，年复合增长率显著[1][7] - 行业需求驱动因素包括人工成本上升、仓储租金上涨、企业生产规模扩大及信息化普及[1][7] 行业技术特点 - 核心技术包括RFID标签制作、无线传感技术，实现自动出入库、盘点和库存管理[4][5] - 系统由标签制作、出库管理、入库管理、库存管理4个子系统构成，标签制作为关键环节[5] - 分拣设备（如自动分拣机器人）市场规模达350亿元（2024年），技术成熟推动成本降低[11] 产业链结构 - 上游：硬件设备（穿梭车、货架、分拣机等）和软件系统（WMS、WCS），技术决定产业水平[9] - 中游：系统集成商提供解决方案[9] - 下游：烟草、医药、电商、冷链等行业应用广泛，烟草产量达24654.6亿支（2024年）[9][13] 政策环境 - 国家密集出台政策支持智能化升级，如《"十四五"智能制造发展规划》推动物流设备数字化[15][17] - 2024年政策强调智慧物流设施（立体库、分拣机器人等）布局，支持设备更新[17] - 烟草行业在"互联网+"战略下加速智能仓储与大数据、云计算融合[13] 竞争格局 - 市场集中度低，本土企业处于成长阶段，代表企业包括音飞储存、德马科技、中科微至等[18][20] - 音飞储存2024年上半年智能物流业务收入4.94亿元，毛利率24.8%[21] - 德马科技2024年营收15.42亿元，智能物流系统集成业务占比34.81%[23] 发展趋势 - 智能化水平持续提升，头部企业集中度增强[25] - 全球化与互联网技术推动资源整合，大中型企业加速建设智能物流系统[1][25] - 应用领域向新能源、3C、医药等行业拓展，市场需求潜力大[9][25]

公司财务数据 - 第一季度财务报表未经审计 [3] - 合并资产负债表显示2025年3月31日未经审计的财务状况 [5] - 合并利润表显示2025年1-3月未经审计的经营成果 [5] - 合并现金流量表显示2025年1-3月未经审计的现金流动情况 [5] 股东信息 - 普通股股东总数和表决权恢复的优先股股东数量及前十名股东持股情况未披露具体数据 [4] - 持股5%以上股东、前10名股东及前10名无限售流通股股东未参与转融通业务出借股份 [4] - 前10名股东及前10名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因未导致较上期发生变化 [4] 其他事项 - 无需要提醒投资者关注的关于公司报告期经营情况的其他重要信息 [4] - 2025年起未首次执行新会计准则或准则解释等涉及调整首次执行当年年初的财务报表 [5]

财务数据关键指标变化 - 报告期整体情况 - 本报告期营业收入350,977,061.60元，较上年同期增长25.55%[3] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润31,634,997.78元，较上年同期增长49.12%[3] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润30,236,337.19元，较上年同期增长63.78%[3] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额为 -120,857,478.15元，上年同期为 -56,391,635.72元[3] - 本报告期基本每股收益0.17元/股，较上年同期增长54.55%[3] - 本报告期加权平均净资产收益率2.26%，较上年同期增加0.67个百分点[3] - 本报告期研发投入24,849,133.58元，较上年同期增长19.05%[3] - 本报告期研发投入占营业收入的比例为7.08%，较上年同期减少0.39个百分点[4] - 本报告期末总资产2,943,809,064.91元，较上年度末增长3.56%[4] - 本报告期末归属于上市公司股东的所有者权益1,416,561,653.52元，较上年度末增长2.33%[4] 财务数据关键指标变化 - 特定时间点资产负债情况 - 2025年3月31日货币资金为405,966,819.74元，2024年12月31日为490,435,250.65元[12] - 2025年3月31日应收账款为608,064,971.46元，2024年12月31日为480,762,350.82元[12] - 2025年3月31日存货为528,024,084.19元，2024年12月31日为441,096,047.01元[13] - 2025年3月31日流动资产合计1,981,003,180.90元，2024年12月31日为1,877,407,954.56元[13] - 2025年3月31日非流动资产合计962,805,884.01元，2024年12月31日为965,107,178.26元[13] - 2025年3月31日资产总计2,943,809,064.91元，2024年12月31日为2,842,515,132.82元[13] - 2025年3月31日短期借款为75,684,380.69元，2024年12月31日为49,611,087.55元[13] - 2025年流动负债合计10.73亿元，较上期的10.69亿元增长0.40%[14] - 2025年非流动负债合计4.47亿元，较上期的3.83亿元增长16.74%[14] - 2025年负债合计15.20亿元，较上期的14.52亿元增长4.71%[14] - 2025年所有者权益合计14.24亿元，较上期的13.91亿元增长2.36%[15] 财务数据关键指标变化 - 2025年第一季度情况 - 2025年第一季度营业总收入3.51亿元，较2024年第一季度的2.80亿元增长25.55%[17] - 2025年第一季度营业总成本3.06亿元，较2024年第一季度的2.60亿元增长18.06%[17] - 2025年第一季度净利润3090万元，较2024年第一季度的2035万元增长51.84%[18] - 2025年第一季度综合收益总额3095万元，较2024年第一季度的1973万元增长56.90%[19] - 2025年第一季度基本每股收益和稀释每股收益均为0.17元/股，2024年第一季度均为0.11元/股[19] - 2025年第一季度经营活动现金流入小计2.23亿元，较2024年第一季度的2.57亿元减少13.11%[20] 财务数据关键指标变化 - 现金流量情况 - 经营活动现金流出小计为3.44亿美元，较上期的3.13亿美元增长9.84%[21] - 经营活动产生的现金流量净额为-1.21亿美元，较上期的-5639.16万美元亏损扩大114.32%[21] - 投资活动现金流入小计为1.16亿美元，较上期的512.74万美元增长2154.02%[21] - 投资活动现金流出小计为1.48亿美元，较上期的4717.23万美元增长215.80%[21] - 投资活动产生的现金流量净额为-3240.03万美元，较上期的-4204.49万美元亏损缩小22.94%[21] - 筹资活动现金流入小计为1.13亿美元，较上期的7511.89万美元增长50.40%[21][22] - 筹资活动现金流出小计为2887.99万美元，较上期的7422.86万美元减少61.09%[22] - 筹资活动产生的现金流量净额为8409.34万美元，较上期的89.03万美元增长9345.56%[22] - 现金及现金等价物净增加额为-6889.47万美元，较上期的-9827.12万美元亏损缩小30.09%[22] - 期末现金及现金等价物余额为3.77亿美元，较上期的3.38亿美元增长11.64%[22] 股东持股情况 - 湖州德马投资咨询有限公司持股65,510,094股，占比34.77%[10] - 王凯及其控制的上海隼慧企业管理合伙企业合计持有公司7.54%的股份[11] - 实际控制人卓序持有湖州力固管理咨询有限公司1.92%的股权[10]