公司基本信息 - 公司股票简称志特新材，股票代码300986[13] - 公司法定代表人为高渭泉[13] - 公司注册地址为江西省抚州市广昌县广昌工业园区，邮政编码344900[13] - 公司办公地址为广东省中山市火炬开发区中山创意港B栋4楼，邮政编码528436[13] - 公司网址为www.geto.com.cn，电子信箱为geto@geto.com.cn[13] - 董事会秘书为黄萍，证券事务代表为梁景陶[14] - 公司披露年度报告的证券交易所网站为http://www.szse.cn/[15] - 公司披露年度报告的媒体有《中国证券报》《证券时报》《证券日报》《上海证券报》，网址为http://www.cninfo.com.cn[15] - 公司聘请的会计师事务所为立信会计师事务所（特殊普通合伙），签字会计师为孟庆祥、葛振华[16] 财务数据关键指标变化 - 2024年营业收入25.26亿元，较2023年增长12.88%[17] - 2024年归属于上市公司股东的净利润7369.51万元，较2023年增长262.69%[17] - 2024年末资产总额54.56亿元，较2023年末增长7.65%[17] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产15.23亿元，较2023年末增长1.31%[17] - 2024年第一至四季度营业收入分别为4.50亿元、6.85亿元、6.71亿元、7.21亿元[19] - 2024年非经常性损益合计3094.59万元[22] - 2024年公司营业收入25.26亿元，同比增长12.88%，净利润7369.51万元，同比增长262.69%[63] - 境外收入5.20亿元，同比增长41.85%[63] - 截至报告期末，公司回购股份424.18万股，占总股本1.72%，回购金额3094.25万元[64] - 营业成本18.85亿元，同比增长7.29%[72] - 前五名客户合计销售金额为7.1808414974亿元，占年度销售总额比例为28.42%[74][75] - 前五名供应商合计采购金额为4.4312059252亿元，占年度采购总额比例为36.89%[75] - 2024年销售费用为1.5482767717亿元，同比减少6.57%[77] - 2024年管理费用为1.2727559135亿元，同比增加5.14%[77] - 2024年财务费用为9033.576341万元，同比增加23.19%[77] - 2024年研发费用为9117.49719万元，同比增加0.11%[77] - 2024年研发人员数量367人，较2023年的404人减少9.16%，占比10.86%，较2023年的11.24%降低0.38%[80] - 2024年研发投入金额91,174,971.90元，占营业收入比例3.61%，2023年投入91,075,293.64元，占比4.07%，2022年投入93,302,549.81元，占比4.84%[80] - 2024年经营活动现金流入小计2,229,348,050.12元，较2023年的1,858,374,218.24元增长19.96%[81] - 2024年经营活动现金流出小计2,198,740,234.32元，较2023年的2,333,872,702.14元减少5.79%[81] - 2024年经营活动产生的现金流量净额30,607,815.80元，较2023年的 - 475,498,483.90元增长106.44%[81] - 2024年投资活动现金流入小计704,874,112.82元，较2023年的789,899,871.13元减少10.76%[81] - 2024年投资活动现金流出小计953,054,328.86元，较2023年的971,387,583.19元减少1.89%[81] - 2024年投资活动产生的现金流量净额 - 248,180,216.04元，较2023年的 - 181,487,712.06元减少36.75%[81] - 2024年筹资活动现金流入小计1,390,097,436.95元，较2023年的1,730,139,915.16元减少19.65%[81] - 2024年筹资活动现金流出小计1,260,023,023.59元，较2023年的787,076,286.20元增长60.09%[81] - 2024年末货币资金486,386,902.74元，占总资产8.92%，较年初比重减少1.52%[84] - 2024年末应收账款1,514,754,711.98元，占总资产27.76%，较年初比重增加0.12%[84] - 2024年末存货308,449,819.01元，占总资产5.65%，较年初比重增加0.45%[84] - 2024年末投资性房地产30,251,646.16元，占总资产0.55%，较年初比重增加0.46%[84] - 报告期投资额755,831,000.00元，上年同期投资额897,210,000.00元，变动幅度为-15.76%[88] - 交易性金融资产（不含衍生金融资产）金额57,900,000.00元，变动损益260,767.12元[87] - 衍生金融资产初始投资0.00元，公允价值变动-1,751,400.00元[87] - 衍生品投资（螺纹钢）报告期内公允价值变动-175.14万元，期末金额187.73万元[91] - 2024年末短期借款1,021,042,343.10元，占总资产18.71%，较年初比重增加3.02%[84] - 2024年末长期借款466,634,431.52元，占总资产8.55%，较年初比重减少2.01%[84] - 2023年向不特定对象发行可转换公司债券，募集资金总额61403.3万元，净额60692.92万元[95] - 本期已使用募集资金14061.8万元，累计使用50657.17万元，使用比例83.46%[95] - 累计变更用途的募集资金总额10000万元，占比16.48%[95] - 报告期末募集资金余额10539.95万元，其中现金管理余额1850万元，专户余额8689.95万元[97] - 2023年4月25日同意使用募集资金置换自筹资金11701.4万元[96] - 2023年9月相关会议同意增加江门志特生产基地（二期）投资总额至54866.92万元，新增装配式产业园项目，变更金额10000万元[96] - 江门志特生产基地（二期）建设项目承诺投资23478.69万元，累计投入15153.64万元，进度64.54%[99] - 重庆志特生产基地（一期）建设项目承诺投资19924.61万元，调整后9924.61万元，累计投入8211.04万元，进度82.73%[99] - 装配式产业园项目调整后投资10000万元，累计投入9994.69万元，进度99.95%[99] - 2023年4月21日向不特定对象发行可转换公司债券，补充流动资金17,289.62万元，占比100.50%[101] - 承诺投资项目小计60,692.92万元，已投入14,061.8万元，剩余50,657.17万元[101] - 公司使用募集资金置换已预先投入募投项目的自筹资金11,566.49万元，置换支付发行费用的自筹资金100.38万元[102] - 本报告期末，公司尚未使用的募集资金为10,539.95万元，其中现金管理余额1,850.00万元，活期存款8,689.95万元[102] - 公司使用募集资金形成的23,478.69万元及相关利息2,300万元的债权向全资子公司江门志特增资[102] - 截至2024年12月31日，公司应收账款账面净值为151,475.47万元，占流动资产比例为55.97%，占2024年度营业收入的比例为59.96%[116] 各条业务线数据关键指标变化 - 铝模及防护平台业务收入16.38亿元，占比64.83%，同比增长3.95%[68] - 装配式预制件业务收入4.32亿元，占比17.12%，同比增长18.69%[68] - 绿色建筑材料销售额13.60亿元，同比增长41.36%[70] - 铝模销售项目料工费2.89亿元，同比增长68.69%[72] - 防护平台销售项目料工费108.22万元，同比增长100.00%[72] 行业情况 - 我国铝合金模板市场进入快速发展期[25] - 2012 - 2019年我国注册生产铝合金模板企业从60多家增至1200余家，2024年近200家[26] - 铝合金模板行业进入调整阶段，集中度进一步提升[27][28] - 铝合金模板企业生产加租赁一体化经营，对精细化管理要求高[29] 公司业务与技术 - 公司于2021年4月成功登陆深交所创业板，是建筑模架细分行业头部企业[30] - 公司拥有中国模板脚手架协会及全国基建物资租赁承包行业企业特级资质，获多项荣誉[30] - 公司通过新加坡政府建筑施工局（BCA）BAND2认证及马来西亚建筑与工程发展局（CIDB）G7级承包商资质认证[30] - 公司铝模板生产部分生产线已实现全部自动化，提高制造精度和生产效率，节约人工成本[33] - 公司以“科技赋能+绿色发展”双引擎驱动数字化转型，构建数字化闭环体系[36] - 公司是专注于绿色新型建筑模架、装配式建筑、模块化房屋及相关新能源等业务的综合型企业[38] - 公司产品涵盖建筑模架、装配式建筑及模块化房屋等，实现“1+N”一站式服务战略模式落地[38] - 建筑模架产品包括铝模、钢模等多种类型，各有特点和适用场景[40] - 装配式建筑包括装配式PC构件及装配式钢结构两大类，具有高效安全等优势[47] - 铝模板与装配式建筑结合使用可解决连接问题，提高建筑质量，减少维护成本[37] - 截至2024年12月31日，公司及子公司共拥有知识产权339项，其中实用新型专利273项，外观设计专利15项，发明专利8项，软件著作权43项[58] - 公司已通过数字化转型L8评级认证，斩获国家级“数字化转型L8贯标奖”[59] - 公司在全球设立12大生产基地，在32个国家注册GETO®国际商标，产品销往60多个国家和地区[62] - 公司荣获“2024中国品牌500强”等多项荣誉[62] - 公司模架系统业务采用租赁与销售并行的双模式策略[53] - 装配式建筑以产品销售为主导模式，按预制构件类型、数量及安装方案综合定价[54] - 模块化房屋主要采用标准化产品直销模式，以模块单元数量及功能配置为核心计价依据[55] - 公司采取“集中采购+按需采购（JIT采购）”的模式进行采购[56] - 公司主要采用“以销定产”的生产模式[57] - 公司依托“志特智慧能源管理系统”拓展新能源业务，涵盖工商业分布式项目及家庭能源解决方案[52] 研发项目情况 - 铝合金模板免抛丸、免喷涂表面处理材料研发项目正在小批量实验中[78] - 建筑伸缩缝处加固技术的研究项目已投入实际项目使用[78] - 附着式升降安全防护平台用整体式水平支撑梁的研究项目正在小批量实验中[79] - 非标钢模制作与应用项目若研发成功，可降低70%非标件直接成本[79] 子公司情况 - 湖北志特新材料科技有限公司总资产37,088.29万元，净资产25,587.01万元，营业收入24,438.13万元，净利润4,917.40万元[106] - 江门志特新材料科技有限公司总资产119,568.65万元，净资产58,713.91万元，营业收入70,430.62万元，净利润2,455.39万元[106] - 海南志特模架科技有限公司总资产17,231.59万元，净资产5,958.59万元，营业收入13,060.26万元，净利润1,622.20万元[106] - 广东志特新材料科技有限公司总资产28,518.55万元，净资产6,993.62万元，营业收入8,962.04万元，净利润1,265.23万元[106] - 报告期内新设志特新材料（珠海横琴）有限公司，未构成重大影响[106] 公司发展战略与规划 - 公司将打造平台型企业，利用合资加盟方式扩大主营业务规模[109] - 2025年国内市场开拓聚焦一二线城市、粤港澳大湾区、长三角、成渝等重点区域，海外聚焦“一带一路”沿线国家[110] - 公司将深化建筑模架、装配式建筑与模块化房屋的技术研发储备，加大对重点领域新材料和新技术的研发投入[112] - 公司将自研设计系统等作为数字化建设重点，生产自动化作为工业化重点[113] 公司面临的风险与应对措施 - 宏观经济波动可能影响公司市场开拓、业务增长和盈利能力，公司将调整经营策略应对[115] - 应收账款回收可能给公司带来营运资金压力和坏账风险，公司将优化客户结构和完善信用管理制度[116] - 上游原材料价格波动影响营业成本和利润，公司将采取

担保额度 - 2024年为控股子公司预计担保额度不超21.5亿元[3] - 为资产负债率≥70%子公司担保不超20.7亿元[3] - 为资产负债率＜70%子公司担保不超8000万元[3] 担保事项 - 为江门志特和广东科技申请4000万元额度提供保证[4] 公司股权 - 间接持有广东科技100%股权，其注册资本10000万元[7] 担保余额 - 截至披露日，担保总余额9.32337亿元，占2023年净资产62.02%[7] 其他情况 - 无对合并报表外单位等异常担保情况[7]

市场扩张和并购 - 公司2025年2月19日同意与上海尖晶投资共同设立基金[3] - 基金认缴出资总额2亿元，公司出资1.99亿元占99.50%[3] - 基金2025年3月31日完成备案，编码为SAVW04[4]

可转债情况 - 2023年3月31日发行可转债614.033万张，募资61,403.30万元，净额60,692.92万元[4] - “志特转债”转股期为2023年10月9日至2029年3月30日，最新转股价格12.50元/股[3] - 2025年第一季度1,967,390张“志特转债”完成转股，转成15,739,120股[3] - 截至2025年第一季度末，“志特转债”剩余4,172,762张，票面总金额417,276,200元[3] - 可转债初始转股价格41.08元/股，经多次调整至最新12.50元/股[8] - 2023年“志特转债”回售60张，回售金额6,009.84元[11] 股本情况 - 2025年第一季度限售条件流通股295,284股，占比0.11%[12] - 2025年第一季度无限售条件流通股261,914,493股，占比99.89%[13] - 2025年第一季度总股本262,209,777股，占比100%[13] - 2023年7月3日公司总股本由163,893,333股增至164,424,498股[8]

担保额度 - 2024年度为控股子公司预计担保不超21.5亿元[3] - 为资产负债率≥70%子公司担保不超20.7亿元[3] - 为资产负债率＜70%子公司担保不超8000万元[3] 具体担保 - 为江门志特8500万元最高本金债权提供连带责任保证[4] - 保证金额最高债权额8500万元，期间三年[6] 担保现状 - 截至披露日担保总余额8.647254亿元，占2023年净资产57.52%[7] - 无对合并报表外单位担保、逾期担保情形[7] 公告信息 - 公告发布于2025年3月27日[10]

市场扩张和并购 - 公司拟以自有资金对马来西亚志特增资约3064万马来西亚令吉（折合约人民币5012.40万元）[4] 其他新策略 - 公司为控股子公司广东志景建筑科技有限公司提供最高债权额1800万元连带责任保证[5] - 公司为全资子公司志特新材料（珠海横琴）有限公司提供最高债权额1000万元连带责任保证[5] - 公司全资子公司广东志特新材料集团有限公司为控股子公司广东志特新能源科技有限公司提供最高债权额500万元连带责任保证[5] 会议信息 - 公司第四届董事会第九次会议于2025年3月25日召开，9名董事全部出席[3]

转债发行 - 志特转债发行量61403.30万元，2023年4月21日在深交所上市[5] - 期限为2023年3月31日至2029年3月30日[5] 利率与付息 - 票面利率第一年0.30%，第二年0.50%等[5] - 本次第二年付息，每10张利息5元（含税）[3][8] 税收与发放 - 个人等税后每10张派息4元，QFII等含税5元[8] - 其他含税5元，自行缴税[8] 时间节点 - 债权登记日2025年3月28日，付息除息日3月31日[3][10] 信用评级 - 公司主体和可转债信用级别均为A+，展望稳定[7]

担保情况 - 公司为广东志景与广亚铝模业务提供最高1800万元连带责任保证[2] - 公司为横琴志特与象屿集团业务提供最高1000万元连带责任保证[3] - 广东志特为新能源科技采购提供最高500万元连带责任保证[3] - 公司及控股子公司提供担保总余额为85,040.51万元，占2023年经审计净资产的56.57%[12] - 江西志特与广亚铝拟签署最高债权额为500万元的《最高额保证合同》[13] 公司数据 - 广东志景注册资本3000万元，公司间接持股75%[5] - 横琴志特2024年9月30日总资产501.59万元，总负债298.77万元，净资产202.82万元[6] - 横琴志特2024年9月30日营业利润-447.18万元，净利润-447.18万元[6] - 新能源科技注册资本3600万元，公司间接持股75%[7] - 新能源科技2024年9月30日总资产939.78万元，总负债1013.42万元，净资产-73.64万元[8] - 新能源科技2024年9月30日营业收入1551.61万元，营业利润33.52万元，净利润19.97万元[8] 其他 - 江西志特与广亚铝模、象屿集团担保保证期间为主合同债务人最后履约期限届满后叁年之日止[8][10] - 公司为子公司广东志景、横琴志特及新能源科技提供担保，相关少数股东将按持股比例提供反担保[11] - 公司及子公司无对合并报表外单位担保等情形[12]

担保额度 - [2024年度公司为控股子公司预计担保不超21.5亿元，≥70%负债率子公司不超20.7亿，＜70%不超8000万][3] 担保合同 - [公司与中行签合同，为江门装配1000万最高本金债权额度提供连带责任保证][4] 担保余额 - [截至公告披露日，公司及控股子公司担保总余额85040.51万元，占2023年经审计净资产56.57%][7] 保证范围与期间 - [保证范围含主债权本金等费用，金额清偿时确定][6] - [保证期间为债务履行期限届满之日起三年][6]

担保额度 - 2024年为控股子公司预计担保不超21.5亿，含不同资产负债率子公司额度[3] 担保事项 - 为重庆志特970万贷款提供连带责任保证[4] - 调剂广东志特970万担保额度至重庆志特[6] 公司情况 - 持有重庆志特100%股权，其注册资本5000万元[6] 担保余额 - 截至披露日，担保总余额84058.84万元，占2023年净资产55.92%[7] 其他情况 - 无对合并报表外单位等异常担保情况[8]