投资并购核心信息 - 公司拟使用6120万元投资深圳市冠鼎金属科技有限公司，取得其51%股权 [1] - 子公司东莞市可俐星电子有限公司增资222.22万元，由深圳冠鼎原实际控制人或其指定第三方出资3000万元认购 [1] - 投资与增资旨在进一步布局AI服务器液冷散热等领域产品及业务 [1] 被投资方深圳冠鼎概况 - 深圳冠鼎成立于2012年，是AI算力液冷散热产品结构综合解决方案商，已成为液冷散热领域头部客户的核心供应商 [1] - 主要产品包括水冷板、浸没式散热模组、水冷散热模组、PC散热模组、铲齿散热器、摩擦焊冷板等 [1] - 产品广泛应用于AI服务器、显卡（GPU）、超算中心、航空航天、储能等领域 [1] - 主要客户为奇宏电子（AVC）、宝德（BOYD）、恒运昌、泰硕电子、英维克等液冷散热领域知名企业 [1] - 产品主要应用于英伟达、Meta、AMD、微软、英特尔等知名企业 [1] 并购战略协同与整合预期 - 并购可获得成熟的液冷产品技术及专利储备，与公司现有技术研发及工程工艺体系整合，减少自主研发周期 [2] - 整合旨在快速抢占液冷技术制高点，适配算力设备和AI终端的高功率散热需求，打造AI算力液冷散热系统一体化解决方案能力 [2] - 可实现公司"连接器+液冷"、"精密电子+液冷"的战略升级，构建AI算力时代新的业务增长点 [2] - 公司将整合双方生产基地与供应链、客户等资源，提升液冷产品规模化生产能力，缓解市场需求激增带来的产能压力 [3] - 通过供应链整合降低采购、生产及物流成本，优化产能布局，有效降低制造成本、加速产能扩张，提升交付效率 [3] - 双方业务高度互补的优势将产生有效协同效应，增强公司在液冷领域的综合竞争力，实现业务规模扩张和盈利能力提升 [3] 行业前景与公司财务表现 - 伴随算力中心建设扩容与AI应用深度渗透，液冷产品应用场景将进一步拓宽，市场规模迎来快速增长 [2] - 深圳冠鼎持续进入行业知名客户供应链，从相关客户获取的订单量实现快速增长 [2] - 2025年前三季度，公司实现营业收入16.6亿元，同比上升35.0% [2] - 2025年前三季度，公司归母净利润为2868万元，同比上升68.4% [2]

投资并购核心信息 - 公司拟投资6120万元取得深圳市冠鼎金属科技有限公司51.00%股权 [1] - 子公司东莞市可俐星电子有限公司增资222.2222万元，由深圳冠鼎原实际控制人或其指定方出资3000万元认购 [1] 标的公司业务概况 - 深圳冠鼎是AI算力液冷散热产品结构综合解决方案商，已成为该领域头部客户的核心供应商 [1] - 主要产品包括水冷板、浸没式散热模组、水冷散热模组、PC散热模组、铲齿散热器、摩擦焊冷板、热管导热散热模组、冷凝散热器、VC散热等 [1] - 产品广泛应用于AI服务器、显卡(GPU)、超算中心、数据中心、云计算、航空航天、算力电子、储能、新能源、激光等领域 [1] 标的公司技术能力 - 拥有经验丰富的研发团队和完整热管理的研发设计及生产工艺流程 [1] - 具备多种焊接工艺如钎焊与摩擦焊、氩弧焊、激光焊等能力 [1] - 同时拥有模具开发、CNC、数控车、铲齿、数控弯管、压管到表面处理等制造能力 [1] 战略整合与协同效应 - 通过并购获得成熟的液冷产品技术及专利储备，与公司现有技术研发及工程工艺体系整合 [2] - 可减少自主研发周期，快速抢占液冷技术制高点 [2] - 旨在适配算力设备、AI终端的高功率散热需求，打造AI算力液冷散热系统一体化解决方案能力 [2] 战略发展方向 - 实现公司"连接器+液冷"、"精密电子+液冷"的战略跨越 [2] - 构建公司在AI算力时代新的业务增长点 [2]

投资并购交易 - 公司拟投资6120万元人民币以取得深圳市冠鼎金属科技有限公司51.00%股权 [1] - 子公司可俐星电子增资222.2222万元人民币，由深圳冠鼎原实际控制人或其指定方出资3000万元人民币认购 [1] 标的公司业务与能力 - 深圳冠鼎是AI算力液冷散热产品结构综合解决方案商，已成为该领域头部客户的核心供应商 [1] - 主要产品包括水冷板、浸没式散热模组、铲齿散热器、摩擦焊冷板、热管导热散热模组及VC散热等 [1] - 产品应用于AI服务器、GPU、超算中心、数据中心、云计算、航空航天、储能及新能源等多个领域 [1] - 拥有完整热管理研发设计及生产工艺流程，包括多种焊接工艺以及模具开发、CNC、铲齿等加工能力 [1] 战略协同与整合 - 通过并购获得成熟的液冷产品技术及专利储备，可与公司现有技术研发及工程工艺体系整合 [2] - 此举旨在减少自主研发周期，快速抢占液冷技术制高点，适配算力设备及AI终端的高功率散热需求 [2] - 目标是打造AI算力液冷散热系统一体化解决方案能力，实现“连接器+液冷”和“精密电子+液冷”的战略跨越 [2] - 旨在构建公司在AI算力时代新的业务增长点 [2]

投资交易概述 - 公司拟使用6120万元投资深圳冠鼎，最终取得其51%股权 [1] - 子公司可俐星增资222.22万元，由深圳冠鼎原实际控制人或其指定第三方出资3000万元认购 [1] 被投资方核心能力 - 深圳冠鼎在液冷散热领域深耕多年 [1] - 拥有AI算力液冷散热产品结构综合解决方案能力 [1]

投资交易核心信息 - 公司拟使用6120万元投资深圳市冠鼎金属科技有限公司并取得其51%股权 [1] - 子公司东莞市可俐星电子有限公司增资222.2222万元 [1] - 深圳冠鼎原实际控制人或其指定第三方出资3000万元认购子公司增资 [1] 战略布局方向 - 此次投资与增资旨在进一步布局AI服务器液冷散热等领域产品和业务 [1]

交易概述 - 公司拟使用自有资金6,120万元投资深圳冠鼎，取得其51%股权 [1] - 交易分三笔进行：以3,720万元受让梁立壮持有的31%股权，以1,200万元受让林强持有的10%股权，以1,200万元受让林火强持有的10%股权 [1] - 交易完成后，子公司可俐星进行增资，由梁立壮或其指定方出资3,000万元认购10%股权，注册资本由2,000万元增至2,222.2222万元 [1] 标的公司业务与市场地位 - 深圳冠鼎成立于2012年，是专注AI算力液冷散热产品结构综合解决方案商，已成为液冷散热领域头部客户的核心供应商 [2] - 公司拥有经验丰富的研发团队，主要产品包括水冷板、浸没式散热模组、铲齿散热器、热管导热散热模组等 [2] - 产品广泛应用于AI服务器、GPU、超算中心、数据中心、储能、新能源等领域 [2] - 客户包括奇宏电子、宝德、英维克、飞荣达等液冷散热知名企业，产品最终应用于英伟达、Meta、AMD、微软、华为、阿里巴巴、字节跳动等全球知名公司 [2] 技术与生产能力 - 标的公司拥有完整热管理研发设计及生产工艺流程，包括钎焊、摩擦焊、激光焊等多种焊接工艺 [3] - 同时具备模具开发、CNC、铲齿、数控弯管、表面处理等核心生产能力 [3] - 凭借深厚研发能力及精湛生产工艺，可为客户提供从散热解决方案设计到产品供应的全流程服务 [3] 行业前景与订单情况 - 随着全球算力中心和AI行业迅猛发展，目标公司持续进入行业知名客户供应链，订单量实现快速增长 [3] - 未来伴随算力中心建设扩容与AI应用深度渗透，液冷产品应用场景将进一步拓宽，市场规模迎来快速增长 [3] 战略协同与整合效应 - 本次并购有助于公司拓展液冷散热领域客户资源，借助目标公司完整的产品研发和生产工艺能力，丰富液冷散热产品组合 [4] - 可快速切入核心应用场景，发挥产业协同效应，提升公司在AI算力散热领域供应链的参与深度 [4] - 通过并购获得成熟液冷产品技术及专利储备，与公司现有技术整合，可减少自主研发周期，快速抢占液冷技术制高点 [4] - 实现"连接器+液冷"、"精密电子+液冷"的战略跨越，构建公司在AI算力时代新的业务增长点 [4]

投资并购交易 - 公司拟使用6120万元对深圳市冠鼎金属科技有限公司进行投资，最终取得深圳冠鼎51.00%股权 [1] - 子公司东莞市可俐星电子有限公司增资222.2222万元，由深圳冠鼎的原实际控制人或其指定的第三方出资3000万元认购 [1] 公司财务与业务概况 - 公司当前市值为96亿元 [2] - 2025年1至6月份，公司营业收入构成为电子制造业占比100.0% [1]

投资交易概述 - 公司拟使用自有资金6,120万元投资深圳冠鼎，取得其51%股权 [1] - 股权转让具体安排为：梁立壮转让31%股权（155万元出资额）对价3,720万元，林强转让10%股权（50万元出资额）对价1,200万元，林火强转让10%股权（50万元出资额）对价1,200万元 [1] - 子公司可俐星同步增资，梁立壮或其指定方出资3,000万元认购10%股权（222.2222万元出资额），注册资本由2,000万元增至2,222.2222万元 [1] 标的公司业务与产品 - 标的公司为专注AI算力液冷散热产品结构综合解决方案商，是液冷散热领域头部客户核心供应商 [2] - 主要产品包括水冷板、浸没式散热模组、铲齿散热器、热管导热散热模组、VC散热等 [2] - 产品广泛应用于AI服务器、GPU、超算中心、数据中心、云计算、储能、新能源等领域 [2] 客户与市场前景 - 主要客户包括奇宏电子（AVC）、宝德（BOYD）、英维克、飞荣达等液冷散热知名企业 [2] - 产品最终应用于英伟达、Meta、AMD、微软、英特尔、谷歌、华为、阿里巴巴、字节跳动、特斯拉、比亚迪等知名企业 [2] - 随着全球算力中心和AI行业迅猛发展，标的公司订单量实现快速增长，液冷产品市场规模迎来快速增长 [3] 技术与工艺能力 - 标的公司拥有完整热管理研发设计及生产工艺流程，包括钎焊、摩擦焊、激光焊等多种焊接工艺 [3] - 同时具备模具开发、CNC、铲齿、数控弯管、表面处理等生产能力 [3] - 可为客户提供从散热解决方案设计到产品供应的全流程服务 [3] 战略协同与整合效应 - 本次并购有助于拓展客户资源，丰富公司液冷散热产品组合，快速切入核心应用场景 [4] - 获得成熟液冷产品技术及专利储备，与现有技术整合，减少自主研发周期，快速抢占液冷技术制高点 [4] - 实现"连接器+液冷"、"精密电子+液冷"的战略跨越，构建AI算力时代新的业务增长点 [4]

投资交易概述 - 公司拟使用自有资金6120万元投资深圳市冠鼎金属科技有限公司，最终取得其51%的股权 [1] - 子公司东莞市可俐星电子有限公司增资222.22万元，由深圳冠鼎原实际控制人或其指定第三方出资3000万元认购 [1] - 本次交易已通过公司董事会审议，不构成关联交易或重大资产重组，无需提交股东会审议 [1] 战略布局目的 - 本次投资是公司进一步布局AI服务器液冷散热等领域产品和业务的重要举措之一 [1]

投资与股权交易 - 公司拟用6120万元自有资金投资深圳冠鼎，取得其51%股权[2][3][4] - 梁立壮等将股权以3720万元、1200万元、1200万元转让给公司，交易后公司持股51%[4][22][23][24] - 深圳冠鼎原实控人或其指定第三方出资3000万元认购可俐星10%股权[5] - 投资方现金出资3000万元增资可俐星，持股10%[45] 财务数据 - 2025年8月31日深圳冠鼎资产8525.809826万元，负债7630.432976万元，净资产895.376850万元[10] - 2025年1 - 8月深圳冠鼎营收6746.404781万元，净利润554.223523万元[10] - 2024年深圳冠鼎营收4790.415210万元，净利润 - 84.616463万元[10] - 2025年1 - 8月可俐星营收5685.925911万元，净利润553.505317万元[19] - 2024年度可俐星营收720.767441万元，净利润 - 6.204143万元[19] 未来展望 - 本次投资是布局AI服务器液冷散热等领域重要举措[3] - 交易目的包括拓展客户资源等[56][57][58] - 交易存在业务整合及订单波动风险[59][61] - 长期投资将产生积极战略协同效应[63] 风险提示 - 收购完成预计形成商誉，可能减值影响当期损益[62] - 目标公司经营业绩和投资收益具有不确定性[63] 交易安排 - 公司分两次支付深圳冠鼎股权转让价款[23] - 投资方分两期支付可俐星增资款[47] - 交易需满足多项先决条件[27] - 投资方增资完成工商变更登记满5年后有权要求回购股权[53]