固态电池+海工装备+光刻机+芯片概念 - 公司获得半导体掩模版直写光刻机订单 [1] - 公司与客户在固态电池方面有相关接洽合作 [1] 人形机器人+海工装备+核电+数据中心 - 公司拥有人形机器人和机器狗相关线缆订单 [1] 减肥药+合成生物+CRO - 公司多肽原料药产能达到吨级 [1]

市场表现 - 7月首个交易日沪指涨0.39%报3457.75点，深证成指涨0.11%报10476.29点，创业板指跌0.24%报2147.92点，北证50指数涨0.68% [1] - 沪深北三市合计成交14968亿元，较此前一日减少约200亿元 [1] - 医药、电力、银行板块强势拉升，有色、钢铁、化工等板块上扬，创新药、光刻机、可控核聚变概念活跃 [1] 创新药行业 - 国家医保局、国家卫生健康委联合印发《支持创新药高质量发展的若干措施》，提出5方面16条举措支持创新药研发、准入、入院使用和多元支付 [2] - 国家医保局计划实现商保创新药目录与医保目录同时申报、同步调整，两个目录的征求意见稿将很快出台 [7] - 中信证券建议围绕创新驱动和国际化+自主可控+院外营销模式改革三个领域布局创新药板块 [2] 暖通设备行业 - 全球算力市场步入高景气周期，暖通及冷却市场迅速扩容 [3] - 冷源侧海外龙头占据主导地位，供需逐步进入紧平衡状态 [3] - 机柜侧冷板式液冷为主流解决方案，服务器功率密度提升推动产品升级迭代 [3] 通信行业 - 北美AI需求爆发拉动光模块龙头业绩快速增长，光器件及二线光模块业绩亦有望加速增长 [4] - 国内算力需求持续改善，光模块和交换机龙头预计表现良好 [4] - 光缆海缆产业有望进入向上通道，物联网模组景气度延续 [4] 核聚变行业 - 美国CFS公司与谷歌达成协议，将在2030年代初从首座商业聚变电厂供应200MW电力，标志着核聚变能源首次实现商业化电力采购 [5] - 2024年全球可控核聚变市场规模为3314.9亿美元，预计以5.9%的增速到2025年达3511.1亿美元 [5] - 未来核聚变市场预计以8.1%的复合年增长率到2029年增长至4795亿美元 [6] 旅游行业 - 暑期机票、酒店、门票、租车等旅游服务预订量同比均大幅增长 [8] - 长线游消费占比较去年同期提升7个百分点，西北、东北和西南地区是避暑游热门目的地 [8] - 亲子家庭占比达六成，大学生客群出游人次同比增长77% [8] 光伏行业 - 国内头部光伏玻璃企业计划于7月开始集体减产30%，产能加速出清 [9] 科创板 - 科创板第五套上市标准重启后首家企业禾元生物过会 [10] - 科创板将设置科创成长层，重启未盈利企业适用第五套标准上市 [10]

宏观动态 - 国内汽、柴油价格每吨分别上涨235元和225元，自2025年7月1日24时起执行 [1] - 中国人民银行征信中心自2025年7月1日起执行新收费标准，个人柜台查询信用报告前2次免费，第3次起每次5元，互联网查询免费 [2] - 铁路旅客可携带标志清晰且额定能量不超过100WH的充电宝，无需3C认证或品牌限制 [3] - 美国总统特朗普抱怨日本不愿进口美国大米，日本内阁官房长官表示不会牺牲农业利益，但未透露贸易谈判细节 [3][4] 金融机构 - 国融基金副总经理兼财务负责人陈祎杰离任，已通过董事会审议并报备 [5] - 全市场中证A500指数基金数量达120只，募集总规模超2160亿元，中信建投中证A500指数增强基金成立规模2.36亿元 [6] 市场数据 - A股三大指数窄幅震荡，沪指涨0.39%，深证成指涨0.11%，创业板指跌0.24%，创新药、银行、可控核聚变等板块表现活跃，全市场成交超1.4万亿元 [7] - 截至6月30日，上交所融资余额报9254.19亿元，深交所融资余额报9069.16亿元，两市合计18323.35亿元，较前一交易日增加106.49亿元 [8] 公司动态 - 长城军工股票10天8板，公司提示存在短期大幅下跌风险，主营业务以特品业务为主，民品业务包括高铁减振器等零部件 [9] - 小鹏汽车6月交付新车34611台，同比增长224%，连续8个月交付量超3万台，2025年上半年累计交付197189台 [10] - 理想汽车计划7月上市家庭六座纯电SUV理想i8，9月上市五座纯电SUV理想i6，形成4款增程电动SUV+1款MPV+2款纯电SUV产品布局 [11] - 光伏玻璃行业计划7月集体减产30%，亚玛顿证实消息并宣布在阿联酋投资建设年产50万吨光伏玻璃生产线 [12] - 长春高新拟发行H股并在香港联交所上市，已授权管理层启动前期筹备工作 [13] - 埃斯顿参股公司发布第二代人形机器人Codroid 02，展示自主核心部件与工业落地成果 [14]

基金发行与资本市场动态 - 信达澳亚基金将于7月1日发行新型浮动费率基金"信澳优势行业混合"，拟任基金经理为吴清宇 [1] - 禾元生物成为科创板第五套上市标准重启后首家过会企业 [1] - 河北资产管理股份有限公司递交港股上市申请，有望成为首家在港上市的地方AMC [4] 房地产行业融资与债务重组 - 碧桂园境外债重组获逾75%持有人支持，龙光优化21笔债券重组方案 [1] - 融创、富力、中梁等10多家房企债务重组获批，风险化解提速 [1] - 2024年房企债到期规模4828亿元，2025年到期5257亿元，海外债规模较高峰期明显下滑 [1] 行业数据与市场表现 - 6月重卡批发销量9.2万辆，同比上涨29%，国内终端销量同比涨幅超36% [2] - 新能源重卡和柴油重卡增速较高，天然气重卡同比连续下降 [2] - 创新药概念股走强，银行股反弹，芯片股冲高，沪指涨0.39% [9][10] 公司公告与业绩 - 太龙药业拟申请注册发行不超过8亿元超短期融资券，期限不超过270天 [5] - 常铝股份子公司签订1.65亿元疫苗车间建设项目合同 [6] - 国脉科技上半年净利润预增60.52%-100.33%至1.25亿-1.56亿元 [7] - 孩子王上半年净利润预增50%-100%至1.2亿-1.6亿元 [8] 消费与监管动态 - 广州离境退税"即买即退"集中退付点启动，退税商店总数突破500家，销售金额同比上升1.29倍 [3] - 华强北市场仍流通无3C认证充电宝，价差在个位数，3C认证产品将成主流 [2] - 完美世界查处诛仙项目组美术部负责人等多人贪腐行为，涉贿赂及违规奖金 [4] - 抖音电商否认存在"0粉带货权限"渠道，将严厉打击违规账号 [4] 金融机构动态 - 渣打银行面临1MDB丑闻27亿美元诉讼，被指控未履行反洗钱义务 [3]

市场整体表现 - A股市场上午窄幅震荡 主要指数波动幅度不大 [4] - 个股表现活跃 多股盘中突然拉升 [1][11] 新股表现 - 信通电子首日上市 盘中涨幅超过300% [2][19] - 公司为工业物联网智能终端及系统解决方案提供商 聚焦电力、通信行业 客户包括国家电网、三大运营商等 [20] - 拥有"专精特新小巨人"等多项资质认证 产品覆盖全国及海外市场 [20] 行业板块表现 银行板块 - 整体走强 苏州银行盘中涨超5% 厦门银行、杭州银行等跟涨 [5] - 建设银行、浦发银行等复权价创历史新高 [3][6] 电力板块 - 华银电力、华电辽能涨停 多只个股跟涨 [8] - 催化因素为7月全国气温偏高预期 用电高峰将至 [8] 其他强势板块 - 船舶、医药、医疗保健、水务、建材板块表现较好 [9] - 光刻机、免疫治疗、工业气体等概念板块涨幅居前 [10] 弱势板块 - 广告包装、多元金融、软件服务等板块跌幅居前 [9] - 固态电池概念明显下行 英联股份跌停 多股跌超5% [10] 个股异动 - 飞马国际直线拉升涨停 近期持续走强 [12] - 三超新材开盘后快速涨停 成交量显著放大 [14] - 锴威特两轮拉升后涨停 [16] - 丰原药业、九典制药先后直线涨停 后者因获得聚普瑞锌颗粒药品注册证书 [17][18] - 九典制药新药2021-2023年全国总销量分别为1.75亿元、1.62亿元、1.54亿元 [18]

市场表现 - 上证指数午间收盘上涨0.21% 深证成指下跌0.32% 创业板指下跌0.58% 北证50上涨0.21% [1] - 沪深两市成交额达9606.21亿元 较前一交易日增加463.26亿元 [1] 板块动态 - 银行板块集体反弹 建设银行股价创历史新高 [1] - 中船系 光刻机 创新药板块涨幅居前 [1] - 稳定币概念股持续走低 霍普股份跌幅超10% [1] - 固态电池概念调整 英联股份跌停 [1] - 多元金融 跨境支付 铜缆高速连接板块跌幅居前 [1]

芯片产业链市场表现 - 芯片产业链盘中持续拉升，光刻机、先进封装等方向领涨 [1] - 华维设计、锴威特、三超新材、大为股份、海立股份等十余股涨停 [1] - 蓝箭电子、科隆股份、耐科装备、龙芯中科均涨超10% [1]

核心观点 - 周一A股三大指数集体收涨，沪指涨0.59%，深成指涨0.83%，创业板指涨1.35%，沪深两市成交额14866.37亿元；申万行业中，国防军工、传媒、通信领涨，非银金融、银行、交通运输领跌；概念板块里，兵装重组概念、脑机接口、光刻机涨幅居前，期货概念、金属锌、乳业跌幅居前；港股恒生指数收跌0.87%，恒生科技指数收跌0.72%；海外美国三大指数集体收涨，道指涨0.63%，标普500涨0.52%，纳指涨0.47% [2][6] 重要新闻 - 6月份我国制造业、非制造业和综合PMI分别为49.7%、50.5%和50.7%，比上月上升0.2、0.2和0.3个百分点，三大指数均回升，装备制造业、高技术制造业和消费品行业PMI均连续两个月位于扩张区间 [3][7] - 2025年1月1日至2028年12月31日期间，境外投资者以中国境内居民企业分配的利润用于境内直接投资，若符合条件可按投资额的10%抵免当年应纳税额 [3][7] 国内市场表现 - 上证指数收盘3444.43，涨0.59%；深证成指收盘10465.12，涨0.83%；沪深300收盘3936.08，涨0.37%；科创50收盘1003.41，涨1.54%；创业板指收盘2153.01，涨1.35%；上证50收盘2711.99，涨0.16%；上证180收盘8682.86，涨0.44%；上证基金收盘6939.09，涨0.11%；国债指数收盘225.61，涨0.04% [4] 国际市场表现 - 道琼斯收盘44094.77，涨0.63%；S&P500收盘6204.95，涨0.52%；纳斯达克收盘20369.73，涨0.47%；日经225收盘40487.39，涨0.84%；恒生指数收盘24072.28，跌0.87%；美元指数收盘97.26，跌0.04% [4]

市场表现 - 6月最后一个交易日A股全线走高，创业板指涨1.35%，科创50指数涨1.54%，沪深北三市成交额达15175亿元，较前一日减少584亿元 [1] - 全月沪指累计上涨2.9%，深证成指涨4.23%，创业板指大涨8% [1] - 上半年A股整体上涨，沪指累计涨幅2.76%，北证50指数表现突出，累计涨幅近40% [2] - 港股上半年表现亮眼，恒生指数累计上涨20%，恒生科技指数涨超18% [2] 军工板块 - 军工板块延续强势，中光防雷连续3日涨停，北方长龙大涨18%创历史新高，长城军工涨停 [4] - 外部地缘政治变化提升军工行业关注度，行业整体估值有望提升 [6] - "十四五"收官之年景气度持续恢复，军贸或成第二增长极 [6] - 上游元器件和关键原材料作为武器装备研发的底层支撑，有望受益于需求传导的放大效应 [6] 光刻机概念 - 光刻机概念爆发，蓝英装备20%涨停，广信材料涨超15%，凯美特气、中瓷电子等涨停 [8] - 光刻工艺占集成电路制造成本约1/3，耗时占比40%-50%，光刻机是最重要、最复杂的制造装备 [10] - 高端EUV、DUV光刻机市场规模提升，i-line光刻机需求仍大，国产化突破市场空间广阔 [11] 脑机接口概念 - 脑机接口概念崛起，翔宇医疗20%涨停，爱朋医疗涨超10%，际华集团连续两日涨停 [13] - Neuralink已为7名患者植入N1脑机接口，患者可实现意念控制计算机 [14] - 全球脑机接口市场10年内增量空间约100亿美元，中国市场有望突破千亿元 [15] - 非侵入式脑机接口占当前市场份额86%，技术瓶颈突破将加速商业化渗透 [15]

军民融合概念板块表现 - 截至6月30日收盘，军民融合概念上涨3.60%，位居概念板块涨幅第6位 [1] - 板块内210只个股上涨，20只个股涨停，包括博亚精工、晨曦航空、国瑞科技等 [1] - 涨幅居前的个股包括北方长龙（+18.58%）、七丰精工（+17.25%）、华强科技（+17.17%） [1] - 跌幅居前的个股包括理工导航（-2.68%）、易普力（-1.59%）、东华软件（-1.44%） [1] 概念板块涨跌幅排名 - 兵装重组概念以8.89%涨幅位居榜首，其次是脑机接口（+5.17%）和光刻机（+3.90%） [2] - 成飞概念（+3.82%）、国产航母（+3.68%）和军民融合（+3.60%）表现突出 [2] - 期货概念（-0.44%）是跌幅最大的板块 [2] 资金流动情况 - 军民融合概念板块获主力资金净流入33.95亿元 [2] - 124只个股获主力资金净流入，13只个股净流入超亿元 [2] - 晨曦航空主力资金净流入5.04亿元居首，中兵红箭（4.98亿元）、利君股份（3.12亿元）紧随其后 [2] - 利君股份、晨曦航空、能科科技主力资金净流入比率最高，分别为57.78%、34.57%、31.06% [3] 个股资金流入榜单 - 晨曦航空（300581）以19.99%涨幅和5.04亿元净流入位居榜首 [3] - 中兵红箭（000519）涨停，主力资金净流入4.98亿元 [3] - 长城军工（601606）和湘电股份（600416）分别净流入2.47亿元和2.17亿元 [3] - 际华集团（601718）主力资金净流入率高达29.79% [5] - ST英飞拓（002528）主力资金净流入率为31.02% [6] 个股资金流出情况 - 理工导航（688282）主力资金净流出107.44万元 [10] - 东华软件（002065）主力资金净流出6515.43万元 [14] - 北方长龙（301357）主力资金净流出4918.06万元 [14] - 内蒙一机（600967）主力资金净流出2.76亿元 [14]