证券代码：300677 证券简称：英科医疗 公告编号：2025-106 债券代码：123029 债券简称：英科转债 英科医疗科技股份有限公司 关于 2025 年限制性股票激励计划首次授予部分登记 完成调整"英科转债"转股价格的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整， 没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 证券代码：300677 证券简称：英科医疗 债券代码：123029 债券简称：英科转债 调整前转股价格：人民币 3.26 元/股 调整后转股价格：人民币 3.42 元/股 转股价格调整生效日期：2025 年 7 月 22 日 本次调整可转债转股价格不涉及暂停转股事项 一、关于可转换公司债券转股价格调整的相关规定 （以下简称"公司"）公开发行了 470 英科医疗科技股份有限公司 万张可转换公司债券（债券简称：英科转债，债券代码：123029）并 于 2019 年 9 月 10 日上市。根据《山东英科医疗用品股份有限公司创 业板公开发行可转换公司债券募集说明书》及中国证券监督管理委员 会关于可转换公司债券发行的有关规定，当公司发生派送股票股利、 转增股本、增发新股（不包括因本次 ...

截至上半年末，杭州银行总资产2.24万亿元，同比增长12.6%；其中贷款1.01万亿元，同比增长12%，继 续保持两位数增长，拉动营收上升。但可转债转股对股东权益有所摊薄，上半年杭州银行加权平均净资 产收益率（ROE）9.5%，同比下降0.24个百分点。 杭州银行7月15日发布的公告显示，中国人寿拟以当前持有的该行普通股总股本0.7%为上限，"清仓"减 持该行股份；此前不久，持有杭州银行股权长达20年后，外资股东澳洲联邦银行同样退出了杭州银行股 东队伍。 首份A股上市银行中报预告出炉！7月17日，杭州银行发布2025年上半年业绩快报。数据显示，上半 年，杭州银行实现营收200.93亿元，同比增长3.9%；归母净利润116.62亿元，同比增长16.7%。 上半年净利同比增17%，ROE下滑 据公告，上半年，杭州银行实现营收200.93亿元，同比增长3.9%；归母净利润116.62亿元，同比增长 16.7%。 | 项目 | 2025年1-6月 (未经审计) | 2024 年 1-6 月 (未经审计) | 增减变动幅度(%) | | --- | --- | --- | --- | | 营业收入 | 200.93 | ...

证券代码：002598 证券简称：山东章鼓 公告编号：2025039 债券代码：127093 债券简称：章鼓转债 山东省章丘鼓风机股份有限公司 根据《山东省章丘鼓风机股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》 （以下简称"《募集说明书》"）中"转股价格的调整方式及计算公式"条款的规定，在本 次发行之后，当公司因派送股票股利、转增股本、增发新股或配股、派发现金股利等情况（不 包括因本次发行的可转债转股而增加的股本），将相应进行转股价格的调整（保留小数点后 两位，最后一位四舍五入）。具体调整办法如下： 派送股票股利或转增股本：P1=P0/（1+n）； 增发新股或配股：P1=（P0+A×k）/（1+k）； 上述两项同时进行：P1=（P0+A×k）/（1+n+k）； 派发现金股利：P1=P0-D； 上述三项同时进行：P1=（P0-D+A×k）/（1+n+k）。 本公司及其董事、监事、高级管理人员保证公告内容真实、准确和完整，并对公告中的 虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏承担责任。 特别提示： 一、关于"章鼓转债"转股价格调整的相关规定 根据中国证券监督管理委员会出具的《关于同意山东省章丘鼓风机股份有限公司 ...

证券代码：000967 公告编号：2025-046 号 盈峰环境科技集团股份有限公司 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 盈峰环境科技集团股份有限公司（以下简称"公司"）2024 年年度权益分 派方案已获 2025 年 6 月 23 日召开的公司 2024 年年度股东大会审议通过，现将 权益分派事宜公告如下： 一、股东大会审议通过利润分配情况 施 2024 年度利润分配方案股权登记日的总股本（扣除公司回购账户持有的公司 股份）为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利 1.89 元（含税），送红股 0 股 （含税），不以公积金转增股本。分配方案公布后至实施前，公司总股本由于可 转债转股、股份回购、股权激励行权、再融资新增股份上市等原因而发生变化的， 按照每股派发现金红利 0.189 元（含税）不变的原则对分配总额进行调整。 其调整原则是一致的。 未超过两个月。 二、本次实施的利润分派方案 证券代码：000967 公告编号：2025-046 号 本公司 2024 年年度权益分派方案为：以公司现有总股本剔除已回购股份 0 股后的 3,166 ...

证券代码：603501 证券简称：豪威集团 公告编号：2025-075 转债代码：113616 转债简称：韦尔转债 豪威集成电路（集团）股份有限公司 关于实施 2024 年度权益分派时 "韦尔转债"停止转股的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： ? 证券停复牌情况：适用 ? 因公司实施 2024 年年度权益分派，豪威集成电路（集团）股份有限公司 （以下简称"公司"）的相关证券停复牌情况如下：2024 年年度权益分派公告前一 交易日（2025 年 7 月 25 日）至权益分派股权登记日期间，"韦尔转债"将停止转股。 证券代码 证券简称 停复牌类型 停牌起始日 停牌期间 停牌终止日 复牌日 一、权益分派方案的基本情况 度利润分配预案的议案》，确定以实施权益分派股权登记日的总股本扣除回购专户 上已回购股份后的总股数为基数，每 10 股派发现金红利 2.20 元（含税），预计分 配现金红利总额为 263,989,846.78 元（含税）。 如在公司实施权益分派前，公司总股本发生变动的，公司将维持每 ...

可转债发行概况 - 公司于2020年发行可转换公司债券总额13.40亿元，期限六年 [1] - 可转债于2020年11月18日在深交所挂牌交易，债券简称"洽洽转债"，债券代码"128135" [2] - 转股期自2021年4月26日起至2026年10月19日止 [2] 转股价格调整历史 - 初始转股价格为60.83元/股 [2] - 2021年6月11日因权益分派调整为60.03元/股（每10股派8元） [2] - 2022年6月22日因权益分派调整为59.18元/股（每10股派8.5元） [3] - 2023年6月20日因权益分派调整为58.18元/股（每10股派10元） [3] - 2024年6月14日因权益分派调整为57.19元/股（每10股派10元） [3] - 2025年1月17日因权益分派调整为56.90元/股（每10股派3元） [4] - 2025年3月7日因注销回购股份调整为56.91元/股（注销1,147,400股） [4] - 2025年6月20日因权益分派调整为55.93元/股（每10股派10元） [4] 转股价格向下修正条款 - 触发条件：连续30个交易日中至少15个交易日收盘价低于当期转股价格的85% [5] - 修正方案需股东大会表决通过（三分之二以上表决权）且可转债股东回避 [5] - 修正后转股价格不得低于最近一期经审计每股净资产和股票面值 [5] 当前触发情况 - 2025年7月7日至7月18日已有10个交易日收盘价低于转股价格的85%（47.54元/股） [7] - 预计将触发转股价格向下修正条件 [7] - 公司需在触发后履行审议程序及信息披露义务 [7]

AIC赛道扩容 - 邮储银行拟以自有资金100亿元设立中邮金融资产投资有限公司 标志着国有六大行全部布局AIC领域 银行系AIC总量将扩容至9家[1][4][5] - 2025年已有兴业银行(100亿元)、招商银行(150亿元)、中信银行(100亿元)三家股份制银行获批设立AIC 邮储银行成为年内第四家布局AIC的银行[14][15] - 国有六大行AIC注册资本规模在100-120亿元之间 股份制银行AIC注册资本在100-150亿元之间[7] 邮储银行战略布局 - 设立AIC是响应国家号召、服务科技强国建设的重要举措 旨在提升综合服务能力 打造科技金融生力军 支持科技创新和民营企业发展[7] - 邮储银行已成立由行领导牵头的工作专班 建立分层分级对接机制 完成与国家发改委系统对接 实现项目信息全链路管理[8][10] - 2024年邮储银行营业收入3487.75亿元(同比+1.83%) 净利润867.16亿元(同比+0.34%) 资产总额17.08万亿元 不良贷款率0.90%[10] AIC政策演变 - AIC起源于2016年市场化债转股改革 2017年五大国有银行首批获批设立AIC 此后八年牌照发放停滞[12][13] - 2025年3月金融监管总局发布新政 支持商业银行设立AIC 并允许保险资金参与投资 股权投资试点范围扩大至18个省份[13][17][18] - AIC业务范围从初期债转股逐步扩展至股权投资 特别是科技企业股权投资 建立符合科创企业特点的容错机制[17][18] AIC发展现状 - 五大国有行AIC合计净利润从2018年11.47亿元增长至2024年183.54亿元 增长超15倍 工银投资2024年净利润47.97亿元居首[16][19] - 五大AIC资产规模差异明显 工银投资1838.62亿元最大 交银投资715.34亿元最小 中银资产等三家增速显著高于母行[19] - 截至2024年末 多家银行实现18个试点城市合作意向全覆盖 AIC已设立74支私募股权投资基金 签约意向金额突破3800亿元[13][19]

欧22转债转股价格调整公告 核心观点 - 公司因实施2024年度利润分配方案，对"欧22转债"转股价格进行调整，从120.95元/股下调至118.48元/股，调整生效日为2025年7月25日 [4][5] - 调整依据为可转债募集说明书条款，符合证监会规定 [1][3] 可转债发行基本信息 - "欧22转债"发行规模20亿元（2000万张×100元面值），期限6年（2022年8月5日-2028年8月4日），票面利率逐年递增从0.30%至2.00% [2] - 转股期为2023年2月13日至2028年8月4日，上海证券交易所挂牌交易代码113655 [2] 利润分配方案细节 - 2024年度分红方案为每股派发现金红利2.48元（含税），不送股或转增股本，实际参与分配股本6.057亿股（总股本6.092亿股扣除回购专户342.57万股） [2][5] - 差异化分红导致经摊薄调整后的每股现金股利为2.47元 [5] 转股价格调整机制 - 调整公式采用现金分红情形：P1=P0－D，其中P0原价120.95元/股，D为2.47元，计算结果118.48元/股保留两位小数 [3][5] - 转股暂停期为2025年7月17日至7月24日（股权登记日），7月25日恢复转股 [6] 信息披露 - 权益分派实施公告发布于2025年7月18日，披露于四大证券报及上交所网站 [2] - 本次调整公告编号2025-044，证券代码603833（欧派家居）、113655（欧22转债） [4]

债务重组进展 - 境外债务重组支持率从5月底的64%提升至6月24日的75%，涉及95.5亿美元债务 [2][5] - 境内债务重组进入实质阶段，通过配发7.54亿股新股偿付56亿元债券 [2] - 香港高等法院将于9月15日召开境外债重组聆讯，决定最终方案落地 [2][15] - 全额债转股方案为最大亮点，设置两类强制可转债选项，转股价分别为6.80港元和3.85港元 [6] 战略调整与业务聚焦 - 公司明确收缩战略，未来聚焦北京、上海、西安、重庆等核心一二线城市 [10] - 推动项目层面资产盘活，如重庆湾项目获长城资产24.76亿元注资，北京壹号院获中信金融资产支持 [10] - 上海壹号院三批次开盘单日销售40.25亿元，年度累计销售额达108.71亿元 [11] - 2025年上半年合同销售金额235.5亿元，同比下降10.4%，销售面积72.1万平方米，同比下降48.2% [11] 现实困境与执行风险 - 北京融创总部两间办公物业将于8月1日拍卖，起拍价合计3969.7万元，涉及2.76亿元不良债权 [3][12][13] - 7月以来新增65条被执行人信息，执行标的近40亿元，累计被执行总金额超476亿元 [3][14] - 清盘呈请涉及3000万美元未偿还贷款，可能影响境外债务重组进程 [5] 管理层动向与行业背景 - 孙宏斌在股东会上表态"最困难时期已过去"，强调降杠杆必要性 [9][10] - 债转股方案将稀释现有股东权益，孙宏斌持股比例预计从25.59%降至23.9% [7] - 行业销售疲软背景下，债转股被视为最彻底的化债方式，但条款对债权人严苛 [6][7]

AIC扩容提速 - 邮储银行拟出资100亿元设立全资一级子公司"中邮金融资产投资有限公司"，全国AIC将扩容至9家，注册资本总额近1500亿元 [2] - 兴业银行、中信银行、招商银行3家股份行AIC相继获批筹建，银行系资金加速入场 [2] - AIC发展始于2016年，五大国有银行首批持牌，2024年五大行AIC合计净利润183.54亿元，占母行利润2%，2018～2024年净利润年复合增长率57.93% [3][4] AIC功能转型与市场影响 - AIC功能从最初的债转股工具向综合化投资平台转变，成为银行净息差收窄背景下撬动综合收益的新支点 [4] - 银行系AIC依托母行客户网络提供"股权投资+信贷支持+结算服务"全链条解决方案，Wind数据显示中银资产、工银资产等子公司利润增速最高达35.74% [4] - 银行系资本注入具有信用增级效应，被投科技企业获得品牌背书，有助于后续融资 [5] 直投业务挑战 - 传统商业银行不良率容忍度1.5%以内，显著低于股权投资行业波动区间，制约投早投小策略 [7] - 银保资金"债性"为主，与股权资金在期限、收益、合规要求上存在错配，缺乏系统性资产负债匹配方案 [7] - 国有大行AIC资本杠杆不高，IPO退出通道收窄压缩容错空间 [7] 人才与机制短板 - 银行薪酬体系难以吸引资深股权投资人才，项目经理缺口明显，现有人才储备与直投业务要求存在差距 [8] - 传统信贷评审体系与股权投资逻辑差异大，对行业研究、估值定价、投后赋能要求更高 [8] - 业内建议建立市场化薪酬和长周期考核，设立业绩挂钩收益分享制度，围绕重点产业链配置研究团队 [8] 行业建议与发展方向 - 建议给予AIC更大自主权，建立扁平化决策流程和市场化运作机制，强化投后管理 [8] - 母行可在资本补充、客户引荐、投贷联动等方面提供支持，降低获客和风控成本 [9] - 建议修改商业银行股权投资风险权重规定，减少资本占用，支持中小银行设立投资子公司开展股权投资 [9]