本期债券基本情况 - 核准规模为不超过500亿元可转换公司债券，实际发行50,000万张，每张面值100元，募集资金总额500亿元，实际募集资金净额499.2亿元[3][7][34] - 债券期限6年（2021年12月27日至2027年12月26日），票面利率逐年递增，第六年达3%[9] - 初始转股价格25.51元/股，经三次权益分派调整后最新转股价格为22.25元/股[15][42][43] 债券核心条款 - 转股期自2022年6月30日起，转股数量计算公式为Q=V/P（V为票面总金额，P为当日转股价）[14][20] - 赎回条款包含到期赎回（面值109%）和有条件赎回（连续15交易日股价≥转股价130%）[23][24] - 募集资金扣除发行费用后全部用于补充核心一级资本，未使用担保[27][36] 发行人经营与财务 - 2024年末合并报表归属于母公司股东净资产6,155.86亿元，符合免担保条件[36] - 2024年12月27日完成第三年付息，票面利率1%，兑息金额1元/张（含税）[38] - 主体信用评级及债券评级均维持AAA级，评级展望稳定[39] 重大事项进展 - 2024年度未触发债券持有人会议召开条件，未发生协议约定的重大事项[37][41] - 拟于2025年7月1日赎回全部560亿元优先股（含兴业优1/2/3），赎回价格为面值加应计股息[44][45][46][48] 受托管理情况 - 中信建投证券通过查阅定期报告、现场检查等六项措施履行受托管理职责[29] - 持续跟踪发行人经营、财务及募集资金使用情况，确认募集资金已全部投入使用[35]

发行概况 - 本次发行证券类型为可转换为A股股票的可转换公司债券，将在上交所上市 [33] - 发行规模为人民币46,000万元，发行数量为460万张（46万手） [34] - 每张面值为人民币100元，按面值发行 [35][36] - 募集资金总额为人民币46,000万元，将专项存储于董事会指定账户 [37] - 发行方式为原股东优先配售，余额通过上交所交易系统网上发行，主承销商余额包销 [39][41] 募集资金用途 - 募集资金将投资于新能源电力装备智能制造产业基地建设项目（一期）、新能源电力装备数字化工厂建设项目及补充流动资金 [38] - 如实际募集资金少于拟投入总额，不足部分将通过自筹方式解决 [38] - 在募集资金到位前，公司将通过自筹资金先行投入 [38] 可转债条款 - 债券期限为发行之日起6年（2025年6月20日至2031年6月19日） [43] - 票面利率为第一年0.20%、第二年0.40%、第三年0.80%、第四年1.50%、第五年2.00%、第六年2.50% [45] - 转股期限自发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至可转债到期日止 [46] - 初始转股价格为23.53元/股 [52] - 信用评级为公司主体长期信用等级A+，可转债信用等级A+ [47] 公司财务情况 - 2022-2024年营业收入分别为102,450.02万元、151,014.77万元和158,092.61万元 [26] - 2022-2024年利润总额分别为9,119.75万元、13,412.92万元和9,994.39万元 [26] - 2022-2024年经营活动现金流量净额分别为-7,885.84万元、-6,956.31万元和9,242.74万元 [27] - 2024年末应收账款账面价值为89,243.79万元，占资产总额37.61% [28] - 2024年末存货账面价值为46,811.82万元，占资产总额19.73% [28] 行业背景 - 我国GDP从2015年到2024年复合增长率达7.75%，全社会用电量从55,499.57亿千瓦时增长到98,521.00亿千瓦时，复合增长率6.58% [30] - 新型能源体系构建为输配电及控制设备行业提供良好发展契机 [31] - 新能源产业快速发展推动输配电设备需求增长 [32]

核准文件及核准规模 - 杭氧股份于2022年2月28日取得中国证监会核准，获准公开发行面值总额11.37亿元可转换公司债券，期限6年 [1] 受托管理债券基本情况 债券基本信息 - 债券名称：杭氧集团股份有限公司2022年A股可转换公司债券，债券代码127064，简称杭氧转债 [1] - 发行日期为2022年5月19日，发行规模11.37亿元，每张面值100元人民币，按面值发行 [2] - 债券期限为自发行之日起6年，票面利率第一年0.20%、第二年0.40%、第三年0.80% [2][3] 还本付息条款 - 每年付息一次，到期归还本金和最后一年利息，计息起始日为发行首日 [3] - 付息日为发行首日起每满一年的当日，若遇节假日顺延至下一工作日 [3] - 付息债权登记日为付息日前一交易日，转股后不再享受当年度及以后计息年度利息 [3] 转股条款 - 转股期自发行结束满六个月后的第一个交易日起至到期日止，初始转股价格28.69元/股 [3][4] - 转股价格调整机制涵盖送红股、转增股本、增发新股、配股及派发现金股利等情况 [4] - 若公司股票连续30个交易日中至少15日收盘价低于当期转股价85%，可触发转股价向下修正条款 [5] 赎回与回售条款 - 到期后5个交易日内按面值108%赎回未转股债券 [7] - 转股期内若公司股票连续30个交易日中至少15日收盘价不低于转股价130%，或未转股余额不足3000万元时，公司有权赎回 [8] - 最后两个计息年度内，若公司股票连续30日收盘价低于转股价70%，持有人可回售 [9] 募集资金用途 - 募集资金总额11.37亿元，全部用于吕梁气体、衢州东港气体、黄石气体、广东杭氧气体及济源气体等5个项目，总投资13.84亿元，不足部分由公司自筹 [10] 转股价格修正事项 - 2025年5月9日至5月29日，公司股票触发转股价向下修正条件 [14] - 经董事会及股东大会审议通过，修正后转股价不低于19.42元/股，最终调整为19.42元/股 [15]

本期债券基本情况 - 核准发行规模为人民币6亿元，每张面值100元，共计600万张 [2][3][4] - 债券期限为自发行之日起六年，即2021年12月至2027年12月 [5] - 票面利率采用逐年递增结构，第一年0.3%、第二年0.5%、第三年1.0% [5][26] 转股条款设计 - 初始转股价格设定为16.87元/股，不低于募集说明书公告日前20个交易日股票交易均价 [6] - 转股期限自发行结束满六个月后第一个交易日起至债券到期日止 [6] - 设置转股价格向下修正条款，触发条件为连续30个交易日中至少15日收盘价低于当期转股价格85% [9] 特殊条款安排 - 赎回条款包含到期赎回（112元/张）和提前赎回（连续30交易日中15日收盘价≥转股价130%或未转股余额＜3000万元） [10][11][12] - 回售条款允许债券持有人在最后两个计息年度，当连续30交易日收盘价低于转股价70%时行使回售权 [13] - 附加回售权在募集资金用途发生重大变化时触发 [14] 募集资金使用 - 募集资金净额5.92亿元全部投向"智能化年产12万吨高性能环保锦纶纤维项目"及补充流动资金 [17][22] - 截至2023年末累计使用募集资金5.66亿元，2024年未使用募集资金且专户已注销 [23][24] 公司经营表现 - 2024年营业收入71.20亿元，同比增长39.78% [21][22] - 归属于上市公司净利润7.26亿元，同比增长61.59% [22] - 经营活动现金流量净额7.06亿元，同比大幅增长132.83% [22] 信用评级状况 - 联合资信评估连续五年给予公司主体信用等级AA，债券信用等级AA，评级展望稳定 [19][26] 本年度重大事项 - 2024年12月30日完成第三年付息，兑息金额为每张1元（含税） [26] - 因实施2024年度权益分派，转股价格自2025年6月12日起由16.44元调整为16.19元/股 [29] - 未发生《受托管理协议》第3.4条约定的重大事项 [27][28]

**本次可转债发行概况** - 恒锋信息科技股份有限公司于2022年12月30日向不特定对象发行可转换公司债券 募集资金总额为242,435,700元 扣除发行费用后实际募集资金净额为238,653,875.10元[2] - 债券简称"恒锋转债" 债券代码"123173" 于2023年2月8日在深交所挂牌交易[2] - 发行规模为242.4357万张 每张面值100元 期限6年 票面利率逐年递增（第一年0.50% 第六年3.00%）[3] **债券核心条款** - 转股期自2023年7月6日起至2028年12月29日止 初始转股价格为13.85元/股[4] - 未设置担保措施 但包含赎回条款（期满按面值115%赎回）和回售条款（最后两年股价低于转股价70%时可回售）[8][9] - 转股价格设向下修正机制：连续30个交易日中至少15日收盘价低于转股价80%时 董事会有权提议修正[6] **募集资金使用情况** - 募集资金净额23,665.39万元全部用于"市域社会治理平台建设项目" 投资总额27,752.69万元[17][28] - 截至2024年末 累计投入募集资金16,937.21万元 进度63.47% 项目延期至2025年12月完成[29] - 使用6,380万元闲置募集资金临时补充流动资金 占总额26.92%[28][31] **2024年度经营与财务状况** - 营业收入同比下滑53.07%至22,731.43万元 净利润亏损8,972.41万元（同比降627.22%）[23] - 总资产增长4.87%至145,164.97万元 净资产下降16.41%至48,944.77万元[23] - 计提信用减值及资产减值准备合计5,124.14万元 占归母净利润亏损额的59.03%[23][41] **偿债能力指标** - 资产负债率从57.70%升至66.28% 流动比率从1.84降至1.56 速动比率从1.69降至1.29[33] - 2024年12月30日完成第二次付息 票面利率0.70% 未出现利息支付违约[32] - 主体信用评级维持A级 但2024年末评级展望由稳定调整为负面[35] **重大事项披露** - 2024年亏损金额占2023年末净资产比例达15.32% 触发《受托管理协议》重大事项披露条款[39] - 转股价格因2023年及2024年权益分派两次下调：2023年7月调至13.81元/股 2024年7月调至13.77元/股[42] - 业绩下滑主因包括市场竞争加剧致毛利率下降4.79%、项目验收延迟及客户回款滞后[23][39]

可转换公司债券发行方案 - 公司获证监会批准向不特定对象发行可转换公司债券 注册批复文号为证监许可〔2025〕995号 发行规模5.2亿元 期限6年（2025年6月18日至2031年6月17日）[1][50][55] - 债券票面利率采用阶梯式设计 第一年0.2% 第二年0.4% 第三年0.8% 第四年1.5% 第五年1.9% 第六年2.3% 到期赎回价113元（含末次利息）[8][57][58] - 初始转股价定为31.98元/股 依据前20个交易日与前1个交易日股票交易均价确定 转股期自发行结束满6个月后开始（2025年12月24日至2031年6月17日）[16][66] 债券条款设计 - 设置双重赎回条款：到期赎回条款要求期满后5个交易日内赎回全部未转股债券 有条件赎回条款触发条件包括股价连续30日中有15日不低于转股价130%或未转股余额不足3000万元[26][27][75] - 包含股价下跌保护机制 当连续30日中有15日收盘价低于转股价85%时 董事会可提议下修转股价 修正后价格不低于股东大会召开日前20日与前1日股票均价较高者[21][69][70] - 回售条款分为有条件回售与附加回售 最后两个计息年度内若股价连续30日低于转股价70% 持有人可要求按面值加应计利息回售 募集资金用途变更时也触发附加回售权[29][30][77][78] 发行与配售安排 - 采用原股东优先配售与网上发行结合方式 原股东可按股权登记日持股数量以每股2.079元比例优先认购 配售代码"715319" 认购时间为2025年6月18日交易时段[37][41][87][89] - 未获认购部分由保荐机构包销 发行对象包括登记在册原股东及符合适当性要求的自然人、法人等投资者 保荐机构自营账户不得参与申购[38][85] - 转股股份来源为新增股份 转股后股票享有与原股同等权益 可参与股利分配 不足1股部分将以现金兑付[33][35][82] 资金管理与上市安排 - 公司将开设募集资金专户 与保荐机构、开户银行签订监管协议 规范资金存放与使用 相关决议已获董事会全票通过[46][47] - 上市事宜由管理层具体办理 包括交易、托管、付息及股份转换等操作 该事项在2024年两次临时股东大会授权范围内 无需再次审议[45][91]

可转换公司债券发行方案 - 公司获得中国证监会批准向不特定对象发行可转换公司债券，注册批复号为证监许可〔2025〕995号 [1] - 本次发行证券种类为可转换为A股股票的可转债，将在上海证券交易所上市 [1] - 发行规模为人民币52,000万元（5.2亿元），按面值100元/张发行 [2] - 债券期限为6年（2025年6月18日至2031年6月17日） [2] - 票面利率采用阶梯式设计：第一年0.20%、第二年0.40%、第三年0.80%、第四年1.50%、第五年1.90%、第六年2.30%，到期赎回价113元（含末息） [2] 债券条款细节 - 采用每年付息一次方式，计息起始日为发行首日（2025年6月18日），到期归还本金并支付末息 [3][4] - 初始转股价定为31.98元/股，不低于募集说明书公告日前20个交易日股票交易均价的80% [4] - 转股期自发行结束日（2025年6月24日）起满6个月后开始，至2031年6月17日止 [4] - 转股价格设向下修正条款：连续30个交易日中有15日收盘价低于当期转股价85%时，董事会可提议修正 [6] - 赎回条款包含两种情形：连续30日中有15日收盘价≥转股价130%，或未转股余额不足3,000万元时 [8] 发行与配售安排 - 转股股份来源全部为新增股份，转股后股东享有同等分红权益 [10][11] - 发行采用原股东优先配售（配售代码715319）与网上公开发行结合方式，原股东按每股配售2.079元比例优先认购 [12][13] - 股权登记日定为2025年6月17日，优先配售申购时间为6月18日9:30-15:00 [13] - 余额由保荐机构包销，保荐人自营账户不得参与申购 [12] 公司治理程序 - 本次发行方案经第三届监事会第十次会议全票通过（3票赞成/0票反对） [1][15] - 相关事项已在2024年两次临时股东大会授权范围内，无需再次提交审议 [14][15] - 公司授权管理层办理发行上市、交易托管、付息转股等具体事宜 [14]

华海转债转股价格调整公告核心要点 - 华海药业因注销10,656,753股回购股份导致注册资本减少 触发可转债转股价格调整机制 调整后转股价由33 21元/股上调至33 31元/股 [13][15][16] - 本次调整依据为《募集说明书》中关于股份回购情形下转股价格累积调整条款 采用公式P1=(P0＋A×k)/(1＋k)计算 其中P0=33 21元/股 A=18 77元/股 k=-0 71% [14][15][16] - 调整后的转股价格自2025年6月17日起生效 华海转债于2025年6月16日暂停转股一天 [16] 华海转债基本情况 - 债券全称为浙江华海药业2020年可转换公司债券 代码110076 发行规模18 426亿元 期限6年(2020/11/2-2026/11/1) 票面利率首年0 3% 次年0 5% [3][4] - 初始转股价34 66元/股 转股期为2021年5月6日至2026年11月1日 转股公式为Q=V/P 不足1股部分以现金兑付 [5][6] - 设有赎回条款(到期按面值110%赎回)和回售条款(最后两年股价连续30日低于转股价70%可回售) [8][9][10] 募集资金用途 - 18 426亿元募集资金拟投向三个项目：年产20吨培哚普利等原料药项目(6亿元) 生物园区制药及研发中心项目(6亿元) 补充流动资金(5 5亿元) [12] - 实际募集资金不足部分由公司自筹解决 已先行投入的自有资金将在募集资金到位后置换 [12] 债券持有人权益 - 持有人享有转股 回售 信息获取等权利 可参与债券持有人会议表决重大事项如变更募集资金用途 公司减资合并等 [11] - 公司承诺因转股新增股份享有与原股同等权益 参与利润分配 [11] 调整事项影响 - 本次转股价格调整符合募集说明书约定 未对公司日常经营及偿债能力构成实质性影响 [16] - 受托管理人浙商证券将持续跟踪本息偿付及重大事项 履行信息披露义务 [16]

股价表现 - 截至2025年6月13日收盘，天创时尚报收于5.23元，较上周的5.31元下跌1.51% [1] - 6月10日盘中最高价报5.52元，触及近一年最高点 [1] - 6月13日盘中最低价报5.17元 [1] - 当前总市值21.95亿元，在服装家纺板块市值排名50/60，两市A股市值排名4813/5150 [1] 公司经营状况 - 公司具有20多年女鞋行业经验，主要自有品牌仍具一定知名度，在中端女鞋市场有一定竞争力 [1] - 2024年运动类鞋品销售占比提升 [1] - 2024年营业收入为10.99亿元，同比下降13.74% [1][4] - 2024年净利润为-0.91亿元，亏损扩大 [1][4] - 2024年关闭店铺224家，在职员工人数减少448人 [1][4] - 2024年末库存商品账面余额为2.54亿元，同比下降0.54亿元 [1][4] - 库存商品占总资产比重较高，面临较大销售压力及减值风险 [1] - 现金生成能力减弱，后续经营承压 [1] 可转债情况 - 2020年6月24日发行的可转换公司债券，发行总额为人民币60000万元 [2] - 债券期限自发行之日起6年，票面利率分别为0.40%、0.60%、1.00%、1.50%、1.80%、2.00% [2] - 第五年付息票面利率为1.80%，每张面值100元人民币的"天创转债"兑息金额为1.80元人民币（含税） [2] - 2024年新增借款偿还本期债券，导致短期债务增加 [1][4] - 本期债券募投项目已结项，收益远未达预期 [1] 信用评级 - 公司主体信用评级结果为"A-"，天创转债信用评级结果为"A-" [2][4] - 评级展望为"负面" [2][4]

证券简称: 南 京 银 行 证券代码: 601009 编号:2025-025 优先股简称：南银优 1 优先股代码：360019 南银优 2 360024 可转债简称：南银转债 可转债代码：113050 南 京 银 行股份有限公司关于A股可转换公司债券 特别提示： 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示 ?前次债项评级："AAA"，主体评级："AAA"，评级展望：稳定 ?本次债项评级："AAA"，主体评级："AAA"，评级展望：稳定 ?根据本次评级结果，南 京 银 行股份有限公司（以下简称"本公司"）A 股 可转换公司债券（简称"南银转债"，代码"113050"）仍可作为债券质押式回 购交易的质押券 评级机构中诚信在对本公司经营状况、行业情况进行综合分析与评估的基础 上，于 2025 年 6 月 12 日出具了《南 京 银 行股份有限公司 2025 年度跟踪评级报 告》 （以下简称"本次信用评级报告"），本次本公司主体信用评级结果维持"AAA"， 评级展望维持"稳定"，"南银转债"评级结果维持"AAA"。本 ...