个人养老金理财产品更新 - 第八批个人养老金理财产品名单发布 中银理财新增2只产品 总数达到35只 [1] - 新增产品为"中银理财'福'固收增强368天持有期理财产品"和"中银理财'吉'固收增益3年持有期理财产品" 均为每日开放的固定收益类产品 [1] - 两款产品风险等级分别为二级（中低）和三级（中） 业绩比较基准分别为1 95%至3 70%（年化）和复合基准（活期存款利率*10%+沪深300指数*5%+债券指数*85%） [1] 市场参与情况 - 自2023年2月以来 已有6家理财公司发行33只个人养老金理财产品 21家商业银行参与代销 [1] - 采用增强策略的14只产品算数平均年化收益达3 27% 正收益和稳定性表现优异 [1] 政策影响 - 《银行业保险业养老金融高质量发展实施方案》支持商业银行 保险机构 理财公司等参与企业年金 职业年金基金管理服务 [2] - 政策将促进理财公司完善养老金管理业务 同时对投研能力和产品运营管理能力提出更高要求 [2]

养老目标基金清盘 - 华夏均衡养老目标三年持有混合发起式（FOF）因资产净值低于2亿元触发合同终止情形，自2025年5月27日起进入清算程序 [1][2] - 该基金成立于2022年5月24日，成立规模约1339万元（其中基金公司自购1000万元），截至2025年5月23日净值为0.9341元，成立以来亏损超6% [4] - 截至2025年一季度末，基金资产净值约为1294万元，运作近3年规模未显著增长 [4] - 本月第二只清盘的养老目标基金为国投瑞银积极养老目标五年持有期混合，同样因规模不足终止 [4] 养老目标基金人事变动 - 易方达汇欣平衡养老三年持有混合（FOF）和易方达汇智稳健养老一年持有混合（FOF）增聘刘淑霞为基金经理，与原经理汪玲共同管理 [5] - 易方达汇悦平衡养老三年持有混合（FOF）新任张振琪为基金经理，汪玲因工作需要离任，但仍担任公司FOF投资决策委员会委员并管理其他基金 [5][6] 个人养老金理财产品扩容 - 中国理财网发布第八批个人养老金理财产品名单，总数增至35只（较此前33只新增2只） [1][7] - 新增产品由中银理财发行，均为每日开放的固定收益类产品，风险等级为二级（中低） [7][8] - 自2023年2月首批产品推出以来，已有6家理财公司发行33只个人养老金理财产品，21家商业银行参与代销 [8] 养老保险与失业保险政策 - 人社部明确领取失业保险金不会减少养老保险个人账户储存额，因两者基金分账核算 [9]

推动中长期资金入市 核心观点 - 中长期资金是资本市场重要的专业投资力量，是维护市场平稳健康运行的"压舱石"和经济发展"助推器"，推动其入市可改善资金供给与结构，巩固市场回升向好局面，同时实现资金保值增值、市场平稳运行与实体经济高质量发展的良性循环 [1] 实施方案落地执行 - 协同推动完善保险资金权益投资监管制度，鼓励保险公司开展长期权益投资，扩大长期股票投资试点范围 [2] - 支持具备条件的用人单位探索放开企业年金个人选择，鼓励企业年金基金管理人开展差异化投资 [2] - 支持各类中长期资金开展金融期货和衍生品套期保值交易 [2] - 推动公募基金、国有商业保险公司、基本养老保险基金、年金基金等全面建立三年以上长周期考核，降低国有商业保险公司当年度经营指标考核权重，细化全国社保基金五年以上长周期考核安排 [2] - 鼓励银行理财和信托资金积极参与资本市场，优化激励考核机制，畅通入市渠道，提升权益投资规模 [2] 深化投融资综合改革 - 深化公募基金改革，建立与投资者利益绑定的考核评价和激励约束机制，继续大力发展权益类公募基金，支持指数化投资高质量发展 [3] - 研究制定更好支持新质生产力发展的专门政策安排，深化科创板、创业板、北交所改革，增强制度包容性、适应性 [3] - 推动提高上市公司质量和投资价值，培育更多体现高质量发展要求的上市公司，落实财务造假综合惩防工作意见，全面落地上市公司市值管理指引，加大分红、回购激励约束 [3] 完善财税与监管政策 - 针对第三支柱个人养老金，考虑加大税收优惠力度，使其投资收益至少与普通储蓄、理财、保险、基金等产品享受同等税收待遇 [4] - 推动更开放包容的个人养老金业态，引导商业银行提供全部个人养老金基金产品销售服务，简化购买程序，提供"一站式"开户和购买服务 [4] - 研究促进个人养老金信息管理服务平台与保险、基金等行业平台互联互通 [4] 借鉴国际经验 - 可借鉴新加坡经验，使社保类资金在合理设计和安排下由政府授权专业机构进行专业投资并增厚收益 [5] - 参考挪威、智利、俄罗斯等经济体经验，利用土地、矿产、烟草等优势资源弥补养老金缺口并进行专业化投资运营 [5] - 对比美国401（k）和个人退休账户（IRA）案例，考虑打通第二、第三支柱，允许年金和个人养老金之间转移接续，允许未建立年金的企业帮助职工缴存个人养老金 [5]

个人养老金理财产品扩容 - 中银理财新增2只个人养老金理财产品，使总数达到35只 [1][3] - 新增产品为中银理财"福"固收增强368天持有期理财产品（风险等级二级）和中银理财"吉"固收增益3年持有期理财产品（风险等级三级） [3] 产品细节 - 两只产品募集期为5月27日至5月28日，成立日为5月29日 [4] - "福"产品业绩比较基准为1.95%至3.70%（年化），"吉"产品基准为"活期存款利率*10%+沪深300指数*5%+中债指数*85%"（年化） [4] - 费率优惠： - "福"产品L份额固定管理费从0.20%降至0.05%，销售服务费从0.30%降至0.05%（年化） [4] - "吉"产品L份额固定管理费从0.25%降至0.07%，销售服务费从0.30%降至0.07%（年化） [4] 行业发展现状 - 自2023年2月首批产品推出以来，6家理财公司已发行33只个人养老金理财产品，21家商业银行参与代销 [6] - 个人养老金制度自2022年12月15日起从36个试点城市推广至全国 [6] 市场扩容需求 - 专家指出当前产品种类和数量不足，需丰富金融产品池以满足差异化需求 [7] - 理财类产品因安全稳健、覆盖广的特点，适合作为养老资产积累工具 [7] - 与其他类别（养老基金、储蓄、保险、国债）相比，理财产品数量偏少，需加大扩容力度 [7]

公司发展历程 - 南京银行镇江分行成立11周年，资产规模达700亿元，服务客户超20万户，获得10余项市级以上行业首创和近180项内外部荣誉 [1] - 投行业务市场份额连续7年（2018-2024年）保持领先，成功发行全国首单公募保障房资产支持票据和全国首单"数字人民币"资产担保债务融资工具 [4] - 连续4年（2020-2023年）荣获镇江市"金融服务贡献奖"，获得"2024年度镇江市高质量发展综合奖"，连续4年（2021-2024年）获人民银行政策执行"A类"机构称号 [5] 党建引领与企业文化 - 持续深化党业融合，开展"鑫先锋、强担当，高质量发展挑大梁"专项行动 [3] - 全行累计献血4万余毫升，组织员工开展植树活动，拓展金融知识进校园，举办金融反诈和健康讲座 [4] - 获得"全国巾帼文明岗""江苏省工人先锋号""江苏省金融系统最美职工之家"等荣誉 [5] 科技金融创新 - 创新"投贷联动科技金融服务直通车"，为初创期科技企业提供股权与债权结合的融资方案，已服务超600家科创企业，发放88亿元科技贷款 [6][7] - 建立"知鑫服务直通车"知识产权质押融资体系，与专业机构合作评估专利、商标、著作权等无形资产 [7] - 举办40场政银企对接会、项目路演等活动，带动新能源汽车产业链等技术升级和产能扩张 [7] 绿色金融实践 - 发放江苏省首笔"产品碳足迹挂钩贷款"，开创"减碳即省钱"的绿色金融新模式 [9] - 绿色信贷余额年增20%，构建覆盖节能减排、清洁能源、资源循环利用等领域的绿色信贷体系 [10] - 组建专业绿色金融团队，加强与政府部门、环保组织合作，推动绿色金融政策制定和实施 [10] 普惠金融服务 - 普惠金融贷款增速达24%，"鑫转贷"产品累计服务近200户客户，转贷总金额超14亿元 [11] - 推出"苏农贷""农村承包土地的经营权抵押贷款"等产品，实现线上化操作，十分钟到账 [11][12] - 针对制造业、科技、农业等领域小微企业提供个性化金融解决方案，降低融资门槛和成本 [12] 养老金融服务 - 创新"五个一"适老服务标准，设立7家省级适老网点，11家网点均设有"尊老关怀窗口" [13] - 提供老花镜、放大镜、轮椅等适老设备，设置无障碍通道和低位服务设施 [13] - 开展金融宣教活动，通过案例讲解和情景演练普及防诈骗知识 [14] 数字金融创新 - "鑫e伴"企业服务平台孵化30多个场景金融项目，包括智慧校园、政务民生、智慧商铺等 [15] - 应用RPA流程机器人，使客户月度对账时间从3天缩短至2小时 [16] - 落地全国首单"数字人民币"资产担保债务融资工具，放款效率提升80% [17] 未来发展战略 - 锚定"产业强市"战略，聚焦"四群八链"与"876创新工程"，打造国内一流的区域综合金融服务商 [19] - 从首家网点扩展到11家智慧支行，从传统信贷发展到"投贷联动"等创新模式 [19]

金融"五篇大文章"政策指引 - 国务院办公厅印发《关于做好金融"五篇大文章"的指导意见》，细化重点领域和着力点，金融机构需将其作为重要使命 [1] - 公司以"综合金融+医疗养老"双轮并行、科技驱动的战略优势，全方位提升金融服务质效，助力经济社会高质量发展 [1] 养老金融战略布局 - 公司聚焦养老三大支柱（基本养老保险、企业年金、个人养老金），确立多维度战略布局，满足长者财富管理、健康保障、品质养老需求 [3] - 在第一支柱领域，公司通过平安养老险参与国家基本养老保险基金投资管理 [3] - 在第二支柱领域，数字化企业年金平台服务2.7万家企业、513万个人客户，管理近5000亿元受托资产 [3] - 在第三支柱领域，推出税延型养老保险及低门槛产品，形成"双轮驱动"，并发布个人养老金产品"平安盛世优享" [3] 养老四大服务平台 - 公司构建"投资+保险+医疗+养老"四大平台：投资平台涵盖证券、信托、资管等多元资产配置能力 [4] - 保险平台推出差异化年金及"保险+医疗/健康/养老"创新产品 [4] - 医疗养老平台依托平安健康和北大医疗集团，提供"四到服务"（到线、到店、到家、到企），覆盖75城超19万客户 [4] - 家庭医生服务体系7×24小时运作，养老管家服务满足多元化需求 [4] 养老金融生态构建 - 公司通过"保险+服务"闭环降低医疗养老成本，整合供应方资源提升性价比 [5] - 采用"赋能+监督"模式：赋能供应商增量客群，监督服务流程标准化（如康复护理、适老化改造等） [5] AI科技驱动数字化转型 - 公司构建"953"科技底座：9大数据库日均处理超10亿条数据，覆盖2.4亿金融客户 [7] - 5大实验室（微表情、智能图像等）推动技术探索，3大科技公司深化AI应用 [7] - 金融医养大模型积累3.2万亿文本语料、75亿图片语料，语音/语言/视觉模型准确率领先 [7] - 2024年AI驱动金融销售1364亿元，医疗AI辅助诊疗覆盖2000种疾病（准确率95%），养老AI助手服务257万客户（解答准确率95%） [7] AI赋能主业成效 - 2025年Q1AI坐席服务量4.5亿次，覆盖80%客服总量，降低人工成本 [8] - 寿险智能核保实现93%秒级处理，闪赔占比56%，复效提升12% [8] - 产险反欺诈智能化减损34.2亿元（同比+14%） [8]

银发助餐数字化解决方案 - 张家港农商银行与民政局合作构建"政府主导+金融赋能"协同机制，通过数字金融解决传统助餐的资金监管和跨区域用餐难题 [1] - 助餐系统覆盖全市所有助餐点，已完成25个社区助餐点智能化升级，累计服务超1.1万人次，助餐金额突破30万元 [1] - 以市民卡为载体实现三大创新：资金全流程监管、跨点位通享服务、补贴系统化支撑 [1] 资金监管体系创新 - 银行构建穿透式监管体系，实现"专户存管—定向消费—实时对账"全流程管理 [1] - 预存资金实时冻结，消费后实时划转至运营方账户，运营方账户均开立在张家港农商银行 [1] - 该系统显著提升对账效率，保障资金安全 [1] 跨区域助餐服务网络 - 打破行政区域壁垒，构建全市助餐服务"一张网"，老人可在任一社区助餐点自由用餐 [2] - 案例显示75岁老人通过市民卡实现全市通用助餐服务，解决子女轮换居住时的用餐难题 [2] 补贴管理优化 - 系统升级后实名消费数据更系统化规范化，便于市级财政和区镇补贴的结算管理 [2] - 提升政务管理服务透明度，优化补贴发放流程 [2] 金融科技投入与品牌建设 - 银行投入专项研发资金自主研发核心模块，搭建"市民卡+云平台+移动终端"服务矩阵 [2] - 形成可复制的"金融助老"解决方案，拓展市民卡应用场景 [2] - 项目显著提升银行在本地专属客群的品牌影响力 [2] 未来发展规划 - 公司将以省联社"3741"战略为指引，持续探索养老金融与社区服务深度融合 [3] - 计划扩大"智享银龄餐"服务覆盖范围，强化"百姓银行"的使命担当 [3] - 目标是通过金融创新实现"老有颐养"的社会愿景 [3]

踏浪前行风正劲，行稳致远启新程！新浪财经"金融新启航"年度专题重磅启动，重点聚焦提振消费、科 技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融等领域，全景式呈现金融业以稳健发展之笔在时代 答卷上镌刻的民生温度与发展深度，勾勒中国金融业高质量发展的全景图谱。 我们期待与每一位关注金融发展的人士携手同行，共同见证金融行业在新征程上乘风破浪、扬帆启航， 书写属于这个时代的辉煌篇章！ 当历史的指针划过2025年的刻度盘，中国金融业在时代的壮阔浪潮中扬起新的风帆，开启又一段波澜壮 阔的航程。 回望来时路，金融业一路栉风沐雨，在岁月的淬炼中破茧成蝶，于变革的激流中勇立潮头，在创新的沃 土上深耕不辍。作为经济运行的 "血脉" 与发展的 "引擎"，金融业始终以赤诚之心服务国家发展大局： 在服务国家重大战略的前沿阵地，在支持实体经济提质增效的主战场，在推动科技创新攀登高峰的赛道 上，处处可见金融力量的蓬勃涌动。无论是为小微企业纾困解难、注入源头活水，还是为重大基础设施 建设搭建资金桥梁、筑牢发展根基，金融的脉络始终与经济社会的发展同频共振，成为推动时代巨轮破 浪前行的核心动能。 展望新征程，时代浪潮正以更磅礴的力量奔涌向前，金融 ...

随着经济发展环境和人口老龄化程度的不断深化，针对个人养老金的优惠政策也应同步调整和优化，形 成与经济社会发展相协调的政策机制。一是升级税收优惠模式。从目前EET模式（缴费免税、投资免 税、领取征税）向TEE模式（缴费征税、投资免税、领取免税）延伸转变，以降低广大中低收入群体的 税收负担，激励更多群众积极参与个人养老金计划。这种模式的调整不仅能够提高中低收入群体的参与 意愿，还能够促进社会财富的积累和公平分配，助力共同富裕建设。此外，通过这种模式的调整，还能 够在投资收益、养老金领取等阶段避免重复征税，由此提升优惠政策对参与者的吸引力和实施效果。二 是实施差异化补贴政策。对农民、非正规就业或灵活就业者等提供政府补贴，补贴幅度可控制在5%— 10%，进一步提升参与率、扩大覆盖面。同时，实施差异化政策还能够增强政府补贴政策对中低收入群 体的精准支持和促进社会公平。例如，对农民，补贴可用于农业生产和生活改善；对灵活就业者，补贴 可用于职业培训创业等。此外，个人养老金参与人数的上涨也会整体提升社会保障规模和水平，从而增 强社会的稳定性。 （二）增强个人养老金账户的灵活性 加强政策支持 优化制度设计 （一）建立税收优惠政 ...

2024年12月，中国人民银行等九部门联合印发《关于金融支持中国式养老事业服务银发经济高质量发展 的指导意见》，明确2028年和2035年养老金融发展的阶段性目标，从支持不同人群养老金融需求、拓宽 银发经济融资渠道、健全金融保障体系、夯实金融服务基础、构建长效机制五方面提出16项重点举措； 2025年3月，国务院办公厅印发《关于做好金融"五篇大文章"的指导意见》，提出健全应对人口老龄化 的养老金融体系，为养老金融落地提供了根本遵循。当前，我国60后、70后群体正加速步入老龄化阶 段。该群体是改革开放红利的直接受益者，不仅积累了可观的财富，更对养老生活品质提出了更高要 求。随着人口老龄化趋势加剧，老年群体的财富潜力与多元化需求为金融创新提供了广阔空间。将这一 潜力转化为社会发展的新动能，不仅关乎老年群体的福祉，更与家庭稳定、代际关系优化以及社会资源 高效配置紧密相连。 首先，老年群体的需求满足是养老金融发展的核心驱动力。在少子化与家庭结构变迁的背景下，传统居 家养老模式逐渐式微，社会化养老成为必然选择。老年群体对医疗保健、康复护理等健康服务的需求持 续攀升，健康管理已成为刚性诉求。与此同时，老年人退休后既有时间 ...