光伏玻璃行业集体减产事件 - 国内十大光伏玻璃厂商决定集体减产30%以应对市场供需失衡 [3] - 减产计划自7月开始实施 预计7月国内玻璃产量将下降至45GW左右 [3] - 安徽地区两座合计1800吨/天的窑炉已开始减产 江西、安徽地区仍有窑炉堵口计划 [3] 企业回应情况 - 福莱特表示玻璃窑炉正常运行 暂未停火 [4] - 旗滨集团称暂未收到停火文件 目前正常生产经营 [5] - 安彩高科尚未出台正式减产通知 目前满产满销但价格偏低 [6] - 亚玛顿确认减产消息属实 认为将促进行业健康发展 [6] - 三峡新材计划对浮法玻璃生产一线进行停产冷修 [7] 减产原因分析 - 库存压力导致玻璃价格跌至成本线下 3.2mm镀膜光伏玻璃价格较上周下降5.13% 2.0mm下降4.35% [8][9] - 6月国内光伏玻璃日熔量达9.73万吨 开工率69.66% 库存天数30.71天 [8] - 需求端萎靡导致供需错配 组件产量下降而供应端新增窑炉点火 [7] 行业数据变化 - 6月国内共有3850吨/天产能开始放水或焖炉 新增3020吨/天产能堵口 [7] - 光伏玻璃已连续8周毛利润亏损 上周毛利润亏损362.9元/吨 [9] - 6月光伏玻璃产量环比增长0.42% 预计7月开工率环比下降近5% [8] 机构观点汇总 - 广发期货预计玻璃价格重心波动区间900-1100元/吨 [9] - 光大期货认为下半年主力合约中枢或在850-950元/吨 [9] - 财信期货预计玻璃盘面低位震荡运行 [9] - 华联期货指出库存仍处同期高位 建议维持反弹做空思路 [9]

市场表现 - 沪深两市全天成交额1.47万亿元，较上个交易日缩量208亿元 [1] - 沪指涨0.39%至3457.75点，深成指涨0.11%至10476.29点，创业板指跌0.24%至2147.92点 [1][2] - 创新药、中船系、光刻机、银行等板块涨幅居前，多元金融、跨境支付等板块跌幅居前 [1] 隔夜外盘 - 道琼斯指数涨0.91%至44494.94点，标普500跌0.11%至6198.01点，纳斯达克跌0.82%至20202.89点 [3][4] - 英国富时100涨0.28%，法国CAC40跌0.04%，德国DAX跌0.99% [3] - WTI原油涨0.52%至65.45美元/桶，布伦特原油涨0.55%至67.11美元/桶 [3] 政策动态 - 中央财经委员会会议提出推动海洋经济高质量发展，重点发展海上风电、海洋生物医药等产业 [5] - 美国参议院通过"大而美"减税和支出法案，投票结果为51比50 [8] 行业数据 - 1—5月规模以上电子信息制造业增加值同比增长11.1%，集成电路产量同比增长6.8%至1935亿块 [6] - 成品油价三连涨，汽柴油零售限价每吨分别上调235元、225元 [6] - 光伏玻璃行业计划7月集体减产30%，亚玛顿证实消息并宣布在阿联酋投资50万吨产能项目 [7] 机构观点 - 光大证券认为风电整机环节2026年盈利将持续改善，关注轴承及欧洲海风产品机会 [9] - 中信证券指出AI交易进入3.0阶段，2025年可能成为Agent元年 [9] 公司动态 - 赛力斯6月新能源汽车销量46086辆，同比增长4.44% [9] - 模塑科技获北美电动车企12.36亿元外饰件项目定点 [9] - 新大陆设立境外子公司并取得美国MSB牌照 [11] 资金流向 - 化学制药、电力行业主力净流入居前，分别达15.93亿、10.35亿元 [10] - 软件开发、互联网服务主力净流出显著，分别达55.15亿、48.29亿元 [10] - 个股方面，红宝丽、N信通主力净流入超4.6亿元，内蒙一机净流出9.71亿元 [12]

热点追踪 - 美国总统特朗普表示不考虑延长各国与美国谈判贸易协议的7月9日截止日期，并可能将对日本进口商品的关税税率从24%提高至30%或35% [2] 公司动态 - 小米集团在北京昌平园区附近推出月租1999元的员工公寓，共2600套，应届生优先入驻 [4] - 百度宣布新一轮高管轮岗，何海建加盟出任CFO，原代理CFO何俊杰轮岗负责集团人力资源及行政管理 [15] - 理想汽车公布2025年6月交付数据，当月交付36279辆，第二季度共交付111074辆，历史累计交付量达1337810辆 [19] 行业趋势 - 国内电影市场上半年票房达292.26亿元，同比增长22.89%，创近五年来新高 [5] - 光伏玻璃企业计划新一轮减产，头部企业预计减产规模达30%，7月供应量将减少至45 GW左右 [13][14] 汽车行业 - 特斯拉Model 3长续航全轮驱动版车型价格上涨1万元至28.55万元，CLTC续航升至753公里，百公里加速升至3.8秒 [16][17] - 蔚来、阿维塔和极氪推出针对小米YU7订单用户的"截胡"策略，可报销5000元定金 [18] 航空事件 - 日本航空JL8696/IJ004航班因增压系统异常备降关西国际机场，185名乘客和6名机组人员安全，具体原因仍在调查中 [8][9]

政策与宏观经济 - 中央财经委员会第六次会议研究纵深推进全国统一大市场建设、海洋经济高质量发展等问题 [1] - 国内汽、柴油价格上调，92号汽油、95号汽油和0号柴油每升分别上调0.18元、0.19元和0.19元 [2] - 美联储主席鲍威尔表示无法确定7月份考虑降息是否为时过早，将取决于数据 [15] - 美国国会参议院通过全面减税和支出法案并提交众议院 [17] 行业动态 - 光伏玻璃行业计划于7月开始集体减产30% [3] - 1—5月份规模以上互联网和相关服务企业完成互联网业务收入7735亿元，同比增长0.9% [4] - 多家华尔街大行在通过美联储年度压力测试后将调高股息，摩根大通计划将季度股息从每股1.40美元提高至每股1.50美元 [18] 公司动态 - 比亚迪上半年新能源汽车销量约214.6万辆，同比增长33.04% [5] - 禾元生物科创板IPO获上市委会议通过，成为重启科创板第五套上市标准后首家过会企业 [6] - 百川股份实际控制人、董事长郑铁江被留置 [7] - 新大陆设立境外子公司并取得美国MSB牌照，覆盖数字货币交易等场景 [8] - 欣旺达和长春高新拟发行H股股票并在香港联交所主板上市 [9] - 金力泰被实施退市风险警示和其他风险警示，股票简称变更为"*ST金泰" [10] - 拉卡拉股东联想控股计划减持不超过3%的股份 [11] - 杭州高新控股股东拟变更为巨融伟业 [12] - 国脉科技预计上半年净利润同比增长60.52%-100.33%，孩子王预计上半年净利润同比增长50%-100% [13] 国际市场 - 美股三大指数收盘涨跌互现，纳指跌0.82%，道指涨0.91%，标普500指数跌0.11%，纳斯达克中国金龙指数收涨0.20% [14] - 美国总统特朗普表示没有考虑延长各国与美国谈判贸易协议的7月9日截止日期，并对与日本能否达成协议表示怀疑 [16] - 特朗普表示"得考虑一下"是否会驱逐马斯克 [19] 科技与创新 - 苹果公司正考虑放弃其自研内部模型，并使用Anthropic或OpenAI的人工智能技术来驱动新版Siri [20]

·美国参议院通过"大而美"税收与支出法案预计将美国债务上限进一步提高5万亿美元 重点关注 ·两部门发文支持引导创新药高质量发展十六条创新发展举措公布产业迎支付准入两端重大利好 ·禾元生物IPO获上交所审核通过科创板第五套上市标准重启后迎首家过会企业 ·6月，财新中国制造业PMI录得50.4，较前一月上升2.1个百分点并重回扩张区间。（新华财经） ·上交所上市委7月1日通过武汉禾元生物科技股份有限公司的科创板IPO申请。这是6月18日中国证监会 主席吴清在陆家嘴论坛宣布重启未盈利企业适用科创板第五套标准上市以来，首家过会的科创板第五套 标准企业。（新华财经） ·针对广受关注的"坐火车是否需要严查充电宝3C标识"等问题，记者1日从中国国家铁路集团有限公司获 悉，根据相关规定，只要充电宝额定能量不超过100Wh就可以携带上火车。（新华社） ·据国家电影局统计，截至6月30日，2025年上半年中国电影票房为292.31亿元，比去年同期增长 22.91%。得益于《哪吒之魔童闹海》等一批新片，今年上半年国产影片票房达到266.37亿元，同比增长 38.64%。与此同时，由电影带动的文旅、餐饮等关联消费增长明显，进一步激发 ...

行业减产动态 - 国内十大光伏玻璃厂商决定集体减产30% 预计7月玻璃供应量将减少至45GW左右 [1] - 部分企业原计划减产10% 但头部企业计划增大减产量至30%以解决供需矛盾 [1] - 光大期货预测三季度减产规模或达10%~15% 年底前光伏玻璃日熔量有望降至9万吨附近 [3] - 悲观预期下光伏玻璃下半年仍有7000~8000吨/日熔减量空间 [3] 行业供需现状 - 2025年5月国内光伏新增装机92 9GW 同比+388% 环比+105 5% [1] - 1-5月累计新增光伏装机197 85GW 同比+150% [1] - 光伏玻璃在组件成本中占比超10% 双玻组件渗透率提升进一步增加其成本占比 [1] - 全国光伏玻璃行业平均净利已降至每吨-362元 创历史新低 [1] 企业经营动态 - 福莱特表示生产经营正常 持续调整生产端情况 [2] - 旗滨集团称未收到停火文件 目前正常生产经营 [2] - 安彩高科表示尚未出台正式减产通知 [2] - 凯盛新能拟投资13 99亿元建设2000t/d光伏组件超薄封装材料项目 [4] 市场机构观点 - 国联民生认为2025年行业有望迎来供需改善 [3] - 中信建投指出政策有望扭转光伏全产业链亏损状态 [3] - 里昂研报称多晶硅价格或提升至45~50元/公斤 [4] - 交银国际下调福莱特玻璃2025-2027年盈利预测但维持"买入"评级 [5][6] 产业链投资机会 - 信义光能等龙头企业被视为供给侧改革关键受益者 [4] - 福莱特玻璃次季盈余有望环比大幅增加 [6] - 行业联盟计划提升多晶硅价格 [4]

政策与宏观经济 - 中央财经委员会会议强调纵深推进全国统一大市场建设，推动海洋经济高质量发展，指出建设全国统一大市场是构建新发展格局的需要[1][4] - 商务部表示中国新兴产业如信息技术、新能源、生物医药、先进制造等加快发展，为外资提供投资机会[4][5] 行业动态 能源与化工 - 国内汽柴油价格上调，92号汽油每升涨0.18元，加满50升油箱多花9元[6] - 光伏玻璃行业因需求低迷和持续亏损，头部企业酝酿联合减产以稳定价格[3][6] 互联网与科技 - 1-5月规模以上互联网企业收入7735亿元（同比+0.9%），利润692亿元（同比-2.2%），研发投入390.6亿元（同比+4.1%）[6] 区域经济与产业政策 - 上海设立总规模500亿元产业转型升级二期基金，并规划1000亿元三大先导产业母基金[7] - 济南推出1200万元汽车消费补贴，购车最高可申领8500元礼包[8] 公司新闻 资本市场与IPO - 禾元生物成为科创板第五套标准重启后首家过会企业[10] - 长春高新拟发行H股赴港上市[11] 业务与战略 - 新大陆设立境外子公司并取得美国MSB牌照，覆盖数字货币交易[14] - 仙鹤股份拟投资110亿元建设竹浆纸一体化新材料项目[15] - 模塑科技获北美电动车企12.36亿元外饰件订单[15] 业绩与产品 - 新和成预计2025年上半年净利润同比增长50%-70%[15] - 比亚迪上半年新能源汽车销量214.6万辆（同比+33.04%）[17] - 孩子王预计上半年净利润同比增长50%-100%[18] 投资机会 核聚变 - 2025中国国际核聚变大会将召开，机构看好技术工程化与商业化加速，预计2025-2030年为实验堆建设高峰期[20] 智能穿戴 - 苹果或从2027年起发布多款Vision系列及智能眼镜产品，预计首年出货量300-500万台[21] - 2025年全球AI智能眼镜销量预计达550万台（同比+135%）[21] 固态电池 - 全固态电池技术突破，将率先应用于电动自行车换电和储能场景，预计2027年迎产业化元年[22] AI与PCB - AI需求拉动PCB量价齐升，2025年算力PCB需求预计525亿元（同比+81%），2026-2027年供需缺口或达10%-16%[23]

金融市场动态 - 美国三大股指收盘涨跌不一，纳指跌0.82%，道指涨0.91%，标普500指数跌0.11% [5] - 特斯拉跌超5%，奈飞跌超3%，英伟达跌超2%，微软跌逾1%，苹果涨逾1% [5] - 中概股涨跌不一，纳斯达克中国金龙指数涨0.2%，虎牙直播涨近13%，蔚来、小鹏汽车涨超2% [5] - 国际金价走高，现货黄金涨1.06%，报3337.33美元/盎司；COMEX黄金期货涨1.28%，报3349.90美元/盎司 [7] - 国际油价小幅走强，美油主力合约收涨0.65%，报65.53美元/桶；布伦特原油主力合约涨0.69%，报67.20美元/桶 [8] - 欧洲三大股指收盘涨跌不一，德国DAX指数跌0.99%，法国CAC40指数跌0.04%，英国富时100指数涨0.28% [9] 新能源汽车行业 - 比亚迪6月新能源车销量为38.26万辆，同比增长17.5% [22] - 零跑汽车6月交付4.8万辆，同比增长超138%；上半年累计交付22.17万辆，同比增长155.7% [22] - 小鹏汽车6月交付新车3.46万辆，同比增长224%，连续8个月交付量超3万辆 [23] - 广汽埃安6月终端销量超2.7万辆，同比下滑超20% [24] - 小米汽车6月交付量超过2.5万辆 [25] - 蔚来6月交付2.49万辆汽车，同比增长17.5% [26] - 特斯拉Model 3长续航版本续航从713km升级至753km，百公里加速从4.4秒提升至3.8秒，售价上涨1万元至28.55万元 [33] 光伏与能源行业 - 国内十大光伏玻璃厂商集体减产30%，业内专家认为有利于玻璃价格复苏 [15] - 光伏玻璃已连续8周毛利润亏损，光大期货预计下半年行业或迎大规模减产 [15] - 国家发展改革委公告，国内汽、柴油价格每吨分别上涨235元和225元 [13] 医药与生物科技 - 国家医保局、国家卫生健康委印发《支持创新药高质量发展的若干措施》，支持创新药进入基本医保药品目录和商业健康保险创新药品目录 [12] - 禾元生物IPO申请通过上交所上市审核委员会审议，成为科创板第五套上市标准重启后首家成功过会的IPO企业 [21] 公司动态与人事变动 - 格力集团"80后"邹晖接替"70后"康洪出任董事长 [28] - 何海建正式加盟百度，担任集团公司首席财务官（CFO） [30] - 洋河股份董事长张联东因工作调整辞职，宿迁市宿城区委副书记顾宇或接任 [41] - 小米在北京、南京上线青年公寓，租金标准为均价1999元/月，共2600套 [37] 科技与互联网 - 微信朋友圈灰度上线"不接收共同好友点赞提醒"的功能 [40] - 小米YU7"爆单"后，蔚来、阿维塔和极氪推出针对已预订小米YU7用户的"截胡"策略 [32] 电影与娱乐产业 - 2025年上半年电影票房为292.31亿元，同比增长22.91%，观影人次6.41亿，同比增长16.89% [14] - 2025年暑期档电影票房突破20亿元，《碟中谍8：最终清算》《酱园弄·悬案》《新·驯龙高手》暂列前三 [14]

行业减产动态 - 光伏玻璃龙头企业计划启动新一轮减产，预计规模达30%，7月供应量将减少至45GW左右 [1][2] - 部分企业前期规划的10%减产计划已陆续执行，未来减产可能延伸至三季度 [2] - 截至2024年12月初，行业冷修及减产总量达31091吨/日，总减产率约26% [3] 供需与库存现状 - 6月国内光伏玻璃供给约54GW，国外5GW，总需求49-50GW，单月过剩8-9GW [3] - 按单GW需4.4万吨玻璃换算，单月过剩量35万-40万吨，库存天数约5天 [3] - 当前行业库存31-32天，处于高位，部分报价低于11元/平米，企业面临亏损压力 [3][4] 价格与盈利表现 - 光伏玻璃价格从2020年40元/平米高点跌超70%，多家企业出现亏损 [4] - 福莱特2024年营收186.83亿元（同比降13.2%），净利润10.07亿元（同比降63.52%） [4] - 信义光能同期营收219.2亿元（同比降9.3%），净利润10.1亿元（同比降73.8%） [4] 企业应对策略 - 成本优势企业降价加速出货抢占订单，部分企业减产并主做长期客户订单 [4] - 福莱特对老旧窑炉冷修以推动降本增效，信义光能与福莱特合计占市场份额超50% [4][6] - 亚玛顿计划在阿联酋投建50万吨/年光伏玻璃生产线，布局海外市场 [6][7] 政策与市场影响 - 2025年上半年"430新政"与"531新政"引发抢装潮，但需求提前消化导致6月组件排产下滑 [5] - 减产或提振市场价格，但下游组件需求不足，182mm组件均价0.67元/瓦，210mm组件均价0.72元/瓦（环比降4%） [7] - 二三线厂商通过降价0.03-0.04元/瓦吸引订单，开工率普遍不足 [7]

光伏玻璃价格走势与减产动态 - 光伏玻璃价格经历抢装潮短期提振后再次进入下行区间，头部企业或发起新一轮联合减产以稳定市场价格 [1] - 3月抢装潮期间价格涨至14-14.5元/平方米，6月快速下跌至10.5元/平方米，低于多数企业生产成本 [2] - 一线企业仅覆盖现金成本，二三线企业亏损幅度更大，部分企业6月前已开启减产或停产 [2] 行业产能与减产计划 - 多数玻璃企业计划7月减产改善供应端，预计减产规模达30%，但实际可能为15%-20% [1][4] - 6月国内已有3850吨/天产能放水或焖炉，新增3020吨/天产能堵口，近日再新增650吨/天窑炉减产 [3] - 行业总产能13万吨左右，实际在产产能9.3万吨，若减产30%日熔量将降至6万-7万吨，需求测算为8万-8.5万吨 [4] 历史减产与供需关系 - 去年7-12月实际减产约3万吨（降幅26%），加速落后产能出清并改善供需差 [5] - 信义光能和福莱特合计市占超50%，2024年净利润分别同比下降73.8%和63.52% [5] - 2027年行业将进入集中窑炉拆除维修阶段，导致半年左右产能空白，可能提升盈利水平 [7] 库存与供需现状 - 抢装潮后下游组件厂减产导致需求骤降，行业库存天数达31-32天（正常为两周） [2] - 7月光伏玻璃供应量预计减少至45GW左右，为春节后首次下降 [2] - 产能去化符合预期但供需未彻底扭转，终端装机预期降低使价格仍以低位震荡为主 [6] 行业竞争与未来展望 - 2021-2022年投产产能最多，按6-8年检修周期推算2027年将迎检修潮 [6] - 供给侧改革推动冗余产能出清及限制新增产能释放，逐步改善供给格局 [6] - 2025-2026年行业竞争仍将激烈，具备实力企业有望在竞争中胜出 [6][7]