市场表现 - 沪深两市主要股指全线走高 沪指涨0.7%报3497.48点 深证成指涨1.47%报10588.39点 创业板指涨2.39%报2181.08点 科创50指数涨1.4% [1] - 沪深北三市合计成交14747亿元 场内近4300股飘红 [1] - 半导体 有色 钢铁 建材 化工 券商 汽车等板块拉升 光伏产业链 PCB概念 消费电子概念等强势 保险 银行 电力板块小幅走低 [1] 行业驱动因素 - 行业亮点不断 局部行业存在较强驱动 市场交投情绪偏强 股市将继续保持积极表现 [2] - 行业利好和流动性变化对板块表现的影响更大 在牛市预期下 各个板块都有轮动到的机会 [2] - 光伏产业链 PCB概念 消费电子概念等强势 [1] 市场估值与流动性 - 当前股市整体风险溢价仍处于历史偏高水位 国证A指的ERP指数录得3.5% 为2016年以来74%左右分位数水平 显示A股市场整体性价比仍比较高 [2] - 股市内的流动性相对充裕 海外资金潜在的再平衡交易有益于中国资产 整体流动性因素对A股有支撑 [2] 宏观与政策影响 - 下半年政策将持续发力以带动经济持续向好 "反内卷"政策逐渐深化 产业亮点不断显现 国内政策面和基本面对A股表现有较强带动作用 [2]

市场表现 - 上证指数收涨0 70%至3499 89点 深证成指收涨1 47% 创业板指收涨2 39% [1] - 沪深两市成交额达1 45万亿 较昨日放量2400亿 主力资金净流入113亿 [1] 行业板块 - 光伏概念全天走强 首航新能等多股涨停 [1] - PCB概念大涨 国际复材 逸豪新材均20cm涨停 [1] - 消费电子概念强势回升 工业富联涨停 [1] - 稀土永磁 半导体 多晶硅 东数西算等概念收涨 [1] - 银行 保险等大金融概念集体低迷 [1] - 电力板块出现回调 [1]

半导体技术突破 - 澳大利亚国立大学团队成功开发全球首个量子模型架构芯片制造技术 通过量子态叠加实现多值逻辑运算 突破传统二进制运算限制 [1] - 荷兰半导体巨头恩智浦披露中国本地化战略新进展 计划在中国选定晶圆厂合作伙伴 实现从晶圆前道到封装测试的纯"中国制造"供应链 [1] 政策与资本支持 - 深圳市政府设立总规模50亿元的半导体与集成电路产业私募基金 重点支持芯片设计 制造装备及材料等关键环节 [1] 行业景气度分析 - AI算力硬件需求强劲 英伟达Blackwell快速放量 2025~2026年ASIC芯片将迎来爆发式增长 [2] - AI-PCB订单满产满销 覆铜板需求旺盛且技术升级至M8/M9材料 大陆龙头厂商受益于海外扩产缓慢 [2] - 半导体设备 材料国产化加速 存储板块受云计算大厂资本开支推动进入上行周期 利基型DRAM国产替代空间显著 [2] 消费电子趋势 - 苹果链创新明确 iPhone17将迎来AI赋能升级 折叠屏新品催化产业链机会 [2] - PCB加速向上 半导体芯片 设备/材料/零部件稳健向上 封测及被动元件需求改善 [2] 市场表现 - 消电ETF（561310）涨超2.3% 该ETF跟踪消费电子指数 涵盖智能手机 家用电器 可穿戴设备等领域上市公司 [1][2]

半导体行业动态 - 澳大利亚国立大学团队成功开发全球首个量子模型架构芯片制造技术，突破传统二进制运算模式，通过量子态叠加实现新型计算范式 [1] - 荷兰半导体巨头恩智浦披露中国本地化战略新进展，计划在中国选定晶圆厂合作伙伴，实现从前道制造到后道封测的纯"中国制造"供应链 [1] - 深圳设立总规模50亿元的半导体与集成电路产业投资基金，重点支持芯片设计、制造设备和材料等关键环节 [1] 半导体行业前景 - 半导体行业2023年总营收同比持平，但过去五年保持良好增速，预计2025年总营收达9175亿元，同比增长9%，近五年增长100% [2] - 半导体行业净利润预计2025年达513亿元，同比增长9%，近五年增长45% [2] - 2024年光刻先行，国产设备先进工艺突破持续推进，未来三年"先进工艺扩产"将成为自主可控主线 [2] - CoWoS及HBM卡位AI趋势，先进封装重要性凸显 [2] AI与消费电子趋势 - AI军备竞赛加速，Meta、微软等科技巨头今年将投入3200亿美元于数据中心建设，带动服务器、AI芯片、光芯片、存储、PCB等环节价值量提升 [2] - 消费电子领域，3D打印在折叠机铰链等场景加速渗透，端侧AI潜力大，耳机和眼镜或成重要载体 [2] - 智能手机市场复苏，华为预计同比增长12%，苹果同比增长8%，带动上游被动元件、射频、存储等需求回暖 [2] - 面板厂商上半年新型显示项目投资超2200亿元，涉及Mini LED等技术 [2] 消电ETF概况 - 消电ETF跟踪消费电子指数，该指数由中证指数有限公司编制，从沪深市场中选取涉及智能手机、家用电器、可穿戴设备等消费电子产品相关业务的上市公司证券作为指数样本 [3] - 该指数兼具科技属性和成长特征，能够较好地体现消费电子领域的市场发展趋势 [3]

市场表现 - 沪深两市成交额突破一万亿，较上个交易日同期放量约1300亿 [1] - 上证指数现涨0.62% [1] - 全市约4000股上涨，1200股下跌 [1] - 主力资金净流入超50亿元 [1] 行业板块 - 光伏概念集体走强 [1] - 游戏、多元金融、消费电子等板块表现俱佳 [1]

光伏行业表现 - 光伏玻璃、光伏逆变器、钙钛矿电池等板块领涨，涨幅分别为5.42%、4.82%、4.34% [2] - 光伏板块整体表现强劲，多股盘中直线涨停，包括阳光电源(10.49%)、拓日新能(10.06%)、亚玛顿(10.01%)、通威股份(10.00%)等 [7] - 光伏玻璃生产商亚玛顿上演"地天板"行情，开盘触及跌停后快速拉升至涨停 [8] 政策与行业动态 - 国家发改委等四部门发布通知，提出推动大功率充电设施与配电网规划融合衔接，鼓励配建光伏发电和储能设施 [9] - 华西证券指出光伏产业供给侧过剩问题得到重视，后续措施落地值得期待，硅料环节有望率先受益 [9] - 多数光伏玻璃企业计划7月开始减产30%，以改善供应端，缓解库存和价格压力 [10] 市场整体表现 - 上证指数涨0.58%，深成指涨1.27%，创业板指数涨2.26%，两市半日成交额8730亿元，较上个交易日放量1012亿元 [3] - 全市场超3900只个股上涨，光伏板块领涨全市场 [3][6] 工业富联表现 - 工业富联早盘高开高走，封上涨停，总市值达5239亿元 [11][12] - 消息面上，iPhone在中国销量同比增长8%，苹果折叠屏和AI眼镜等新品类的推出有望推动长期增长 [12][13] - 工业富联作为苹果AI服务器越南独家供应商，同步承接折叠屏关键组件试产任务 [13]

市场表现 - 创业板指领涨 深成指涨1 27% 创业板指涨2 25% 沪指涨0 58%收报3493 16点 [3] - 沪深两市半日成交额8730亿 较上个交易日放量1012亿 [1] - 全市场超3900只个股上涨 个股涨多跌少 [1] 板块动态 - 算力硬件股集体走强 PCB方向领涨 工业富联等10余股涨停 [3] - 消费电子概念股表现活跃 福蓉科技涨停 [3] - 光伏 PCB 游戏 CPO等板块涨幅居前 [3] - 电力股展开调整 迪森股份跌超5% 保险 银行 电力 可控核聚变等板块跌幅居前 [3] 技术指标 - 上证综合ETF涨幅0 59% 跟踪度100% [2] - 均线数据 MA5:3470 91 MA10:3458 54 MA20:3422 82 MA30:3404 68 [2] - 沪指盘中最高3497 22 最低3474 63 振幅0 63% [2]

光伏板块 - 光伏板块集体拉升 亚玛顿上演"地天板" 首航新能直线拉升20%涨停 亿晶光电 拓日新能 欧晶科技 大全新能盘中涨停 [3] - 工信部召开制造业企业座谈会强调依法依规综合治理光伏行业低价无序竞争 引导企业提升产品品质 推动落后产能有序退出 [3] 消费电子板块 - 消费电子股全线走强 板块指数放量涨逾4%创3个半月新高 奕东电子直线20%涨停 得润电子 新亚电子 福蓉科技快速涨停 工业富联涨停 [5] - 传音展示安卓首款三折叠屏概念机Phantom Ultimate G Fold 采用"G"字型折叠方案 [7][8] - 三星将在7月9日发布Galaxy Z Fold7和Z Flip7 并推出安卓首款量产三折叠屏手机Galaxy G Fold 对标华为Mate XT非凡大师 [9] - 华为预计9月推出Mate XT2 优化三折叠体验 三星Galaxy G Fold可能在9-11月上市 初期仅限中韩市场 [10] - 2024年全球折叠屏手机出货量1780万台 预计2027年增长至7000万台 2024-2027年复合增长率57.8% [10] - 苹果有望2026年推出折叠iPhone 带动折叠屏手机加速放量 看好折叠屏UTG盖板 铰链等核心增量环节及液态金属 3D打印新工艺 [10] 通信板块 - 通信股集体上攻 通信设备方向领涨 板块指数放量涨逾2%逼近历史高点 光通信 5G 6G板块走强 国际复材 亿晶光电 宏昌电子涨停 [11] - 截至2024年12月末全国5G基站总数4251万个占移动通信基站总数336% 5G移动电话用户1014亿户占移动电话用户总数567% [13] - 6G技术快速推进 中国信通院预计2025年6月启动标准研究 2025-2027年完成技术研究 2029年3月完成首个技术规范版本 [13] - 高通认为2025年是6G标准化关键年 6G将深度融合AI 云计算 边缘计算等前沿科技 苹果预计2029年中期实现6G商业化 三星预计2028年完成标准制定和小规模商用 2030年大规模商用 [13] - 华泰证券预计2025年上半年通信板块归母净利润同比增长7% 剔除三大运营商后预计增长38% 电信运营商利润稳健增长 光通信板块业绩有望持续兑现 [14] 市场整体表现 - A股早盘放量走强 上证指数涨058%至349316 深证成指涨127%至1056825 创业板指涨226%至217822 科创50涨131% 北证50涨115% 近4000只个股上涨 [1][2] - 盘面消费电子 通信 游戏 能源金属等板块涨幅居前 体育概念 地面兵装 银行 航海设备等板块跌幅居前 [3]

市场表现 - A股早盘震荡反弹 沪指接近3500点 创业板指涨2.25%领涨三大指数 沪指报3493.16点涨0.58% 深证成指报10568.25点涨1.27% 创业板指报2178.22点涨2.25% [1] - 光伏 PCB 游戏 CPO等板块涨幅居前 保险 银行 电力 可控核聚变等板块跌幅居前 [1] - 个股涨多跌少 全市场超3900只个股上涨 [3] 板块热点 - 算力硬件股集体走强 PCB方向领涨 工业富联等10余股涨停 [2] - 消费电子概念股表现活跃 福蓉科技涨停 [2] 机构观点 - 富荣基金建议关注过去2至3个月处于震荡调整的科技板块 如AI算力 应用 机器人等 同时关注半年报业绩向好的细分方向 [4] - 银河证券指出生命科学上游板块股价处于历史低位 但业绩拐点已现 2024年收入同比增速10.75% 2025年一季度同比增速9.5% 行业龙头加速出海布局 国产替代有望加速 [4] 行业动态 - 33家建筑类企业联合发出"反内卷"倡议书 推动行业转型 抵制"内卷式"竞争 提倡科技创新和长期价值 [7] - 香港证监会扩大南向通参与机构范围 加入券商 保险公司 理财及资产管理公司 优化离岸人民币债券回购业务 [6] 公司动态 - 字节跳动否认甲骨文等将收购TikTok美国业务 称相关消息不实 [5]

充电宝爆炸事件 - 网友发布监控显示罗马仕充电宝在充电时突发爆炸 目击者称该产品为去年购买的非召回型号 [1] - 浙江消费者在日本使用罗马仕充电宝发生爆炸 导致民宿地板烧烂并赔偿8000元人民币 [1] - 6月13日"多所高校禁用罗马仕充电宝"话题登上热搜 因相关型号更容易发生爆炸 [1] - 公司宣布召回三款型号共491745台移动电源 原因为部分电芯原材料问题导致过热隐患 [1] 产品销售与渠道变化 - 京东淘宝拼多多官方旗舰店已关闭 仅剩京东自营店销售数据线等配件 [2] - 抖音官方店铺仅销售数据线和充电器 移动电源产品已全线下架 [2] - 大量消费者发起退款申请 退款查询入口显示排队人数达177124位 处理周期15-30工作日 [2] 公司内部变动 - 7月4日法定代表人由雷杏容变更为雷社杏 6月30日刚完成反向变更 [2] - 7月6日公司宣布自7月7日起停工停产6个月 仅召回相关员工 [3] - 五位主要负责人4月已退出钉钉群 数月未露面 [3] 行业影响 - 多所高校禁用罗马仕充电宝 因爆炸风险高于其他品牌 [1] - 消费者对充电宝安全性关注度显著提升 行业质量监管压力加大 [1][2]