行业变革趋势 - 颠覆行业的往往是局外人而非同行，外卖大战背后隐藏着餐饮行业的大变革，影响3000万从业者和7亿消费者[1] - 外卖正从餐饮业的辅助形态升级为主流形态，90后00后生活习惯改变是主要驱动力[10] - 新模式将改变中国人的流向、生活习惯和不动产价值趋势[1][14] 美团浣熊食堂模式 - 采用"无堂食外卖店"模式，通过大数据选址，20-30个品牌商家集中运营，降低租金成本[3] - 消费者可跨店点餐并通过APP直播监督食品制作过程，平台通过动态信用评级分配流量[3] - 平台收入来源包括固定租金、流水抽佣、供应链分成和流量赋能[4] - 目前北京已有十几家门店，计划未来三年全国建设1200家[4] 京东七鲜小厨模式 - 直接参与菜品开发，负责门店租金、原材料和运营，与菜品合伙人共享销售成果[6] - 采用机器操作模式，菜品种类多且价格实惠（如辣椒炒肉盖饭补贴价18.8元）[6] - 目标未来三年落地10000家门店[7] - 与美团共同强调产品为现炒而非预制菜，旨在维护食品安全[7] 对餐饮行业的影响 - 头部餐饮企业受益，尾部企业可能被挤出市场，平台将切走更多行业利润[11] - 大数据提升开店精准度，平台议价能力降低采购成本，外卖价格更具竞争力[12] - 堂食进一步萎缩，商家对平台依赖度持续上升[12] - 餐饮业增量部分转向低价物业，商铺租金持续下行，投资者可能面临损失[13] 对城市发展的影响 - 新模式强化大城市马太效应，生活成本更低且更便捷，小城市人口持续外流[14] - 大城市房产变现和出租更容易，人口流失城市房产流动性降低[14] - 外卖模式成为大城市人口吸引的助推器，加剧城市间人口分化[14] 行业创新特点 - 两大平台深度介入餐饮业的核心目标是维护食品安全和遏制黑外卖[7] - 创新模式获得政策支持，将改变餐饮业生态和商业逻辑[8] - 变革影响范围超出餐饮业，涉及消费者、城市发展和不动产价值[18]

行业与公司分析 互联网行业 - 美团通过发放助力金扶持中小企业，计划到2025年底涵盖10万家小店[1][3] - 淘宝闪购7月数据显示餐饮订单和非餐饮订单均实现翻倍增长[1][3] - 京东推出自营外卖品牌七鲜小厨，计划到2025年底在一线城市开设500家门店[1][3] - 外卖平台补贴战未明显减弱，价格战依然激烈[1][3] 光伏行业 - 发改委发布价格修正草案征求意见稿，旨在推动对外贸易高质量发展[1][3] - 中国机电产品进出口商会发布倡议，合理控制产能扩张，有序退出落后产能[1][3] - 光伏协会积极响应，推动行业高质量发展，已初步改善硅料价格[1][3] 全球关税博弈 - 美国第一轮关税暂缓期已于8月1日结束，与多国达成初步贸易协定[1][5] - 美国与日本、欧盟签署贸易协定，但博弈未完全结束[1][6] - 与印度、加拿大、巴西等国的谈判进展缓慢[6][7] - 高关税政策抑制美国进口需求，有助于缩小贸易逆差[8] 市场表现 指数表现 - 上周上证指数涨幅约2%，万德全A指数涨幅1.94%[9] - 日均成交量1.69万亿元，环比下降6.2%，周四、周五成交量接近1.8万亿元[9] - 中小盘股表现相对较优，中证1000、中证2000均处于修复状态[9] 行业表现 - 国防军工、有色金属、机械设备涨幅超过5%[2][10] - 社会服务、商贸零售、计算机、医药出现回调[2][10] - 恒生指数上涨1.43%，恒生科技上涨1.17%[10] 市场情绪 - 万德全A估值20.7倍，处于过去五年52%分位数[11] - 工业品整体修复，能源和农产品下跌[10]

外卖行业模式转型 - 外卖行业从价格战转向供给端创新 京东推出七鲜小厨 美团推出浣熊食堂 均聚焦品质外卖新模式 [1] - 京东七鲜小厨采用自营厨房模式 主打新鲜现炒 多数菜品补贴价低于20元 首店日均订单超1000单 3日复购率高于行业均值220% [1][3][5] - 美团浣熊食堂采用平台生态模式 集合多品牌档口 支持一单购多家品牌 已运营10家门店 入驻超100个品牌 订单量环比上涨60% [6][12] 平台战略与扩张计划 - 京东计划3年建设10000家七鲜小厨 采用餐饮合营模式 承担租金人力成本 菜品合伙人专注研发 可获得100万元保底分成 [1][5] - 美团计划3年投资建设1200家浣熊食堂 覆盖超10000家餐饮商家 重点推行明厨亮灶与食品安全管理 [1][6][12] - 七鲜小厨首周收到6.6万份菜品合伙人报名 浣熊食堂通过食安日记强化透明化运营 [5][6] 行业竞争背景与监管影响 - 外卖平台曾陷入价格战 京东推0佣金和百亿补贴 美团发放优惠券 阿里系投入500亿补贴 导致单月烧钱250亿元 占行业年利润83% [13][18] - 价格战导致平台单日订单量超2亿单 但挤压商家利润 中小商家生存困难 堂食生态受冲击 [16][19][20] - 监管部门于5月和7月约谈外卖平台 要求合法经营和公平竞争 促使行业从价格竞争转向价值竞争 [21] 新模式对行业的影响 - 新模式从供给侧提升食品安全 扭转非外卖人群对外卖的负面印象 当前外卖用户规模5.92亿人 占网民53.4% 年化增速仅2.85% [24][26] - 七鲜小厨通过大数据选址幽灵外卖高发区 强调不挤压原有商家 浣熊食堂流量分配自然倾向知名品牌 但本质是补充品质外卖体系 [29] - 新模式兼顾平台、商家、骑手和消费者利益 旨在打击幽灵外卖 提升行业整体食品安全水平 [24][29]

行业竞争格局转变 - 美团、饿了么、京东三大外卖平台同步宣布告别"0元购"等恶性竞争，承诺回归良性竞争 [1] - 资本市场迅速反应，美团、阿里、京东股价最高涨幅超3%，显示市场对行业转型的认可 [2] - 价格战导致"三败俱伤"：商家利润压缩、骑手权益受损、消费者体验降级，形成"平台烧钱、商家流血"的畸形生态 [3] 价格战负面影响 - 全国日均外卖单量从1亿单飙升至2.2亿单，但连锁品牌抢占90%订单，中小商户因无力跟补被淘汰 [3] - 补贴引发的非理性竞争背离商业本质，平台技术、服务、生态等核心能力被忽视 [3] - 价格战严重透支消费者信任，摧毁餐饮行业匠心精神，业内认为飙升的订单数字是"毫无意义的泡沫" [3] 品牌价值竞争新方向 - 行业从"资本推动"转向"规则共建"，进入"品牌价值竞争"新阶段 [4] - 品质革命：美团"浣熊食堂"采用集中厨房+全程直播模式，京东"七鲜小厨"采用自营模式，饿了么"优店腾跃计划"扶持优质商家 [4] - 效率进化：美团交付百万顶智能头盔实现语音交互与路线优化，京东通过物流协同大幅压缩平均配送时间 [4] 生态重构与多方共赢 - 美团为骑手缴纳养老保险覆盖百万人群，京东为一线员工子女提供升学奖励，饿了么建立商家权益保障基金 [5] - 三大平台承诺"不强制商家参与补贴"、"保障自主定价权"，打破"平台吃肉，商家喝汤"的旧格局 [5] - 行业转型本质是互联网企业从"流量思维"向"品牌思维"的战略升级，未来比拼的是创造美好生活、赋能商家成长、贡献社会价值的能力 [5] 市场前景 - 外卖之争是对4万亿元即时零售市场的卡位战，恶性价格战终结仅是品牌价值竞争的新起点 [5][6]

行业竞争格局转变 - 美团、饿了么、京东三大外卖平台同步宣布告别"0元购"等恶性竞争，承诺回归良性竞争 [1] - 资本市场迅速反应，美团、阿里、京东股价应声上涨，涨幅最高超3% [2] - 市场监管总局约谈要求停止恶性价格战，严禁转嫁成本给商家，为价格战按下暂停键 [3] 价格战的负面影响 - 价格战导致商家利润压缩、骑手权益受损、消费者体验降级，形成"平台烧钱、商家流血"的畸形生态 [4] - 全国日均外卖单量从1亿单飙升至2.2亿单，但连锁品牌抢占90%订单，中小商户因无力跟补被淘汰 [4] - 价格战背离商业本质，平台核心能力如技术、服务、生态被忽视，形成"数字泡沫" [4] 品牌价值竞争的新阶段 - 行业从"资本推动"转向"规则共建"，股价上涨反映市场对"品牌价值重估"的认可 [5] - 美团"浣熊食堂"采用集中厨房+全程直播模式，京东"七鲜小厨"采用自营模式，饿了么"优店腾跃计划"扶持优质商家 [5] - 美团百万顶智能头盔交付骑手，京东外卖通过物流协同压缩配送时间，技术投入重新定义外卖体验 [5] 生态重构与多方共赢 - 美团为骑手缴纳养老保险覆盖百万人群，京东为一线员工子女提供升学奖励，饿了么建立商家权益保障基金 [6] - 三大平台承诺"不强制商家参与补贴""保障自主定价权"，打破"平台吃肉，商家喝汤"的旧格局 [6] - 外卖之争是对4万亿元即时零售市场的卡位战，未来比拼的是品牌思维而非补贴力度 [6] 行业未来展望 - 恶性价格战的终结是品牌价值竞争的新起点 [7]

京东品质餐饮合营制作平台"京东七鲜小厨"依托京东供应链打造的创新运营模式，通过透明厨房，顾客 可清晰地看到厨师操作流程及工具。京东MALL北京双井店以"家场景"为核心布局，通过场景化零售， 将科技与消费深度融合。在创新业态方面，打破了自身的业态边界，相继引入了MUJI无印良品、华为 店、PAGEONE等新增业态品牌，为北京线下商业注入了差异化的消费活力。 ...

新消费企业创新实践 - 京东七鲜小厨依托京东供应链打造透明厨房运营模式 顾客可清晰观看厨师操作流程 [2] - 京东MALL以"家场景"为核心布局 融合科技与消费 引入MUJI 华为 PAGEONE等新业态品牌 [2] - 铜牛集团通过AI数字人锦 中网联名"国粹"系列实现非遗文化与现代时尚结合 [2] - 泡泡玛特城市乐园通过主题乐园 动画开发 跨境联名拓展IP商业化路径 [3] 北京消费市场发展 - 北京持续推动国际消费中心城市建设 消费场景扩容升级 新消费模式活跃 [1] - 重点聚焦文化赋能 数字转型 新业态培育领域 激发市场活力 [1] - 暑期旺季泡泡玛特城市乐园客流如织 展现文化消费新体验 [3] 行业创新方向 - 京东MALL打破业态边界 展现场景化零售与数字化成果 [2] - 铜牛集团依托研发平台布局全球供应链 探索文商旅体融合 [2] - 泡泡玛特推动中国潮玩文化走向世界 [3] 活动后续规划 - 活动将围绕先进制造业 生物医药 人工智能 人形机器人 新消费 金融等主题开展深度调研 [3]

活动背景与目的 - 北京市委网信办主办"京彩不设限·经济热力站"月度主题走访活动 聚焦新消费企业创新实践[1] - 活动以"悦享消费 京彩惠民"为主题 14家媒体及财经领域网络大V参与线下集体采访[1] - 北京持续推动国际消费中心城市建设 通过文化赋能、数字转型和新业态培育提振消费信心[1] 京东新零售与供应链创新 - 京东七鲜小厨依托京东供应链打造透明厨房运营模式 顾客可实时观看厨师操作流程[3] - 京东MALL双井店以"家场景"为核心布局 通过场景化零售实现科技与消费深度融合[3] - 京东MALL打破业态边界 引入MUJI无印良品、华为店、PAGEONE等品牌注入差异化消费活力[3] 传统产业升级与国潮创新 - 铜牛集团作为71年历史中华老字号 通过科技与跨界融合重塑传统纺织业[5] - 集团通过AI数字人锦、中网联名"国粹"系列将非遗文化与现代时尚结合[5] - 依托研发平台布局全球供应链 展现国企在文商旅体融合中的探索[5] IP经济与文旅体验创新 - 泡泡玛特城市乐园作为潮玩行业首个沉浸式IP主题乐园 暑期旺季客流如织[5] - 公司通过主题乐园、动画开发、跨境联名等形式持续拓展IP商业化路径[5] - 推动中国潮玩文化走向世界 提供全新文化消费体验[5] 新消费发展路径总结 - 三家企业分别展示数字化新消费、传统产业升级和文化IP驱动领域的创新实践[7] - 媒体代表通过实地探访感受到北京新消费企业通过科技赋能和文化创新注入新内涵[7] - 活动将贯穿全年 后续围绕先进制造业、生物医药、人工智能等重点领域开展深度调研[7]

行业监管动态 - 市场监管总局约谈后各地部门督促外卖平台整改 重点针对无序价格战行为如"0元购"和免单营销 [1] - 上海市要求全面下线"0元购"并大幅收缩免单营销等促销手段 [1] 价格战现状与问题 - 行业竞争白热化导致补贴大战异化 平台通过流量裹挟逼迫商家参与 侵蚀合理利润空间并加重履约成本 [1] - 骑手超负荷运转成为系统性伤害 价格战模式不可持续 [1] 补贴策略优化方向 - 差异化补贴替代全量降价 平台应利用数据与AI能力匹配不同消费需求 兼顾商家履约成本差异 [2] - 技术驱动应成为大厂核心价值体现 而非简单价格竞争 [2] 长期竞争维度 - 行业竞争需升级为技术驱动+供应链能力+配送效率+用户体验的系统性比拼 [2] - 冷链技术 骑手福祉 餐饮供应链 AI新运力构成多维竞争壁垒 [2] 骑手与商家保障进展 - 部分平台已开始跟进骑手社保计划 商家扶持政策从免佣金转向返佣+流量组合拳 [2] - 此类提升生态参与者幸福感的竞争措施应持续深化 [2] 技术创新应用 - 无人车/无人机配送技术研发加速 可缓解人力骑手算法困境并降低平台成本 [2] - 合规前提下应加快新技术市场化落地进程 [2] 新模式探索 - 美团"浣熊食堂"与京东"七鲜小厨"通过供应链联动优质餐饮品牌 打造品质外卖新范式 [3] - 平台+商家+消费者三赢模式为传统餐饮连锁注入新生命力 [3] 行业发展趋势 - 即时零售万亿市场开启 平台需转向资源整合与创新驱动 避免陷入低效价格战 [4] - 竞争焦点应从挤压生态参与者转向系统性能力建设 [4]

监管约谈与整改措施 - 上海市市场监管部门约谈饿了么等平台 要求全面下线"零元购"类促销活动 大幅收缩免单营销范围 并成立专项工作组加强活动监测与价格管控 [2][4] - 国家市场监督管理总局同步约谈饿了么 美团 京东 要求平台严格遵守法规 规范促销行为 构建多方共赢生态 [4][5] - 郑州市市场监管局要求平台限期完成商户资质复核 重点清理"无证""套证"商户 建立动态核验机制 [5][6] 行业竞争格局变化 - 外卖平台此前展开多轮补贴战 美团日订单量达1.5亿 淘宝闪购日订单突破8000万 但监管部门认定此类"0元购"为恶性竞争 [8][9] - 美团CEO呼吁行业回归理性竞争 京东明确表示未参与补贴战 强调将重点降低佣金 保障骑手权益 [8] - 中国连锁经营协会倡议抵制"内卷式"价格战 禁止平台通过流量倾斜等手段强制商家参与补贴 [9] 平台战略转型方向 - 美团启动"万家品牌"计划 目标服务1万家知名餐饮品牌 拼好饭业务日订单峰值超3500万单 [10] - 京东推出"菜品合伙人"计划 投入10亿元现金扶持1000道招牌菜 计划3年建设10000家七鲜小厨门店 [10] - 淘宝闪购辟谣"冲单目标"传闻 声明经营节奏遵循正常商业规律 [10]