以下文章来源于风财眼 ，作者银行财眼 风财眼 . 风财眼致力于银行领域的原创报道，旨在履行媒体监督职责，以期共营健康的金融环境。 近日，深圳金融监管局一纸批复，正式核准黄黎明担任微众银行行长任职资格。这位参与筹建并深耕十年的元老级高管，将正式接过李南青手中的"帅 印"，成为这家民营银行开业11年来的第三任行长。 作为微众银行的核心盈利支柱，微粒贷的成功模式也正在遭遇增长瓶颈。一方面，个人有效客户数量增速明显放缓，2024年新增个人有效客户仅2500万， 较2021年近乎腰斩；另一方面，在多家银行消费贷利率降至3%甚至以下的大环境下，"微粒贷"7.2%的优惠年利率，竞争力不足。其笔均贷款额度也从2021 年的约8000元降至2024年的7200元。2024年末，微众银行的个人消费贷款降至2027.75亿元，降幅5.53%。 | | | | (货币单位:人民币千元) | | --- | --- | --- | --- | | 项目 | 2024年12月31日 | 2023 年 12 月 31 日 | 本年末比上年末增减 | | 企业贷款 | 215,533,024 | 182,369,784 | 18.18% | ...

意见领袖丨中国金融杂志 作者 | 王忠民'全国社保基金理事会原副理事长'AI金融时代的来临，意味着从技术深耕到生态重构的深 度探索，使金融服务实现精准化、普惠化、生态化升级 AI金融时代的来临，意味着从技术深耕到生态重构的深度探索，使金融服务实现精准化、普惠化、生 态化升级。金融融入"AI原生"的新型经济模型，让产业增长具备自我加速、自我进化的能力。对居民而 言，智能客服的语义理解能力则让人力得以专注于处理更复杂的需求。这一转型本质上是金融从规模经 济向范围经济的跃迁，数据要素的边际成本趋近于零，实现"长尾服务"。构建"技术突破—数据治理— 伦理合规"的协同框架，重塑消费与金融服务模式，共同创造全新商业需求。这也正是国务院2025年8月 发布的《关于深入实施"人工智能+"行动的意见》赋予金融业推动人工智能与金融业务的深度融合，形 成"技术赋能金融、金融服务实体"的任务所在。在国内刚需与国际竞争日趋加剧的趋势下，AI时代的中 国金融品牌保持世界领先水平应有强烈的紧迫性。 AI成为推动银行品牌高质量发展的重要引擎之一 《关于深入实施"人工智能+"行动的意见》明确提出，到2027年金融领域智能终端普及率超70%，2 ...

监管政策与合规动态 - 商业银行总行需对互联网助贷业务的平台运营及增信服务机构实行名单制管理，并通过官方渠道披露名单，且不得与名单外机构合作 [1] - 该监管规定自2025年10月1日起正式施行，外国银行分行、信托公司、消费金融公司及汽车金融公司均需参照执行 [1] - 近期各银行及消费金融公司已开始陆续在官网披露其合作的营销获客、增信服务及催收机构名单 [2] 民营银行合作名单披露现状 - 在查阅的19家民营银行中，有16家已披露第三方合作机构名单，而苏商银行、温州民商银行及华瑞银行截至10月12日尚未找到公开名单 [3] - 有公开信息确认苏商银行与华瑞银行实际与第三方机构存在合作，但其名单可能尚未披露或隐藏于官网偏僻栏目 [4][5] - 各家民营银行披露的合作名单偏好差异显著，反映出不同机构的业务优势与经营困境 [6] 头部民营银行业务模式分析 - 网商银行合作机构总数达382家，其中包括43家担保类机构（多为政府性融资担保公司）、蚂蚁系公司以及第三方催收服务公司，业务重点在小微企业贷款 [7] - 微众银行披露的合作机构数量庞大，尤其催收服务机构超300家，其营销获客机构如金蝶、百望等主要服务于“微业贷”产品 [7][9][11] - 微众银行资产规模达7147亿元，不良贷款率为1.57%，其与网商银行均深度发力小微企业贷款，并合作大量政府性融担公司，后者担保费率约1% [10][12] 中尾部民营银行合作偏好 - 大部分中尾部民营银行高度依赖乐信、信也、小赢、维信、奇富、信用飞等主流纯助贷平台，这些平台承载着行业零售贷款资产的半壁江山 [12] - 金城银行合作机构数量最少，仅2家字节系平台运营机构和4家融担公司，未与股东360系列的奇富科技合作；富民银行则专注与头部机构如滴滴、字节、微众银行等合作 [13] - 蓝海银行、振兴银行、华通银行未与任何互联网大厂系合作，主要合作中部或尾部纯助贷机构，部分银行曾因收益过低暂停与大厂合作 [14] 合作机构类型多元化趋势 - 除互联网平台外，持牌金融机构如微众银行、马上消费金融、海尔消费金融等已成为重要的平台运营方，为新安银行等机构提供获客服务 [17] - 合作机构类型扩展至汽车金融、物流及农村金融场景方，例如蓝海银行与中关村银行合作了车正资产、好运邦物联科技等非传统平台 [21] - 部分银行合作名单中出现未讯、众利数科、亲家投资控股等小众平台，例如无锡锡商银行合作浙江未讯科技，裕民银行合作众利数科 [14][16] 业务战略调整与市场分化 - 多家民营银行仅有现金贷助贷类第三方合作机构，缺乏小微企业贷款合作平台，反映出在小微企业贷款业务上的收缩或暂停 [22][23] - 头部民营银行自营能力强，甚至成为其他金融机构的合作平台方，而中尾部银行在盈利压力下后撤，收缩小微贷款业务并减少与分润较低的大厂合作 [25][26][27] - 行业预计在监管指导下互联网贷款市场将更加开放透明，但中尾部民营银行的经营环境可能因此面临更大挑战 [28]

公司概况与业务发展 - 深圳中科云信息技术有限公司成立于2018年，使命为“中国科技，云泽四海”，出海是其企业基因的必然使命 [4] - 公司完成了从芯片代销到整机、板卡自主研发的跨越式成长，产品线包括定价99元的“久久派”开发板和适配麒麟、统信系统的迷你主机 [4] - 迷你主机凭借全链条国产化优势打入银行、政府等涉密机构，出货量突破2000台 [4] - 2024年公司营收达6100万元，同比增长近50% [4] 市场机遇与资金困境 - 公司国产迷你主机获得海外市场认可，被加拿大学生以超产品本身的费用跨国购入 [1] - 海外市场存在机遇，但资金周转问题构成主要挑战，跨境物流费、报关费需提前垫付吞噬现金流，海外订单长账期导致资金回笼滞后 [4] - 资金困境使公司面对大额海外询价时只能“忍痛婉拒” [4] - 小微企业出海普遍面临“境内融资便利、境外融资无门”的割裂局面，在香港等市场遭遇传统融资逻辑阻碍，如需提供本地抵押物和积累本地信贷记录 [5] 融资解决方案与技术破局 - 深港跨境数据验证平台于2024年5月上线，基于微众银行提出的分布式数据传输协议理念，依托国产开源区块链底层平台FISCO BCOS构建 [6] - 平台核心价值在于实现深港两地数据凭证的“可信验证”，无需数据跨境传输即可让香港金融机构认可内地信用信息，解决信息不对称痛点 [6] - 香港富融银行应用该平台，对中科云授权的境内信用信息进行核验，最终为其香港关联企业批复约270万港币贷款，该贷款无需抵押品、无需复杂财务报表、无手续费 [8] - 此“出海贷”创新将企业的“未来增长潜力”通过信用验证转化为“当下融资能力” [8] 行业生态与合作模式 - 微众银行与富融银行构建了深港金融协同生态，角色定位形成互补 [9] - 微众银行作为国内首家数字银行，深耕中小微企业服务，积累600万家中小微企业客户资源，具备内地企业数据挖掘能力与数字化风控经验 [9] - 富融银行依托香港国际金融中心优势，拥有国际化金融服务能力与海外市场资源 [9] - 两家银行共同构建“境内+境外”融资服务闭环：“微业贷”解决内地研发、生产资金需求，“出海贷”满足香港设立主体、承接海外订单的资金缺口 [10] - 通过数字科技实现“信用互通”，内地企业经营信用可无缝转化为香港市场融资依据 [10]

公司背景与业务发展 - 公司成立于2018年，初心源于应对高端芯片进口的“卡脖子”风险，使命为用国产技术开拓全球市场 [2] - 业务实现从芯片代销到整机和板卡研发与销售的跨越，核心产品包括定价99元的“久久派”开发板以及适配麒麟、统信系统的全国产迷你主机 [2] - 迷你主机出货量超过2000台，主要客户为银行、政府等涉密机构，2024年公司实现营收6100万元，较上年增长近50% [2] 出海挑战与融资困境 - 小微企业出海面临融资难题，缺乏海外资产作为抵押物，难以从传统渠道获得融资支持 [1] - 海外订单带来跨境物流、报关费用高企问题，相关费用可超过产品本身价格，且长账期导致资金回笼滞后，周转压力大 [1][2] - 公司在香港的主体融资挑战大，传统机构要求本地抵押和信贷记录，融资门槛高，跨币种转账常出现操作问题 [3] 融资转机与解决方案 - 转机出现在富融银行“出海贷”，该产品基于深港跨境数据验证平台，对境内信用信息进行跨境验证 [3] - “出海贷”为香港关联企业提供约270万港币贷款支持，条件为无需抵押、无需财务报表、无手续费 [3][4] - 此融资方案使公司资金杠杆能力提升，从“100万资金做100万生意”变为可撬动200万订单 [4] 金融创新与合作模式 - “出海贷”是微众银行与富融银行的深港金融合作创新，微众银行深耕内地600万家中小微企业客户，富融银行依托香港国际金融中心优势 [5] - 创新模式提供最高1800万港元纯信用贷款，将境内经营信用转化为境外融资能力，破解“无抵押物、无信贷记录”难题 [6] - 服务体验优化包括专属客户经理跟进，解决沟通与操作问题，形成“微业贷解决内地需求+出海贷满足在港融资”的全链路服务生态 [6] 行业趋势与影响 - 中国内地是香港最大的外来直接投资来源地，推动越来越多企业以香港为“桥头堡”走向全球 [6] - 金融科技简化传统融资流程至“手机上几个步骤”，技术信任取代抵押物成为授信依据 [6] - 深港金融合作为内地中小企业出海注入动力，是大湾区融合发展的具体实践 [7]

监管政策与行业背景 - 国家金融监督管理总局发布的《关于加强商业银行互联网助贷业务管理提升金融服务质效的通知》将于10月1日实施，要求商业银行对平台运营机构、增信服务机构实行名单制管理，并通过官方网站等渠道披露名单[11] - 监管新规旨在推动商业银行互联网助贷业务规范有序发展，解决总行管理不到位、权责收益不匹配、定价机制不合理等问题[11] - 新规要求商业银行不得与名单外的机构开展互联网助贷业务合作，并应与平台运营机构、增信服务机构建立平等互利、风险分担的合作关系[11] 外资银行助贷合作披露概况 - 多家在华外资银行在监管新规实施前夕公布了互联网贷款合作机构名单，包括富邦华一银行、韩亚银行（中国）、开泰银行（中国）、国民银行（中国）、东亚银行（中国）、南洋商业银行（中国）、渣打银行（中国）、友利银行（中国）等[1] - 外资银行合作机构多涉及蚂蚁、微众银行、海尔消金等头部平台[2] - 部分银行在公布合作机构的同时披露了具体合作产品，例如渣打银行（中国）披露了与微众银行合作的"微业贷"等产品[1][6] 主要外资银行合作细节 - 富邦华一银行披露的合作机构数量最多，达52家，合作方包括微众银行、新网银行等银行机构，以及马上消金、海尔消金等消费金融机构，但其中1家机构（陕西昊悦融资担保有限公司）已暂停合作[1][3][4] - 韩亚银行（中国）合作机构为23家，包括13家平台运营机构和10家增信服务机构，涉及蚂蚁消金、海尔消金、度小满小贷等[3][5] - 开泰银行（中国）合作机构为14家，涵盖微众银行、百信银行、平安财险等[3][5] - 渣打银行（中国）合作机构为5家，涉及4项合作产品，包括蚂蚁"信用贷"、京东"金条-信用贷"、天津金城银行"金企贷"、微众银行"微业贷"[3][6] - 友利银行（中国）仅公示1家合作机构及相关产品，为云瀚信息科技的京东白条[7] 外资银行业务转型趋势 - 近年来在华经营的外资银行正在探寻业务转型方向，对公业务成为重点发力对象，部分外资银行已经停止在中国内地做个人业务[1][8] - 花旗银行向汇丰出售中国内地的个人财富管理业务，并将其个人信用卡业务及无担保贷款相关资产转让给富邦华一银行[8] - 大华银行将其在华个人业务（含财富管理产品）整体转让给富邦华一银行[10] - 花旗银行（中国）公开表示，随着个人银行业务的关闭，该行不再是中国银联的成员，但对公业务的境内外支付和收款不受影响，将更专注于企业和机构客户业务[9][10] 助贷合作模式与行业动态 - 外资银行的助贷合作模式呈现多元化特点，例如东亚银行（中国）与蚂蚁智信合作的"蚂蚁信用贷"采用纯助贷模式，该行为100%出资方；而与微众银行合作的"微粒贷联合贷"则为双方共同出资[8] - 在监管新规发布后，已有部分中资银行、消金公司进行响应，例如广州银行披露其合作助贷平台及增信服务机构共有17家，包括乐信、奇富科技、微众银行等[11] - 多家银行在展业策略上达成共识，重视接入头部助贷机构，例如杭州银行指出其互联网贷款合作方限于少数头部互联网金融机构[12]

活动背景与目标 - 活动旨在提升小微企业对不法贷款中介的识别能力和风险防控意识，维护良好金融生态 [1] - 不法贷款中介侵害小微企业权益并扰乱金融市场秩序的问题日益突出 [1][3] - 活动由微众银行联合深圳市公安局南山分局及《南方日报》共同开展，于2025年金融教育宣传周之际举行 [1] 线上宣传教育举措 - 公司提炼出“耳聪、目明、心定”的防范理念，以增强小微企业辨识和抵御欺诈风险的能力 [3] - 制作了由南山分局民警参演的反诈短视频《三“贷”同堂》，以轻松诙谐方式揭秘常见欺诈套路 [3] - 与《南方日报》深度联动，推出防范不法贷款中介系列专题报道，以扩大宣传教育覆盖面 [3] 线下宣传教育举措 - 公司聚焦深圳市内多个小微企业聚集的重点区域开展线下宣传，包括宝安桃花源科技园、横岗眼镜城商圈等 [4] - 活动通过编发《小微企业融资安全图鉴》手册、设立反诈主题展架以及组织“钓金元宝”互动游戏等形式进行 [6] - 成功通关互动游戏的参与者可获得定制反诈雨伞，将反诈知识融入日常应用场景 [6] 公司业务与市场地位 - 微众银行的企业贷款产品微业贷是国内首个全线上、无抵押的企业流动资金贷款产品 [4] - 微业贷迄今已累计吸引600万企业申请，在小微企业中形成了良好口碑 [4] 活动意义与未来规划 - 本次三方联动推动了打击不法贷款中介工作从“单点突破”向“系统治理”转型升级 [6] - 活动初步构建了“预防—教育—打击”的长效治理机制 [6] - 公司未来将继续携手社会各界力量深化打击行动，以更优质服务助力小微企业成长和实体经济发展 [6]

文章核心观点 - 外资银行正通过公布互联网贷款合作机构名单 积极布局中国消费信贷市场 其战略布局与业务调整在助贷新规实施前夕清晰呈现 [1][2][3] - 外资银行的合作模式呈现多元化特征 包括纯助贷、联合贷款及担保增信等 反映了其根据自身风险偏好制定的差异化策略 [5][6] - 助贷新规的穿透式监管要求推动了助贷平台向头部集中 外资银行因缺乏本土场景和数据积累 更倾向于与头部平台合作以快速切入市场 [8][9] 外资银行具体合作布局 - 韩亚银行（中国）与13家平台运营机构展开合作 包括海尔消费金融、重庆度小满小额贷款有限公司、重庆蚂蚁消费金融等 [3] - 东亚银行（中国）合作产品包括与蚂蚁智信合作的"蚂蚁信用贷"、与微众银行合作的"微粒贷联合贷" 以及与网商银行合作的"网商贷" [3] - 渣打银行（中国）与4家平台合作 产品分别为蚂蚁"信用贷"、京东"金条信用贷"、金城银行"金企贷"、微众银行"微业贷" [3] - 开泰银行（中国）披露了14家互联网贷款产品合作机构名单 涵盖持牌消金、民营银行、保险公司、网络小贷公司、融资担保公司和融资租赁公司 [3] - 友利银行（中国）公布的唯一合作方为云瀚信息科技有限公司 合作产品为京东金条 合作范围涵盖获客、营销、运营及催收业务 [4] - 富邦华一银行披露的合作机构数量最多且类型最多元 共涵盖52家各类机构 包括永丰银行、微众银行、网商银行等民营银行 以及马上消费金融、海尔消费金融等持牌消费金融机构 [4] 合作模式与行业趋势 - 合作模式多元化 例如东亚银行与蚂蚁合作的"蚂蚁信用贷"采用纯助贷模式 银行作为100%出资方 而与微众银行合作的"微粒贷联合贷"则为双方共同出资并自主风控的联合贷款模式 [6] - 头部效应明显 蚂蚁、度小满、微众银行等头部平台频繁出现在多家外资银行的合作名单中 因其拥有庞大的用户基础、先进的技术和丰富的业务经验 [6] - 外资银行在中国市场发展互联网贷款业务时更加依赖于合作伙伴 以弥补其在场景和用户基础上的短板 [9]

公司定位与发展历程 - 公司是国内首家民营银行和数字银行，成立于2014年12月16日 [3] - 公司专注于服务小微企业和普罗大众，定位为银行业"补充者" [4] - 公司科技人员占比始终超过50%，IT投入在营业收入中的占比长期保持两位数 [4] 核心技术与系统架构 - 公司上线全国首个基于分布式架构的银行核心系统Openhive，支持多版本并行运行和部署200多个核心业务系统 [6] - 通过自研AIOps智能运维工具，仅需不到15名运维人员管理超过1.9万台服务器，根因定位时间缩短至3分钟以内，准确率超过90% [6] - 自动化测试覆盖率超过75%，部分产品高达95%，产品投放周期最快只需10天，系统扩容仅需2天 [6][7] - 系统日金融交易峰值突破14亿笔，产品可用率超过99.999%，户均IT运维成本仅为2元/年，不到行业平均水平的十分之一 [8] 前沿技术布局与应用 - 在人工智能领域广泛应用判别式AI技术，模型与策略每年迭代上百次 [7] - 牵头研发的金融级区块链底层开源平台飞梭链单链TPS突破20万，实现全域适配国产软硬件 [7] - 自研WeDataSphere大数据平台支持超过120PB生产数据的分析、治理和运营管理 [7] 业务服务能力与成果 - 服务全国31个省超过4.2亿个人客户，累计申请贷款的中小微企业超过600万家 [9] - "微粒贷"客户中超过80%为非白领从业人员，超过80%为大专或以下学历，约18%为"首贷户"，笔均贷款金额约8000元，逾70%客户单笔借款成本低于100元 [9] - "微业贷"客户中民营企业占比近100%，年营业收入1000万元以下的客户超过70%，户均授信100万元，约50%的单笔借款成本低于1000元 [9] - 科技金融服务覆盖全国20多个省市，吸引超50万家科创企业申请，深圳每2家国家级高新技术企业就有1家选择该公司 [9] - 老年客户管理资产规模超过2000亿元 [9] 行业赋能与开源贡献 - 公司已发起38个开源项目，获得超过4.2万名开发者关注，并有2个Apache顶级项目成功孵化毕业，位列中国企业前四 [11] - 发布的AI联邦学习开源框架FATE建成联邦学习领域最大开源社区，覆盖企业超1300家，合作高校和研究机构超500家 [11] - 发起的开源社区金链盟汇聚超5000家企业及机构、超10万名个人成员，形成500余个标杆应用 [11] - 开发的大数据平台工具套件WeDataSphere开源社区用户已超过8600个，试用企业超2600家，投产企业超110家 [11] 跨境金融与数据合作 - 作为技术支持方助力粤澳和深港跨境数据验证平台上线，基于DDTP理念及区块链技术提供跨境数据解决方案 [12] - 截至2024年末，粤澳平台累计服务18个分支网点的6类跨境金融业务场景，深港平台已接入12家场景机构并上线8个业务场景 [12] 未来战略：AI原生银行 - 公司正加速向"AI原生银行"迈进，涉及基础设施、构建工具、多元应用模式等多方面 [14] - 建立了多模式算力供给体系，支持模型一键部署与微调，并开发了金融业首款自研AI智算交换机 [15] - 打造了应用与智能体构建平台和企业级AI知识平台，支持低代码开发和知识快速沉淀共享 [15]

前海现代服务业发展成就 - 2024年实际使用外资266.5亿元、固定资产投资1691亿元、税收收入892亿元，分别为2010年成立初期的117倍、93倍和171倍 [4] - 2024年上半年现代服务业增加值达952.6亿元，同比增长8.6%，占服务业84%及GDP的65.5% [4] - 现代服务业企业总数达12.48万家，水平比肩全球服务业先进地区 [4] 科技服务业转型升级 - 科技服务业从配套支撑升级为产业链价值中枢，前海提出2027年底前实现研发中心突破100家且外资占比超30%的目标 [6][7] - 2024年1-10月规上科技服务业企业营收同比增长19.6%，前十强企业营收61.9亿元且增长37.1% [10] - 小马智行在前海实现全国首个一线城市中心城区Robotaxi 7×24小时运营 [7][8] 新兴产业集群建设 - 大铲湾片区形成"具身智能港"产业集群，银河通用投资10亿元建设人形机器人研发中心，戴盟机器人设立全球总部 [10] - 深圳推出新型研发机构管理创新，允许外籍科学家担任法定代表人 [10] - 现代服务业占高端装备终端附加值的50%-60% [11] 金融创新与跨境服务 - 前海推出"科技初创通"信贷服务超4100户企业，80%为非政府培育名单企业，信贷投放超55亿元且利率低至3.45% [14] - 微众银行服务个人客户超4.2亿，中小微企业申贷超600万家 [14] - 汇丰银行启用总投资超40亿元的前海办公大楼，东亚银行设立大湾区"策略枢纽"包含证券及金融科技等业务 [15][16] 专业服务与出海支持 - 前海进出口总额7066.5亿元（同比增长42.4%），跨境电商进出口额突破1200亿元（同比增长超100%） [19] - "前海出海e站通"平台集成70项公共服务，与40个海外园区合作，服务超800家出海企业 [19] - 深圳国际仲裁院受理案件争议金额1423亿元居全球前三，前海法务区汇聚265家法律服务机构 [19] 国际企业布局动态 - 亚马逊全球开店亚太区首个创新中心落户前海，谷歌跨境电商加速中心投入运营支持DTC模式 [18] - 前海港资企业中服务业占比95%，业务从金融物流向科技服务加速拓展 [7]