公司业务现状 - 2024年从美国进口猪肉及猪副产品约19万吨 [2] - 主要进口分割肉类、膘类、皮类、猪蹄等猪产品以及牛产品 [4] - 目前无宠物食品业务 [2][4] - 与胖东来、达美乐建立了业务合作 [2][4] 公司业务应对策略 - 关税调整影响外贸业务成本，将积极关注政策及行情，拓展采购网络，丰富贸易品类 [1][2] - 开展商品期货套期保值业务，通过生猪等大宗商品期货套期保值辅助生产经营，降低价格波动影响 [1][4] - 发挥全球资源等优势加强成本控制，发挥深加工技术优势加强新品研发 [1] 公司业务发展规划 - 2025年屠宰业加强市场开发，壮大客户群体，扩大销售，调整产品结构 [1][4] - 围绕“地方特色、本土口味”开发地方性产品 [3] - 加强电商、O2O等线上渠道开发，围绕美团等平台深化合作 [3] - 优化数字化相关部门组织架构，整合为数字化管理、运维、研发中心 [3][4] - 禽产业2024年养殖指标改善，2025年继续做好疫病防控，加强管理与成本管控 [3] 行业发展趋势 - 我国是全球最大肉类消费国，肉类需求稳定增长 [4] - 消费者对冷鲜肉需求增加，肉制品市场因多元化需求不断细分 [4][5]

业务计划 - 拟开展商品期货套期保值业务，保证金额度不超4亿元或等值其他货币[3] - 交易期限自董事会审议通过之日起12个月内[4] - 资金来源为公司及控股子公司自有资金，不涉及募集资金[5] 风险情况 - 市场风险包括基差风险和保值率风险[6] - 资金风险可能因不能及时补充保证金被强行平仓造成损失[6] - 操作与技术风险源于系统、网络、通讯故障及操作失误[6] - 政策风险来自国家法律、法规、政策变化[6] 应对措施 - 已制定《商品期货套期保值管理制度》控制交易风险[7] - 期货套期保值业务与生产经营匹配，限于境内外交易所上市的商品期货及期权[7] 业务评估 - 开展商品期货套期保值业务具有必要性和可行性[11]

业务决策 - 公司拟开展商品期货套期保值业务，保证金额度不超4亿或等值其他货币[1][3] - 交易品种为多晶硅、白银等大宗商品原材料[1][3] - 交易工具包括商品期货及期权等金融工具[1][3] 业务信息 - 交易期限自董事会审议通过之日起12个月内[4] - 资金来源为公司及控股子公司自有资金，不涉及募集资金[4] - 2025年3月3日相关议案经董事会和监事会审议通过[2][5] 风险与应对 - 业务存在市场、资金等风险[7] - 公司制定制度控制交易风险[8] - 业务与生产经营匹配对冲价格波动风险[8] 审批情况 - 监事会同意开展商品期货套期保值业务[12]

会议情况 - 公司第四届董事会第七十三次会议于2025年3月3日通讯表决召开[1] - 9名董事全部参加会议[1] 业务决策 - 公司拟用不超4亿保证金开展商品期货套期保值业务，期限12个月[3] - 三项相关议案表决均全票通过[2][4][5] - 开展该业务具必要性和可行性[5]