板块表现 - 铜缆高速连接板块近5个交易日累计上涨7.82% [2] - 沃尔核材直线触及涨停板 金信诺强势封上20cm涨停板 华丰科技 兆龙互连 神宇股份等个股跟涨 [1] - 主力资金近5日累计净买入48.24亿元 其中立讯精密获28.53亿元 沃尔核材获6.51亿元 太辰光获4.60亿元 长飞光纤获3.34亿元 长盈精密获2.78亿元 [2] 行业驱动因素 - 美股甲骨文周三股价飙升36% 未实现履约义务达4550亿美元 同比增长359% [1] - 甲骨文管理层强调AI推理市场规模远超AI训练市场 推理算力正被耗尽 [1] - 算力硬件需求激增 铜缆高速连接作为数据中心及服务器关键基础元器件不可或缺 [1] 核心概念股 - 沃尔核材为铜缆高速连接核心标的 [1] - 金信诺主营特种线缆及高速连接组件 [1] - 华丰科技专注高速背板连接器 [1] - 立讯精密为高速互联解决方案提供商 产品应用于数据中心等领域 [1] 相关投资工具 - VRETF（159786）覆盖铜缆高速连接板块 [1] - 华夏国证消费电子主题ETF（159732）含相关标的 [1] - 5GETF（159994）涉及高速连接概念 [1]

市场整体表现 - 三大股指集体收涨 沪指涨1.65% 深成指涨3.36% 创业板指涨5.15% [2] - 沪深两市全天成交额达2.44万亿元 [2] - 全市场超4200只个股上涨 [2] 算力硬件行业表现 - 算力硬件股表现抢眼 涵盖液冷/CPO/PCB等多个方向 [2] - 工业富联实现2连板 [2] - 中际旭创涨逾14% 新易盛涨逾13% [2] 弱势板块表现 - 影视动漫板块跌幅居前 [2] - 贵金属板块跌幅居前 [2] - 旅游板块跌幅居前 [2]

市场整体表现 - A股三大指数早盘集体走强 全市场半日成交额近1.5万亿元 较上日放量1934亿元 超3300只个股上涨 [1] - 板块题材方面 CPO、PCB、半导体等算力硬件股领涨 贵金属、油气、旅游、游戏、体育板块跌幅居前 [1] - 港股低开震荡 科技股调整 医药股集体走弱 [1] 主要指数表现 - 沪深300指数上涨1.8% 滚动市盈率13.9倍 估值分位61.9% [2] - 中证A500指数上涨1.8% 滚动市盈率16.4倍 估值分位69.3% [2] - 创业板指数上涨4.3% 滚动市盈率40.9倍 估值分位35.2% [2] - 上证科创板50成份指数上涨5.3% 滚动市盈率173.6倍 估值分位99.3% [2] - 恒生中国企业指数下跌0.5% 滚动市盈率10.7倍 估值分位65.8% [3] 指数构成特征 - 沪深300指数覆盖11个中证一级行业 由规模大、流动性好的300只股票组成 [2] - 中证A500指数覆盖93个三级行业中的91个 由各行业市值较大、流动性较好的500只证券组成 [2] - 创业板指数由创业板中市值大、流动性好的100只股票组成 电力设备、医药生物、电子行业合计占比超55% [2] - 上证科创板50成份指数由科创板中市值大、流动性好的50只股票组成 半导体占比超60% 与医疗器械、软件开发、光伏设备行业合计占比超75% [2] - 恒生中国企业指数由在港上市中国内地企业中50只市值大、成交活跃的股票组成 可选消费、金融、信息技术、能源行业合计占比超85% [3]

| 上证指数 | 深证成指 | | 北证50 | | | --- | --- | --- | --- | --- | | 3855.10 | 12887.73 | | 1633.72 | | | +42.88 +1.12% +330.05 +2.63% | | | +23.91 +1.48% | | | 科创50 | 创业板指 | | 万得全A | | | 1326.34 | 3029.58 | | 6196.10 | | | +67.25 +5.34% | | +125.31 +4.31% +103.79 +1.70% | | | | 沪深300 | 中证500 | | 中证A500 | | | 4524.16 | 7069.86 | | 5421.66 | | | +78.79 +1.77% +137.75 +1.99% +95.85 +1.80% | | | | | | 中证1000 | 深证100 | | 中证红利 | | | 7361.91 | 5653.22 | | 5528.26 | | | +1.82% +131.74 | +157.72 +2.87% | | -0.17% -9.52 | | ...

市场整体表现 - A股三大指数大幅上涨 沪指涨1.12%至3855.10点 深成指涨2.63%至12887.73点 创业板指涨4.31%至3029.58点创2022年1月以来新高[2][5] - 科创50指数领涨5.34%至1326.34点 万得全A指数涨1.70%至6196.10点[3] - 成交额达1.50万亿元 预测全天成交额2.32万亿元 较前日增加3202亿元 个股表现强劲3386只上涨超73只涨停[3] 板块表现分析 - 算力硬件权重股持续领涨 芯片股盘中爆发 通信设备/光模块/电子元器件板块走强 券商股异动拉升[7] - 服务器概念涨9.44% 光芯片涨7.70% 电子元器件涨6.99% 光模块(CPO)涨5.93% 电路板涨5.52% 通信设备涨5.33%[8] - 创新药/生物科技/餐饮旅游等板块走低 医疗服务跌0.62% 旅游出行跌1.05% CRO跌1.14% 餐饮旅游跌0.69%[7][8] 芯片股表现 - 海光信息20%涨停至220.84元 创历史新高 成交额148.87亿元 总市值达5133.07亿元[10][11][12] - 炬光科技/新相微/赛微微电均20%涨停 寒武纪涨超10% 成交额超167亿元[10][14] - 港股芯片股跟涨 华虹半导体涨5.88%至50.80港元 中芯国际涨5.47%至63.65港元 商汤涨5.00%至2.10港元[8][10] 算力硬件股表现 - 新炬网络一字涨停至35.82元 成交额9504.12万元[16][17] - 中际旭创涨12.08%至375.40元 新易盛跟涨 天孚通信涨10.24%至192.82元[19] - OpenAI与甲骨文签署3000亿美元算力采购协议 甲骨文股价大涨36% 市值单日增2500亿美元[19] 券商股表现 - 券商板块异动拉升 国海证券涨停至4.91元 成交额22.59亿元[21][22][23] - 太平洋涨7.08%至5.14元 中原证券涨5.30%至4.77元 东方财富涨4.77%至27.44元[25] - 华林证券涨4.27%至17.10元 西南证券涨4.23%至4.93元[25]

市场整体表现 - 创业板指数午盘收涨4.3%站上3000点 科创50指数半天涨幅超5% [1] - 三大指数集体上涨 沪指涨1.12% 深成指涨2.63% 北证50涨1.49% [3] - 沪深京三市半天成交额近1.5万亿元 较昨日增加1900多亿元 超3300只个股上涨 [3] 行业板块表现 - 算力硬件板块集体走强 CPO/PCB/半导体板块表现突出 工业富联连续两天涨停 海光信息20%涨停创历史新高 [3] - 寒武纪/中际旭创/新易盛等算力相关公司涨幅均超10% [3] - 机器人概念股活跃 崇达技术/兆威机电/新时代涨停 6G和卫星通信板块同步上涨 东方通信/汇源通信走高 [4] 弱势板块 - 贵金属/油气/旅游/游戏板块调整 西部黄金盘中跌超7% [4] - 旅游及影视院线板块回调 幸福蓝海跌超10% [4] 资金动向与市场特征 - 市场呈现放量上涨特征 资金活跃度显著提升 [3] - 板块分化明显 资金集中流向算力硬件及政策预期明确的成长赛道 [3][4]

市场表现与策略 - 大盘延续缩量震荡态势 全市场成交额20039.52亿元 较前一交易日减少1481.28亿元[7][8] - 主要指数表现分化 创业板指涨1.27%表现最佳 北证50跌0.16%表现最弱[7] - 超大盘股表现靠前 上证50涨0.37% 中盘股表现靠后 中证500仅涨0.05%[8] - 行业层面通信、电子、传媒表现居前 基础化工、综合、电力设备表现靠后[8] - 算力硬件板块受美股甲骨云业绩预期刺激反弹 但接近前高密集成交区需谨慎追涨[8] - 影视院线板块因暑期档票房119.66亿元 同比增长2.76%而连续走强[9] 基金与债券市场 - LOF基金价格指数上涨0.23% ETF基金价格指数上涨0.26% REITs全收益指数下跌0.28%[11] - 债券市场收益率上行 10年期国债到期收益率上行3.51bp至1.90% 国债期货主力合约下跌[16] - 港股金融ETF(513140)纳入重点池 其跟踪指数成份中港股稀缺标的权重达44.4%[14] 宏观经济数据 - 8月CPI同比下降0.4% 环比持平 核心CPI同比上涨0.9%[19][20] - 8月PPI同比下降2.9% 降幅较上月收窄0.7个百分点 环比由降转平[18] - 央行开展3040亿元7天期逆回购操作 实现净投放749亿元[22] 行业动态与趋势 - 中国大数据市场快速增长 预计2029年IT支出规模达730.2亿美元 五年复合增长率20.5%[24] - 汽车行业网络乱象专项整治行动启动 为期三个月聚焦非法牟利和虚假宣传等问题[26] - 鸣鸣很忙门店数量超2万家 GMV达555亿元 为国内最大休闲食品饮料连锁零售商[28] - 风电市场持续增长 2025年上半年新签风机订单80GW 金风科技以18.2%市场份额领先[34] - 全球单机容量最大16MW漂浮式风机基础交付 用于广东阳江离岸75千米海域项目[32] 公司具体动态 - 澳洋健康筹划股份转让 可能导致控股股东及实际控制人变更[37] - 百利天恒iza-bren纳入突破性治疗品种 为全球首创EGFR×HER3双抗ADC[39] - 林洋能源中标南网计量设备招标 金额约2.44亿元[41] - 中联重科德国工厂首台折臂吊下线 采用"中国技术+欧洲制造"模式[44] - 先惠技术与清陶能源组建固态电池装备联合实验室 聚焦全固态电池产业化[47] - 电广传媒完成3亿元中期票据发行 票面利率2.18%[48] 区域经济动态 - 湖南推进集采药品"三进"政策 预计三季度药品种类增至800个以上[51] - 邵阳市已纳入339家门诊统筹药店和495家门诊慢特病药店 预计年底销售额达900万元[50]

沪深股通成交 - 沪深股通合计成交2636.15亿元，其中沪股通成交1194.20亿元，深股通成交1441.94亿元 [1][2] - 沪股通前十大成交个股中寒武纪以31.59亿元居首，工业富联和贵州茅台分别以26.41亿元和22.91亿元位列第二和第三 [3] - 深股通前十大成交个股中中际旭创以49.86亿元居首，宁德时代和新易盛分别以40.95亿元和29.03亿元位列第二和第三 [3] 板块资金流向 - 通信板块主力资金净流入86.63亿元，净流入率6.34%，位居板块资金流入首位 [5] - 电新行业主力资金净流出98.94亿元，净流出率3.78%，位居板块资金流出首位 [5][6] - 油气、影视院线、算力硬件等板块涨幅居前，电池、有色金属等板块下跌 [4] 个股资金监控 - 工业富联主力资金净流入41.25亿元，净流入率22.53%，位居个股资金流入首位 [7] - 宁德时代主力资金净流出9.57亿元，净流出率8.21%，位居个股资金流出首位 [7] - 主力资金净流入前十个股以算力硬件板块为主，净流出前十以电池概念为主 [8] ETF成交 - 香港证券ETF(513090)成交178.11亿元，环比下降15.47%，位居ETF成交额首位 [9] - 中证A500ETF基金(159358)成交额环比增长163.62%，位居成交额环比增长首位 [10] - 港股红利ETF博时(513690)成交额环比增长156.08%，位居环比增长次席 [10] 期指持仓 - IF合约多头加仓数量较多，IC合约空头加仓数量较多，IM合约多头加仓且空头大幅减仓 [11] 龙虎榜机构动向 - 天际股份获三家机构买入1.59亿元，浙江荣泰获两家机构买入1.17亿元 [12] - 东山精密遭四家机构卖出3.8亿元，思泉新材遭三家机构卖出9819万元，恩捷股份遭四家机构卖出4333万元 [12][13] - 晓程科技获五家机构买入3.53亿元，巨人网络获两家机构买入2.71亿元 [12] 游资与量化资金 - 利欧股份获两家一线游资席位合计买入超2.66亿元，恩捷股份获一家一线游资席位买入1.21亿元 [14] - 春兴精工遭两家一线游资席位合计卖出超1.2亿元 [14] - 天际股份遭量化席位做T，浙江荣泰获两家量化席位买入 [15]

亚洲股市整体表现 - 亚洲股市普遍大涨，日经225指数收盘上涨378.38点，涨幅0.87%，报43837.67点，创收盘历史新高[3] - 韩国KOSPI指数收盘上涨54点，涨幅1.68%，报3314.66点，创收盘历史新高[3] - 台股上涨1.5%，创历史新高[3] - MSCI亚太指数距离2021年创下的纪录仅差2%，全球股票基准指数连续第六天上涨，再创新高[6] 市场上涨驱动因素 - 全球股市上涨主要受科技股再度走强以及市场寄望美联储降息推动[6] - 货币市场预计今年美联储可能降息2至3次，投资者关注即将公布的PPI和CPI数据[6] - 韩国KOSPI指数年内已上涨逾38%，动力来自国内公司治理改革及人工智能热潮[6] - 日本股市受甲骨文股价上涨和苹果新品发布影响，为半导体设备制造商和电线相关股票营造强劲氛围[6] A股市场表现 - 沪指涨0.13%，深成指涨0.38%，创业板指涨1.27%[7] - 市场共2442只个股上涨，63只个股涨停，2769只个股下跌[8] - 市场总成交额达20039.52亿元[9] 行业板块表现 - 油气股集体走强，准油股份涨停，通源石油涨14.88%，科力股份涨10.27%[9][10] - 影视股继续拉升，金逸影视封板，幸福蓝海涨13.83%，华谊兄弟涨5.86%[10][11] - 旅游板块活跃，凯撒旅业涨停，天府文旅涨9.97%，大连圣亚涨7.81%[11][12] - PCB、CPO等算力硬件股走高，胜宏科技涨12.01%创新高，工业富联、景旺电子、依顿电子均涨停[12][13] 下跌板块及原因 - 锂矿、光伏等新能源方向走低，上能电气跌近10%[13] - 威领股份跌5.84%，中伟股份跌5.26%，天齐锂业跌5.00%[14] - 下跌原因为宁德时代控股子公司宜春时代新能源矿业有限公司推进枧下窝锂矿复产工作，预计很快将复工复产[13]

市场表现 - 半导体、CPO等算力硬件股以及新能源权重股出现反弹和强势表现 [1] - 科创板50指数早盘上涨1.3% [1] - 跟踪该指数的科创板50ETF（588080）盘中成交额超过7亿元 [1] 产品表现 - 截至8月末，科创板50ETF（588080）2024年以来跟踪误差控制效果居于前列 [1] - 该产品同期取得0.43%的超额收益，在同类可比产品中居首 [1] - 科创板50ETF（588080）实行0.15%/年的管理费率，为ETF中最低一档 [1] 政策支持 - 《电子信息制造业2025—2026年稳增长行动方案》提出2025至2026年主要预期目标 [1] - 规模以上计算机、通信和其他电子设备制造业增加值平均增速目标为7%左右 [1] - 包含锂电池、光伏及元器件制造等领域后，电子信息制造业年均营收增速目标达到5%以上 [1] 指数特征 - 科创板50指数由科创板中市值大、流动性好的50只股票组成 [1] - 指数具有显著的“硬科技”龙头特征 [1] - 指数中半导体行业占比超过65% [1]