财报季 - Palantir第一季度营收达8.84亿美元，同比增长39%，高于分析师预期的8.63亿美元；调整后EBITDA为3.973亿美元，高于预期的3.71亿美元；公司上调2025年全年营收指引至38.9亿-39.02亿美元，超过市场预期的37.5亿美元 [2] - AWS第一季度云计算业务销售额为292.67亿美元，同比增长17%，营业利润为115.47亿美元，同比增长23%，但增速放缓导致亚马逊股价下跌超3% [3] - 微软云服务营收达424亿美元，同比增长20%（固定汇率增长22%），智能云营收达268亿美元，增长21%（固定汇率增长22%），Azure及其他云服务增长高达33%，推动公司市值重返3万亿美元 [4] 人工智能与大模型 - 小米开源推理大模型Xiaomi MiMo，在数学推理和代码类测评上超越OpenAI的o1-mini模型 [4] - DeepSeek发布Prover-V2模型，参数量达6710亿，采用MoE架构和FP8量化技术，支持超长上下文处理 [5] - 华为发布AI数据湖解决方案，集成数据存储、管理和AI工具链，加速模型训练与推理 [6] - 阿里巴巴开源Qwen3模型，参数量235B，激活仅需22B，性能超越全球顶尖模型，成为最强开源模型 [8] - Kimi发布长思考模型API，具备多模态推理能力，擅长解决复杂问题 [13] - OpenAI以30亿美元收购AI编码辅助工具Windsurf，创公司最大收购记录 [14] 算力与芯片 - 腾讯、阿里等中国企业一季度下单至少160亿美元英伟达H20芯片，字节跳动据称拥有约100万张GPU卡 [9] - 英伟达中国特供版GPU将于6月上市，调整设计以符合美国出口法规 [18] - 微软冻结1.5GW自建数据中心计划，放弃超2GW非约束性租赁合同，但仍持有5GW约束性租赁容量 [17] 企业动态 - 中国一汽发布汽车行业首个AI Agent OpenMind，基于阿里通义大模型打造，支持全集团运营管理 [7] - 腾讯TEG架构调整，成立大语言模型部和多模态模型部，计划三年投入500亿元突破AI技术短板 [12] - 蚂蚁集团计划将海外板块蚂蚁国际在香港上市，收入占集团两成 [10] - 阿里巴巴通义实验室应用视觉团队负责人薄列峰离职，加入竞对公司 [11] 行业趋势与政策 - 2024年中国MaaS市场规模达7.1亿元，同比增长215.7%，预计2029年达90亿元；AI大模型解决方案市场规模34.9亿元，增长126.4% [22] - 中国AI产业规模突破7000亿元，连续多年保持20%以上增速，浙江首次超越广东、上海、北京位居区域潜力第一 [23] - 新版《国家智能制造标准体系建设指南》发布，聚焦AI等新技术与制造业融合应用 [24] 国际动态 - DeepSeek在暂停两个多月后重返韩国市场 [16] - 欧盟对TikTok处以5.3亿欧元罚款，因违规传输欧盟用户数据至中国 [17] - 英伟达公开批评Anthropic支持美国AI芯片出口管制政策 [19] 融资与并购 - 美国AI初创公司Manychat完成1.4亿美元B轮融资 [19] - 谛声科技完成过亿元D轮融资，北京市先进制造业基金领投 [20] - 予路乾行完成数千万元A轮融资，元生创投领投 [21]

郭晨凯 制图 上证指数日K线图 ◎记者 费天元 细分来看，央行购金与投资需求继续构成推动金价上涨的主要力量。今年一季度，全球央行净购黄金 244吨，虽较2024年四季度有所放缓，但仍符合近3年季度购金量的常态水平；全球黄金ETF流入强势反 弹，推动黄金投资总需求同比增长170%，达到552吨，创2022年一季度以来新高；金条和金币需求量仍 保持高位，达325吨，较5年季度均值高出15%，中国是该板块主要增长引擎，其零售投资规模创历史第 二高季度纪录。 此外，在4月底于德国慕尼黑举行的第四届创新数据基础设施论坛上，华为公司副总裁、数据存储产品 线总裁周跃峰发表题为"数据觉醒，AI-Ready数据基础设施加速智能化"主题演讲，并正式发布AI数据湖 解决方案，加速AI行业化落地。 国新证券称，此前华为透露搭载鸿蒙操作系统的个人电脑将于5月正式发布，该产品从内核到应用层实 现全栈自研，标志着国产操作系统首次在PC领域迈出系统性自主可控的关键一步。这不仅是华为应对 外部因素的战略举措，更是其在操作系统生态领域从移动端向全场景延伸的重要里程碑。 贵金属板块延续强势 昨日，A股贵金属板块延续节前的强势表现。截至收盘，申万贵 ...

华为AI数据湖解决方案发布 - 公司正式发布AI数据湖解决方案，旨在加速AI行业化落地，通过集成数据存储、数据管理、资源管理和AI工具链，高效提供高质量AI语料，加速模型训练与推理效率 [2] - 数字化转型过程中数据重要性始终未变，行业数字化深入即数据向信息、知识转变的过程，AI-Ready首先要做到数据Ready [2] - 数据存储在性能、容量、韧性三方面持续创新，包括OceanStor A系列高性能AI存储、OceanStor Pacific全闪分布式存储和OceanProtect备份存储 [2] 数据管理能力升级 - 数据管理平台DME集成Omni-Dataverse统一数据空间，打破数据中心多地部署场景下的数据孤岛，具备千亿级文件数据秒级检索能力 [3] - 实现全域数据的可视、可管、可流动，使能数据高效处理与价值释放 [3] 资源管理技术创新 - 基于DCS平台虚拟化和容器技术，提供xPU资源池化及智能调度能力，提升资源利用率 [3] - DataMaster运维大模型实现AI Copilot智能运维，涵盖AI智能问答、AI运维助手、AI巡检专家等全场景能力 [3] 公司战略方向 - 坚持技术创新与存储创新，为全球客户提供AI-Ready数据基础设施，加速迈入数智时代 [3]

黄金市场 - 一季度全球黄金需求总量达1206吨 同比增长1% 在金价突破3000美元/盎司的背景下 [1] - 黄金ETF需求复苏 推动一季度黄金投资需求总量达552吨 同比增长170% 创2022年一季度以来最高水平 [1] - 中国零售投资激增带动金条与金币需求总量达325吨 同比增长3% 创历史第二高纪录 [1] 券商行业 - 49家券商一季度总营收1324亿元 同比增长27.1% 归母净利润553.87亿元 同比增长75.55% [1] - 自营业务为第一大收入来源 净收入485.66亿元 占比38.57% 经纪业务收入327.36亿元 占比26% [1] - 投行、资管及利息净收入占比较低 分别为5.3%、8.02%和6.26% [1] 电视行业 - 预估2025年全球电视出货量将同比下降0.7% 受美国关税政策和中国以旧换新政策影响 [2] 云计算市场 - 2024下半年中国公有云IaaS市场规模948.2亿元 同比增长13.8% 阿里云市场份额连续三个季度回升 [2] 零售行业 - 淘宝即时零售业务"小时达"升级为"淘宝闪购" 首日上线50个城市 5月6日推广至全国 [2] 水产品行业 - 小龙虾价格大幅下跌 中规格小龙虾从40元/斤降至17元/斤 跌幅超50% [3] - 国联水产表示小龙虾业务有所下滑 安井食品称小龙虾销量保持一定规模但价格略有下滑 [3] 医药行业 - 阿斯利康涉嫌偷逃进口税款160余万美元 可能面临最高800万美元罚金 [3] 科技行业 - 华为发布AI数据湖解决方案 集成数据存储、管理和AI工具链 可加速模型训练与推理效率 [4][5] 银行业 - 成都农商银行2024年资产规模达9142.6亿元 同比增长5.9% 连续第五年站上千亿级新台阶 [5] 投资市场 - 知名投资人麦朴思表示其基金95%的仓位为现金 认为当前市场环境下"现金为王" [5] 房地产行业 - 融创服务以8.27亿元出售彰泰物业80%股权 全面退出彰泰服务集团 [6] 医药行业 - 津药药业因垄断行为被处罚6919.24万元 包括没收违法所得4276.44万元和罚款2642.8万元 [6] 资本市场 - 证监会同意信通电子深交所主板IPO注册 [6] - 海天味业H股发行上市获中国证监会备案 拟发行不超过7.1052亿股 [9][10] 水泥行业 - 冀东水泥一季度亏损8.73亿元 营业收入39.03亿元 同比增长16.82% [11] 证券市场 - 创业板指上涨0.83% 沪深两市成交额1.17万亿元 机器人概念股10余股涨停 [12] - 算力概念股反弹 华为概念股表现活跃 银行股集体调整 [12]

第四届创新数据基础设施论坛在德国慕尼黑成功举行，期间华为正式发布AI数据湖解决方案，通过集 成数据存储、数据管理、资源管理和AI工具链，提供高质量AI语料，可加速模型训练与推理效率。(科 创板日报) ...

A股大势 - 当前市场更关注确定性高和可兑现的方向，建议紧扣政策主线，在主题上参与广义内循环和新科技主题，包括地产基建、旅游、消费电子、机器人等 [1] - 2025年4月政治局会议指出，外部冲击影响加大，下行风险显著上升，需要强化底线思维，内循环板块受到持续关注，新科技概念主题快速轮动且缺乏持续性 [3] - 市场流动性和活跃性有所回升，但仍维持在较低水平，市场或在低位内需板块及新科技主题持续轮动 [3] 主题环境 - 政治局会议强调要加紧实施更加积极有为的宏观政策，用好用足更加积极的财政政策和适度宽松的货币政策，加快地方政府专项债券、超长期特别国债等发行使用 [4] - 一季度全国一般公共预算支出72815亿元，同比增长4.2%，其中3月份增长5.7%，支出进度进一步加快，一季度全国一般公共预算收入60189亿元，同比下降1.1%，其中3月份增长0.2% [4] - 特朗普政府考虑降低对华关税的"分级方案"，可能对中国商品征收的关税税率降至50%-65%，或分为两类分别征收35%和100%的关税 [4] - 小盘换手率快速冲高，主题轮动速度较快，上周机器人、宠物经济、创新药等板块表现较好 [4] 催化因素 - 第八届数字中国建设峰会将于4月29日至4月30日举办，建议聚焦数据要素市场化配置改革相关政策发布与成果，关注数字技术创新如具身智能产品、多模态大模型等前沿科技展示 [6] - 华为2025创新数据基础设施论坛将于4月28日举办，建议关注华为AI数据湖解决方案、下一代OceanStor Dorado融合全闪存等产品 [6] - Meta将于4月29日举办首届LlamaCon开发者大会，计划推出最新的开源人工智能工具 [6] - 五一黄金周即将来临，预计跨区域长线旅游、边疆及文化旅游、县域旅游将迎来较高增长，高星酒店需求提升，跨境旅游双向回暖 [6] 重点聚焦 - 国内大循环有望带动低位内需及地产基建板块、消费电子可能迎来行情反转、机器人产业进展有望持续 [7]