2. 股份分類 普通股 股份類別 A 於香港聯交所上市 (註1) 否 證券代號 (如上市) 002594 說明 法定/註冊股份數目 面值 法定/註冊股本 上月底結存 5,433,797,565 RMB 1 RMB 5,433,797,565 增加 / 減少 (-) RMB 本月底結存 5,433,797,565 RMB 1 RMB 5,433,797,565 本月底法定/註冊股本總額： RMB 9,117,197,565 股份發行人及根據《上市規則》第十九B章上市的香港預託證券發行人的證券變動月報表 截至月份: 2025年11月30日 狀態: 新提交 致：香港交易及結算所有限公司 公司名稱: 比亚迪股份有限公司 呈交日期: 2025年12月1日 I. 法定/註冊股本變動 | 1. 股份分類 | 普通股 | | 股份類別 | H | | | 於香港聯交所上市 (註1) | | 是 | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 證券代號 (如上市) | 01211 | | 說明 | | | | | | | | | ...

会议基本情况 - 工业和信息化部组织召开动力和储能电池行业制造业企业座谈会，围绕规范产业竞争秩序、推动高质量发展听取意见建议 [1] - 工业和信息化部党组书记、部长李乐成出席会议并讲话 [1] - 12家动力和储能电池产业链企业负责人参会，包括比亚迪、宁德时代、中创新航、亿纬锂能、欣旺达、天赐材料、贝特瑞、天合储能、国轩高科、海辰储能、容百科技、恩捷股份等公司高层 [1] 行业面临问题与企业关切 - 参会企业围绕生产经营、技术研发、市场竞争、知识产权保护等议题深入交流 [1] - 企业介绍了基本情况和当前面临的困难问题，并提出意见建议 [1] - 存在非理性竞争和"内卷式"竞争问题 [2] 政策导向与监管措施 - 将加快推出针对性政策举措，依法依规治理产业非理性竞争 [2] - 加强产能监测、预警和调控，加大生产一致性和产品质量监督检查力度 [2] - 打击知识产权违法行为，引导企业科学布局产能、合理有序"出海" [2] - 工业和信息化部将科学编制"十五五"产业发展规划，加大技术创新支持，强化标准支撑引领 [2] 对企业与行业的要求 - 行业企业要大力弘扬企业家精神，坚决抵制非理性竞争行为，共同维护健康有序市场环境 [2] - 企业要坚持创新引领，加大研发投入，补齐短板弱项，提升核心竞争力 [2] - 要强化产业链协同，加强合作，发挥协同增量效应，提升产业链自主可控水平 [2] - 行业协会要深化产业发展情况跟踪研究，加强行业自律，推动构建协作共赢产业生态 [2]

公司动态 - 福德士河首个大型电池储能系统已成功交付并顺利安装 [1] - 该系统位于皮尔巴拉地区的北极星结合点 [1] - 系统由48个储能集装箱组成，总容量达250MWh [1] - 系统可在最长5小时内以50MW功率持续供电 [1] 技术合作 - 储能系统采用了比亚迪的刀片电池技术 [1] - 系统可储存白天产生的可再生能源，并在夜间为福德士河的皮尔巴拉能源输电网络提供绿色电力 [1]

公司动态 - 深圳比亚迪财产保险有限公司北京营业部获监管批准撤销 [1] - 公司需在批复后立即停止北京营业部一切经营活动 [1] - 公司需在15个工作日内向北京金融监管局缴回许可证并办理相关手续 [1]

公司动态 - 比亚迪汽车(日本)公司在日本市场推出了一款名为“海狮6(SEALION 6)”的插电式混合动力SUV [1] - 该车型计划于1月下旬开始向客户交付 [1] 市场拓展 - 公司正将产品线扩展至日本市场，此举是其全球化战略的一部分 [1]

公司IPO进程与目标变更 - 公司最初目标是上交所主板，于2023年9月与国泰君安证券签订上市辅导协议[2] - 2024年12月，公司公告将IPO目标改为北交所[2] - 近期，北交所向公司下发了第二轮问询函，再次关切公司与比亚迪合作的稳定性[1] 公司业务与市场地位 - 公司成立于2004年，是锂电新能源行业的局部电路增值服务商，国家高新技术企业、国家级专精特新“小巨人”企业[3] - 主营业务是锂电新能源相关的电池、电源、电驱、电动车配套产品的研发、生产及销售[3] - 客户包括比亚迪、德赛电池、理士国际、亿纬锂能、科士达、欣旺达、飞毛腿等全球知名新能源品牌商及储能电池或储能系统制造商[3] 报告期内财务表现 - 2022年至2024年，公司营业收入分别为8.5亿元、7.64亿元、7.33亿元，营收持续下滑[4] - 同期净利润分别为9243.4万元、11337.85万元、9344.49万元，净利润先升后降[4] - 2024年，营收和净利润均下滑，同比分别下降4.02%和20.8%[4] - 报告期内，公司综合毛利率分别为24.82%、30.06%及28.57%[5] - 2024年净利润下降主要系受终端户用储能需求放缓影响，下游客户采购需求下降，电池电源控制系统业务收入下滑所致[5] 产品质量纠纷与客户关系 - 2021年，公司与陕西长风智能科技有限公司因产品质量问题发生纠纷并败诉，被判决赔偿208.05万元[6] - 2023年，公司因IGBT产品与比亚迪发生退货，公司未承担赔偿损失，对需调试完善的产品进行了退货处理[7] - 公司解释称，该产品质量问题系由于供应商华润微产品本身功能性问题所致，最终赔偿责任由华润微承担[8] - 北交所第二轮问询函要求公司进一步说明与比亚迪、华润微之间关于退货、赔偿责任的约定，以及该事件对与比亚迪合作持续性和经营稳定性的影响[9] 对比亚迪销售情况变化 - 2023年，IGBT器件采购减少约5500万元，导致对比亚迪销售收入下降；2024年，比亚迪采购额继续减少[10] - 报告期内，公司向比亚迪销售收入分别为9007.61万元、4282.07万元及3796.94万元[11] - 比亚迪销售占比从2022年的10.62%降至2023年的5.62%，再降至2024年的5.19%[11] - 比亚迪在2022年是公司第一大客户，2023年降为第二大客户，2024年降为第四大客户[12] - 2024年，欣旺达成为公司新第一大销售客户，销售金额为4325.98万元，销售占比为5.90%[13] 前五大客户销售数据 - 2024年前五大客户为欣旺达（4325.98万元，占比5.90%）、德赛电池（4237.35万元，占比5.78%）、安徽理士（3856.61万元，占比5.26%）、比亚迪（3806.91万元，占比5.19%）、美世乐（2702.70万元，占比3.69%），合计占比25.83%[14] - 2023年前五大客户为科士达（4667.30万元，占比6.11%）、比亚迪（4295.04万元，占比5.62%）、安徽理士（3671.68万元，占比4.81%）、广东宇阳（3588.99万元，占比4.70%）、博力威（3506.44万元，占比4.59%），合计占比25.84%[14] - 2022年前五大客户为比亚迪（9029.89万元，占比10.62%）、科士达（6038.02万元，占比7.10%）、首航新能源（4080.83万元，占比4.80%）、欣旺达（3389.54万元，占比3.99%）、飞毛腿（3000.41万元，占比3.53%）[14] 股权结构与IPO募资计划 - 控股股东、实际控制人严笑寒直接持有公司54.50%的股份，并通过合伙企业间接控制公司22.51%的股份，合计控制公司77.01%的股份[15] - 本次IPO计划公开发行不超过1666.67万股，募集5亿元[15] - 募集资金计划用于：电池与电源控制系统产能提升项目（拟投入2.94亿元）、研发中心建设项目（拟投入1.44亿元）、补充流动资金项目（拟投入6200万元）[16] 财务状况与补流合理性 - 报告期内经营活动现金流量净额：2022年为-3904.04万元，2023年为14360.54万元，2024年为13751.92万元，连续两年净流入超1.3亿元[16] - 报告期各期末货币资金：2022年末为6027.23万元，2023年末为13191.98万元，2024年末为23004.45万元[17] - 报告期各期末短期借款：2022年末为7065.87万元，2023年末为3002.44万元，2024年末为0万元[17] - 偿债能力指标：流动比率从2022年的1.55倍升至2024年的2.69倍；速动比率从2022年的1.08倍升至2024年的2.23倍；资产负债率从2022年的63.82%降至2024年的36.78%[17] - 报告期内公司进行了两次现金分红：2022年6550.00万元，2023年1200.00万元，合计7750万元，超过本次IPO计划补充流动资金的6200万元[17] - 2025年5月15日，公司公告拟将不超过1亿元的自有资金用于委托理财[18] - 公司账面货币资金充足、经营活动现金流良好、无短期借款压力，其募集资金用于补充流动资金的合理性受到质疑[19]

公司专利技术动态 - 比亚迪股份有限公司于2025年8月申请了一项名为“寻车方法、系统、设备、介质、产品及车辆”的专利，公开号为CN121034120A [1] - 该专利技术旨在实现用户终端与目标车辆在无需连接互联网和GPS的情况下完成寻车过程，从而提高寻车的便捷性和成功率，并降低复杂度和成本 [1] 公司知识产权概况 - 根据天眼查数据，比亚迪股份有限公司拥有专利信息5000条 [1] - 公司还拥有商标信息1820条 [1] 公司基本信息 - 比亚迪股份有限公司成立于1995年，位于深圳市，主营业务为汽车制造业 [1] - 公司注册资本为911719.7565万人民币 [1] - 公司共对外投资了108家企业 [1] - 公司参与招投标项目1005次 [1] - 公司拥有行政许可154个 [1]

公司参展与品牌策略 - 公司携主品牌BYD与高端品牌DENZA双品牌参加第42届泰国国际汽车博览会 [1] - 公司致力于通过双品牌协同满足泰国消费者多样化需求 [4] 本土化运营与生产效能 - 公司泰国工厂从破土动工到首车下线仅用时16个月 [2] - 工厂在随后16个月内实现从第一万台到第七万台新能源汽车下线 [2] - 公司持续推进泰国本土人才培养与供应链建设 [2] 市场表现与行业地位 - 公司多款车型在泰国多个细分市场获得销量冠军 [2] - 公司旨在巩固其在东南亚新能源汽车市场的领先地位 [4]

召回事件概述 - 比亚迪汽车工业有限公司与比亚迪汽车有限公司向国家市场监督管理总局备案召回计划，决定自即日起召回部分秦PLUS DM-i车型，总计88,981辆 [1] 召回范围详情 - 比亚迪汽车工业有限公司召回2021年9月26日至2023年9月23日期间生产的部分秦PLUS DM-i车型，共计52,890辆 [3] - 比亚迪汽车有限公司召回2021年1月7日至2022年9月30日期间生产的部分秦PLUS DM-i车型，共计36,091辆 [4] 召回原因 - 召回范围内部分车辆在生产过程中动力电池包一致性存在问题，可能导致动力电池输出功率受限 [4] - 极端情况下，车辆无法使用纯电模式行驶 [4] 解决方案 - 公司将通过授权经销商，利用远程升级（OTA）技术免费为召回车辆升级车端检测软件 [4] - 当软件检测到动力电池异常时，仪表盘会点亮动力电池故障灯以提示用户 [4] - 用户可回授权经销店免费更换动力电池包 [4]

交易方案概述 - 公司拟以发行股份及支付现金方式收购安徽拓盛汽车零部件股份有限公司60%股份，并募集配套资金，交易完成后安徽拓盛将成为公司控股子公司 [1] - 公司股票将于12月1日开市起复牌，此前因筹划重大资产重组自11月24日起停牌 [1][2] - 本次交易整体方案由发行股份及支付现金购买资产和募集配套资金两部分组成，配套融资成功与否不影响购买资产行为的实施 [6] 交易标的详情 - 交易标的为安徽拓盛60%股权，其主营业务为汽车橡胶基弹性体减震元件和密封元件的研发、生产和销售 [2] - 标的公司所属行业为“汽车零部件及配件制造”，行业代码CG367，与上市公司属于同行且主营业务具有协同效应 [2] - 安徽拓盛成立于2013年，年产值超过5亿元，产品进入上汽通用、广汽、比亚迪、蔚来等主流整车厂供应链，并取得授权专利62项 [10] 交易结构与支付方式 - 交易对方为朱成等9名自然人，其中朱成持有标的资产比例最高，为33% [5] - 发行股份购买资产的发行价格为11.44元/股，标的资产的最终交易价格及各方具体的现金、股份支付比例和金额尚未确定 [4][5] - 本次交易构成关联交易及重大资产重组，但不构成重组上市 [2] 募集配套资金安排 - 拟采用询价方式向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金，募集总额不超过购买资产交易价格的100%，发行股份数量不超过发行前总股本的30% [7] - 募集资金拟用于支付本次交易的现金对价、中介机构费用及交易税费等 [7] 业务协同效应 - 公司主营业务为汽车底盘悬架系统减震元件和操控系统轻量化踏板总成，标的公司主营业务为汽车橡胶基弹性体减震和密封元件，产品覆盖汽车底盘系统并涉及动力总成系统 [9] - 本次收购是公司围绕汽车NVH性能拓展业务布局、强化产业协同的重要举措，双方将在市场、技术、客户渠道等方面产生深度互补 [10][11] - 交易有助于公司构建聚氨酯与橡胶基弹性体产品矩阵，打造汽车NVH减震及密封元件的体系化交付能力，提高单车价值量 [11] 公司近期财务与交易影响 - 2025年前三季度，公司实现营业收入约5.64亿元，同比增长5.43%；实现归属于上市公司股东的净利润约5828.76万元，同比下降5.12% [11] - 本次交易完成后，公司总资产、营业收入等将进一步增长，持续经营能力增强，但对盈利能力的具体影响尚待审计评估完成后披露 [11] - 交易完成后，公司仍无控股股东，实际控制人仍为杨建刚和侯振坤，控制权不会发生变更 [8]