公司发展历程与规模 - 公司前身为2003年12月中国平安收购福建亚洲银行更名而来 后于2006年11月收购深圳市商业银行并吸收合并原平安银行 2012年8月完成对深圳发展银行整合后形成全新主体[1] - 截至2025年6月末 公司资产总额达58749.61亿元 不良贷款率1.05% 核心一级资本充足率9.31%[1] - 2025年上半年实现营业收入693.85亿元 净利润248.70亿元[1] 科技金融服务体系 - 针对科技企业设立"总-分-支"三级联动组织架构 总行设科技金融中心 重点分行设分中心 认证科技特色支行及专业团队[2] - 创新推出"科技企业打分卡"评估体系 从科创能力/科技资质/发展质量/偿债能力四维度综合评估 突破行业评价限制[3] - 开发"腾飞贷""上市贷"等特色产品 "腾飞贷"采用贷款利率挂钩企业营收增长率模式 获2024年度深圳金融支持经济高质量发展十大案例[3] - 为锂离子电池模组龙头企业XWD提供全生命周期服务 2004年给予2000万元信用贷款 2025年一季度为子公司提供期限10年/承贷比例80%的产业链授信[2][3] 产业金融服务生态 - 构建"一纵一横一张网"产业金融服务生态 纵向覆盖产业客户初创/成长/成熟阶段全谱系产品 横向通过"银行+险资""股+债"联动提供综合解决方案[5] - 为某新能源车企累计提供600亿元授信 服务约700户下游经销商并提供近750亿元资金支持[4] - 创新"订单预付融资+KYB定制化服务"模式 2025年2月以来为8家科技企业经销商发放贷款超3亿元[5] 跨境金融业务 - 打造跨境金融服务平台 依托在岸/离岸/自贸区/非居民账户及香港分行五大账户体系 构建跨境投融资/贸易金融/支付结算/资金管理四大产品体系[6] - "跨境瞬利汇"平台应用AI大模型提升效率 上线全球GPI收款功能和跨境人民币支付透镜 业务覆盖全球50多个国家和地区3万家企业[6] - 通过"五个畅通"优化跨境支付便利化体系 包括畅通跨境支付服务/移动支付流程/账户服务通道/外币现金服务/外卡受理环境[6] 特殊群体金融服务 - 线上打造口袋银行APP"颐年专区" 提供"同屏助手"远程指导功能 服务32万余名会员 线下举办超3000场颐年主题沙龙[8] - 设立手语专员团队为听障群体提供云端金融服务 助力残疾人协会合作小微企业为听障人士开户 为听障骑手提供远程支持[9] - 网点设立"绿色通道"与"爱心服务窗口" ATM机提供大字版界面 配置爱心座椅/老花镜/养生茶饮等适老设施[8]

科技创新引领新质生产力发展 - 中央政治局会议强调以科技创新引领新质生产力发展，加快培育具有国际竞争力的新兴支柱产业 [1] - 银行业将科技创新作为服务新质生产力的核心抓手，通过精准金融服务构建全链条支持体系 [1] - 科技创新成为推动经济发展的核心动力，银行业强化对科技企业研发、成果转化等关键环节的金融支持 [2] 银行业内部架构与管理制度优化 - 银行业调整内部组织架构，建立科技金融工作领导协调机制，加强部门间协同合作 [2] - 中信银行在总行和12家分行设立科技金融中心，并遴选近200家科技金融先锋军支行 [2] - 银行业完善科技金融业务尽职免责机制，调整经济资本占用系数，实施差异化激励考核 [2] 风险评审与数字赋能 - 银行业建立差异化的专属评估评价体系，分层分类构建信用评价模型 [3] - 中国银行制定适应科技企业特点的风险管理政策，建立专属评估方法 [3] - 银行业运用大数据、人工智能等技术，整合多维度信息构建企业画像，提升风险防控水平 [3] 投贷联动与生态圈打造 - 银行业加快股权性投资业务发展，建立"投资+贷款"联动的顶层设计 [4] - 探索直接投资、合作投资、产业基金、并购贷款等灵活多样的投资模式 [4] - 打造科技企业金融服务生态圈，加强与政府、投资机构、中介组织等合作 [4] 聚焦新兴支柱产业 - 银行业将金融支持延伸至产业端，聚焦新兴支柱产业培育 [5] - 通过专项产品创新与全周期服务，推动科技创新成果向现实生产力转化 [5] - 银行业设计专项金融产品，为具有国际竞争力的新兴产业注入资金动力 [5] 具体案例与产品创新 - 兴业银行深圳分行为某无人机公司提供1000万元、2年期流贷额度，缓解企业资金难题 [6] - 浦发银行苏州分行为苏州悉智科技有限公司提供2000万元、3年期信用贷款，无须抵押担保 [6] - 浦发银行苏州分行打造"5+7+X"的"浦科"产品体系，覆盖科创企业全生命周期需求 [6] 金融支持路径建议 - 开发定制化金融产品，拓展科技债券和资产证券化业务 [7] - 推广知识产权质押、动产质押、应收账款质押等金融产品和服务 [7] - 运用银团贷款、并购贷款、项目融资、出口信贷等多种方式，支持企业国际化发展 [7]

政策导向与行业战略 - 中央政治局会议强调以科技创新引领新质生产力发展 加快培育国际竞争力的新兴支柱产业 推动科技与产业创新融合 [1] - 银行业将科技创新服务作为核心抓手 通过精准金融服务构建全链条支持体系 [1] 银行业服务创新举措 - 银行业调整内部架构 建立科技金融领导协调机制 在科技资源集聚区设立专业分支机构 如中信银行设立12家分行科技金融中心和200家先锋军支行 [2] - 优化管理制度 完善科技金融尽职免责机制 调整经济资本占用系数 实施差异化考核 提高科技金融在绩效考核中的权重 [2] - 建立差异化风险评估体系 如中国银行制定科技企业专属风险管理政策 探索集中化业务管理机制 [3] - 推进数字赋能 运用大数据和AI构建企业画像 通过机器学习算法提升风险评估精准度 解决传统信贷信息不对称问题 [3] 产品创新与生态构建 - 银行业加快股权性投资业务发展 建立"投资+贷款"联动机制 探索直接投资、产业基金等模式 [4] - 打造科技金融服务生态圈 加强与政府、投资机构等合作 解决技术评估、风险识别等痛点 [4] - 开发定制化金融产品 如科技债券、资产证券化业务 推广知识产权质押等创新服务 [7] 产业端金融支持案例 - 兴业银行深圳分行针对低空经济产业推出"腾飞贷" 为某无人机公司提供1000万元流贷额度 [5][6] - 浦发银行苏州分行推出"浦科"产品体系 为苏州悉智科技提供2000万元信用贷款 支持研发投入 [6] - 银行业聚焦新兴支柱产业 设计专项产品 如银团贷款、并购贷款等 助力企业拓展国内外市场 [7] 行业未来发展方向 - 银行业将持续深化金融创新与产业政策协同 推动与新兴产业深度融合 助力抢占全球产业竞争制高点 [7]

深圳金融创新支持科技企业发展 微众银行的科创贷款服务 - 微众银行是国内首家互联网民营银行 专注于为科创企业提供数字化信贷产品 包括科创贷款 知识产权质押贷款 担保贷款等 [1] - 科创贷款具有无需抵质押 无需线下开户 全天候 分钟级放款的特点 解决了科创企业信息不对称 风险识别难 轻资产导致的融资难题 [1] - 截至6月末 微众银行科技金融业务覆盖全国26个省份 280多个地级市 科创贷款产品吸引超60万家科创企业申请 占所在地区科创企业总数的22% [2] - 微众银行为全国科创企业累计授信超3700亿元 深圳2.5万家国家级高新技术企业中近五成申请了科创贷款服务 [2] 深圳银行的特色金融产品 - 浦发银行推出"腾飞贷"业务模式 帮助科技企业获得中长期低成本贷款而不稀释股权 [3] - 人民银行深圳市分行指导银行创新"科技初创通"产品 依托深圳地方征信平台为超20万户科技企业生成画像 超2200户企业获得融资 [3] - "腾飞贷"模式引入收益共享因素 实现银行信贷风险和收益跨期平衡 已为80家高成长期科技企业发放24亿元中长期贷款 [3] - 上半年102家企业签约"腾飞贷"36亿元 "科技初创通"助力3761家企业获得48.4亿元贷款 [3] 深圳国资的科技金融生态圈 - 深圳国资构建了创业 创新 创投协同发展的"深圳国资模式" 形成种子基金 天使基金 创投基金等国资基金群 [4] - 截至2024年底 深圳国资各类基金超500只 总规模超7000亿元 投向战略性新兴产业和未来产业的资金规模超90% [4] - 天使母基金及种子基金已设立子基金80余只 累计投资早期项目超1000个 投资额近150亿元 [4] - 已投企业中涌现超200个估值逾1亿美元的潜在独角兽企业和7个估值超10亿美元的独角兽企业 [4]

政策背景与公司战略 - 七部门联合印发《政策举措》，要求构建科技金融体制以支持高水平科技自立自强，提供全生命周期金融服务[1] - 公司提出"持续提升金融服务新质生产力发展的质效"，明确保险板块拓展首台（套）、首批次保险，银行板块支持战略性新兴产业和先进制造业，投资板块深化新质生产力研究和S基金份额投资模式[1] 保险业务创新 - 财险公司战略性新兴产业保险保障额度同比增长181%，为4690余家专精特新"小巨人"企业提供保障[3] - 开发200余款科技保险产品，包括全国首个"实验室一切险"、西藏首单专利保险、安徽首单数据知识产权保险等[5] - 天津"实验室一切险"为30间实验室提供7800万元风险保障，配套物联网和AI监测系统[5] - 广东推出首单商业秘密保险，覆盖风险敞口30万元，提供"保险保障+体检服务+维权援助"三位一体服务[7] - 山东推出"青科保"补贴政策，自主研发"云网安心""金网安心"网络安全保险形成全周期风控体系[7] 银行业务支持 - 广发银行科技型企业贷款余额超2535亿元[3] - 针对初创期企业开发特色产品，如为杭州光粒科技提供800万元纯信用授信，基于知识产权评估替代传统财务数据[8][10] - 针对成熟期企业推出"科信贷""科技投联贷""科创票据"等产品[10] - 为深圳宏芯宇电子提供5000万元2年期中长期"腾飞贷"，采用"固定+浮动"计息方式[11] 投资业务布局 - 资产公司新增投资科创债约50亿元，设立50亿元国寿长三角科创基金[3] - 2024年底发起50亿元"中国人寿-北京科创股权投资计划"，穿透投资1300家企业，总体估值超2.3万亿元，含400余家专精特新和100余家独角兽[14] - 创新S份额投资模式，如118亿元投资上海集成电路产业投资基金，实现政府基金与保险资金接力投资[16]

深圳金融运行情况 - 2025年上半年深圳市本外币各项存款余额14.16万亿元，较年初增长近6000亿元，本外币各项贷款余额9.85万亿元，较年初增长超3500亿元 [1] - 深圳形成科技、普惠贷款余额2个'2万亿'，绿色、数字经济贷款余额2个'1万亿'的信贷格局 [1] - 深圳海洋金融相关贷款余额增速明显，绿色港口和航道、绿色船舶制造、绿色渔业等贷款余额较年初增长25.4% [1][3] - 2025年6月深圳金融机构新发放企业贷款加权平均利率2.85%，同比下降0.52个百分点，处于历史低位 [1] 货币政策实施 - 深圳人行落实降准政策向辖内释放资金614亿元 [2] - 清单内已有超1850家科技企业、89个项目获贷超410亿元 [2] - 深圳25家银行实现服务消费与养老再贷款政策支持行业领域的贷款全覆盖 [2] - 深圳地方法人银行运用支农支小再贷款显著增长 [2] 科技创新金融 - 科技贷款余额2.1万亿元，普惠小微贷款余额近2万亿元 [3] - 102家企业签约"腾飞贷"36亿元，"科技初创通"助力3761家企业获得贷款48.4亿元 [3] - 9家科技型企业和股权投资机构发行科技创新债券14只，规模合计207.5亿元 [2][3] - "种子基金+种子贷"支持体系已助力153家早期科技企业获贷1.3亿元 [3] 绿色金融发展 - 绿色贷款余额1.3万亿元 [3] - 累计发放碳减排贷款187.5亿元，带动碳减排395万吨 [3] - 政策性开发性金融机构和国有大行聚焦海洋电子信息、海洋生物医药、海洋工程和装备等加大信贷支持 [3] 普惠金融与数字金融 - "个体通""小微通""深质贷"累计服务小微企业及个体工商户超11万户，发放贷款超33亿元 [4] - 深圳民营经济贷款余额4.26万亿元，较年初新增849.75亿元 [4] - 数字人民币试点累计开立数币钱包近3000万个，累计签约预付式经营机构3800家、管理预付资金近31亿元 [4] - 地方征信平台促成企业获得融资5744亿元 [4] 跨境金融业务 - 2025年上半年深圳跨境人民币收付金额为27632.8亿元，同比增长24.3% [4] - 货物贸易跨境人民币收付金额为5512.8亿元，同比增长12.5% [4] - 深圳辖内超1700家企业参与跨境贸易投资高水平开放试点，业务规模超1700亿美元 [5] - "跨境理财通"2.0落地以来深圳银行新增个人投资者约3万名，跨境收付金额合计472亿元 [5] 消费金融与跨境支付 - "服务消费与养老再贷款"新发放贷款金额103.78亿元 [6] - "创业担保贷+稳岗扩岗专项贷款"发放贷款余额超290亿元 [6] - 2025年上半年微信支付外卡交易笔数、金额同比分别增长1.6倍、1.5倍 [6] - 港人在深共开立内地银行账户超321万户，其中代理见证开户超41万户 [6] 外籍人员消费 - 2025年1至6月外籍人员在深非现金支付交易8587.54万笔、118.10亿元，同比分别增长29%、35% [7] - 韩国、美国、新加坡位列深圳入境消费市场前三大客源国 [7] - 老挝、蒙古游客在深消费额同比分别激增150倍、23倍 [7]

深圳综合改革试点成效 - 深圳综合改革试点实施5年来形成重要改革创新成果，为全国深化改革开放提供经验资源和引领示范作用 [2] - 国家发展改革委分三批推广深圳48条经验举措，要求各地用于解决实际问题 [7] - 深圳推出人工智能、智能网联汽车、数据、细胞和基因等全国首创性经济特区法规，填补立法空白 [5] 经济发展数据 - 深圳GDP从2020年2.78万亿元增至2024年3.68万亿元，年均增长5.5% [3][8] - 全社会研发投入从2020年1510.8亿元增至2023年2236.6亿元，年均增长13.9% [3][8] - 规上工业总产值和增加值连续3年全国城市"双第一" [3] 低空经济发展 - 深圳低空经济产业规上企业增加值达213.8亿元，链上企业超1900家 [3] - 拓展无人机外卖、观光直升机、治安巡逻等应用场景，加速打造"天空之城" [3] 营商环境优化 - 深圳经营主体达448.7万户，总量和创业密度全国第一 [4][8] - 境内外上市公司586家，国家高新技术企业突破2.5万家 [4] - 连续4年获评全国工商联"营商环境最佳口碑城市" [8] 金融创新与开放 - 本外币合一跨境资金池试点业务额达3400亿美元，55家跨国公司参与 [4] - 发行知识产权证券化产品104单规模225亿元，惠及企业1535家 [4] - 2024年外贸进出口总额4.5万亿元同比增长16.4%，新设外资企业9738家占全国16.5% [8] 制度创新成果 - 全国首推个人破产法规、破产事务管理机构及"深破茧"办理平台 [5] - 歇业制度、数据知识产权登记等原创性成果被国家层面吸收借鉴 [6] - 人才总量超700万人，高层次人才超2.6万人 [8]

深圳深投控千帆企航AIC基金设立 - 深圳深投控千帆企航AIC基金规模20亿元，是深圳市首支AIC试点基金，也是深圳市和农银系统内规模最大的AIC试点基金之一 [3] - 基金将围绕深圳"20+8"战略新兴产业和未来产业集群开展股权投资，支持科技产业金融一体化专项试点 [3] - 基金储备项目超30个，聚焦半导体、人工智能、机器人、新能源、低空经济、高端装备等重点产业 [4] 农行深圳分行科技金融服务 - 农行深圳分行已服务1.2万户科创企业，科技型企业贷款规模超1100亿元，上半年增量超300亿元 [3] - 公司组建产行业小组，制定产行业图谱，针对性创设产品和配置资源，支持产行业强链稳链补链 [4] - 公司设立股权投资团队，推动集团内科创基金落地深圳，创新运用"新兴产业赋能贷"等产品 [7] 科创企业融资支持 - 公司打造科技金融"投、贷、债、服"全生命周期产品体系，包括"创新积分贷""科捷贷"等信贷产品矩阵 [7] - 公司推出"科担e贷"产品，以"银行+担保"模式提升中小型科创企业融资获得感 [7] - 公司落地"腾飞贷""科技初创通"等业务，提供更高金额、更长期限、更灵活定价的授信 [7] 科创生态建设 - 公司联合80余家机构组建融智联盟，促进创新链、产业链、资金链、人才链融合 [8] - 融智联盟提供上市培育、产业赋能、股权激励等全流程服务，丰富"融资+融智"生态环境 [8] - 公司在科创企业集聚区域的5家一级支行增设科技金融部一级部，延伸服务触角 [9] 深圳科创产业发展 - 深圳市战略性新兴产业增加值占GDP比重连续多年超过40% [4] - 农行深圳分行与深圳市重点科创企业合作覆盖率达80% [9]

深圳试点红筹股二次上市 - 深圳相关部门正在制定上市规则 有望试点红筹股二次上市（H+A）为科创企业提供更便捷高效的上市渠道 [1][2][4] - 该举措源于《深入推进深圳综合改革试点深化改革创新扩大开放的意见》中"允许在香港联合交易所上市的粤港澳大湾区企业按照政策规定在深圳证券交易所上市"的条款 [4][9] 深圳科技创新产业现状 - 2024年深圳国家高新技术企业超2.5万家 专精特新"小巨人"企业1025家 [3] - 战略性新兴产业增加值占GDP比重达42.3% 全社会研发投入占GDP比重达6.46%（仅次于北京） [3] - 企业研发投入占全社会研发投入比重达94.9% 总量居全国第一 [3] - 新能源汽车产量跃居全国城市首位 人工智能/机器人/电化学储能/低空与空天等新兴产业蓬勃发展 [3] 科技金融创新举措 - 深圳创新推出"腾飞贷""科技初创通"等科技金融产品 [5] - 国家已开放股份制银行设立金融资产投资公司（AIC） 通过AIC基金形式与商业银行形成更大规模"投贷联动" [5] - 后续拟推动降低AIC直投风险权重计算 并争取扩大其他类型银行试点范围 [6] 综合改革2.0实施路径 - 需加强央地协同 国家部委在顶层设计/政策配套/授权放权/项目审批上给予支持 深圳需制定清晰实施路线 [8] - 运用特区立法权将重大举措转化为地方法规 为改革提供法治保障 [8] - 采取"以点带面"策略 选择重点区域对核心任务单点突破形成示范效应 [8] - 调动市场主体参与 形成政商学社协同推进改革的局面 [8] 深圳战略定位 - 作为大湾区核心引擎和"双循环新格局"重要节点城市 承载重要战略使命 [9] - 《意见》聚焦教育科技人才体制机制改革/四链深度融合/构建开放型经济新体制等关键环节 [9]

深圳试点红筹股二次上市 - 深圳相关部门正在制定相关上市规则，有望试点红筹股二次上市（H+A），为科创企业提供更加便捷高效的上市渠道 [1][3][4][6] - 该举措源于中办、国办印发的《深入推进深圳综合改革试点深化改革创新扩大开放的意见》，允许在香港联合交易所上市的粤港澳大湾区企业按照政策规定在深圳证券交易所上市 [6][9] 深圳科技创新与金融支持 - 2024年深圳国家高新技术企业超2.5万家、专精特新"小巨人"企业1025家，战略性新兴产业增加值占GDP比重达42.3% [5] - 全社会研发投入占GDP比重达6.46%（仅次于北京），企业研发投入占全社会研发投入比重达94.9%、总量居全国第一 [5] - 新能源汽车、人工智能、机器人、电化学储能、低空与空天等新兴产业蓬勃发展，新能源汽车产量跃居全国城市首位 [5] - 深圳创新资本活跃，已推出"腾飞贷""科技初创通"等科技金融产品，国家金融监管部门已开放股份制银行设立金融资产投资公司（AIC），可与商业银行形成更大规模"投贷联动" [7] 综合改革试点2.0 - 《意见》聚焦教育科技人才体制机制改革、强化创新链产业链资金链人才链深度融合等关键环节，标志着综合改革试点"2.0"正式启航 [9][11] - 改革需要加强央地协同、做好立法保障、坚持重点突破、调动多方参与 [10] - 深圳作为大湾区核心引擎和"双循环新格局"的重要节点城市，承载着重要的战略使命 [11] 相关ETF表现 - 食品饮料ETF(515170)近五日跌4.43%，市盈率19.92倍，主力资金净流出2885.9万元 [13] - 游戏ETF(159869)近五日涨3.67%，市盈率58.27倍，主力资金净流出5199.8万元 [13] - 科创半导体ETF(588170)近五日跌2.24%，主力资金净流入125.3万元 [13] - 云计算50ETF(516630)近五日跌2.61%，市盈率95.14倍，主力资金净流出144.8万元 [14]