南京证券股份有限公司 关于苏州可川电子科技股份有限公司 差异化权益分派事项的核查意见 南京证券股份有限公司(以下简称"保荐机构"、"南京证券")作为苏州 可川电子科技股份有限公司（以下简称"可川科技"、"公司"）持续督导的保 荐机构,根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上海证券交易所股票上市规 则》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第７ 号 --- 回购股份》《上海证 拳交易所上市公司自律监管指南第 2 号 -- 业务办理》等有关规定,就可川科 技差异化权益分派事项进行了审慎核查,发表核查意见如下: 二、经审议通过的差异化权益分派方案 公司于 2025年4月28日召开的第三届董事会第六次会议及第三届监事会第 六次会议审议通过了《关于审议 2024 年度利润分配方案并修改<公司章程>的议 案》,并于2025年5月20日经 2024年年度股东大会审议通过。公司利润分配 方案主要内容如下: 经中审众环会计师事务所(特殊普通合伙)审计,截至 2024年12月31日, 母公司报表中期末未分配利润为 442,395,813.70 元。公司 2024 年度拟以实施权 益分派股权登记日的公司应分配股份(总股本扣减公司回购 ...

证券代码：603052 证券简称：可川科技 公告编号：2025-032 重要内容提示： | | | | | 份上市日 | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 股份类别 Ａ股 | 股权登记日 2025/6/20 | 最后交易日 － | 除权（息） 日 2025/6/23 | 新增无限售 条件流通股 2025/6/23 | 现金红利发 放日 2025/6/23 | 差异化分红送转： 是 一、 通过分配、转增股本方案的股东大会届次和日期 本次利润分配及转增股本方案经公司2025 年 5 月 20 日的2024年年度股东大会 审议通过。 二、 分配、转增股本方案 1. 发放年度：2024年年度 2. 分派对象： 苏州可川电子科技股份有限公司2024年年度权益分派实施公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 截至股权登记日下午上海证券交易所收市后，在中国证券登记结算有限责任 公司上海分公司（以下简称"中国结算上海分公司"）登记在册的本公司全体股东。 根据《上市公司股份回购规则》 ...

证券之星消息，2025年5月29日可川科技（603052）发布公告称公司于2025年5月19日接受机构调研，投资 者、宝盈基金、创金合信、太平养老、太平资产、长江证券、天风证券（601162）、盛均投资、财通基 金、香元基金、诺安基金、新华基金、安信基金、中银基金参与。 具体内容如下： 问：基本情况介绍 答：尊敬的投资者，您好！2024年度，公司实现营业收入78,264.52万元，较上年同期增加了5,937.29万 元，增长幅度为8.21%；营业成本63,697.56万元，较上年同期增加了7,101.92万元，增长幅度为12.55%； 毛利率下降3.14个百分点；公司实现归属于上市公司股东的净利润6,640.93万元。感谢您的关注！ Q2公司2024年度收入增长的主要原因是什么？ 尊敬的投资者，您好！得益于下游消费电子行业需求暖及新能源行业的需求增长，公司功能性器件产品总 销量同比上年实现增长，销售规模亦恢复增长。感谢关注。 Q3公司公开发行可转债申请目前处于什么阶段？ 尊敬的投资者，您好！公司目前已收到交易所审核问询函，公司将认真讨论并予以落实。后续动态会及时 公告，感谢关注。 Q4您好，请问公司的合作的优 ...

证券研究报告 | 公司点评 | 消费电子 可川科技(603052) 报告日期：2025 年 05 月 21 日 功能性器件稳步成长，复合集流体+光模块放量可期 ——可川科技年报和一季报点评 投资要点 ❑ 事件：2024 年公司实现营业收入 7.83 亿元，同比增长 8.21%，归母净利润 6640.93 万元，同比下滑 30.34%，扣非归母净利润 5683.69 万元，同比下滑 27.75%。 2025 年第一季度，公司实现营业收入 2.02 亿元，同比增长 27.66%，归母净利润 1076.94 万元，同比下滑 48.82%，扣非归母净利润 927.18 万元，同比下滑 46.66%。 ❑ 功能性器件稳步前行，新产能投产+新业务布局影响短期盈利能力 2024 年，公司在传统消费电子领域，不断深度挖掘客户需求，通过新产品开 发、材料复合、模具设计、生产工艺改进等多维度的技术创新，不断开拓产品应 用领域，丰富产品线，建立并扩充以 CMOS 保护膜、硅基 OLED 保护膜为代表 的半导体功能性器件产品矩阵，CMOS 芯片保护膜产品成功通过多家客户的产品 测试验证并逐步实现量产。公司 2024 年和 2025 ...

报告公司投资评级 - 增持（下调）[5] 报告的核心观点 - 2024年公司营收7.83亿元同比增8.21%，归母净利润6640.93万元同比下滑30.34%；2025年第一季度营收2.02亿元同比增27.66%，归母净利润1076.94万元同比下滑48.82% [1] - 功能性器件稳步前行，新产能投产和新业务布局影响短期盈利能力 [2] - 围绕核心客户布局复合集流体业务，有望成新成长极 [3] - 布局光模块，打造全链条量产能力，新业务有望提供利润弹性 [4] 根据相关目录分别进行总结 财务摘要 - 预计2025 - 2027年营收分别为11.41亿、14.79亿、18.04亿元，增速分别为45.77%、29.62%、22.01% [9][10] - 预计2025 - 2027年归母净利润分别为1.56亿、2.53亿、3.27亿元，增速分别为135.33%、62.10%、29.15% [9][10] - 预计2025 - 2027年每股收益分别为1.16元、1.88元、2.43元 [9][10] - 预计2025 - 2027年P/E分别为31.97、19.72、15.27倍 [9][10] 三大报表预测值 - 资产负债表：预计2025 - 2027年流动资产分别为12.22亿、13.65亿、14.73亿元，非流动资产分别为5.24亿、5.99亿、6.95亿元等 [10] - 利润表：预计2025 - 2027年营业成本分别为8.40亿、10.41亿、12.52亿元，营业利润分别为1.61亿、2.60亿、3.37亿元等 [10] - 现金流量表：预计2025 - 2027年经营活动现金流分别为 - 2.31亿、1.14亿、1.89亿元，投资活动现金流分别为 - 4.75亿、 - 0.60亿、 - 0.51亿元等 [10] 主要财务比率 - 成长能力：预计2025 - 2027年营业收入增速分别为45.77%、29.62%、22.01%，营业利润增速分别为133.91%、61.32%、29.62%等 [10] - 获利能力：预计2025 - 2027年毛利率分别为26.40%、29.60%、30.62%，净利率分别为12.56%、15.71%、16.63%等 [10] - 偿债能力：预计2025 - 2027年资产负债率分别为25.20%、21.71%、15.22%，流动比率分别为2.95、3.47、5.02等 [10] - 营运能力：预计2025 - 2027年总资产周转率分别为0.67、0.80、0.87，应收账款周转率分别为2.88、3.01、2.93等 [10] - 每股指标：预计2025 - 2027年每股收益分别为1.16元、1.88元、2.43元，每股经营现金分别为 - 1.71元、0.85元、1.40元等 [10] - 估值比率：预计2025 - 2027年P/E分别为31.97、19.72、15.27，P/B分别为3.78、3.17、2.62等 [10]

证券代码：603052 证券简称：可川科技 公告编号：2025-031 (四) 表决方式是否符合《公司法》及《公司章程》的规定，大会主持情况等。 本次会议由公司董事会召集，公司董事长朱春华主持。大会召集、召开及表 决方式符合《公司法》等法律、法规和《公司章程》的有关规定。 (五) 公司董事、监事和董事会秘书的出席情况 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 苏州可川电子科技股份有限公司 2024年年度股东大会决议公告 | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 53 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 96,873,320 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决权股 | 73.0440 | | 份总数的比例（%） | | 注：公司有表决权股份总数为 132,623,204 股，即总股本 134,848,000 股扣 除截至股权登记日公司回购专户回购的股份数 2,224,796 股。 ( ...

上海里兆律师事务所 关于 苏州可川电子科技股份有限公司 2024年年度股东大会 之 见证法律意见 上海市浦东新区陆家嘴环路 1000 号恒生银行大厦 29 层 上海里兆律师事务所 关于苏州可川电子科技股份有限公司 2024 年年度股东大会之见证法律意见 上海里兆律师事务所 关于苏州可川电子科技股份有限公司 2024 年年度股东大会 致：苏州可川电子科技股份有限公司 上海里兆律师事务所（以下简称"本所"）接受苏州可川电子科技股份有限公司（以下 简称"公司"）委托，指派李浩军律师、黄蓉蓉律师（以下合称"本所承办律师"）出席公 司于2025年5月20日下午14点30分在江苏省昆山市千灯镇支浦路1号公司会议室召开的 2024年年度股东大会（以下简称"本次股东大会"），就本次股东大会的召集和召开程序、 召集人及出席会议人员的资格、会议表决程序及表决结果等进行见证并出具本法律意见。 本所承办律师依据本法律意见出具日前已经发生或存在的事实和《中华人民共和国公司 法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、 《上市公司股东大会规则》（以下简称"《股东大会规则》"）等中华人民共和国（本法 ...

公司发行可转换债券相关事项 - 公司计划向不特定对象发行可转换公司债券，已获得董事会和股东大会的必要批准与授权 [8][9] - 本次发行尚需经上海证券交易所审核通过并报中国证监会注册 [9] - 公司聘请上海市锦天城律师事务所作为专项法律顾问，已出具法律意见书和律师工作报告 [1] 公司基本情况 - 公司为依法设立的股份有限公司，股票于2022年10月11日在上海证券交易所上市，证券代码为"603052" [9][11] - 公司注册资本13,484.80万元，法定代表人朱春华，主营业务为电子元器件、电子专用材料及器件的研发、设计、生产和销售 [9] - 报告期内公司主营业务收入占比超过98%，主营业务突出 [20] 财务与经营状况 - 公司2022-2024年净利润分别为15,558.52万元、7,866.51万元、5,683.69万元，加权平均净资产收益率平均为12.36% [16][17] - 2022-2024年经营活动产生的现金流量净额分别为2,619.43万元、19,280.57万元、18,204.41万元 [16] - 截至2024年12月31日，公司归属于普通股股东净资产为111,605.58万元，财务性投资占比4.72% [13][14] 募集资金用途 - 本次发行募集资金扣除发行费用后将用于锂电池新型复合材料项目（一期） [12] - 募投项目已取得建设用地规划许可证、建设工程规划许可证及建筑工程施工许可证 [30] - 募集资金使用符合国家产业政策和环保要求，不会新增同业竞争 [15][40] 法律合规情况 - 报告期内公司及其控股子公司仅受到1项500元的税务行政处罚，已完成整改且不属于重大违法行为 [4][5] - 公司未决诉讼仲裁涉案金额合计238,220.43元，不涉及主营业务且不会对公司产生重大不利影响 [7] - 公司董事、监事及高级管理人员最近三年未受到中国证监会行政处罚或证券交易所公开谴责 [14] 关联交易与公司治理 - 报告期内公司与关联方德聚春田发生材料采购关联交易，金额分别为568.67万元、767.07万元 [24][26] - 公司已建立关联交易公允决策程序，与控股股东及其控制的企业不存在同业竞争 [22][23] - 公司组织机构健全，股东大会、董事会、监事会运作规范 [13][14]

公司可转换债券发行进展 - 公司于2025年4月8日收到上交所关于向不特定对象发行可转换公司债券的审核问询函（上证上审（再融资）〔2025〕91号）[1] - 公司已会同中介机构对问询函问题进行研究并逐项落实，相关回复文件已在上交所网站公开披露[1] 审核流程与后续步骤 - 本次可转债发行需通过上交所审核及中国证监会注册程序后方可实施[2] - 最终能否通过审核及注册、具体时间仍存在不确定性[2]

业绩总结 - 2024年公司营业收入较2023年增长8.21%，过去五年营业收入复合增长率为8.74%[103] - 报告期内公司营业收入分别为74,992.91万元、90,528.77万元、72,327.23万元及55,516.07万元[129] - 报告期内公司扣非归母净利润分别为10,495.88万元、15,558.06万元、7,866.51万元及4,838.19万元[129] - 报告期内公司综合毛利率分别为26.29%、27.25%、21.75%及19.95%[129] - 2024年主营业务收入76939.63万元，占比98.31%；其他业务收入1324.89万元，占比1.69%[176] 用户数据 - 公司客户包括ATL、LG化学、宁德时代等知名锂电池制造商，终端客户有苹果、联想、华为等[21][22] 未来展望 - 预计2026年复合铝箔市场规模将达到240亿元[56] - 预计2024 - 2026年全球锂电池出货量分别为1704GWh、2081GWh、2387GWh，三年复合年增长率预计达到27%[57] - 2025 - 2027年预测营业收入分别为84,689.20万元、91,641.27万元、99,164.04万元，增长率为8.21%[104] - 2025 - 2027年预测经营活动现金流净额分别为14,085.95万元、15,242.25万元、16,493.48万元，三年合计45,821.67万元[104] 新产品和新技术研发 - 2023年公司搭建研发团队，围绕复合铝箔生产工艺、技术难点展开技术攻关[8] - 公司验证了“基膜送料 - 物理气相沉积 - 分切”的一步法真空镀膜工艺流程并已开始有序生产[43] - 公司复合铝箔产品生产采用物理气相沉积（PVD）技术[36] 市场扩张和并购 - 本次募集资金总额不超过50,000.00万元，投资于锂电池新型复合材料项目（一期）[8] - 募投项目年产18500万平方米功能薄膜，已完成项目建设备案、环评批复等关键审批，取得土地使用权证[25] - 锂电池新型复合材料项目（一期）投资总额74838.18万元，拟投入募集资金50000万元[27] 其他新策略 - 公司为募投项目采购设备、组建团队、拓展客户、优化工艺以保障产能消化[71][72][73][75] - 公司规划产能9500万平方米复合铝箔[66]