募集资金情况 - 公司向16名特定对象发行66,577,896股，发行价22.53元/股，募资总额1,499,999,996.88元，净额1,473,367,393.68元[1] - 截至2024年12月31日，专户初始金额150,000.00万元，净额147,336.74万元，累计投入148,987.43万元，本年度使用2,006.09万元，利息等净额1,650.69万元，专户余额0.00万元[4] - 累计变更用途的募集资金总额为44,959.00万元，比例为30.51%[35] 资金使用与变更 - 2022年6月将“智能热管理系统”24959万元用于“年产6万吨磷酸铁锂正极材料项目”[12][14][22][23][36][41] - 2023年4月将“智能悬挂系统”20000万元永久补充流动资金[15][23][36][41] - 2022年4月用募集资金置换预先投入募投项目自筹资金34800.83万元及发行费用自筹资金166.63万元，共34967.46万元[16][37] 项目投资与效益 - 新能源汽车智能电控产业项目承诺投资86,000.00万元，调整后41,041.00万元，投资进度97.49%，本年度效益1,849.87万元[35] - 年产6万吨新能源锂电正极材料项目调整后投资24,959.00万元，投资进度100.07%，本年度效益193.36万元[35][40] - 年产5万吨新能源锂电正极材料项目承诺投资27,200.00万元，投资进度100.00%，本年度效益136.11万元[35] 未来展望 - 2024年项目产能利用率逐步提升，整体产销量企稳回升[42] 其他 - 公司制定《募集资金管理制度》，使用资金严格履行审批手续[8] - 各募集资金专户截至2024年12月31日均已注销[7] - 报告期内公司无募集资金投资项目实施地点、方式变更情况[16] - 报告期内公司无募集资金先期投入及置换、闲置补充流动资金等情况[17][18][19][20] - 公司募集资金管理无违规，及时准确披露存放与使用情况[28] - 立信会计师事务所认为公司2024年度募集资金存放与使用情况报告如实反映实际情况[29][30]

股票发行与上市 - 富临精工2021年度向特定对象发行股票，2022年3月23日在深交所上市[5] 保荐相关 - 保荐机构持续督导期限至2024年12月31日届满[1] - 2022年11月12日，保荐代表人由高立金变更为缪兴旺[3] 保荐机构违规 - 中德证券多次因业务问题被处罚或出具警示函[8] 公司情况 - 公司配合保荐工作，信息披露合规，募资使用完毕且专户已销户[9][10][12][13][15] - 无尚未完结的保荐事项及其他要求事项[16][17]

业绩总结 - 立信会计师事务所于2025年4月16日对富临精工2024年度财报出具无保留意见审计报告[2] - 2024年期初关联资金往来余额276,626.26万元，期末余额221,651.06万元[7] - 2024年度关联资金往来累计发生额153,062.39万元，利息9,226.09万元，偿还额217,263.68万元[7] 子公司资金情况 - 江西升华新材料2024年末占用资金余额61,928.57万元[7] - 四川富临新能源2024年末占用资金余额90,874.98万元[7] - 绵阳富临精工新能源两笔往来年末占用资金余额分别为36,674.86万元、13,718.47万元[7]

富临精工股份有限公司 审计报告及财务报表 二○二四年度 富临精工股份有限公司 审计报告及财务报表 （2024 年 01 月 01 日至 2024 年 12 月 31 日止） | | 目录 | 页次 | | --- | --- | --- | | 一、 | 审计报告 | 1-5 | | 二、 | 财务报表 | | | | 合并资产负债表和母公司资产负债表 | 1-4 | | | 合并利润表和母公司利润表 | 5-6 | | | 合并现金流量表和母公司现金流量表 | 7-8 | | | 合并所有者权益变动表和母公司所有者权益变动表 | 9-12 | | 三、 | 财务报表附注 | 1-125 | 审 计 报 告 信会师报字[2025]第 ZA11087 号 富临精工股份有限公司全体股东： 一、 审计意见 我们审计了富临精工股份有限公司（以下简称富临精工）财务报 表，包括 2024 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表，2024 年度 的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司所 有者权益变动表以及相关财务报表附注。 我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的 规定编制，公允 ...

中德证券有限责任公司 关于富临精工股份有限公司 2024年度证券与衍生品投资情况的核查意见 2024年，富临新能源开展商品期货套期保值业务情况如下： 单位：万元 | | | | 本期公 | 计入权 | | | | 期末投资 | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 衍生品投 | 初始 | 期初 | 允价值 | 益的累 | 报告期内 | 报告期内 | 期末 | 金额占公 | | | 资类型 | 投资 | 金额 | 变动损 | 计公允 | 购入金额 | 售出金额 | 金额 | 司报告期 | | | | 金额 | | | 价值变 | | | | 末净资产 | | | | 比例 | | 益 | 动 | | | | | | | 商品期货 | 0 0 0 | | 609.52 | 0 | 10,959.50 | 10,349.98 | | | 0 | | 合计 | 0 0 0 0 | | 609.52 | 0 | 10,959.50 | 10,349.98 | | | | | 报告期实 | 为规避和防范生产经营相关原材料价格波动 ...

本人作为富临精工股份有限公司（以下简称"公司"）的独立董事，根据《公 司法》《证券法》《上市公司独立董事管理办法》《深圳证券交易所创业板股票 上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司 规范运作》等相关法律法规和《公司章程》《独立董事工作制度》等相关规定和 要求，忠实履行独立董事职责，发挥独立董事作用，切实维护公司和全体股东尤 其是中小股东的利益。现就本人2024年度履行独立董事职责情况报告如下： 一、基本情况 本人潘鹰，中国国籍，1973 年出生，法律硕士，副教授，主要从事公司法、 破产法和公司治理方面研究。2005 年 3 月起在西南财经大学任职，2014 年 1 月 至今担任西南财经大学副教授。2023 年 7 月起担任公司独立董事。本人具体情 况详见公司《2024 年年度报告》中"董事、监事和高级管理人员情况"部分。 报告期内，本人任职符合《上市公司独立董事管理办法》第六条规定的独立 性要求，不存在影响独立性的情况。 富临精工股份有限公司 独立董事 2024 年度述职报告 （潘鹰） 各位股东及股东代表: 二、2024 年度履职情况 （一）出席董事会及股东大会的情况 2024 ...

公司基本信息 - 公司于2015年2月27日核准首次发行3000万股，3月19日在深交所创业板上市[6] - 公司注册资本为1709760242元[8] - 公司经营范围包括新能源锂电正极材料及汽车智能电控等产品的研发、制造和销售[10] - 公司股份总数为1709760242股，均为普通股[16] - 公司股票每股面值1.00元[12] 股权结构 - 公司成立日向发起人发行4500万股，占已发行普通股总数100%[14] - 四川富临实业集团有限公司认购2361.1590万股，持股比例52.4702%[15] - 安东认购135.0000万股，持股比例3.0000%[15] - 安治富认购450.0000万股，持股比例10.0000%[15] 股份限制与权益 - 发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起1年内不得转让；公司公开发行股份前已发行的股份，自公司股票上市交易之日起1年内不得转让[23] - 公司的控股股东和实际控制人自公司股票首次公开发行并上市之日起36个月内，不转让或委托他人管理其相关股份，也不由公司回购[24] - 公司董事、监事、高级管理人员在任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的25%；所持本公司股份自公司股票上市交易之日起1年内不得转让；离职后半年内，不得转让其所持有的本公司股份[24] - 公司董事、监事和高级管理人员在首次公开发行股票上市之日起6个月内申报离职的，自申报离职之日起18个月内不得转让其直接持有的本公司股份；在第7个月至第12个月之间申报离职的，自申报离职之日起12个月内不得转让其直接持有的本公司股份[24] - 公司董事、监事、高级管理人员、持有本公司股份5%以上的股东，将其持有的本公司股票等在买入后6个月内卖出，或者在卖出后6个月内又买入，所得收益归公司所有[25] 股东权利与诉讼 - 股东有权要求未按规定执行的董事会在30日内执行，若董事会未在期限内执行，股东有权以自己的名义直接向人民法院提起诉讼[25][26] - 连续180日以上单独或合并持有公司1%以上股份的股东，在董事、高级管理人员或监事会执行公司职务违法违规给公司造成损失时，有相应诉讼权利[30] - 公司股东大会、董事会决议内容违反法律、行政法规，股东有权请求人民法院认定无效；会议召集程序、表决方式或决议内容违反相关规定，股东有权自决议作出之日起60日内请求人民法院撤销[30] - 董事、高级管理人员违反规定损害股东利益，股东可向人民法院提起诉讼[31] 担保与股东大会审议 - 持有公司5%以上有表决权股份的股东质押股份应当日书面报告公司[32] - 股东大会审议一年内购买、出售重大资产或担保金额超公司最近一期经审计总资产30%的事项[36] - 单笔担保额超最近一期经审计净资产10%的担保须经股东大会审议[36] - 公司及控股子公司担保总额达或超最近一期经审计净资产50%后提供的担保须经股东大会审议[36] - 为资产负债率超70%的担保对象提供的担保须经股东大会审议[36] - 连续12个月内担保金额超公司最近一期经审计净资产50％且绝对金额超5000万元的担保须经股东大会审议[36] - 连续12个月内担保金额超公司最近一期经审计总资产30％的担保须经股东大会审议[36] 股东大会相关 - 年度股东大会每年召开1次，应于上一会计年度结束后6个月内举行[39] - 董事人数不足6人时，公司应在2个月内召开临时股东大会[39] - 公司未弥补亏损达实收股本总额1/3时，应在2个月内召开临时股东大会[39] - 召集股东持股比例不得低于10%[45] - 单独或合并持有公司3%以上股份的股东有权提案[48] - 单独或合计持有公司3%以上股份的股东可在股东大会召开10日前提临时提案[48] - 召集人收到临时提案后2日内发补充通知[48] - 年度股东大会召开20日前通知股东，临时股东大会召开15日前通知股东[48] 董事会相关 - 董事会由9名董事组成，其中独立董事3人[81] - 董事会每年至少召开两次会议，会议召开10日前书面通知全体董事和监事[91] - 代表1/10以上表决权的股东、1/3以上董事或监事会可提议召开董事会临时会议，董事长应在10日内召集和主持[91] - 董事会会议应有过半数董事出席方可举行，决议须经全体董事过半数通过，审议担保事项需出席会议的三分之二以上董事同意[92] 监事会相关 - 监事会由3名监事组成，设主席1人，职工代表比例不低于1/3[103] - 监事会每6个月至少召开一次会议，决议需半数以上监事通过[104] 财报与利润分配 - 公司在会计年度结束后4个月内报送年度财报，前6个月结束后2个月内报送半年度财报，前3和9个月结束后1个月内报送季度财报[106] - 公司分配当年税后利润时，提取10%列入法定公积金，累计额达注册资本50%以上可不再提取[107] - 法定公积金转增资本时，留存额不少于转增前注册资本的25%[107] - 股东大会对利润分配方案决议后，董事会须在2个月内完成股利派发[108] - 公司每年现金分配利润不少于当年可分配利润的10%[109] - 成熟期无重大资金支出安排，现金分红比例最低80%[109] - 成熟期有重大资金支出安排，现金分红比例最低40%[109] 其他 - 会计师事务所聘期1年，可续聘，审计费用由股东大会决定[117] - 解聘或不再续聘会计师事务所需提前30天通知[117] - 公司通知以邮件送出，自交付邮局之日起第2个工作日为送达日期[119] - 公司通知以公告送出，第一次公告刊登日为送达日期[119]

会议召开情况 - 2024年度召开11次董事会和5次股东大会，独立董事均亲自出席[3] - 2024年度召开5次审计委员会会议，由独立董事召集并主持[5] - 2024年度召开1次薪酬与考核委员会会议，独立董事参加[5] - 2024年度召开4次独立董事专门会议，独立董事均亲自出席[6] 议案审议情况 - 2024年4月26日审议通过预计2024年度日常关联交易议案[14] - 2024年6月6日审议通过向子公司提供财务资助暨关联交易议案[14] - 2024年12月17日审议通过控股子公司增资扩股引入战略投资者暨关联交易议案[14] - 2024年4月26日审议通过非独立董事、监事和高级管理人员2024年度薪酬议案[19] - 2024年4月26日审议通过回购注销部分第一类限制性股票和作废部分已授予但尚未归属的第二类限制性股票的议案[20] 其他事项 - 2024年度按时编制并披露《2023年年度报告》等定期报告，程序合规，数据准确[15] - 2024年4月26日续聘立信会计师事务所为2024年度审计机构[16][17] - 2024年1月11日提名岳小平先生为第五届董事会非独立董事候选人[18] - 2024年6月20日聘任王军先生为公司总经理并提名其为第五届董事会非独立董事候选人[18] - 2024年度未发生除上述外其他应披露关联交易[14] - 2024年度不涉及相关方变更或豁免承诺等变更情形[22] - 独立董事2024年履职尽责，2025年将继续履行职责[23]

根据《上市公司独立董事管理办法》《深圳证券交易所上市公司自律监管指 引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等法律法规及《公司章程》《独立董事 工作制度》的要求，结合公司独立董事提交的《独立董事关于独立性自查情况的 报告》，富临精工股份有限公司（以下简称"公司"）董事会就公司现任独立董事 潘鹰先生、步丹璐女士、肖世德先生独立性情况进行评估并出具如下专项意见： 经核查，上述人员在任职公司独立董事期间，未在公司担任除独立董事以外 的任何职务，也未在公司主要股东担任任何职务，与公司以及主要股东之间不存 在利害关系或其他可能妨碍其进行独立客观判断的关系，不存在其他影响独立董 事独立性的情况，符合《上市公司独立董事管理办法》《深圳证券交易所上市公 司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等相关法律法规及《公司 章程》《独立董事工作制度》中对独立董事独立性的相关要求。 富临精工股份有限公司 董事会对独立董事独立性自查情况的专项意见 2025 年 4 月 28 日 富临精工股份有限公司 董事会 ...

报告公司投资评级 - 首次覆盖，给予“买入”评级 [4] 报告的核心观点 - 报告研究的具体公司业务以铁锂正极+汽零双驱动，是高压密铁锂龙头，新能源汽零业务高速增长，机器人布局电关节模组具备强卡位优势，看好持续的量利齐升 [2] 根据相关目录分别进行总结 一、高压密铁锂领军企业，铁锂、汽零双主业驱动 - 报告研究的具体公司从发动机汽零业务起家，拓展至新能源汽零、铁锂正极两大新能源业务，当前开拓机器人零部件业务 [13] - 24年公司营收重回正增长，利润扭亏为盈，汽零业务稳定增长，铁锂业务波动较大，公司依靠高压密产品实现盈利修复 [15][16][22] - 进入24年后LFP正极企业资本开支规模显著减少，企业内部稼动率高度分化，产能出清加速，23年行业盈利大幅恶化，24Q4加工费触底、碳酸锂价企稳，预计行业盈利触底回升 [26][28] 二、高压密铁锂：开拓者+引领者，看好量利齐升 - 宁德时代推出神行电池等产品引领铁锂动力电池向更高能量密度+快充迭代，比亚迪、欣旺达等电池厂跟进，高性能铁锂电池对LFP正极提出更高压实密度要求，四代产品为迭代方向 [36][37][40] - 预计25、26年全球LFP出货分别为310、369万吨，增速分别为30%、19%，25年高压实密度LFP正极占比提升，需求大幅放量，25 - 26年行业供给有限，高压密铁锂供需偏紧，高压密铁锂较传统产品单位盈利显著更高 [43][50][52] - 富临精工的草酸亚铁法制备高压密铁锂具备明显优势，壁垒提升使高压密LFP格局更趋集中，富临精工占据行业主供地位，锁定宁德时代，宁德时代再入股江西升华并签署战略合作协议巩固供应关系 [54][56][57] - 看好公司凭借高压实产品放量扩大份额，草酸亚铁法、磷酸铁法在制备高压密LFP时成本差距缩近，伴随公司出货起量，降本通道预计打开 [61][66][68] 三、汽零：多项细分冠军，拓展机器人业务 - 报告研究的具体公司汽车零部件业务分传统发动机零部件、新能源汽车智能电控及增量零部件产品，产品形成主机市场为主、售后市场为辅，国内市场为主、国外市场快速突破的格局，公司加快项目获取，优化产能结构，拟发行可转债用于新一轮汽零扩产 [73][81][85] - 减速器在新能源车、人形机器人上具备技术互通，公司已持续落地机器人零部件业务相关投资，主要定位机器人关节总成，已实现小批量生产，有丰富主机厂客户资源，具备强卡位优势 [87][88][90] 四、盈利预测与估值 - 预计24 - 26年公司收入80/145/208亿元，同比+50%/+81%/+43%，毛利率13%/15%/16%，业绩提升依靠铁锂业务量利齐升和新能源汽车零部件产能、定点释放 [91] - 预计24/25/26年公司磷酸铁锂出货分别为11.7/27/42万吨，对应收入41/96/147亿元，同比+47%/+133%/+53%，毛利率预计3%/11%/14% [92] - 预计24 - 26年汽零板块收入36/46/57亿元，毛利率预计25%/23%/21%，传统零部件业务收入维持小个位数增长，新能源零部件收入同比+141%/+50%/+41% [100][101]